为什么要在期权交易中选择垂直点差

垂直点差是一种受欢迎的期权交易策略，因为它们提供的风险有限，潜在利润有限。使用垂直价差时，我们以特定的行使价买入一个期权，同时以不同的行使价卖出另一个期权，但到期日相同。行使价之间的差额被称为 “价差”。

垂直点差有两种类型：牛市看涨期权价差和熊市看跌期权价差。牛市看涨价差包括以较低的行使价买入看涨期权，并以较高的行使价卖出看涨期权。当我们认为市场将上涨，但希望在市场不利于他们的情况下限制其潜在损失时，将使用此策略。该策略的最大利润仅限于行使价减去价差成本之间的差额。

熊市看跌价差包括以较高的行使价买入看跌期权，并以较低的行使价卖出看跌期权。当我们认为市场将下跌，但希望在市场不利于他们的情况下限制其潜在损失时，将使用此策略。该策略的最大利润也仅限于行使价减去价差成本之间的差额。

使用垂直点差的一个优势是，它们可以提供一定程度的保护，以防突然和意想不到的市场波动。它们在动荡的市场中可能特别有效，在这些市场中，很难预测市场的方向。但是，在使用这种策略或任何其他策略之前，必须仔细考虑所涉及的风险并对期权交易有扎实的了解。