AI推动核电站运转！电力需求扩大凸显，值得关注的「核电站」相关股票是？

20日，美国电力公司 $Constellation Energy (CEG.US)$宣布 $微软 (MSFT.US)$签署了向其数据中心供电的合同。这导致了宾夕法尼亚州三里岛发生的美国历史上最严重的核电事故的重新启动。根据这一合同，微软未来20年将从重新开放的发电厂购买电力，支持数据中心的碳中和能源。

这一计划凸显了人工智能数据中心对大量电力需求以及24小时运行的碳中和电力来源的高科技行业关注。康斯雷瑟公司首席执行官乔·多明戈斯称：“这一协议标志着原子能发电重新审视为清洁可靠能源资源的最有力标志”。

核电受益于ai芯片热潮
除了降息外，今年美国股市上涨的另一个支撑因素是人工智能（AI）热潮。在高科技巨头为了在激烈的人工智能竞争中保持优势，增加资本支出的同时，数据中心对大量电力需求的压力也正变得越来越大。此外，电动车和制造业的电动化过程，以及加密货币的挖矿也促使电力需求增加。国际能源机构（IEA）预测，数据中心、人工智能（AI）和加密货币领域的电力消耗将在2026年翻倍。

康斯泰能源公司计划重新启动五年前因受到再生能源等因素影响而停止运营的三英里岛核电站1号机组。核能发电无排放温室气体，符合国际应对气候变化的目标，与太阳能和风力相比不会受天气影响，因此被视为AI时代电力供应的理想选择。

高科技巨头进军核能发电
值得关注的是，高科技巨头已相继表示，他们将所有用于数据中心等各种业务的电力都转向自家投资的无碳新能源。其中核能发电所占比例较大。

微软表示，由于人工智能驱动的云计算需求急剧增长，公司的碳中和目标岌岌可危。微软在本年度的会计年度截止于6月30日时进行了超过500亿美元的资本支出，其中大部分用于扩张数据中心，并计划在今年进一步增加投资额。

今年3月，亚马逊网络服务投资6.5亿美元，收购了宾夕法尼亚州的 $Talen Energy (TLN.US)$旗下的核数据中心园区。作为此举的一部分，Talen Energy公司与亚马逊签订了为期十年的电力购买协议，通过苏斯会哈纳核电站向亚马逊供电。

$甲骨文 (ORCL.US)$在9月份，宣布正在设计一个需要从3台小型核反应堆中供电的1吉瓦以上电力的数据中心。此外，这家核能新兴企业 $Oklo Inc (OKLO.US)$计划在2027年之前启动第一个核反应堆。

据高盛集团（Goldman Sachs）称，预计到2030年，美国数据中心的电力消耗将从当前的3%增加到8%。

值得关注的“核电”相关股票有哪些？
$Constellation Energy (CEG.US)$作为美国最大的无碳能源(核能、水力、风力、太阳能)生产商，其发电容量的90%是碳中和。该公司通过核电站的重新运营引起关注，在上周五以22%的大幅增长领跑该板块，并刷新了历史最高价格。在第二季度财报发布时，将24年度每股利润指导范围从7.23-8.03美元上调至7.60-8.40美元，并且中间值超过了市场预期的7.81美元。重新运营核反应堆需要大量资本投入，而核电站的新运营所需的监管机构批准尚未提交，这一点值得关注。

为商业核电发电行业提供核燃料和服务的公司 $Centrus Energy (LEU.US)$。该公司生产商用和政府用浓缩铀，并通过低浓缩铀(LEU)部门向运营核电站的公用事业者销售SWU(分离作业单位)部件和天然铀部件。

世界最大级的铀矿山公司 $Cameco (CCJ.US)$。在美国和加拿大的矿山中控制约18％的世界铀生产量，为世界各地的核能发电厂供应铀。业务分为铀采矿部门和燃料服务部门，提供从铀勘探/采矿到核燃料加工的广泛服务。