苹果（AAPL）的隐含举动表明，如果iPhone的销售可能出人意料，则财报公布后价格将略有上涨！

$苹果(AAPL.US)$ 将在市场收盘后于2024年2月1日公布收益。投资者将关注苹果iPhone的销售业绩，尤其是在中国。

巴克莱和TF国际证券的分析师在1月初下调了苹果股票的评级，还预测iPhone的出货量将分别下降15％。这导致苹果股价在1月份下跌了3.5％。

彭博社汇编的估计，华尔街预计苹果公布的每股收益为2.11美元，收入为1179亿美元。这将标志着与去年相比有所增加，当时苹果公布的每股收益为1.88美元，收入为1172亿美元。

从技术面来看，我们看到苹果正在经历看跌的MACD交叉。这可能意味着，如果报告的季度没有显示出所有细分市场的销售改善的迹象，投资者计划出售，而iPhone是主要的季度。

MACD 已跌破信号，这是一个看跌信号，表明可能是时候卖出了.

AAPL 最后一次公布收益是在市场收盘后 (AMC) 的 2023 年 11 月 2 日。财报公布后的第二天，AAPL股价上涨了0.6％，收于176.42。继90天前发布财报后，AAPL股价上涨了4.5％。

自公布财报之日起，AAPL的交易价格在175.98至199.62之间。最新价格（184.40）更接近区间的下限。

预计未来收益的隐含跨度为3.8％。根据过去的隐含跨度向我们显示的情况，我们可能会看到盈利后价格的微小变化。

期权市场高估了AAPL股票的收益走势67%在过去的12个季度中。财报公布后的预期走势是± 3.7%平均值与实际收益变动的平均值的对比3.4%（按绝对值计算）。

这意味着苹果期权估值可能会被高估，随着IV指数呈上升趋势，由于投资者对AAPL收益略有信心，我们预计价格将略有上涨。

我们可以将其解释为不确定性的增加，并相应地调整我们的策略，可能是使用期权来对冲头寸，或者通过缩小头寸规模来应对更高的潜在风险。

AAPL最后一次盈利隐含波动率（IV30）是25.3。AAPL上次发布财报时，隐含波动率降至19.0，导致隐含体积降低25%. 收入后 5 天，静脉注射的 30 天是17.2.

AAPL收益的平均隐含波动率下跌：18%

收益前 1 天平均 30 天隐含波动率：32.8

收入当日第四天平均AAPL：26.9

盈利后5天平均30天隐含波动率：25.6

从历史上看，AAPL在盈利方面走高的频率更高。平均而言，该股在财报前的2周内上涨2.1％（基于过去12个季度的数据）。

在之前的12份报告中，有6份财报公布后，AAPL的股价立即上涨。该公司公布财报后，该股在交易的第一天平均上涨了0.9％。

根据之前发布的12份财报，AAPL更有可能在盈利后的1天内下跌，平均亏损为-0.6％

财报公布后，AAPL股价上涨了4.5％。根据过去12个季度的数据，收益公告之间的平均偏差为3.9％。电流漂移表示正的 0.4 标准差移动。

当前发布的财报公告偏差：4.5%

发布收入公告的历史平均水平偏差：3.9%

盈利后历史偏差标准差走势：± 10.7%

根据对iPhone出货量的预测将如何影响苹果股价，由于中国面临青年失业问题，iPhone在中国的销售数量尤其可能会受到影响。最高的消费者年龄组是这些年轻人，他们可能在COVID后的最后一个季度购买了收入。

随着中国年轻人开始转向储蓄，现在情况已经发生了变化，因此偏爱更便宜的手机可能会对苹果iPhone的销量构成问题。但是苹果仍然应该能够从美国、印度和东南亚等其他市场获得销量。

但我将保持谨慎并监控其价格走势，因为苹果股票刚刚出现了看跌的MACD信号。

如果你能在评论部分分享你的看法，不管你认为苹果能够偿还向其他地区的iPhone出货量，苹果其他细分市场能否提供更好的收益，不胜感激？

免责声明：所提供的分析和结果不建议或建议对上述股票进行任何投资。这纯粹是为了分析。