有趣...

财政部发布了其11月的预算报告，结果糟糕透了。11月份的预算赤字为-3668亿美元，比预期更糟糕，加上10月的数据-2575亿美元，累计赤字达到-6243亿美元。顺便提一下，这使得政府财政年度（从10月到9月）的前两个月是美国历史上最糟糕的开局。

这并没有阻止众议院在周三通过8952亿美元的国防授权法案。当然，我和其他曾经服役并曾经投资于大型国防承包商的人一样，喜欢国防支出，但这项法案增加的57亿美元超过了国防部的要求。看，我了解这些人。他们不会要求比他们认为可以获得的一分钱更少。事实上，他们更可能设法突破现有局限。

还记得几周前我们讨论了DOGE团队、埃隆·马斯克和维韦克·拉玛斯瓦米对国防支出的潜在影响吗？那时我告诉你，随着美国的选举结果，东欧和中东地区的战争可能会有所缓和。顺便说一句，我已经削减了我的国防投资。

看起来终于有人开始关注了。周三，摩根大通（JPM）调低了整个行业的估值倍数，并因此降低了目标价格。根据TipRanks网站给出的五星评级，分析师Seth Seifman写道：“我们看到国防股可能面临一些潜在的阻力，包括财政上较为鹰派的管理和预算办公室，对乌克兰支持的可能削减，当然还有DOGE。” 这导致11家重要的国防承包商的目标价格下调，包括我的四大股票，洛克希德马丁（LMT），RTX（RTX），诺斯罗普格鲁曼（NOC）和通用动力（GD）。

我仍然持有少量的多头头寸 $洛克希德马丁 (LMT.US)$ $雷神技术 (RTX.US)$ $诺斯罗普格鲁曼 (NOC.US)$ 和 $通用动力 (GD.US)$