错过了英伟达？高盛预计这些替代品将会增长

美国股票市场充满期待，因为人工智能（AI）正在巩固其作为科技行业中的变革力量。根据最近一份高盛的分析 $高盛 (GS.US)$对人工智能整合的乐观情绪依然强劲，但估值却避开了前几次市场泡沫的高度。

高盛的观点显示， 这种温和的信心体现在前10家科技、媒体和电信（TMT）股票的估值中，这些股票的前置市盈率为28倍，高但不奢华，与其他 行业相比较 。 当前市场，此估值高达28倍的前10家科技、媒体和电信（TMT）股票的估值较高，但并不奢侈 相比于其他 科技泡沫已经过了顶峰（52倍），到了2021年末（43倍）的时候。

人工智能的热情激发了投资者的投机精神。一些个人投资者正在猜测将在本周末看好该公司的股价大幅增长。在下午的交易中，看多的趋势明显，投资者表现出对该股票在短时间内翻倍的信心。 $英伟达 (NVDA.US)$有投资者看好英伟达股票并计划在本周末看多，对周一的短期股价翻倍表现出了明显的兴趣和信心。

制造行业阶段涉及提供人工智能必要组件和服务的公司，如半导体公司、云服务提供商和idc概念运营商。这些实体为人工智能生态系统打下了基础，对这一阶段的投资意味着支持人工智能技术的核心构建模块。

在这个阶段，高盛列出了符合“人工智能基础设施”标准的93家公司。

半导体股票包括： $Arm Holdings (ARM.US)$ , $新思科技 (SNPS.US)$ , $铿腾电子 (CDNS.US)$ , $博通 (AVGO.US)$ , $迈威尔科技 (MRVL.US)$ , $Monolithic Power Systems (MPWR.US)$, $高通 (QCOM.US)$, $美国超微公司 (AMD.US)$ , $英特尔 (INTC.US)$ , $GlobalFoundries (GFS.US)$ , $美光科技 (MU.US)$，和 可能会从政府放松信贷条件和降低利率的举措中受益，因为发放贷款活动增加。 $西部数据 (WDC.US)$;

idc概念公司包括： $美国电塔 (AMT.US)$, $易昆尼克斯 (EQIX.US)$, $数字房地产信托公司 (DLR.US)$ , $DigitalBridge Group (DBRG.US)$ ;

硬件和设备公司包括： $思科 (CSCO.US)$ ; $Arista Networks (ANET.US)$, $安费诺 (APH.US)$, $超微电脑 (SMCI.US)$, $康宁 (GLW.US)$, $Vertiv Holdings (VRT.US)$ 和其他公司；

公用事业公司包括： $新纪元能源 (NEE.US)$, $美国南方公司 (SO.US)$, $杜克能源 (DUK.US)$，以及其他；

云服务提供商包括： $微软 (MSFT.US)$, $亚马逊 (AMZN.US)$, $谷歌-A (GOOGL.US)$, $甲骨文 (ORCL.US)$;

安防-半导体软件开发人员包括： $Palo Alto Networks (PANW.US)$, $CrowdStrike (CRWD.US)$, $Palantir (PLTR.US)$, and $SentinelOne (S.US)$.

这个阶段关注的是那些能够将人工智能整合到现有产品和服务中以增强功能并创造新的收入来源的公司。它包括软件和IT服务公司，这些公司有望从各个行业对AI驱动解决方案的需求中获益。

在这个阶段，高盛列出了31家在美国上市的公司，其中包括软件公司，如 $财捷 (INTU.US)$, $Nutanix (NTNX.US)$, $ServiceNow (NOW.US)$, $Datadog (DDOG.US)$, and $Zscaler (ZS.US)$和软件公司一样 $MongoDB (MDB.US)$, $Cloudflare (NET.US)$, $Snowflake (SNOW.US)$ 和其他IT服务公司一样。

值得注意的是，高盛表示，第3阶段推荐的股票今年迄今回报近8%。虽然这些股票的多余回报受到了除人工智能以外的其他因素的推动，但投资者对这些股票的兴趣正在上升。

最后一个阶段的目标是跨越多个行业的企业，这些企业可以利用人工智能来提高生产力和效率。这个阶段是关于广泛应用人工智能以实现成本节约和运营改进，这可能会导致成功实施人工智能技术的公司的收益显著增长。

在这个阶段，高盛列出了包括零售巨头 $沃尔玛 (WMT.US)$ and $好市多 (COST.US)$、医疗保健公司 $Illumina (ILMN.US)$ and $泰尼特 (THC.US)$，以及其他 $纽约时报 (NYT.US)$，目前正处于与OpenAI的诉讼中。

高盛指出，第2和第3阶段的交易应该先于第4阶段，因为这两个阶段中的许多公司对其他公司提升生产力的应用人工智能具有必要的存在。

高盛强调人工智能在塑造科技投资未来的战略重要性。随着人工智能集成的这些阶段的进展，投资者将目睹市场景观的重塑，人工智能将成为增长的催化剂和创新的指引。