回顾 2024 年加密融资情况和潜在赛道预期

加密市场在2022年触及冰点，并于2023年第四季度开始复苏。2024年，比特币在上一次牛市中也突破了69,000美元的高点。随着市场的复苏，除了关注货币价格的表现外，我们认为加密市场的整体融资状况也至关重要。

融资活动的繁荣是工业发展的推动力，将反映在：

● 促进技术创新：融资是技术创新的重要推动力。对新技术的研究与开发和应用的财政支持可以促进整个行业的技术进步。

● 市场信心指标：风险投资代表投资者对加密市场前景的预期。如果总体融资金额和数量减少，可以看出外部投资者对市场前景变得更加保守甚至悲观。

融资活动带来的积极飞轮效应尤其明显：

1。融资案例的增加：资金的大量涌入吸引了更多的投资者和风险资本，推动了更多融资案例的出现。

2。吸引新的创业团队：随着融资机会的增加，越来越多的创业团队和公司被吸引到加密市场，投资于开发新技术和应用程序。

3.整体生态得到了改善：新技术和应用的出现改善了市场生态，带来了更多的多样性和创新性。

4。投资者兴趣增加：良好的市场生态和持续的技术创新吸引了更多的投资者兴趣，进一步增强了市场信心。

在本文中，WOO X Research将研究2024年的整体融资情况，然后研究一些知名的风险投资子行业的趋势。最后，我们将根据融资数据预测未来的潜在行业。

● 融资额度及次数：可以看出，整体融资市场在2023年11月开始回暖，2024年单月融资数量基本保持在120以上（7月尚未结束），单月融资额下降在700至1000元的区间内，无论融资金额和融资数量与2023年相比，两者均有显著增长。

● 业绩表现：基础设施最受投资者欢迎，共筹集了24亿美元，远远超过了排名第二的8.6亿美元的DeFi。也可以看出，风险投资人对DAO和NFT几乎没有兴趣，在融资额方面排名倒数第二。

●单笔融资规模：100-300万规模占最高规模的40％，其次是500-1000万规模，占22％。与2023年相比，300-500万规模的融资规模有所下降，减少幅度在100-300万和500-1000万的范围内，这也意味着2024年项目的融资额度中间范围有所下降，分化程度更大。

本文选择了A16Z、Coinbase Ventures、Binance Lasbs、Pantera Capital和Dragonfly作为参考对象。

从上述数据中可以得出以下结论：

● A16Z（安德森·霍洛维茨）：主要投资于基础设施、DeFi和游戏，在NFT和社交娱乐方面也有一些投资。

● Coinbase Ventures：投资领域多种多样，以DeFi和基础设施为重点，它还涉及工具和信息、社交娱乐和DAO。

● 币安实验室：大多数投资集中在DeFi和基础设施上，其次是社交娱乐和游戏。

● Pantera Capital：主要专注于DeFi和基础设施，也将部分资金投资于NFT等领域。

● 蜻蜓：投资范围广泛，基础设施、DeFi、NFT以及工具和信息占很大比例。

与对2024年整体融资情况的初步观察一样，这五家顶级风险投资公司的投资重点仍然是基础设施和DeFi。让我们来盘点一下他们的投资项目：

● A16Z：共有13项外部投资，其中三项是主要投资（Friends With Benefits、EigenLayer、意式浓缩咖啡系统）。

○ 在投资项目中获得最多资金的项目是Web 3社交应用程序Farcaster，该项目在A轮融资中筹集了1.5亿美元，估值为10亿美元。

○ 值得一提的是，尽管A16Z在A轮中并未领投Farcaster，但它在2022年的种子轮中扮演了Farcaster的角色。

● Coinbase Ventures：24 项外部投资，包括两项主要投资（El Dorado、WITNESS）

○ 在投资项目中获得最多资金的项目是基础设施平台Conduit，该平台在A轮融资中筹集了3700万美元，目标是为开发人员提供工具包。

● 币安实验室：24项外部投资。主要投资者更愿意自己联系项目各方并单独投资。在大多数情况下，金额不予披露，他们很少与其他团队一起投资。

○ 据透露，在投资项目中，获得最高融资额的项目是Ethena，该公司在扩张种子轮中筹集了1400万美元。

○ 其他单独投资的项目包括：Catizen、Zircuit、Infrared、Rango、Aevo、Movement、BounceBit、StakeStone、Cellula、Derivio、巴比伦、RENZO、NFPrompt、Puffer Finance、Shogun、BracketX协议和Memeland，它们占绝大多数。超过80％的项目尚未发行硬币。如果他们发行硬币，他们将来有机会在Binance上市。

● Pantera Capital：18项外部投资，其中9项由牵头，2024年的牵头率为50％。投资项目中融资额最高的项目是开源人工智能模型Sentient，该模型在种子轮融资中筹集了8500万美元，目标是直接与OpenAI竞争。

● 蜻蜓：14项外部投资，其中11项由蜻蜓牵头，2024年的领先率为79％，是五家投资机构中最高的。融资额最高的项目是Polymarket，该博彩项目甚至受到Vitalik的好评，该公司在b轮融资中筹集了4,500万美元。

从上述五家风险投资公司的投资项目来看，只有三个项目是由两家投资机构共同投资的：

● Neynar：Farcaster 的开发平台

○ 投资者：A16Z、Coinbase Ventures

○ 投资回合：A轮融资

○ 投资金额：1,100万美元

○ 投资日期：5月30日

● Nexus：模块化的 zkVM 项目

○ 投资者：蜻蜓、Pantera Capital

○ 投资回合：A轮融资

○ 投资金额：2,500万美元

○ 投资日期：6月10日

● Morph：L2 结合了乐观和 Zk 技巧

○ 投资者：蜻蜓、Pantera Capital

○ 投资回合：种子轮融资

○ 投资金额：2,000万美元

○ 投资日期：3月20日

值得注意的是，币安实验室没有与其他四家投资机构共同投资同一个项目。

全球加密货币市场的总市值约为2.5万美元。它所占的份额仍然很小，甚至低于NVDIA，这表明加密货币市场的整体增长潜力仍然很大。这篇文章反复提到基础设施和去中心化金融是风险投资者的首选投资领域，因为这两个领域是加密市场发展的基本逻辑。

基础设施意味着支持整个生态系统的发展，通常具有更长的生命周期，并且可以带来相对稳定的回报；DeFi是整体市场流动性的基石。如果能够创造高流动性，它将吸引更多的流动性并形成积极的飞轮效应。

目前，基础设施和DeFi轨道中代币的价格表现远不如模因币。原因可以归因于当前市场尚未降息，缺乏流动性，而模因币的崛起更多是对不良风险投资币的反对。但是，真正优秀的项目仍将留在市场上，代币价格现在没有上涨的事实并不意味着它没有价值。

从基础设施的角度来看，我们对以意图为中心、模块化区块链和并行 eVM 这三个轨道持乐观态度。这三者的共同点是它们试图解决现有的区块链技术问题：以意图为中心改善用户体验，模块化区块链可以打破不可能的三角形，并行eVM突破了传统的eVM处理速度限制。

让我们忽略短期噪音，关注加密市场的长期发展。

现在我被邀请进一步了解moomoo中的加密交易！和我组队？https://j.moomoo.com/01ajE9