极度低估

$WMG (6378.MY)$ 最近的IA报告显示土地估值约为90000万，而当前市值为32500万。此外，Exsim的业务已经加入并成为MGO的一部分，他们打算将他们的婆罗洲业务注入这家公司。随着11月22日报价截止日期的临近，注入工作将开始。Exsim已经推出价值10亿的项目，并销售非常好，特别是在亚庇 - Bayu Residence，销售额在不到1年内就占据了接近60%。

这是在他们预计明年推出的42亿GDV的Suria JV项目之前……

假设Exsim项目注入50亿，仅凭此项业务及15%的净利率，预计在未来7-10年内将带来75000万的净利润，甚至在开发WMG现有土地库之前。这意味着未来10年WMG可能轻松价值10亿，以房地产公司12-15倍市盈率计算的话。

有了Exsim的支持，管理团队将在WMG上进行更新，并利用Exsim的网络、合作伙伴和产品提供，将大幅提升WMG的价值。

肯定是一个值得关注的计数器...