第5轮“降息交易”!金融巨头创历史最高价,金融股买入良机即将到来!?
在鲍威尔FRB主席表示"降息的时机已经到来"之后,早在26日,旧金山联储的达利总裁就表示降息的开始是合适的认识。本周,FRB表示有必要降息以维持就业市场的良好状态。里士满联储的巴尔金总裁表示,尽管通货膨胀仍存在上涨风险,但由于劳动力市场正在降温,支持对利率进行"调整下调",并表示美国9月的降息正在成为常态。
美国联邦储备系统(FRB)的货币政策从“紧缩”转向“宽松”。各国央行纷纷降息,新一轮货币宽松周期即将到来,那么目前哪些资产投资价值增加了呢?全球各地的央行纷纷降息,即将开启新一轮的宽松周期,那么现在投资哪种资产更具吸引力呢?。
在上篇文章中提到过生物科技股、公益股、生活必需品股、通信服务股除此之外,这次还有一个受益于美联储降息周期的主要板块,金融股进行分析。
かつて金融セクターは多くの投資家に好まれていなかったが、それも変わりつつあるようだ。 $SPDR金融行业ETF (XLF.US)$は年初来22%近く上昇し、 $标普500指数 (.SPX.US)$の上昇率16%をアウトパフォームしている。
利下げサイクルで際立つと予想される金融株
ウォーレン・バフェットが最近 $美国银行 (BAC.US)$への巨額の投資を減らしたように、金融セクターにマイナスの影響をもたらしているが、今年金融セクターのパフォーマンスを見てみると、金融大手は軒並み過去最高値を更新している。
ウォーレン・バフェットが最近 $美国银行 (BAC.US)$への巨額の投資を減らしたように、金融セクターにマイナスの影響をもたらしているが、今年金融セクターのパフォーマンスを見てみると、金融大手は軒並み過去最高値を更新している。
アメリカ第1位の商業用自動車保険大手の $前进保险 (PGR.US)$是年初以来上涨超过60%的。美国大型保险公司 $好事达 (ALL.US)$、 $伯克希尔-B (BRK.B.US)$,美国最大的国际健康保险公司 $美国家庭寿险 (AFL.US)$,全球最大的保险经纪公司 $亚瑟加拉格尔 (AJG.US)$全部上涨超过33%。
此外,美国私募股权巨头 $KKR & Co (KKR.US)$,支付巨头 $美国运通 (AXP.US)$,银行巨头的 $摩根大通 (JPM.US)$和 $高盛 (GS.US)$另外,金融科技巨头 $费哲金融服务 (FI.US)$今年以来已经上涨了超过29%。
另外,金融股和相关的板块etf也值得关注。目前美国股市中资产管理规模最大的五只金融板块etf为: $SPDR金融行业ETF (XLF.US)$、 $金融ETF-Vanguard (VFH.US)$、 $区域银行指数ETF-SPDR KBW (KRE.US)$、 $金融指数ETF-iShares Dow Jones (IYF.US)$、 $3倍做多金融指数ETF-Direxion (FAS.US)$今年迄に下跌了上涨率为9%至60%。
利下げ周期中的金融股投资魅力是什么?
●通过降息,直接降低金融机构的资金成本,扩大利差。银行可以以低利率融资,然后以高利率放贷,增加利差收入。
●通过降息,直接降低金融机构的资金成本,扩大利差。银行可以以低利率融资,然后以高利率放贷,增加利差收入。
●降息周期也会促使证券市场活跃,证券公司的经纪业务、投资银行业务和资产管理业务都有望增长。
●保险行业也因降息而受益,低利率环境下,越来越多的人购买保险产品以保护资产和未来计划。
韦尔斯·法戈预测,随着美国降息预期升温,银行股将反弹,并超越基准指数。根据该银行的分析,从历史经验来看,除非有经济衰退,否则降息对银行股总是有利的。
例如,1995年、1998年、2019年的降息导致美国银行股上涨。最初的1-2周暂时下跌约6%,然后再次急涨,一般降息后的最低点通常会收于高出约21%的最高价。另一方面,如果经济实现软着陆,美国银行股在首次降息后的季度涨幅将超过标普500指数近10%。
但富国银行警告称,如果降息伴随经济衰退,银行股的前景将不利。
例如,1989年、2001年、2007年,银行股在首次降息后下跌,然后数个季度继续表现不佳,并且整体银行股较标普500指数落后约4%。
同时,该行暗示银行股的反弹投资机会集中在首次降息后的第一个季度。在过去8次降息周期中,有7次银行股在首次降息后的3-12个月内的表现都落后于标普500。因此,该行强调投资者应抓住降息初期的投资机会,并迅速行动。
本文部分内容由自动翻译生成
出处:Market Watch、Bloomberg、moomoo
moomoo新闻Kouchi
出处:Market Watch、Bloomberg、moomoo
moomoo新闻Kouchi
免责声明:此内容由Moomoo Technologies Inc.提供,仅用于信息交流和教育目的。
更多信息
评论
登录发表评论
HONDA N-ONE : 嗯
降息导致银行股上涨
为什么呢~
張遼 : 这就说明银行股很强势了
182712976 : 如果盲目相信个人投资者的引人注目的信息,那就不好了。
mozk : 如果你知道美国的债务余额已经膨胀到什么地步,你可能不愿意在这个板块进行投资。尽管可能会继续上涨,但这就像跳入了一个你知道致命危险存在的雷区。