关键要点：
1. 市场变化：科技股票下跌，能源可能被低估。
2. 政策压力：美联储鹰派立场和关税重塑投资。
3. 板块机会：能源和工业前景良好；科技面临挑战。
4. 策略：轮换到以基本面驱动的板块，精选科技股。
随着S&P 500指数在修正区间徘徊，油价跌至每桶70美元，投资者开始忙于...

关键要点：
CPI数据显示出市场反弹，但PCE的担忧依然存在，给通货膨胀前景带来复杂性。
可能正在实施"人为制造的衰退"以应对通货膨胀并重置经济。
市场面临利率（通胀）与每股收益（增长）之间的紧张关系。
住房、就业和消费信心的结构性风险仍然显著。
最新的美国股票在CPI报告后的反弹引发了几个悬而未决的问题...

要点：
#1 关于中国两会：没有期望，没有失望，整体积极。
#2 来自中国香港交易台的反馈：成交量减少；中美关系仍然是焦点。
#3 关于北美市场：被众多头条新闻主导，最好不要试图成为英雄。
#4 CoWoS：供应链噪音；等待GTC。
#5 RISC-V：一个重大...

要点：
北美投资者对宏观风险感到忧虑，而亚洲则大力押注于人工智能的未开发潜力
中国的人工智能叙事在海外面临怀疑，但在国内推动了460亿科技反弹
对冲基金在"两会"波动中获利，专注于开多新兴市场基金的数量加倍
估值差距达到极端水平：阿里巴巴的市盈率为10倍，而英伟达则瞄准32倍
美国"BTC储备"计划演变为多种形式...

要点：
DeepSeek展现出卓越的盈利能力，毛利率达到85%，可能对竞争对手造成压力。
制造行业成为新的人工智能战场。DeepSeek的GPU芯片-云计算效率和成本管理出色，可能会对云计算巨头构成挑战。
降低人工智能成本可能会显著扩展应用场景。具有模型和基础设施双重优势的公司可能会获得显著的竞争优势。

布莱克威尔停电
摩根史坦利将目标价提升至162美元（32倍CY26每股收益），因为布莱克威尔的GPU带来了110亿的第一季度惊喜——大大超出80亿的市场预期。内部人士确认GB200生产线的产量激增200%！
推理地狱数据中心的营业收入同比激增93%至356亿（占总收入的90%），因为“长思维”人工智能模型的需求是训练所需计算能力的10倍。黄的“惊人需求”代码字触发了量化买入...

要点：
看好阿里巴巴的情绪：主要金融分析师提高了阿里巴巴的目标价，显示出对其未来市场表现的强烈乐观情绪。
对中国市场的信心增长：金融机构如高盛和摩根大通表达了对中国市场日益增长的信心，使用看好的语言和支持市场的行动。
香港股票反弹：香港股市继续强劲反弹，达到三年高点，市场参与广泛，且获得来自境内资金的显著支持，表明投资者信心强烈。

RHb集团的最新研究报告全面审查了马来西亚交易所，从其市场表现到其环境、社会和管治（esg）实践。报告维持对马来西亚交易所的“买入”评级，并设定了11.25马来西亚令吉的目标价，预期回报率为15%。
吉隆坡，2024年7月31日 — RHb集团发布了一份全面的研究报告 $BURSA (1818.MY)$

阿里巴巴集团控股有限公司 ( $阿里巴巴 (BABA.US)$ & $阿里巴巴-W (09988.HK)$ ）将在美国东部时间5月14日市场开盘前发布其 4QFY24 财务报告。考虑到当前对Taotian平台的战略调整以及国际电子商务的潜在发展机会，我们预计阿里巴巴的业务将是...

$中芯国际 (00981.HK)$ 定于5月9日星期四发布其第一季度收益报告。自年初以来，该公司的股价下跌了20.8％，低于恒生指数8.4％的涨幅，这表明表现乏善可陈。在当前的半导体周期中，中芯国际的表现将如何？
一、业务构成
中芯国际的主要业务是晶圆代工...