<4922>コーセー 8084 -519
大幅反落。ジェフリーズ証券では投資判断を「ホールド」から「アンダーパフォーム」に格下げ、目標株価も10000円から7500円に引き上げている。中国・韓国の売上水準は2022年を大幅に下回る可能性が高く、化粧品の営業利益は同年水準に対し大きな格差が生じると予想。国内マージンの上振れを見込むのも難しく、コンセンサス利益予想は過大な期待に依存していると考えているようだ。
<7846>パイロット 4516 +294
大幅反発。野村證券では投資判断を新規に「バイ」、目標株価を5400円としている。消せるボールペン「フリクション」やゲルインキボールペン「G-2」といった競争力をもつ商品を中心に海外市場を開拓していくことで、中長期的に成長が見込まれると評価のようだ。今後は年率6%程度の海外売上高の成長を見込んでいるほか、年率の営業増益率も26年12月期に向けて10%台後半を想定しているもよう。
<6005>三浦工 3445 +208
大幅続伸。SMBC日興証券では投資判断「1」を継続し、目標株価を4700円から5000円に引き上げた。PERは過去最低水準にあり割安感が強いと判断、シクリカル銘柄の業績不透明感が強い中、ディフェンシブ銘柄として改めて買い推奨を強調。ブリッジローンとして短期借入金が増加し、ファイナンスリスクも懸念されているが、同社では借入調達を明言しており、来期にかけ徐々に不透明感も払しょくされると。
<9692>シーイーシー 1711 -132
大幅続落。前日に上半期の決算を発表している。営業利益は32.5億円で前年同期比7.8%減となり、従来予想31.6億円は上振れたものの、第1四半期の同4.2%増からは減益に転じている。通期計画62.8億円、前期比1.3%減は据え置き。DX需要増加に伴い、主力事業・注力事業ともに堅調な推移となっているが、研究開発費や採用活動費、教育費など成長投資の増加が減益要因となったようだ。
<6769>ザイン 1515 +300
ストップ高。データサーバのデータ伝送の次世代通信規格PCI Express 6.0に対応した超高速PAM4 64Gbps通信用光半導体チップセットを実現したと発表している。同チップセットは、消費電力の大きい光通信用DSPを不要とする世界初のVCSEL対応光半導体となっており、光通信線路の消費電力を60%削減し、光DSP処理で生じる遅延をゼロとする効果が期待できるとされている。
<2695> くら寿司 3475 -150
大幅続落。前日に第3四半期の決算を発表、累計営業利益は63.6億円で前年同期比67.4億円の収益改善となり、通期予想の55億円を大きく超過する状況に。ただ、5-7月期は7.2億円で同10.4%減と収益成長は鈍化する形に。コンセンサス水準も小幅下振れとみられる。景況感の悪化に伴い米国での増収ペース鈍化などが見られるようだ。なお、通期業績の上振れ自体は織り込み済みとみられる。
<9675> 常磐興 1676 +136
大幅続伸。米投資ファンドであるフォートレス・インベストメント系のOntarioが、完全子会社化を目指してTOBを実施すると発表している。同社では賛同の意見を表明するとともに、応募を推奨するとしている。TOB価格は1650円、前日は観測報道が伝わりストップ高で終えているが、急伸前の水準からは3割程度のプレミアムとなっている。なお、本日はTOB価格を小幅に上回る水準まで買われている。
<3180> Bガレジ 1569 +122
大幅反発。前日に第1四半期決算を発表、営業利益は3.2億円で前年同期比18.0%減となったものの、展示会出展費用や第三DC関連費用など販管費の一時的な増加が要因となっており、ネガティブな反応は限定的にとどまる。一方で、発行済み株式数の1.26%に当たる16万株、2億円を上限とする自社株買いの発表、リクルートの「Air ビジネスツールズ」とのID連携開始発表などをポジティブ視する動きが優勢に。
<2163> アルトナー 1857 +105
大幅反発。前日に上半期の決算を発表、営業利益は9.6億円で前年同期比8.9%増となり、第1四半期の同0.6%減から増益に転じる格好となっている。通期予想の17億円、前期比11.4%増は据え置きへ。技術者数の増加に加えて稼働率も高水準で推移、さらに技術者単価も前年同期水準を上回っているもよう。増収効果によって、研修施設の増床関連費用や採用関連投資費用などの先行投資をカバーできているようだ。
<4568> 第一三共 5275 +-499
大幅反落。ダトポタマブ デルクステカンについて、非小細胞肺がん二次/三次治療を対象とした第3相臨床試験における新データを世界肺がん学会で発表。結果はまちまちと評価のようだが、提携先のアストラゼネカはデータ発表時に下落しており、同社にも売りが先行する格好へ。主要評価項目の一つである全生存期間の中央値は、ドセタキセル投与群に対し改善傾向が認められたが、統計学的に有意な改善は認められなかったもよう。
<4922>科颜氏8084 -519
大幅下跌。在杰富瑞券(Jefferies)的评级中,投资判断从“持有”下调至“表现不佳”,目标股价也从10000日元上调至7500日元。预计中国和韩国的销售水平可能大幅低于2022年,并且化妆品的营业利润与该年份的水平存在较大差距。难以预期国内利润的上行,共识盈利预测似乎依赖过高的期望。
<7846>飞行员4516 +294
大幅反弹。野村证券(Nomura)将投资判断新升级为“买入”,目标股价为5400日元。通过拓展拥有竞争力的产品(如可消除的圆珠笔“FriXion”和G-2凝胶墨水圆珠笔)来开拓海外市场,预计在中长期可以实现增长。公司预计海外销售额年增长率约6%,营业利润增长率也预计在26年12月期末的10%后半年。
<6005>三井工3445 +208
大幅继续上涨。SMBC日興证券(SMBC Nikko Securities)继续维持“1”投资评级,并将目标股价上调至5000日元,而之前目标股价为4700日元。市盈率处于历史最低水平,具有较高的性价比。在周期股业绩不透明且防御性股票中,再次强调推荐买入。尽管存在桥贷短期借款增加以及融资风险的担忧,但该公司已明确表示将进行借款,并逐渐消除不透明感。
<9692>SEAIC1711 -132
大幅下跌。此前公布了上半年业绩报告。营业利润为32.5亿日元,较去年同期减少7.8%,虽然超出了之前的预期31.6亿日元,但从第一季度同比增长4.2%转为减益。全年计划为62.8亿日元,较上年减少1.3%不变。随着数字化需求的增加,主要业务和关注业务都保持良好发展,但研发费用、招聘费用和教育费用等成长投资的增加成为减益因素。
<6769>赛因 1515 +300
涨停价。宣布实现了支持下一代通信规范PCI Express 6.0的超高速PAM4 64Gbps通信用光半导体芯片组。该芯片组是世界上首个不需要高能耗光通信用DSP的VCSEL光半导体,可以将光通信线路的功耗减少60%,并期望实现光DSP处理的零延迟效果。
<2695>回转寿司 3475 -150
大幅下跌。前一日公布了第三季度财报,累计营业利润为63.6亿日元,同比去年同期的收益改善了67.4亿日元,大大超过了业绩预测的55亿日元。但是,5-7月期为7.2亿日元,同比下降10.4%,收益增长放缓。预计共识水平也稍微下调。可能会出现收入增长步伐放缓等情况,这可能与美国经济形势恶化有关。值得注意的是,预计业绩向上的情况已经被纳入考虑。
<9675>常磐兴 1676 +136
大幅上涨。美国投资基金Fortress Investment的子公司Ontario宣布实施要约收购以实现全资子公司化。公司表示支持此收购并推荐申请。要约收购价格为1650日元,前一日有传闻报道导致股价涨停收盘,但与急涨前的水平相比,溢价约为30%。值得注意的是,今天的股价已经买到了稍高于要约收购价格的水平。
<3180> B车库 1569 +122
大幅反弹。公司在前一日公布了第一季度财报,营业利润为3.2亿日元,比去年同期下降了18.0%,但这主要是由于展览会展览费用和第三个数据中心的相关费用等销售和管理费用的暂时增加所导致,负面反应有限。另一方面,公司宣布回购了占发行股本的1.26%,即16万股,金额上限为2亿日元的自家股票,同时还宣布与Recruit的“Air Business Tools”进行ID联动,这些积极举措备受关注。
<2163> 阿尔托纳 1857 +105
大幅反弹。公司在前一日公布了上半年的财报,营业利润为9.6亿日元,同比增长了8.9%,从第一季度的0.6%下降转为增益。年度预测为17亿日元,同比增长11.4%。技术人员数量增加,稼动率也保持在较高水平,此外技术人员单价也超过了去年同期水平。由于增加的收入效果,公司似乎能够覆盖培训设施扩建相关费用和招聘相关投资费用等先行投资。
<4568> 第一三共 5275 -499
大幅反落。达托他莫布 德尔克斯特坎关于非小细胞肺癌二次/三次治疗的第3相临床试验在世界肺癌学会上发布了新数据。结果评价不一,但合作伙伴阿斯利康在数据发布时下跌,同样存在卖出的趋势。其中一个主要评估指标——全生存期中位数,在多西他赛给药组上表现出改善趋势,但未能观察到统计学上显著的改善。