專家會議紀要 | 中國醫療美容行業的七大發展趨勢

1.過去三年，中國的醫療美容行業經歷了翻天覆地的變化，非手術產品佔據主流。

2.品牌是一種市場營銷工具，也是法人面對社會的一種社會契約。去年，開始發佈監管醫學美容的文件，重點關注醫生的資格、市場營銷和三類設備製造商的能力。

3.在資本大幅增長的時代，具有更高品質和價值的醫療美容品牌可以將美譽的信任轉化為消費者行為，從而有效地回報投資。

過去三年中國的醫學美容行業經歷了翻天覆地的變化，非手術產品佔據了主流：從行業市場角度看，19年手術與非手術的比例為6:4，22年為4:6；從線上市場來看，2019年手術與非手術的比例為8:2，22年為2:8。

受到非手術醫學美容醫生技術和產品設備技術同等重視的影響，醫療美容機構對醫生的依賴程度正在降低。中國醫療美容行業的大型連鎖時代剛剛開始。

擺脫人才結構的枷鎖，降低醫學美容機構的門檻，中國醫學美容行業的顯著資本時代才剛剛開始。

在顯著資本時代，品質和價值較高的醫療美容品牌能夠高效地將美容追求者的信任轉化為消費行為，進而有效地回報資金。

隨著醫療美容品牌日益成熟和醫美行業監管的更加全面和嚴格，醫美行業全面營銷的時代已經結束。在入場門檻、醫療設備、業務範圍等方面，一系列內容合規監管不斷加強。

隨著醫學美容行業連鎖化的普及和技術的進步，醫美消費的平均訂單價值將呈逐年下降的趨勢。比較平均訂單價格來看，光學項目的單價最低，遠低於整個中國醫美市場的項目。

根據2022年上半年不同年齡組的付費用戶比例數據，26歲以上的付費用戶比例已經超過50％，主流用戶群的年齡組經歷了根本變化。

第七大趨勢：雙技術、雙品牌四核驅動

幾乎所有醫生、產品、設備、醫療美容機構和醫美項目都可以在線輕鬆尋找。隨著監管日益嚴格，利用信息不對稱進行過度行銷的空間變得越來越小。

1. 醫美電商平台Nuxinyang能夠生存的主要原因是機構需要吸引新用戶，手術訂單數量較高，回購率較低。在手術時代，行銷環節佔用了過多成本。新氧入攤後，從800億板塊中砍了20億。隨著製造商的技術進步和流行病情的發展，

2. 在過去的三年裡，中國的醫療美容行業經歷了翻天覆地的變化，非手術產品主導了主流：從行業市場的角度來看，2019年手術與非手術的比例為6:4，22年為4:6（在線16%:84%）。如果手術市場佔比超過60％，就沒有投資價值，而且取決於醫生的可複製性可能會更好。這是目前投資醫學美容行業的絕佳機會。超過80％的輕醫美解決了人才無法複製的問題，注射和光學設備基本上取代了醫生技能。主要醫美市場發生了變化，可以看出後續投資價值趨勢。

3. 過去，醫學美容可以有較高的毛利和高利潤，但很難有高估值；光電和注射標準化服務和需求，醫生只需取得執照並按照檔位操作；中層注射、家畜肉類毒素/透明質酸注射具有技術含量，但不像手術那麼棘手，這大大刺激了終端連鎖的擴張。

4. 终端业务可能更繁荣，主要是因为店铺太少，核心人才无法复制。现在消费者的认知已经改变。过去，需要改变外貌。但核心需求是抗衰老，解决医生复制的问题，可以开设更多门店，覆盖更多消费者，并形成更大的规模效应。终端可以以较低的成本复制自己。

5. 过去，它是一个占地8000平方米的大型综合店铺。2010年后新开的医疗美容品牌都专注于轻医疗美容，方便低成本连锁。如果它专注于普惠化，它将类似于United Rieger。尽管有60家店铺，但中心医院非常少。莆田店铺都是大型店铺，最多有40家分店，而部分莆田店铺只能开设20家分店；大型连锁的时代即将来临。即使在当前市场没有天使轮投资，只要有钱，许多机构业主都会继续连锁经营，好时机即将到来。

两个重要的资金激活流程e战争师千人和电子商务之战是两大资金激活流程。这场战斗涉及人员和金钱。在建立大型连锁时代之后，将涌入数千亿和数千亿的投资；现在，IPO200-30000万非常幸福。去年只有3个案例，最高估值仅约为10000万人民币。预计未来将有数千亿的投资。许多重要的资金正在考虑中，并且首次投资将在约100亿人民币左右。

1. 过去的单店和医生品牌时代已经结束。当连锁店越来越多，对机构品牌的关注也越来越多时，此类投资的回报率很高。

製造商：從外資的主導地位到當前的代理、純外資和本地機構的三分天下（根據新氧平台的消費者購買數據，花錢購買代表最忠誠的行為）。有這麼多環節，每個人都會更加注意自己的品牌形象，增加溢價。過去，醫療美容機構對品牌不是很關心。機構主要關注吸引新用戶，主要是手術，回購率太低。關注品牌沒有意義；製造商也不關心品牌。未來將進入積極品牌營銷階段。

品牌是市場營銷工具，也是法人面對社會的社會契約。去年開始，開始發文監管醫美，重點在於醫生資格、營銷和三類設備製造商的資格。

未來監管的重點：持續收緊。在6月之前，管理重點是準確的產品識別和可追溯性，通過哪個環節到達消費者，以及通過什麼方法進行追溯。醫美的全面市場行銷時代結束了，視頻面對面咨詢和直播已經不再可行。交付方法減少後，回報率將下降，未來將是合規優秀時代。

1. 青義美佔據了市場份額的80%以上，新陽的單價約為1000元，美團約為700元。因為策略不同，之前操作主要是新氧的一級盤。1000元的價格接近日常護膚品的價格。醫美保養大約需要1000元，是日常中高檔護膚品的級別。效果方面，只有醫美才能轉化為實際變化，美妝更多地依賴智商。

2. 鍊店越來越多，對品牌的重視也越來越高。他們只能賺取小利潤但是賣得很快。建立一個大品牌變得越來越複雜，客戶的單價會下降。保持高溢價的醫生只適用於小連鎖機構。大連鎖機構在未來會更加便宜；

3. 醫美在消費領域中的地位已經發生了變化。過去它是一個奢侈品，但它將成為高端、快速消費品，日常保養也會成為快速消費品。更多的店鋪更方便，可以在社區進行，訂單量也會增加。

1. 在19年之前，超過70%的新氧用戶不會超過25歲：

a) 作為一個電子商務平台，新氧價廉物美；

b) 從2013年到2019年，核心人才已經開始向一線沿海和超一線城市轉移。三線城市的女孩會改變自己的外表，去大城市尋找機會；

c) 在整容時代，年輕人的勇氣會更大

2. 25-40歲是中國的核心醫療美容群體。從訂單數據來看，多次回購的人數超過兩次的有很多都在35-40歲。總體上，25歲以上的人佔50％，成熟人群更多。進入理性消費者時代，大品牌的時代，充足服從度的時期非常適合。真正的產品現在和過去在推廣時有不同的效果。

1. 新陽推動信息對稱，電子商務平台被動促進行業信息的鹽化

2. 在先前的時代，信息不對稱推動了市場營銷並過度提高價格。現在市場驅動的時代結束了，純粹的市場營銷已經不再存在，新氧推動了信息的對稱性；

a) 醫生的科技品牌：一些醫生將根據產品開發更多產品。例如，中國醫療美容中賺錢最多的姜震震，首先發明了塑形透明質酸，突破了面部的限制並拍打了耳朵和肩膀。兩個肩膀的成本為70萬至100萬元，將在2年後消失。隨後的遊戲將花費如此多的錢。

b) 上游製造商的科技品牌：在細緻的醫療美容時代，醫生技術與產品技術的結合將產生爆炸性影響並為行業提供增量增長。

c) 上游製造商的2C品牌形象：消費者對上游產品的認識也將成為一股驅動力。過去，舉辦行業會議來影響機構決策者。隨著滲透率的提高，消費者做出獨立決策的能力變得更加強大，機構的屁股決定了頭部；存在C20億逆定制的趨勢，C端準備就緒，B端將賣出商品；

d) 機構的2C品牌形象：許多製造商現在致力於提升C端的影響力。他們中的許多人已經在頭部並且非常焦慮。他們希望快速增加成交量，大型咨詢公司接受工作。C端的逆向購買已成為一種趨勢。

我對下遊機構的投資機會更加樂觀，因為現在下遊相對便宜，而上遊已經很昂貴，下遊很快就會鏈接起來。

1. 我們還沒見過超過15％的利潤。只能說將來願意獲取較小利潤但快速銷售、集中采購和高溢價價格的醫生會越來越少，醫生需要承擔的成本會減少；

2. 集中采購的數量大，可以優惠地從製造商處購買；

3. 資本投資回報率將提高，吸引新客戶並降低成本；

4. 與外科醫生相比，機構所有者特別脆弱，醫生的溢價顯著降低。以前，韓國醫生年薪1500萬，機構所有者需要賺更多錢。醫生的溢價空間變得較為柔和，設備降低了醫生的溢價。

過去，外科醫生主要是外科醫生；有些人只能在獲得執照後才能學習。他們中的許多人從其他職業轉行。近年來，醫療美容出現了一個專業領域。它只開放了2-3年，醫療美容資格考試也已標準化。是的，其他科室的醫生已獲得醫生資格，這個問題在未來十年內將逐漸得到解決，但需要時間。