馬來西亞銀行在即將到來的盈利季中領先市場

受銀行股市強勁反彈的推動， $富時馬來西亞指數 (.KLSE.GI)$ 週一創下 52 週高點。 $Bursa金融服務行業指數 (0010I.BMS)$ 達到歷史高位，所有 10 家上市銀行在周一均錄得上漲。該指數今天繼續上漲勢頭，上漲 0.49%，超過 19,000 點的關鍵水平。

在摩根大根和高盛最近提升馬來西亞股票評級後，機構投資者，尤其是外國基金經理，一直積極購買馬來西亞股票。

樂天貿易股票銷售主管劉文森提到，基金經理也一直在收購銀行股票，因為它們在該國基準指數中擁有最大的權重，佔 30% 以上。根據基金流量數據，外國投資者是上周最大的馬來西亞股票買家，淨購值為 30000 萬盧姆。上週五，在馬來西亞公布第二季度國內生產總值數據強大後，外國投資者淨購買價值 28800 萬盧姆的股票。

投資者正密切關注機構購買馬來西亞股票激增的背後的積極因素。

積極因素：

1) 第二季度國內生產總值增長強於預期：

馬來西亞國內生產總值按年增長 5.9%，超過彭博社的調查和 5.8% 的官方估計。馬來西亞央行行長表示，由於上半年表現強勁，2024 年的全年增長率可能接近 4% 至 5% 範圍的上端。

主要銀行提高了經濟預測，大聯預計增長率為 5.4%，中央銀行將預測從 4.9% 調整至 5.2%。此外，馬來西亞林吉特繼續優於其他亞洲貨幣，兌美元匯率進一步上升至 4.3748。截至今，由於資金流量顯著，林吉特匯率累積了約 5.0% 的收益。Kenanga 投資銀行指出，美聯儲預計將在今年晚些時候降低利率，這也將受益於林吉特。該銀行預測，到 2024 年底，林吉特將達到 4.42。

2）馬來西亞國家銀行將 OPR 維持在 3.0%，通脹風險低

馬來西亞國家銀行（BNM）將隔夜政策利率（OPR）維持在 3.0％，符合市場預期。馬來西亞央行行長達圖克·阿卜杜勒·拉希德·加福爾（Datuk Abdul Rasheed Ghaffour）提到，由於柴油補貼近期的變化，預計 2024 年下半年通脹將上升。然而，預期通脹上升應該能夠管理，因為已採取措施以限制補貼調整對業務成本的影響。他還強調，這些關鍵的結構政策對於維持良好的國內經濟環境至關重要，從而提高經濟穩定性和可持續性。

CIMB 表示，由於馬來西亞央行保持其依賴數據的立場，馬來西亞經濟和通脹對馬來西亞經濟的風險和通脹仍然很低，當局需要等待更清楚地做出任何決定之前。

3）馬來西亞銀行獲得強大政府支持擴大 AI 採用

馬來西亞銀行正在獲得重大的政府支持和鼓勵，以擴大人工智能在行業中採用。國家儲蓄銀行資訊總監李麗芳指出，政府正在領導國家人工智慧路線圖（Al Roadmap）的制定，以透過人工智慧提高資料準確性和效率，從而增加業務量。

馬來西亞伊斯蘭銀行數字轉型總監 Shahariz Abdul Aziz 表示：「因此基本上，我們利用 AI 將所有這些信息集合在一起，合成它，刪除所有虛假或虛假新聞的東西，只有這樣，我們才能以允許我們推動提案的方式呈現它。預期是 AI 將使用的時間從三到四週縮短到僅幾個小時。從那裡，我們將能夠更有效地運作，並增加我們的數量。」

Kenanga 投資銀行表示樂觀，即將到來的報告季節，銀行利潤可能會出現意外增長。

該研究公司已向銀行業賦予「買入」評級，表明投資者可能會專注於增長前景更強的銀行，這可能導致市場份額增加與表現較慢的同行業相比。 由於企業銀行帳戶的增長率預計短期將比零售銀行帳戶快，以企業為中心的銀行可能是主要受益者。Kenanga 投資銀行給出的七個「表現優越」評級中，CimB 仍然是首選的選擇，目標價格為 7.60 Rm，其次是聯盟銀行的目標價格為 4.60 Rm。該研究公司認為，這兩家銀行預計在短期內將提供強勁的股本回報（ROE）和股息回報。此外，RhB 銀行可能會受益於改善的資產質量，目標價格為 7.25 盧姆。

提供的圖片包含按市值計算馬來西亞前五家銀行的財務重點預覽。