特斯拉大漲後的期權策略：投資者如何應對這波激增。

Options Newsman 參與了話題 · 11/12 18:28

$特斯拉 (TSLA.US)$周一股票上漲近9％，將股價推至自2022年初以來的最高水平，使公司的市值超過1.1兆美元。自特朗普總統在11月5日的勝利後，這家電動汽車製造商的股價已飆升超過39％。

特斯拉期權吸引「飛凡」交易

在周一，特斯拉的合約成為個別股票中交易最頻繁的期權，根據Unusual Whales的數據，到中午時有大約250萬份合約變動，是通常速度的兩倍多。

看漲合約集中在350美元和400美元水平上（高出股票當前價格約13%）。Unusual Whales的數據顯示，許多交易集中在近期合約上，到周五到期的期權佔總交易量的約56%。

期權市場情緒是 非常看好 關於特斯拉

期權交易員正在預測股市將進一步上漲。根據彭博社的報導，三個月內看漲期權的溢價自2021年初以來達到最高水平。目前的波動率傾斜，是以25-Delta看跌期權和25-Delta看漲期權的隱含波動率之差來衡量的，顯示市場情緒為 非常看好 對特斯拉。

此外，Unusual Whales的數據顯示，2025年1月17日到期的610美元行使價看漲合約是最多持倉合約。這將使特斯拉股票的走勢超越疫情期間由零售交易者推高許多熱門股票價格時創下的414.50美元盤中歷史最高價。

然而，一些分析師對這波漲勢的程度表示懷疑

華爾街的價格目標沒有跟上該股票的運行，現在暗示在接下來的12個月內可能會下跌約32%。一些分析師對這波漲勢的程度表示懷疑，認為可能高估了特斯拉能從共和黨人當選中獲得的任何增長。

此外，特斯拉的14天相對強度指數，這是一個衡量看漲和看跌價格動能的標尺，周一收盤時為82.7。70以上的水平通常被認為是一個技術信號，表明可能很快就會出現下跌。

周一晨星的分析師塞思·戈德斯坦表示：“儘管選舉可能帶來一些好處，但特斯拉股票看起來過高估值。”

投資者如何在特斯拉大幅上漲後使用期權策略？

● 利用波動率：特斯拉隱含波動率（IV）為73.69%，處於97%的排名。同時，特斯拉的歷史波動率（HV）為92.05%，顯著高於其隱含波動率。這表明市場預期特斯拉未來的波動性將降低。在這種情況下，投資者可以使用短跨式或短絞首策略來做空波動性。

● 如果你對特斯拉看好並認為特斯拉短期內不會下跌，那麼在即將到期的期限內做空跌價和超出貨幣（OTM）行使價格是合理的。這樣投資者可以獲得即時收益（短溢價），並設定一個較低的買入價格目標，同時等待股票回落。此外，您還可以使用現金擔保的看跌策略來獲取短期溢價。

請注意，這些策略可能涉及較高的風險，如果特斯拉的波動性持續上升或價格大幅下跌，可能會出現重大虧損。

來源：彭博社，Barchart，飛凡鯨魚

免責聲明：期權交易涉及重大風險，並不適合所有客戶。投資者有必要閱讀標準期權的特性和風險在從事任何期權交易策略之前，請認真考慮。期權交易往往復雜，可能在相對短的時間內損失整個投資的可能性。某些復雜的期權策略具有額外的風險，包括潛在的損失可能超過原始投資金額。如果需要，可以提供任何索賠的支持文件。

免責聲明：此内容由Moomoo Technologies Inc.提供，僅用於信息交流和教育目的。更多信息

原文

舉報

瀏覽 4.9萬

評論

登錄發表評論

Moomoo資訊官方帳號

Empower your trading with options news and insights. Stay informed, make better decision, trade wiser. Not an advisor

1.7萬粉絲

14關注

4.1萬來訪

關注