随着欧佩克连续三次下调包括原油以及原油经过加工后得到的各种成品油的整体石油需求预期，欧佩克终于开始放弃今年以来一直持有的强烈看涨预测,该组织似乎终于意识到全球燃料使用规模正在急剧放缓。这份最新月度报告出炉后，国际原油价格基准——布伦特原油期货价格闻讯大幅下跌，周一下跌幅度超过2%，延续上周五的跌势。周二，布伦特原油继续大跌，截至发稿已跌超3%。加拿大油氣巨頭TC Energy (TRP.US)從整個美股油氣板塊中脫穎而出，截至週一美股收盤上漲2.4%。
智通財經APP獲悉，儘管週一美股市場的大多數石油和天然氣類股票因原油期貨價格大幅下跌而走弱，主要因石油輸出國組織歐佩克(OPEC)連續三個月下調今年和明年的全球石油需求增速預測，但加拿大油氣巨頭TC Energy (TRP.US)從整個美股油氣板塊中脫穎而出，截至週一美股收盤上漲2.4%。此前華爾街大行摩根大通將該股評級從「中性」上調爲「增持」，目標價予以69加元，較之前該行予以的64加元有所上調，並且預計該股相對於美國同行有大幅上漲空間。
包括美股與加拿大股市油氣股在內的全球範圍石油和天然氣類股票在週一與週二大幅下調，主要因歐佩克在最新的月度報告中下調全球石油需求預期，這也是歐佩克連續三個月下調今年和明年的全球石油需求增速預測，這份報告也使得大部分原油期貨交易員開始相信高盛以及摩根士丹利等華爾街大行提出的石油「供應過剩」觀點——即2025年開始，石油市場將出現供給持續大於需求的局面。
隨着歐佩克連續三次下調包括原油以及原油經過加工後得到的各種成品油的整體石油需求預期，歐佩克終於開始放棄今年以來一直持有的強烈看漲預測,該組織似乎終於意識到全球燃料使用規模正在急劇放緩。這份最新月度報告出爐後，國際原油價格基準——布倫特原油期貨價格聞訊大幅下跌，週一下跌幅度超過2%，延續上週五的跌勢。週二，布倫特原油繼續大跌，截至發稿已跌超3%。
但是對於加拿大油氣巨頭TC Energy 來說，資金似乎堅定選擇跟隨摩根大通看漲該股，主要邏輯在於AI時代之下全球數據中心對於清潔型能源——天然氣的需求激增，這對於聚焦天然氣發電以及管道天然氣運輸的TC Energy來說可謂重磅的持續利好。
雖然油氣中游領域今年表現良好，但摩根大通分析師傑里米·託內特表示，TC Energy 業績與股價仍有上行空間，尤其是北美數據中心大規模擴建或新建熱情使得天然氣中游公司的業績前景更加光明，因爲龐大增量的天然氣發電規模將使天然氣能源管道運輸公司受益。
摩根大通表示，美國天然氣槓桿型中游公司威廉姆斯(WMB.US)、金德摩根(KMI.US)以及DT中游公司(DTM.US)表現強勁，這些公司爲聚焦於天然氣這一清潔能源的發電客戶提供服務的新天然氣管道項目引發了積極的業績預期修正以及估值擴張。託內特領導的摩根大通分析團隊表示，TC Energy 的表現最爲出色，該分析團隊認爲該股相對於美國同行有大幅上漲空間，特別是隨着該公司開始進一步確定其天然氣管道擴張槓桿，以滿足不斷增長的清潔型電力以及龐大的液化天然氣出口需求。
此外，摩根大通分析團隊表示，T.C. Energy高達5.4%的股息收益率在當前環境下顯得很有吸引力，其收益率遠遠高於多數天然氣同行。截止週一美股收盤，T.C. Energy在美股市場收於46.78美元，在加拿大股市則收於62加元，相比於摩根大通的69加元目標價有大約11%上行空間。
隨着AI技術，尤其是大規模AI大模型以及ChatGPT等AI應用全面普及，數據中心已經成爲高效處理和存儲大量數據的最核心設施。2023年ChatGPT風靡全球，2024年Sora文生視頻大模型重磅問世以及AI領域「賣鏟人」英偉達連續多個季度無與倫比的業績，或意味着人類社會2024年起逐步邁入AI時代。而大型AI數據中心，可謂AI時代最核心的大型基礎設施項目，對於ChatGPT等生成式人工智能應用的高效率運作以及GPT-4o等AI大模型更新迭代至關重要。
當前科技企業以及一些政府組織，對於AI數據中心的需求加速，紛紛選擇加速擴建原有的數據中心基礎或者新建AI數據中心，本來已是「吞電巨獸」的全球各大數據中心對能源的需求預計將激增。國際能源署預計，到2026年，全球數據中心的總耗電量將從2022年的大約460太瓦時大幅增加到至少1000太瓦時。太瓦時用於描述最爲龐大的電力量級別，通常用於國家級別的能源統計、大型能源項目的規劃和評估。大型工業設施，如超級鋼鐵廠，在一年中可能也就消耗不到10太瓦時的電力。
而谷歌、微軟以及亞馬遜AWS等大型數據中心對於天然氣等清潔能源的無比強勁需求，主要在於全球脫碳化大趨勢之下，聚焦於清潔屬性的風電、地熱等可再生資源，以及同屬清潔能源屬性的高效能源——天然氣，或將是未來AI發電系統的最重要資源。美國天然氣巨頭EQT能源(EQT.US)近日表示，未來幾年，人工智能數據中心將成爲美國天然氣需求的最大增長點。
華爾街大行富國銀行在一份報告中預計，到2030年，美國天然氣需求每日可能增加100億立方英尺，這將比目前美國發電規模所消耗的天然氣水平大幅增加28%，佔美國每日總天然氣消耗量的10%。能源諮詢公司Rystad Energy 近期報告顯示，太陽能和風能等可再生能源因本身的不穩定性，可能難以滿足AI數據中心所需的龐大電力供應。因此Rystad Energy表示，未來將需要一種高效的清潔能源，能夠在可再生能源發電規模遠遠不足的情況下填補供應缺口，在這種情況下，傳統能源行業普遍押注天然氣將成爲首選的清潔能源。
