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研报掘金丨东吴证券:天赐材料Q4业绩略超预期,维持“买入”评级

研報掘金丨東吳證券:天賜材料Q4業績略超預期,維持「買入」評級

格隆匯 ·  01/08 15:45

格隆匯1月8日|東吳證券研報指出,天賜材料(002709.SZ)預計24年歸母淨利4.4至5.2億元,同降72.5%至76.7%,對應Q4歸母淨利1.02至1.82億元,同比-27%至+31%,環增1%至80%,Q4業績略超預期。24年電解液出貨約50萬噸、25年有望增長40%。公司六氟行業產能利用率提升明顯,龍頭挺價意願強,價格上漲即將落地,考慮大客戶價格傳導時滯,預計盈利25Q2有望反轉。考慮公司處於週期底部,未來價格恢復利潤彈性較大,維持「買入」評級。

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