簡伯特股票討論

$簡伯特 (G.US)$在2023.3.23的分析中因为估值缺乏折扣被排除，至今股价下滑23.5%。
2007年上市的百慕大公司，主要做业务流程管理，外包，共享服务和信息外包业务，一半市场在印度，2成在北美，当前价格34.28。
5年来营收持续增长，平均增速8.3%，营业利润平均增速10.3%，净利润前4年平均增速5.7%，2023年受其它净收入波动叠加所得税返还影响大幅增长78.6%。毛利率近5年基本保持在35%，净利率前4年一直低于10%，2023年达到14.1%。
目前市盈率10，市盈率TTM9.9，5年平均净利3.9亿对应市盈率15.8，考虑到长期净利增速仅有6%左右，估值吸引力不大。

簡伯特強化領導團隊的策略，透過數據、科技和人工智能為先的原則來推動增長，在新任命中得到強調。首席執行官Bk Kalra對這些任命帶來簡伯特下一個增長階段的潛力感到興奮。

簡伯特不斷提高ROCE並有能力持續再投資自身，這是一個廣受追捧的特點。 公司有潛力趨勢可能尚未完全獲得投資者認可，這表明如果其他指標和評估相符，存在潛在機會。

考慮到簡伯特相對於同行公司的較低價格和預測的盈利增長，這可能是一個不錯的投資機會。它的潛在增長可能尚未完全定價。但是，應評估其強大的資產負債表和財務健康狀況，做出明智的決策。

簡伯特的業務績效以大量業務再投資和高報酬率而聞名，導致盈利增長顯著。然而，其增長率低於行業板塊平均水平，暗示有待提升的領域。該公司未來的股息支付比例預計在未來三年內降至17％，預計其roe不會出現重大變化。

$簡伯特 (G.US)$ 留意

$簡伯特 (G.US)$營收和營業利潤均保持5年連續增長，平均增速分別爲9.8%和8.8%，淨利潤2022年略有下滑，5年平均增速爲6.3%。目前市盈率24，估值相對於增速來說過高。