今すぐ購入するのに最適な半導体株

KLAの投資論文 $Kirkland Lake Gold Ltd (KLA.AU)$ 半導体製造ソリューションを提供する企業としては、ファンダメンタルズと業界の見通しがシンプルです。そして、これは同社の第1四半期の決算報告後もそのまま残っています。

収益とGAAP収益は、前年比でそれぞれ 30% と 3% 増加しました。報告された27.2億ドルの収益は、KLAの予想範囲の上限である24.7億ドルから27.2億ドルと一致しています。

KLAはまた、第2四半期の1株当たり利益（EPS）を7.34ドルと予想し、収益の伸びを維持すると予想しています。これは、範囲の上限で約2％の連続成長に相当します。

同社は流動性の高いまともな貸借対照表を維持しており、第1四半期の営業キャッシュフローは10億ドルを超えました。一方、フリーキャッシュフロー（事業からの現金から資本支出を差し引いたもの）は9億2,700万ドルに増加し、前四半期から24％、前年同期から37％増加しました。

KLAC株が半導体株全体の下落傾向から隔離されたのは、売上の成長、継続的なEPS改善の指針、そしてまともな貸借対照表だったのでしょう。株式は過去12か月でわずか5％下落しました（1.35％の配当を差し引くとそれ以下になります）。これに対し、iSharesセミコンダクターETF（SOXX）は30％下落しました。

ただし、これは完全に論理的なコンステレーションではありません。半導体供給企業は、ファウンドリや関連企業にサービスを提供できる顧客の数が限られているため、大きな集中に直面しています。そのため、これらのお客様の 1 人または全員がトラブルに直面すると、KLA にも問題が生じる可能性があります。台湾セミコンダクターですが $台湾セミコンダクター・マニュファクチャリング (TSM.US)$ およびアドバンスト・マイクロ・デバイス $アドバンスト・マイクロ・デバイシズ (AMD.US)$ まだ成長を続けています、例えばNvidiaの $エヌビディア (NVDA.US)$ 直近の四半期に売上が縮小しました。この傾向は注目に値する。

とはいえ、経営陣の信頼（または傲慢さ）の確かな兆候は、KLAの現金の使用です。その中で最大の支出は、会社の自社株買いと株主への配当金の支払いで、フリーキャッシュフローの82％を占めていました。全体として、KLAは2022年9月までの12か月間で合計13億3,000万ドルを株主に還元しました。時価総額が約600億ドルの企業にとって、これは大きな数字です。

そして、財務力や収益の勢いの背景には、ワンツーパンチという形で半導体に対する需要が世界中で高まっていることが挙げられます。 さらに、韓国と台湾のチップ大手サムスンと台湾セミコンダクターへの依存から経済を引き離す手段として、政府が生産を増やすために動員しています。、日常生活のデジタル化により、ドアベルから自動車システムまで、あらゆるものにチップが搭載されています。

これらすべてにより、KLACは今後最も優れた半導体株の1つになっています。株価は10月以降上昇しているが、前年比では依然として下落しているため、今はKLA株を検討する良い機会となっている。