2023年1月のレビュー-良いスタート

あっという間に1月が終わり、私たちはもう2月に深く入っています。私はオプションでどのようにやったかを月次レビューし、もちろん反省して、どう改善できるかを見たいと思いました。これは私が望んでいたよりも遅くなってしまいましたが、ここにあります。

これが初めてなので、この月次レビューは以下のように構成します。

1.先月のパフォーマンス

2.反省と学び

3.来月の思考

1月は株式市場にとって非常に良い月でした。そのため、利益を得ることは本当に簡単でした。以下に高レベルの要約が示されています。

開始したポジション数：27

クローズまたは期限切れになったポジション数：17

利益が出た取引の%：82％

1月のroi：%4

上記の要約ではオプションのみを考慮しており、自分が保持している株式は含まれていません。月間ROIが4％であれば、年間ROIは48％に相当し、非常に良いと言えます。しかし、実際には1月が強気だったことを考えると、もっと良い成績が出せたはずです。ただし、これが最初の月であることを考慮すると、今回の成績には満足しており、今後ももっと良い成績を目指します。

これが初めての月ですので、私は多くの観察事項と学習ポイントがあります。

1. 1月は非常に強気でした。S&P500自体は1月に約6.8％上昇しました。これを考慮すると、4％のリターンはあまり印象的ではありません。

2.今月私が採用した主要なオプションの戦略はプットの売りでした。私のすべてのプット売りポジションは利益を上げました。しかし、1月の強気相場を考慮すると、コールオプションを買うことで、ROIをはるかに高めることができたはずです。それにもかかわらず、プットを売ることは比較的一定した収入を生み出す良い方法であり、今後も継続していきます。

3. キャッシュカバーを超えてプットを売ることは非常に簡単になることがあります。ブローカージュはマージンでプットを売ることを許可してくれます。これはプットオプションが行使された場合に潜在的にリスクがあるため、操作を行う際に慎重さを維持し、十分なキャッシュが用意されていることが非常に重要です。マージンコールを避けるためにも。

4. 3番目のポイントに関連して、プット売りの全体的なアイデアは、特定の株を探しているが、現在の値段や評価が好ましくないため、バリュエーションが改善するのを待っているということです。したがって、株を購入するために必要な現金が用意されている必要があります。また、高品質の株のみにプットオプションを売る必要があります。単にプレミアムを集めるためにプットを売るべきではありません。

5. 前回の投稿で書いた修復戦略を含め、いくつかのその他の戦略を試してみました。これはすぐに解決できる戦略ではなく、修復戦略の利点を実現しようとすると、私は少し気長になりすぎたと思います。また、オプションの値と、オプションの固有価値や時間的価値に影響を与えるコンポーネントについての理解が必要になります。そのため、初心者にこの戦略をお勧めすることはできませんし、あまり頻繁に使用することはないでしょう。

6. 私にとって最も重要な教訓は、どの戦略を使おうと、どの株を選んでも、それぞれのポジションに対して入出場計画があることが絶対に重要であることです。初めに1月に開始した際、私は単に「物事を試す」というマインドを持っていました。1月が強気相場であったため、それでも利益を得ることができました。しかし適切な計画がなければ、どのようにポジションを調整すべきかは常に不明確です。値上がり・値下がりがあった場合、ポジションを保持するべきか、クローズするべきかについて常に不確実です。そのため、適切な計画なくして取引を開始すると、非常に急激に事態が悪化する可能性があると考えられます。

7. 私にとって27回の取引は多すぎると思います。市場を見たり、モニタリングするのにかなりの時間を費やすことになります。感情を取引から完全に排除するためには、確固たるシステムが必要です。

1. 私は2月は1月ほど強気ではないと考えています。インフレへの懸念はやや鎮まっていますが、連邦準備制度理事会は利上げのペースを抑えて最新の25ベーシスポイントの引き上げを行いましたが、私たちはまだ問題から脱していないと考えます。実際、今年の景気後退の可能性はまだ非常に高いと思います。

2. 1月に市場が大幅に上昇したため、利益確定が始まり、2月にはいくらかの修正が発生すると考えられます。

3. 今月はもっと決算説明会があります。テック株は左右に人員を削減しています。毎日新たなレイオフのニュースが飛び込んで来ます。明らかに企業は今年が厳しい年になることを予想しており、費用削減のためにこのチャンスを利用しています。これは短期的な利益をもたらすかもしれませんが、収益の減少を緩和する可能性があります。

4.今後はより慎重になるつもりです。私は2つの主要な戦略を採用する予定です。1つは、良質な株式に対するプットの売りによって、株価が下がるのを待つことです。2つ目は、株価が下がった時に、成長企業のコールを買って、ポテンシャルのある上向きの利益を増幅させることです。私はショートやプットの購入から利益を上げることがあまりないため、今のところそれらからは距離を置くつもりです。

5. 私は新たに立ち上げたポジションを減らし、各ポジションに明確な入出場戦略を持つつもりです。

1. 書くことは簡単ではありません。もっと頻繁に投稿したいと思っていましたが、始めるのは難しいことが多く、自分自身の思考をまとめるのも簡単ではありません。これにより、すべてのブロガーに新たな感銘を受けました。ただ、練習が上達することを信じて、できるだけ週に1回、あるいは、今週の取引を合理的にするために、週に一度以上投稿するようにしてみます。

以上です。私のブログに従ってください。https://spoilt4options.com/。 楽しい時間をお過ごしください！