$アメリカン・ウッドマーク (AMWD.US)$機櫃やドレッサーを作っており、売上は過去5年間継続的に増加し、平均成長率...

$アメリカン・ウッドマーク (AMWD.US)$キッチンキャビネットと化粧台を手がけており、過去5年間の売上高は着実に増加し、平均成長率は10.6％であり、営業利益は粗利率の低下の影響を受け、2020年から2022年まで縮小し、2023年にようやく回復し、5年間で28％成長し、平均成長率は5％に過ぎず、当期純利益は2022年に1年間赤字を計上し、2023年に2019年のピークを超えました。2023年の利息費用は営業利益の11.4％を占め、利息負担は中程度から低めです。

2024年第1四半期の売上高は8.2％減少し、粗利率が大幅に向上したことで営業利益が61.2％増加しました（インフレ恩恵を受けた）、当期純利益も大幅に88.6％増加しました。

過去5年間で資産負債比率は59.5％から42％に低下しました。売掛金と棚卸資産の比率および増減は比較的合理的です。商標およびその他の無形資産は7.98億で、8.74億の純資産の91.3％を占め、資産は実態が乏しいです。長期借入金は3.68億で、実質的なレバレッジ率は低くはありません。

過去5年間、2022年を除き、現金フローは引き続き投資フローを大幅に上回っており、株主の盈余は比較的多いです。

現在のperは13.6、per ttmは11.4で、成長率との割引率はそれほど大きくないため、現時点で様子見です。