ビットコインは史上最高値に近づいています：新しい金？

ビットコインは70,000ドルを突破し、一時的に71,000ドルに達し、24時間の上昇は 4% を超えました。この反発により、イーサリアムは2,600ドルを上回りました。

一部の投資家は、ビットコインの最近の上昇が金の増加と並行して起こったことに気付くかもしれません。3月に、両方ともほぼ同時にピークに達しました。2022年11月以降、ビットコインと金はしばしば同じ方向に動いており、両者のつながりが高まっています。

主なきっかけの1つは、来たる米国大統領選挙です。共和党候補のドナルド・トランプは、ビットコインを国家戦略準備金に含め、再選されれば米国を「暗号資産のグローバルハブ」に変えることを約束しました。 カマラ・ハリス副社長も暗号通貨の成長への支持を表明しており、市場の楽観的な見方がさらに高まっています。データによると、過去24時間で約6万人のトレーダーが清算され、総損失は2億5,700万ドルで、そのうち1億300万ドルはショートポジションによるもので、強気のセンチメントが強いことを示しています。

ビットコインの上昇のもう一つの大きなきっかけは、連邦準備制度理事会による利下げの期待です。 市場は、11月6日から7日に開催されるFRBの会合で25ベーシスポイントの引き下げを広く予想しています。CMEのデータによると、利下げの確率は98.4％です。金利の引き下げは金融システムの流動性を高め、投資家がビットコインのようなリスクの高い資産に資金を移動するようになります。FRBが引き続き金利を引き下げれば、ビットコインやその他の投機的資産はさらに上昇する可能性があります。

機関投資家はビットコインの配分を増やしており、需要が高まっています。データによると、米国のビットコインスポットETFは10月を通して一貫して流入を集めており、10月30日までに累積純流入額は219.3億ドルに達しています。マイクロソフトは最近、ビットコインを戦略的準備金に組み込む可能性を模索する文書をSECに提出しましたが、取締役会は反対を表明しています。一方、ブラックロックは過去2週間でビットコインの保有量を3万コイン増やし、総保有量は40万枚を超えました。これは機関の参加が増えていることを示しています。

技術面では、ビットコインは「ゴールデンクロス」を形成しています。50日移動平均が200日移動平均を上回っています。 歴史的に、このパターンは強気相場の始まりを示しており、投資家はクロスオーバーから1年以内に3桁のリターンを得ることがよくあります。現在73,000ドル近くで取引されているビットコインのテクニカル指標は、さらなる上昇の余地があることを示唆しています。

長期的には、ビットコインはインフレヘッジの重要なツールである「デジタルゴールド」としてますます見られるようになっています。FRBが反インフレ対策を継続するにつれて、ヘッジとしてのビットコインの需要が高まっています。 金融アプリケーションにおけるビットコインの役割は、融資や資金調達での使用を含め、拡大しています。スポットETFと先物ETFの発売により、より多くの資産運用会社がビットコインをポートフォリオに組み込み、機関投資家の需要をさらに高めています。

ビットコイン市場への資本の流入は、投資家の信頼の高まりを反映しています。10月の最終週だけでも、ビットコインETFは9億2000万ドルの流入を記録しました。これは2021年の同時期の3倍です。テザーを取り巻く規制当局の精査にもかかわらず、暗号分野の全体的な市場センチメントは堅調に推移しています。

オプション市場は、トレーダーがビットコインの将来の展望について非常に楽観的であることを示しています。11月29日に期限が切れるコールオプションの多くは、ビットコインに賭けて、80,000ドルに達します。いくつかの機関は、ビットコインが2025年末までに20万ドルを超える可能性があると予測しています。過去のデータによると、ビットコインは通常、10月、11月、12月にそれぞれ26％、36％、11％上昇し、今年末までに100,000ドルに達する可能性があることを示唆しています。

要約すると、マクロ経済政策、機関投資家の需要、およびポジティブな市場センチメントが、現在のビットコインの上昇を後押ししています。価格が史上最高値に近づくにつれて市場は変動する可能性がありますが、長期的な見通しは引き続き良好です。現在の勢いが続けば、ビットコインは今後数か月で過去最高を記録する見込みです。