収益プレビュー｜オプション市場は、収益後のMRVL、FFIEおよびCOSTシェアでの混合動きを見ています。

取引シーズン中には、株価が通常より大きな動きを見る可能性があり、オプション取引業者にとって魅力的な時期となる。これらの動きに対して取引を行いたい投資家は、必ず、決算発表後のオプションの変動を追跡するようにしてください。

今週のトップの収益やボラティリティは以下の通りです:

- 発表日: 5月30日のマーケット後

-収益予測：FY2025 Q1の売上高は11.6億ドル、EPSは-0.221ドルで、前四半期のプラスの読み取りから下落しています。

- MRVLの収益発表前に、予想される平均収益の動きは±6.7％でした。実際の動きは平均予測より1.0％低い±5.7％でした。

- オプション市場は、過去12四半期で75%の確率でMRVL株式の収益変動を過大評価していました。収益発表後の予測変動は平均±8.3％で、実際の収益変動の平均は8.8％（絶対値）でした。これは、MRVLが収益株価反応についてオプション市場よりも変動しやすいことを示しています。

ゴールドマン・サックスの最新レポートによると、企業金融ファンドは、人工知能ブームから恩恵を受ける可能性のある電力・インフラ関連会社に注力しながら、メガキャップ企業の株式保有を減らした。

チップメーカーのマーベルテクノロジーグループ（MRVL）や $マイクロン テクノロジー(MU.US)$および $AES(AES.US)$、投資信託による広範な人工知能産業の上昇から収益を得ることができました。

- 発表日：5月29日の市場終了後

-収益予測：2024 Q4の売上高は8440万ドル、EPSは-7.46ドルです。

AI株式の収益発表前に、平均予想収益の変動は±9.4%でした。実際の変動平均は±7.0%で、予測された平均より2.4%も低かったです。オープニングギャップは平均±5.3％でしたが、オープン後の株価のドリフトは±3.8％傾向にありました。

AI株は過去12回の決算発表直後に低下しました。平均して、会社が収益を発表した最初の取引日に株は-1.9％下落しました。

C3.aiの第4四半期の業績は、同社のC3Generative AIソリューションの需要増加やEnterprise AI Softwareの増加によって大幅に改善すると予想されます。

C3.aiは、マルチモーダルソリューションを提供し、大規模言語モデルの課題に対処するように設計されたC3Generative AIの導入が、同社の業績を向上させた可能性があります。前四半期には、C3.aiは50件の契約を締結し、29件の新しいパイロットプロジェクトを含む、85％の年度比増加を記録しました。

さらに、製造業、政府、防衛、航空宇宙、医薬品などの業界における顧客基盤の多様化に向けた戦略的な取り組みが、大幅な売上高の成長に貢献しています。同社は、C3 AI State & Local Government Suiteを活用した連邦政府の拡大、販売高の記録的な増加、過去1年間で29%を占めた州および地方政府が顧客基盤となっているトレンド、Booz Allen Hamilton、Microsoft、AWS、Google Cloudなどの主要なテック企業との戦略的パートナーシップの活用、その結果、連結売上高およびパートナー支援の販売高がそれぞれ前年同期比で85％と100％増加しています。

C3.aiは、医薬品、製造業、連邦、防衛、航空宇宙などの業種にわたる顧客ベースの多様化に尽力し、売上高の大幅な増加に大きく貢献しています。

C3.aiの連邦部門の拡大は、C3 AI State & Local Government Suiteによって強調され、第3四半期に85％、100％年度比増加の収益を生成しました。

州および地方政府は予約の29%を占め、報告された四半期にも持続する傾向があります。加えて、C3.aiはBooz Allen Hamilton、Microsoft、AWS、およびGoogle Cloudなどの主要なテック企業との戦略的パートナーシップを活用しており、パートナーネットワークを通じて27の合意を結び、パートナー支援予約では337%の年間成長を遂げました。

- 発表日: 5月30日のマーケット後

- 収益予測: 2024Q3の売上高は57.97十億ドル、1株当たりの収益は3.68ドル。

COSTの収益発表前に、予想される平均収益の動きは±3.3％でした。実際の動きは平均予測より0.5％低い±2.7％でした。

過去12四半期のCOST株式の収益移動に対して、オプション市場は42％の時間を過大評価していました。 収益発表後の予測移動は、平均で±3.8％でしたが、実際の収益移動の平均は3.3％（絶対値で）でした。

COST株は収益発表前にはバラバラなパフォーマンスを示していました。コストコホールセールの株式は、収益報告書の2週間前で平均して低下しました。 最高のパフォーマンスは、収益の1週間前で、平均で0.8％の利益がありました。

重要な企業イベント（決算発表、新商品発売、または臨床試験結果など）前には、暗黙のボラティリティが増加する傾向がある一方で、ニュースが発表されると、市場の急激な透明性と株価の急激な反応により、暗黙のボラティリティが大幅に低下する可能性があります。この現象をIVクラッシュと呼びます。

IVクラッシュによりオプション価格が下がる可能性があります。暗黙のボラティリティが大幅に低下するため、IVクラッシュによるオプション価格の減少は、根本的な株価の大幅な動きから利益を得ることを期待して高値でオプションを購入したオプション取引者にとってリスクとなります。一方、オプションが過小評価され、株価が大幅に動いた場合、IVクラッシュはそれほど一般的ではなく、オプション売り手にリスクをもたらす可能性があります。株式の重要なイベントに関するオプション取引を検討する際に、取引者がIVクラッシュを認識し取引戦略に組み込むことが重要です。

すべてのオプションがIVクラッシュに同じように影響を受けるわけではありません。IVクラッシュは、短期オプションの価格に長期オプションよりも影響を与えます。

とはいえ、オプション取引には常にリスクがあり、投資家は取引を行う前にファイナンシャルアドバイザーに相談することが重要です。