GitLab（GTLB）ドルベースのネットリテンション率（DBNRR）注目すべきは

$ギットラブ・インク (GTLB.US)$ は、2024年7月31日に終了する期間の第2四半期の結果を2024年9月3日に報告する予定です。

市場は、GitLabの四半期収益が前年の1億3958万ドルから1億7,6889万ドルに26.7％増加し、四半期収益が増加すると予想しています。

2024年6月3日の同社の予想では、7月31日に終了した期間の収益は1億7,600万ドルから1億7,700万ドルの間でした。

コンセンサスEPSの見積もりは1株あたり10セントと予想されています。これは、7月31日に終了した期間の2024年6月3日のEPSガイダンスの範囲で、0.09ドルから0.10ドルの間でした。

GitLabの対応可能な市場の総額は400億ドルと推定されています。堅調なパイプラインのおかげで高い評価を得ています。ガートナーは、2024年のAIコードアシスタントのマジック・クアドラントで、GitLabをリーダークアドラントに入れました。GitLabはAIを活用してポートフォリオの効力を高めています。ソフトウェア開発サイクル全体を通してAIを導入し、スピードを犠牲にすることなく生産性とセキュリティを向上させてきました。

AIコードアシスタントは、コードの生成と補完だけではありません。彼らはコードの品質と継続的な学習を改善することで開発者の効率を高める協力パートナーです。定型タスクを自動化し、インテリジェントな提案を提供することで、GitLab Duoのようなアシスタント（AIを活用した一連の機能）は、開発者の時間をより高度な問題解決に集中させることができます。

顧客は同社のAI製品であるGitlabDuoとGitLab Duo Proを急速に採用しています。同社は最近、GitLab Duo Enterpriseアドオンを発売してポートフォリオを強化しました。このアドオンは、Ultimateのお客様にはユーザーあたり月額39ドルで請求されます。UltimateはGitLabの年間総稼働率の 46% を占めました。GitLabの見込み客は、DevSecOpsプラットフォームの強力な採用に後押しされて、顧客数の拡大に乗っています。その強力なパートナー基盤には、次のようなクラウドサービスプラットフォームが含まれます アルファベット グーグルと アマゾン AMZNは、同社が大企業の顧客へのフットプリントの急速な拡大を支援しています。

主要な業績指標である年間経常収益（ARR）は、期末時点の定期購読契約の年間総額を反映しています。GitLabのARRは、2年間のCAGRが39％と大幅に増加し、6億7700万米ドルに成長しました。これは、安定した予測可能な収益源を提供する上で非常に重要です。その一因は、顧客基盤の拡大です。2023年度第1四半期の5,168人の顧客から、2025年度第1四半期の8,976人に大幅に増加しました。これらの顧客のうち、10万米ドルを超えるARRを生み出している顧客の割合も、10.5％（545人）から11.4％（1,025人）に増加しています。

もう1つの重要なパフォーマンス指標は、ドルベースのネットリテンション率（DBNRR）です。これは、12か月間の既存顧客のARRの変化率を測定します。GitLabは、2025年度第1四半期のDBNRRが129％であると報告しました。DBNRRが 100% を超えているということは、既存の顧客がサブスクリプションを更新しているだけでなく、より高いレベルのプランにアップグレードするか、ユーザーを追加することで支出を増やしていることを示しています。この指標は、企業が既存の顧客基盤の中で拡大する能力を示しており、顧客満足度の良い兆候であり、GitLabのプラットフォームから得られる価値を示しています。

この成長は、AI革命が需要が大幅に増加するAIツールに移行したため、GitLabが今後も継続的な成長の可能性を秘めていることを示していると期待しています。

株価が20％以上下落したので、投資家がこの株を避けている理由は理解できますが、GitLabは依然としてマクロ経済的課題に直面していますが、この株を長期的に見ると、GitLabは以前の高値に戻る可能性があると思います。

私は値動きを監視し、9月3日に取引が再開されたらポジションを取る準備をします。

過去3か月間にGitlabの12か月間の価格目標を提示した20人のウォール街のアナリストに基づいています。平均目標価格は62.69ドルで、高い予測は80.00ドル、低い予測は50.00ドルです。平均目標価格は、前回の47.40ドルから 32.26% 変化しています。

GitLabのARRとDBNRRの成長に基づくと、収益が大幅に改善した場合、この株は60ドル近くに達する可能性があると思います。GitLabの方が優れたEPSも提供することを期待しています。

テクニカルを見ると、MACDは上向きの可能性を示しているのに対し、投資家がこの株に慎重なためにKDJは下落傾向を示していることがわかります。しかし、長期的な可能性を見ると、GitLab ARRが大幅に改善する可能性があると思います。

これは株価の割には退屈かもしれません。私はこの株を真剣に検討して、2024年9月3日にポジションを取ります。

GitLabの現在の株価は、ARRが高くなる可能性があり、キャッシュフローもかなりプラスであることを考えると、ポジションを取るにはかなり良い価値だと思います。

この株は長期ポジションとして検討できます。ドルベースのネットリテンション率（DBNRR）が大幅に改善することを期待しています。

GitLabが長期保有株式として検討できるかどうか、コメント欄であなたの考えを共有していただければ幸いです。

免責事項：提示されている分析と結果は、当該株式への投資を推奨または示唆するものではありません。これは純粋に分析用です。