パラジウムを買う時期は？ 多くの人がyesと言っています^^

「パラジウム先物市場は、底をつけたときにはかなりの価格回復に直面する可能性がある。ただし、トレンドは早期の2024年には弱気であり、イリキッド市場の熊市場は、根本的・テクニカル分析を無視した不合理、不合理で不合理な価格レベルにまで物価を下げることができる」という見方がある。

1月29日、NYMEXパラジウム先物約近くでオンスあたり971ドルで取引され、Aberdeen Physical Palladium ETF商品（PALL）は株式あたり90.85ドルで取引されていました。価格は1月下旬以降下落し、2024年3月初旬には大きな変化はありませんでした。

パラジウム先物は2月中旬に安値をつけました

NYMEXパラジウム先物価格は、2022年の歴史的な高値に達した後、急落しました。

1970年代以来のチャートによると、パラジウム価格は2008年の160ドルの安値から2022年に急騰し、高い安値と高い高値をつける強気相場であった。

ロシアは生産をリードしています。2022年2月のウクライナ侵攻とモスクワへの制裁により、価格と供給への懸念が拡大し、パラジウム先物はオンスあたり3,380.50ドルの過去最高値に達し、上昇余地がなくなりました。

2023年後半、パラジウム先物は2018年9月以来初めて1,000ドルを下回りました。2024年の最初の2か月間、価格は主に1,000ドルの水準以下で売買され、2月には856ドルの安値をつけました。

PALLは先物に追随しています

1ヶ月限りのパラジウム先物は、1,059.50ドルで取引され、2022年の高値から68.7％下落し、2024年2月の安値から23.8％上昇しました。

身体的パラジウムETF商品（PALL）の長期チャートは、2022年の高値から73.7％下落し、2024年2月の安値から23.5％回復しています。PALLは不安定なパラジウム先物価格を追跡する素晴らしい仕事をしています。

$96.94の株価でPALLは2億9555万ドルの資産を抱えていました。PALLは平均して1日あたり60,000株以下を取引し、0.60％の管理手数料を取得しています。2024年2月の安値に達した後、パラジウム価格はコンソリデーションを始め、方向を探している可能性があります。

パラジウムは希少で増加する産業応用を持っています

パラジウムは、2022年に世界で210メトリックトンしか出荷されていない希少な白金族金属です。パラジウムは貴重な金属であり、増加する産業応用を持っています。

工業用触媒反応では、密度と耐熱性があるためパラジウムが必要です。歯の詰め物、冠、宝石加工にもパラジウムが必要です。高級コンサートフルートなどのその他の製品にもパラジウムが含まれています。過去数年間、パラジウムの主要な用途は、有害な排出物を減らす自動車用触媒変換器にありました。

パラジウムは様々な用途に使われる水素エコノミーにおける新興アプリケーションの1つです。Mining Review Africaの最近の記事によると、「ブルー水素の生成時に水素の精製が増加していることは、パラジウムベースのアプリケーションの1つの例です。さらに、水素キャリアのクラッキングや、高純度水素がプロセスガスとして必要な半導体産業など、他の例があります。」

ロシアの戦略的備蓄が価格に影響を与えた可能性がある。

ロシアはパラジウム生産量のトップである。ロシアでは、戦略的備蓄は国家機密である。ベルリンの壁が倒れた1990年代初頭、ロシアの収入の必要性が戦略物資の大量販売の潮流を引き起こし、パラジウムの価格を1オンスあたり100ドルを下回るまで押し下げた。データはないが、ウクライナ戦争の継続的な資金調達の必要性から、ロシアは価格が2022年の高値に達した時にパラジウムの大量の在庫減少を引き起こした可能性がある。ロシアの売却は、パラジウムの価格低下を引き起こし、金属の将来の抵抗サポートの複合的な恩恵をもたらす。ロシアが戦略的備蓄を売却した場合、限られた生産量と先物市場の流動性不足が、今後の数か月から数年にわたる価格回復をもたらす可能性がある。

スケールダウンの買い方を提案する。

私は、パラジウム市場に対するスケールダウンの買い方を支持しています。熱狂的なトレンド中には、基本的な分析を無視した合理的ではない価格に転落することがあります。したがって、下落の余地を残し、下降スパイクが発生した場合に追加することが、パラジウム投資の最適な方法かもしれません。

物理的なバーとコインが最も直接的な投資ルートである一方で、PALL ETFはパラジウムに露出した市場参加者のための流動的な代替品です。