TSLA
テスラ
-- 421.060 PLTR
パランティア・テクノロジーズ
-- 80.550 NVDA
エヌビディア
-- 134.700 OXY
オクシデンタル・ペトロリアム
-- 47.130 AMD
アドバンスト・マイクロ・デバイシズ
-- 119.210 
エヌビディアの決算報告日が近づいています：セラーレポートが安定した収益を目指すのにどのように役立つか
今週、 $エヌビディア (NVDA.US)$ 8月5日の「ブラックマンデー」以来、NVIDIAの暗示的なボラティリティ（IV）は多少低下していますが、 IVは高いレベルのままです 今後の決算発表によるため![]()
.
より高いIVは より高いオプションプレミアムにつながります多くの投資家は、オプションストラテジーを使用することを検討しています オプション売り戦略 オプションの時間価値を捉えるために![]()
.
ただし、一部の投資家は懸念を抱くかもしれません。もしNVIDIAのパフォーマンスが期待を下回った場合、一部の短期売り戦略（例：ショートストラドルやショートストラングル）は 短期売り戦略 短期ストラドルや短期ストラングルなどは 重要なリスクに直面する 株価のボラティリティが高くなるため![]()
.
この状況では、プロの投資家がどのように対処するか見てみましょう。彼らは売り手の戦略を使用して、オプションのプレミアムを一貫して稼ぎます![]()
.
この戦略の謎をあなたに明かしましょう： 現金担保プット戦略.
キャッシュ担保プットとは何ですか？
キャッシュ担保プット戦略は、 プットオプションを売ることを含んでいます一方で、小売りの巨大企業の中には、比較的安価な価格で顧客を獲得することで、売り上げを伸ばしているものもあります。備えて十分な現金.
SnowballやFCN（Fixed Coupon Note）など、多くの構造化商品がキャッシュ担保プットオプション戦略を利用しています。これらの商品は 目標資産に基づいていますそして、価格がストライク価格に下落しない限り、それらは固定収益を提供します。 固定収入を提供します.
実践的には、これらの製品のターゲット資産がストライク価格を引き起こす価格レベルまで急落するのは困難です これらの製品のターゲット資産がストライク価格を引き起こす価格レベルまで急落するのは困難です これらの製品のターゲット資産が価格レベルを急落させることは一般的にはありません（通常、初期価格の50％〜80％）。 これらの製品のターゲット資産が価格レベルを急落させることは一般的にはありません（通常、初期価格の50％〜80％）。 （一般的には、初期価格の50％〜80％）ですが、その場合もあります 高い固定利回りを提供する （年率12％のようなもの）。したがって、多くのプロの投資家に人気があります。
しかしながら、ディズニーの投資家は、Disney +の米国ストリーミング市場シェアの減少にも注意する必要があります。これは、Q2 23に13％まで低下する予定です。これらの構造化商品の参入閾値は非常に高いです これらの構造化商品の参入閾値は非常に高いです 非常に高いです通常、何十万ドルもの資金を要しますが、小売投資家にとっては非常に高価です。
実際には、十分な余力があれば現金担保のプット戦略でも同様の効果が得られます。
By selling long-term deep out-of-the-money (OTM) put options, while earning more option premiums, the risk of being exercised is reduced.
Moomoo recently launched a new feature: Moomooの「オプション・セラーレポート」機能は、上記の2つの基本的な売却戦略をサポートしています。. This tool will greatly assist you in using the cash-secured put strategy to achieve similar effects.
First, let’s understand how the cash-secured put strategy makes money.
エヌビディアのオプションを例に挙げると、株価が126.46ドルの時、2025年8月15日（約353日後）に満了するNVDAプットオプションを1株あたり6.82ドルで売ります。 株価が126.46ドルの時、約353日後2025年8月15日1株あたり6.82ドル 売ります、配送によるとストライク価格は85ドルです。 なぜそんな遠い満期日のオプションを売るのですか？後でそれについて話しましょう。
オプション売り手として、プットオプションが行使された場合に備えて85ドル×100（契約乗数）= 8500ドルの現金が担保として必要です。
オプションを売却するときには、即座に6.82ドル×100 = 682ドルのオプションプレミアムを受け取ることを忘れないでください。そのため、支払わなければならないのは8500ドル - 682ドル = 7818ドル（株式1株あたり78.18ドル）の現金を証拠金要件を満たすために支払う必要があります。.
キャッシュ担保付きプット戦略の証拠金要件は はるかに優しい いくつかの十万ドルの入場閾値よりも高い
極端な場合、株価が割り当てられた後にさらに下落した場合、大きなキャピタルロスに直面する可能性があります。
ただし、ディープOTMオプションを売っているため、株価は85（行使価格）/ 126.46（初期株価）-1 =に下落する必要があります。 ストライク価格をトリガーするには-32.78％です.
ディープOTMストライク価格は、根底の株価が十分に下落する余地を与え、フルオプションプレミアムをより信頼性高く集めることができるようにします。
株価が後に急騰した場合、われわれは低い価格でプットの新規売りのポジションをクローズすることもでき、早期に担保を回収してより良い投資機会を追求することができます。
この例を通じて、長期の深いミネイタイプのオプションを売ることで比較的安全な収益を提供することが人気のある理由となっています。 満足できる固定収益を安全に得るため 現金担保プット戦略の人気の理由の1つです。
さらに、この戦略を使用する際は注意してください。 将来的に良い成績を収めると予想される株式を選択してください。このようにすることで、プットが行使された場合でも、低価格でお気に入りの株式を買うことができます。
II. オプションセラーレポートに投資機会を見つける
皆さんもお考えかもしれません：他のオプションにもこの戦略を適用できるでしょうか？異なる株式、満期日、ストライク価格を持つオプションにも、“満足できる”投資機会を見つけることができるでしょうか？
もちろん！オプションセラーレポートを利用することができます。ここで、エヌビディアの場合と同様に「利子を集める」機会を見つけることができます。
オプション売り手レポートを使用する利点は、異なる株式のオプションチェーンに繰り返しクリックすることを避け、ROIなどの指標を手動で計算し比較する時間を節約できることです。
オプション売り手レポート内で興味のある指標をフィルタリングすることで、多くのオプションから最適な投資チャンスを見つけることができます。
また、上記のケースからNVDA 250815 $85のプットを見つけました。売り手レポートには、このオプションを売るための詳細な情報が含まれています。
より高いROIを求める場合は、シンプルに キャッシュ保証プットを選択してください 左上隅に 年間roiでソート より高い年間利回りを持つオプション売りの機会を見つけるために
実際の運用では、投資はリスクとリターンのバランスを取ることがよくあります。NVDA 250815の85ドルプットと同様の時間範囲とインザマネーリスクをコントロールする一方で、より高いリターンを追求する場合、右上隅をクリックして満期日とOTM％でフィルタリングすることができます。
時々、より高いOTM％はOTMに留まる確率が高いということではないこともあります。というのも、基礎となる株のボラティリティが高い場合、オプションがインザマネー（ITM）に動くリスクも高まるからです。暗黙のボラティリティによるフィルタリングが可能な他、セラーレポートでは各オプションがOTMに留まる確率に関するビッグデータ解析も提供されており、投資決定の支援に活用できます。
オプションのカードをクリックすると、詳細ページに入って詳細情報を表示できます。以前に売られたNVDAプットと比べて、このオプションはOTM％が高くなっていますが、より高い理論上の年間利回りを提供します。オプションのターゲットが確認されたら、トレードをクリックしてオプションを売るための取引インターフェースに直接移動します。
現在、セラーレポートでは2つの基本的なオプション戦略をサポートしています： キャッシュ担保プット と カバードコール.
クリックして詳しく学ぶ： オプション売りレポート：高ROIオプションを素早く見つける
本日の議論は以上です![]()
.
ディープ・アウト・オブ・ザ・マネー・オプションを売ることは、アット・ザ・マネーよりもリスクが低いということをお伝えしておきたいと思います オプションの売り手である場合、まだ重要なリスクが関与していますそして、注意を払って進める必要があります。
キャッシュ保証付きのプット戦略の場合は、 オプションのインザマネーリスクが心配な場合や、低い価格で株式を購入する可能性がない場合は、プットを売る際に注意してください.
また、常に 余地の状態を監視してくださいプットの売却のために担保として確保された現金が不十分な場合、必要のない損失を招くマージンコールに直面する可能性があります。したがって、マージンが十分に維持されていることを確認してください。
もしご意見やご要望がありましたら、オプションセラーレポートに関してお知らせください。 オプションセラーレポートについてご意見があれば、お知らせください。について共有や議論があれば、コメント欄で自由に行ってください。
免責事項：このコミュニティは、Moomoo Technologies Inc.が教育目的でのみ提供するものです。
さらに詳しい情報
コメント
サインインコメントをする
HaloHarleeHarmonyHar : でたらめ
Coach Donnie : $NVIDIA (NVDA.US)$ モルガン・スタンレーは、ホッパー/ブラックウェルの需要が強いと述べています
- エヌビディアのブラックウェルチップは現在、出来高生産に入っており、主要顧客からの需要が会社の成長に大きなポテンシャルをもたらしています
- ホッパー H200チップには、小規模なクラウドサービスプロバイダーや主権アートフィッシュプロジェクトからの需要が増加しています
- ブラックウェルチップの生産台数は2024年第4四半期に45万ユニットと見込まれ、エヌビディアにとって100億ドルを超える売上機会につながる可能性があります
- エヌビディアは、GB200サーバーラックにまだいくつかの技術的な課題を解決中ですが、これらの問題は新製品のローンチにおける通常のデバッグプロセスの一部です
- エヌビディアの組立パートナーであるホンハイは、GB200サーバーラックの出荷を2024年第4四半期の末に開始する方向だと報じられています
#CoachDonnie