チャンスをつかんで、長期債券と国債で高い利息を確保しながら、為替取引リスクを乗り越える

今日の市場では、利率の変動と経済不確実性があるため、賢明な投資を行うことが不可欠です。多くの投資家が注目する戦略の1つが、長期債券と国債で高い利率を確保しながら、海外証券の購入者には為替取引リスクも考慮することです。この戦略が有効で、どのように投資アプローチを形作るかを探ってみましょう。

インフレを抑制するために、連邦準備制度理事会が利息を引き上げる最近のトレンドは、投資家の懸念を引き起こしました。しかし、兆候は高い利息の段階が無期限には続かないかもしれないと示唆しています。ドットプロットで概説されたFedの予測では、時間の経過とともに利息率が将来下がる可能性が示唆されています。

たとえば、2024年3月には、Fedは2024年の利率（ $米国債1年 (US12M.BD)$）を4.5％〜4.75％の範囲で予測し、長期的には2.5％に低下することがあります。

これは、利率引き上げ前の10年間のシンガポール貯蓄債券（SSB）の利回りが1.71％しかなかったことが注目すべきです。しかし、2024年4月までに、利回りは約2倍に増加し、3.21％になりました。利率が下がり始めると、SSBの利回りも同様に下がる可能性があります。

理解するための重要な概念の1つは、債券価格と利率の関係です。利率が上がると、既存の債券価格は下がりがちです。逆に、利率が下がると、既存の債券価格は通常上昇します。これは、投資家が低い利率を補償するためにより高い収益を要求するために起こり、債券価格が変動するためです。

債券価格と利率の関係を理解することが重要です。利率が上がると、既存の債券価格は通常下がります。逆に、利率が下がると、債券価格は通常上昇します。これは、投資家が低利率を補償するためにより高い収益を要求するために起こり、債券価格が変動するためです。

Fedが利率を引き上げるにつれて（黄色い線）、既存の長期国債の $iシェアーズ 米国国債 20年超 ETF (TLT.US)$の価格（赤い線）が下がることが明らかになりました。Fedが引き続き利率を引き上げる場合、既存の債券や国債の価格はさらに下落する可能性があります。

しかし、債券価格の変動は満期まで保有する投資家にとってはあまり心配でありません。満期になると、投資家は債券の全額を受け取ることができます。したがって、受動的な収入を生み出すことに焦点を当てる投資家にとっては、債券の利回りおよびクーポンレートが重要なファクターになります。債券価格の変動にかかわらず、一定の利息支払いは信頼できる収入源を提供することになります。

逆に、金利が下落すると、既存の債券価格が上昇し、取引機会に興味を持つ投資家にとって資本利得をもたらす可能性がある。

このような状況下では、政府または信頼できる機関に裏付けされた安全で長期的な高利回りの投資を求める投資家は、長期的な投資適格債券や国債で高い金利を確保することを始めたいと思うかもしれません。

例えば、テンセクにリンクした長期債券のようなもの $Astrea7A1 4.125%320527# (V7AB.SG)$を超えました $Astrea VI3%B310318# (6AZB.SG)$には、3.8％を超える償還利回りを提供する魅力的な長期的な投資適格債券があります。 $SIGB 2 3/4 03/01/46 (SG31A7000004.BD)$さらに、長期の米国債券は4.9％超の利回りを提供しています。これらの高い利回りを現在確保することは有利となります。特に、将来的に金利が低下する場合にはますます有利です。

ただし、海外の債券や国債への投資に関連する為替レートリスクを考慮することが重要です。海外の投資で得た利益を投資家の本国通貨に戻す際に、為替レートが低下するリスクがあります。また、外貨建て債券を購入する投資家にとっては、このリスクが特に重要です。 $米ドル指数 (USDindex.FX)$現在の市場環境では、安定性とポテンシャルなリターンから、債券や国債への投資が注目を集めています。高利回りの長期債券や国債で高い利回りを確保しつつ、為替レートリスクを考慮するか、リスクを軽減するためにポートフォリオを分散するか、投資戦略を適切に調整することが、今日の市場での成功につながる鍵です。

高い金利を長期債券や国債で確保し、為替レートリスクを避けながら、投資家は市場の不確実性に直面しても、安定性と成長のためのポジションを確立することができます。

市場の不確実性に直面しながら、長期債券と国債で高金利を確保し、為替取引リスクを乗り越えることで、投資家は財政的安定と東gに向けたポジショニングをすることができます。