金吾財報|兴业証券のレポートによると、クアイショー-W(01024)は23Q3に2794.8億元の収益（YoY+20.8%）を達成し、一致した2770.8億元の見通しをわずかに上回り、調整後の純利益が317.3億元に達し、彭博の一致した予想の26.6億元を上回りました。前年同期の調整後の純損失額は67.2億元で、調整後の純利益率は11.4%でした。コスト削減と効率向上の成果が目立ちました。
23Q3で、ウエストおよびロングテールの達人のGMV貢献は、2021年初期の超20%から、今期のほぼ50%にまで順次拡大しました。短いビデオ電子商取引コンテンツの品質と変換効率を継続的に向上させ、短いビデオGMVは第五四半期連続で倍増以上を達成し、持続的に改善を続けています。
同行は、同社の第三四半期の業績が予想に沿ったものであると指摘し、海外事業の損失がさらに縮小し、広告と電子商取引のビジネスが強力に成長し、新しいビジネスと大規模なモデルの研究開発が継続的に進展していることを語りました。収入構造の最適化と細やかな運営の継続的な推進に伴い、クアイショーの総的な収益力は徐々に向上する見込みです。同社の「買い」評価を維持し、調整後の純利益をFY2023-2025年にそれぞれ861/1754/259.6億元と予測し、24年目標株価を92.85香港ドルと予測しています。
