朱少醒、胡听炜、谢治宇が千味央厨に加わりました。クリア後、張坤三氏が内蒙古イリ・インダストリアル・グループの株式を購入しました。
気づかないうちに、十億の基金マネージャーの今年のパフォーマンスはすでに静かに正に転換しているようです。
5月21日までに、焦偉の運営する銀華豊かなテーマA、趙・フォンが運営する睿遠均衡価値3年A、蕭楠が運営する易方達消費業、胡・シンウェイが運営する匯添富消費業、張坤が運営する易方達ブルー・チップ・エリート、朱少醒が運営する富国天惠プレミア成長Aの製品の年間増加率はすべて回復し、称賛すべき増加率を積み上げます。
例えば、易方達消費業年間増加率は11.55%、匯添富消費業は同期に8.48%上昇し、易方達ブルーチップは8.4%上昇しています。
このように、行動的な株式基金は、消費に関連するものの方が良いパフォーマンスを示しているようです。同時に、最近、多数の十億元の株式基金マネージャーの保有ポジションが公開され、調整対象も消費株に主に集中していることが見受けられます。
例えば、張坤氏は最近、イリ・インダストリアル・グループを加えて頻繁に取引をしています。乔遷の運営するXingquan Business Model Preference Newは、公牛グループの上位10の流通株主の1つに新たに加わり、朱少醒が運営する富国天惠プレミアGrowth、胡聞偉が運営する匯添富消費業、謝治宇が運営するXingquan合润混合、千味央厨の先頭に名を連ねる10大投資家に新たに加わりました。さらに、5月17日、胡昕炜氏は温氏グループの調査を行いました。
01朱少醒、胡听炜和谢治宇加仓千味央厨
4月26日、千味央厨が公表した10大流通株主リストによると、Xingquan合润混合の参加が新たに千味央厨の上位10の流通株主の1つに加わり、102.14万株を所有しています。そして、胡聞偉の管理下のHuitianfu Consumer Industry Mixも千味央厨の上位10の流通株主の1つに新たに加わり、70万株を保有しています。
5月14日、朱少醒が運営する富国天惠成長Mix(LOF)が、千味央厨の上位10の流通株主の1つに新たに加わり、57.46万株を保有しています。
千味央厨の2023年の収入は19億元で、前年同期比27.7%増、純利益は1.3億元（前年同期比31.4%増）。2024年Q1の収入は4.6億元で規模は小さいものの、前年同期比で+8.0%増、归母净利润は0.3億元（前年同期比で+14.2%増）。
全体的に見れば、千味央厨は2023年全体で着実に成長しており、2024年Q1の収入はプレッシャーがかかっています。
浙商証券によると、千味央厨は販売チャンネル面で、ダイニング業界の需要がまだ回復初期にあるため、長期的には経営が安定し、大Bの復活と小Bの安定した増加を実現することができるでしょう。また、製品面では、油条、蒸餃子、ペストリーやお米のケーキなどの4つの優れた製品ラインにフォーカスし、油条製品での優位性を確保し、他の大口商品の開発と普及の力を強化し、将来3-5年で3-5億元の核心的な大口商品を形成することを目指すとしています。
02董承非减持公牛集团
公牛グループは、2024年4月25日までの上位10の流通株主の保有状況を公表しました。同社のトップ10の流通株主リストには、謝治宇が運営するXingquan合润、Xing全合宜、乔遷が運営するXingquanビジネスモデルプレファレンスなど、数多くの十億ドルの基金商品が含まれています。
2024年第一四半期末と比較して、乔遷のXingquanビジネスモデルプレファレンスが再びトップ10の流通株主リストに新たに参入し、181.98万株を保有し、保有比率は0.2%になりました。このファンドは、2021年の第3四半期に最初に公牛グループのトップ10の流通株主リストに参入しました。謝治宇が運営するXingquan合润、Xing全合宜Aの保有数量は変わらず、それぞれ同社の5番目、7番目の流通株主となっています。
睿団資産のパートナーである董承非が運営する睿郡友富1号プライベートエクイティ証券投資基金は、今年の第1四半期に新たに公牛グループの第10位の流通株主リストに入りました。保有株式数は186.15万株です。
しかし、4月25日のデータによると、乔迁が管理する兴全商业モデル優選が睿郡有孚1号私募証券投資基金を代わりにして流通株の第10位の株主となり、181.98万株を保有することができます。これから、当期純利益によると、董承非が管理する睿郡有孚1号私募証券投資基金は、4月に公牛集団の減持を行ったと見られます。
4月25日現在、gongniu groupの浮動株のトップ10の株主が合計788,000,000株を保有しており、前期から1.59万株減少しています。
03 Zhang Kunはinner mongolia yili industrial group株を買い続けました
Zhang Kunが管理する基金商品のトップ10に位置する株について、2023年上半期には、inner mongolia yili industrial groupがZhang Kunが所有する第7の主要投資株であり、1.33億株を保有しています。
しかし、2023年の第4四半期には、inner mongolia yili industrial groupはZhang Kunが管理する商品から完全に消えました。
しかし、今年の第1四半期に、Zhang Kunが管理する易方達藍籌精選混合の新しい株主のinner mongolia yili industrial group浮動株のトップ10に入りました。彼は5,500.01万株を所有しています。
inner mongolia yili industrial groupは、2023年4月29日現在の最新の浮動株のトップ10リストによると、Zhang Kunが管理する易方達藍籌精選混合は、inner mongolia yili industrial groupに対して200万株を購入し続け、保有数を5700.01万株に上げました。
inner mongolia yili industrial groupは、2023年5月10日現在の最新の浮動株のトップ10リストによると、Zhang Kunが管理する易方達藍籌精選混合は、inner mongolia yili industrial groupに対して20万株を購入し続け、保有数を5720.01万株に上げました。
内蒙古伊力工業集団が2023年に売上高1261.79億元と当期純利益104.29億元を実現し、前年同期比でそれぞれ2.44％および10.58％増加しました。
内蒙古伊力工業集団は、今年の第1四半期に、売上高325.77億元と当期純利益59.23億元を実現し、前年同期比でそれぞれ2.58％減少したと報告しました。
2024年には、内蒙古伊利工業集団の売上高は1,300億元（+3.0％）、利益総額は147億元（+25.6％）を計画しており、自己使用の資金10〜20億元で、現金買戻しは全て取消し、登録資本金を減らす。市場は、現金買戻しは管理チームの自信を表していると考えています。
2023年の年次報告書において、Zhang Kunは、高品質の成長期においては不効率な成長はもはや意味を持たず、重要なのは経営陣が会社の資本をより精密に配置し、新しいビジネスに投資する機会コストと株主の既存のビジネスを強化する機会コストの差異をより慎重に評価することであると提唱しています。
Zhang Kunは今年の第1四半期の報告書でも、高品質の発展時期において、企業の持続的な高速成長可能性は低下しているが、中間的で持続的な成長を探し続けるべきであると繰り返し述べています。また、成長は高品質である必要があると考えられており、粗雑なビジネスや大量の投資による成長ではなく、合理的な投資リターン率を維持しながら成長を実現する必要があるとしています。「我々はコストおよび経費管理、運営資本管理、フリーキャッシュフローの生成、資本配分能力および株主へのリターン意識に注力します。」彼は、長期的で高品質な成長株は魅力的であると考えています。
彼は成長が高品質である必要があり、粗劣な経営またはお金を投資することによるものではなく、合理的な投資リターン率を維持しながら成長を実現するべきであると考えています。彼は、企業のコストおよび経費管理能力、動作資本の管理能力、フリーキャッシュフローの生成能力、資本配分能力、および株主へのリターン意識に重点を置くことを提唱しており、長期的で高品質な成長株は有望であると考えています。