It's common for many investors, especially those who are inexperienced, to buy shares in companies with a good story even if these companies are loss-making. Sometimes these stories can cloud the minds of investors, leading them to invest with their emotions rather than on the merit of good company fundamentals. Loss-making companies are always racing against time to reach financial sustainability, so investors in these companies may be taking on more risk than they should.
If this kind of company isn't your style, you like companies that generate revenue, and even earn profits, then you may well be interested in Tootsie Roll Industries (NYSE:TR). Now this is not to say that the company presents the best investment opportunity around, but profitability is a key component to success in business.
Tootsie Roll Industries' Earnings Per Share Are Growing
If you believe that markets are even vaguely efficient, then over the long term you'd expect a company's share price to follow its earnings per share (EPS) outcomes. Therefore, there are plenty of investors who like to buy shares in companies that are growing EPS. It certainly is nice to see that Tootsie Roll Industries has managed to grow EPS by 19% per year over three years. If growth like this continues on into the future, then shareholders will have plenty to smile about.
It's often helpful to take a look at earnings before interest and tax (EBIT) margins, as well as revenue growth, to get another take on the quality of the company's growth. The music to the ears of Tootsie Roll Industries shareholders is that EBIT margins have grown from 12% to 15% in the last 12 months and revenues are on an upwards trend as well. That's great to see, on both counts.
You can take a look at the company's revenue and earnings growth trend, in the chart below. For finer detail, click on the image.
NYSE:TR Earnings and Revenue History May 23rd 2024
While it's always good to see growing profits, you should always remember that a weak balance sheet could come back to bite. So check Tootsie Roll Industries' balance sheet strength, before getting too excited.
Are Tootsie Roll Industries Insiders Aligned With All Shareholders?
Theory would suggest that it's an encouraging sign to see high insider ownership of a company, since it ties company performance directly to the financial success of its management. So as you can imagine, the fact that Tootsie Roll Industries insiders own a significant number of shares certainly is appealing. To be exact, company insiders hold 76% of the company, so their decisions have a significant impact on their investments. Intuition will tell you this is a good sign because it suggests they will be incentivised to build value for shareholders over the long term. And their holding is extremely valuable at the current share price, totalling US$1.6b. That means they have plenty of their own capital riding on the performance of the business!
Does Tootsie Roll Industries Deserve A Spot On Your Watchlist?
For growth investors, Tootsie Roll Industries' raw rate of earnings growth is a beacon in the night. Further, the high level of insider ownership is impressive and suggests that the management appreciates the EPS growth and has faith in Tootsie Roll Industries' continuing strength. On the balance of its merits, solid EPS growth and company insiders who are aligned with the shareholders would indicate a business that is worthy of further research. Now, you could try to make up your mind on Tootsie Roll Industries by focusing on just these factors, or you could also consider how its price-to-earnings ratio compares to other companies in its industry.
There's always the possibility of doing well buying stocks that are not growing earnings and do not have insiders buying shares. But for those who consider these important metrics, we encourage you to check out companies that do have those features. You can access a tailored list of companies which have demonstrated growth backed by significant insider holdings.
Please note the insider transactions discussed in this article refer to reportable transactions in the relevant jurisdiction.
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このような企業があなたのスタイルではなく、売上を上げ、利益を上げる企業が好きなら、あなたはTootsie Roll Industries(NYSE:TR)に興味を持つかもしれません。これは、同社が最高の投資機会を提供しているわけではないという意味ではありませんが、利益はビジネスの成功に不可欠な要素です。
Tootsie Roll IndustriesのEPSが成長しています
市場がわずかに効率的であると考えるのであれば、長期的には、企業の株価はそのEPSの結果に従うと予想されます。したがって、EPSが成長している企業の株式を買うことを好む投資家はたくさんいます。Tootsie Roll Industriesが過去3年間で年率19%のEPS成長を達成したことは、本当に素晴らしいことだと言えるでしょう。このような成長が今後も続く場合、株主にはたくさんの理由があります。
もう一つの視点を得るために、利益前利息税引前(EBIT)マージンや売上高の成長を見るのは常に役立ちます。Tootsie Roll Industriesの株主にとっての朗報は、EBITマージンが過去12か月間で12%から15%に増加し、売上高も上昇傾向にあることです。この両方が素晴らしい結果だと言えます。
利益が増加するのは常に良いことですが、弱い財務状況が後になって追い詰められる可能性があるため、興奮しすぎる前に、Tootsie Roll Industriesの財務状況を確認しておく必要があります。
Tootsie Roll Industriesの取締役はすべての株主と同じくらいの目線で事業を見ていますか?企業において取締役の所有割合が高いことは、経営陣の財務的成功に直接的につながるため、それはエンカレジングな兆候だとされています。ですので、Tootsie Roll Industriesの取締役が多数の株式を所有しているという事実は、非常に魅力的なものだと言えます。正確に言うと、企業内部者が同社の76%を所有しているため、彼らの決定は彼ら自身の投資に重要な影響を与えます。このことからも、株主のために価値を創造するようにインセンティブが与えられることを示唆している良い兆候だと考えられます。現在の株価において、彼らの保有は非常に貴重で、その価値は16億ドルに達しています。つまり、ビジネスのパフォーマンスに自らの資本をたくさん乗せているということです!
Tootsie Roll Industriesは、あなたのウォッチリストの1つに値するのでしょうか?成長投資家にとって、Tootsie Roll Industriesの純利益成長率は夜の灯台です。さらに、高い内部保有率は印象的であり、管理陣がEPSの成長を認め、Tootsie Roll Industriesの持続的な強さを信じていることを示唆しています。EPS成長と株主とアライメントされた企業幹部の側面でのバランスから、更なる調査を行う価値があるビジネスのように見えます。これらの要因に焦点を当ててTootsie Roll Industriesについて自分で決めることもできますし、少し調査を行って判断することもできます。
Tootsie Roll Industriesがあなたのウォッチリストに入る価値があるのか?
成長投資家にとって、Tootsie Roll Industriesの純利益成長率は夜の灯台です。さらに、高い内部保有率は印象的であり、Tootsie Roll Industriesの管理陣がEPS成長を認め、同社の持続的な強さを信じていることを示唆しています。両方の尺度の結果から、Tootsie Roll Industriesは更なる調査を行う価値があるビジネスであると言えます。これらの要因に基づき、Tootsie Roll Industriesがどのような会社であるか自分で判断することができます。また利益を上げていない株式を購入することでうまくいく可能性があります。
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