Counterpoint 分析师Adam Chang 表示，我们观察到越来越多的证据支持人工智能需求的真实性，云服务提供商的资本支出正在增加，他们率先采用人工智能硬件，然后是企业。我们预计 2024 年人工智能需求将保持强劲，2025 年可能会有更多上升空间。然而，非人工智能需求仍然低迷，但我们认为经过几个季度的去库存后，库存调整的前景是积极的。Counterpoint Researchの「ウエハファウンドリークォータリートラッキング」レポートによると、2024年第1四半期の世界のウエハファウンドリー産業収益は前四半期比で5%減少し、前年同期比で12%増加した。
Smart News Financeによると、Counterpoint Researchの「ウエハファウンドリークォータリートラッキング」レポートによると、2024年第1四半期の世界のウエハファウンドリー産業収益は前四半期比で5%減少し、前年同期比で12%増加した。智能手机、コンシューマエレクトロニクス、iot関連、車、工業用などの非人工知能向けチップの需要が回復に遅れたことが原因で、収益が減少した。この傾向は、台湾積体電路製造(TSMC)の管理層が非人工知能向け需要の回復が遅いという見方と一致している。したがって、TSMCはロジックチップの産業成長見通しを2024年に10%以上から10%に引き下げた。
TSMCの第1四半期業績は市場予測をわずかに上回った。同社は、データセンター内の人工知能収入の予測を引き上げ、2024年に前年同期比で倍以上増加すると予想している。さらに、TSMCは人工知能収入の複合年間成長率(CAGR)の予測目標を2028年まで延長し、需要が引き続き強力に増加することを表明した。2024年末までにCoWoSの能力は前年同期比で倍以上に増加する見込みだが、顧客の強力な人工知能需要を満たすことはできない。値するには、TSMCの5nmチップの収益率が強力な人工知能加速器の需要により強力に続いていることを注意すべきである。
CounterpointのアナリストAdam Changは、人工知能需要の真実性を支持する証拠がますます増えていることに気付いており、クラウドコンピューティングサービス提供業者の資本支出が増加しており、彼らが人工知能のハードウェアを先取りし、次に企業がそれに従っていると述べている。我々は、2024年に人工知能の需要が引き続き強力であり、2025年にはさらに上昇する可能性があると予想している。しかし、非人工知能の需要はまだ低迷しているが、いくつかの四半期の在庫調整の後、在庫調整の前景は前向きになると考えている。
Samsungのウエハファウンドリー部門の収益は主に季節的要因により下落したが、2024年第1四半期において2位を維持し、市場シェアは13%であった。Samsung S24スマートフォンは依然として光り輝いているが、中低端スマートフォンの需要は比較的低い。同社は、2024年第2四半期に需要が改善することで収益が2桁成長すると予想している。
SMICは市場予測を上回る四半期業績を達成し、2024年第1四半期のウエハファウンドリー部門収益市場シェアで初めて3位にランクインした。中国内のCIS、PMIC、iotなどのアプリケーションの需要が徐々に回復しているためである。SMICは在庫補充の拡大に伴い、第2四半期に続いて成長すると予想し、2024年の増加率は最近の財務報告電話会議で示された1桁数の中期成長指針を上回る可能性がある。
聯電と格芯は、消費財品やスマートフォンの需要が段階的に減少し始めたと述べている。ただし、車の需要はまだ喜びと悲しみが入り混じっており、聯電は近い将来の需要が昨年同期と同じになると予想しており、格芯は2024年第2四半期の収益が上昇すると予想している。
2024年第1四半期末には、進展は鈍かったが、需要回復の初期兆候が観察され始めている。いくつかの四半期の在庫調整の後、チャンネルの在庫は正常化され、合理化される正しい方向に向かっている。我々は引き続き、強力な人工知能需要と終端需要の温和な回復が2024年の主要な成長要因となると信じている。