智通財経アプリが報じたところによると、第一商用車網は、中汽协のデータ（企業開票数口径、非終端実売口径、以下同）、2024年5月、中国カーマーケットは29.87万台の販売を記録、前月の今年4月に比べ4％減少、前年5月に比べさらに2％増加した。カーマーケットの4つの細分市場は、前年の5月と比較して上下がある。

カーマーケットのシェアが最も大きく、競争が激しい細分市場である、中国の軽貨物車（軽トラック、小型トラック、ピックアップトラックなどを含む、以下「軽トラック」と略）、2024年5月の成績は、販売15.72万台、前月比1％減少、前年同月比7％増加、先月（2024年4月の軽トラック市場は前年同月比4％増加しています）に比べて増加幅を広げ、3回連続の増加を収穫し、今年の軽トラック市場にとって4回目の増加となりました。

5月、カーマーケット全体は2％増加し、そのうち重貨物車市場は0.1％増加、軽トラック市場は14％減少し、カーマーケット「大型株」を下回ります。中型トラック市場と軽トラック市場は、5月にそれぞれ34％と7％増加し、カーマーケット「大型株」を上回っています。累計販売台数から見ると、軽トラック市場は、最近の3-5月に3回連続で増加しているものの、2月の前年同月比35％の減少幅のため、軽トラック市場の5月以降の累積増加率はわずか4％であり、現在のカーマーケットの累計増加率6％以下であることから、カーマーケット「大型株」には及びません。また、軽トラック市場は、カーマーケットの細分市場の中でカーマーケット「大型株」を上回る唯一の細分市場です。

過去10年間の5月の販売台数から、5月の軽トラック市場の通常水準は13-18万台の範囲にあり、この範囲内の6年の5月、2020年と2021年の5月にはこの水準を超え、2022年と2016年の5月にはこの水準を下回っています。今年の5月の15.72万台の販売台数は、通常の水準範囲内にあり、過去10年間で4番目にランクされています。前5か月間の軽トラック市場の販売は、10年の第2位、第6位、第4位、第5位、第4位であり、今年の軽トラック市場は比較的刺激的だと言えますが、最近の数か月は平静になりつつあります（累計増加率は現在4％で、下の図を参照）。

累計販売台数から見ると、70-85万台は過去10年間の1-5月の軽トラック市場の累計販売台数の正常範囲であり、過去10年間の7年間の1-5月の累計販売台数がこの範囲にある。今年の1-5月の軽トラック市場の累計販売は80.69万台で、この範囲内にあり、過去10年間で第3位にランクされています。1月の10年で2番目に高い販売台数と、前年同月比82％の増加「開幕戦」は、今年の軽トラック市場を簡単モードに設定したように思えます。しかし、2月の30％超の減少と3月の微増（+0.1％）により、今年の軽トラック市場が「入」るのは困難になりました。最近の4月と5月には、今年の軽トラック市場が普通モードに戻ったことが明らかになりました（累計増加率は現在4％で、下の図を参照）。

6社が月間1万台以上販売、福田が販売冠に輝く、大通はトップ10に復帰する

5月、軽トラック市場全体は7％の増加を達成し、各自動車メーカーの表現力がどうなっているかを見てみましょう。

2024年5月の主流の軽量トラック（小型トラック、ピックアップトラックを含む）企業の販売実績（単位：台数）

2024年5月、6社の企業が軽トラック市場で月間10000台以上を販売し、4月と同じ数になりました。福田（600166.SH）、長安、長城（601633.SH）、東風、江淮（600418.SH）の5月の軽トラック販売台数はそれぞれ3.47万台、1.82万台、1.51万台、1.4万台、1.35万台、1.01万台で、月の市場シェアは22.08％、11.55％、9.61％、8.91％、8.6％、6.41％に達しました。2024年5月、軽トラック市場のトップ10企業のシェア合計は84.8％に達し、そのうちトップ5の企業のシェア合計は引き続き60％を超え、60.76％に達しました。

2024年5月、軽トラック市場は前月比1％減少し、4月に比べて多くの企業が売上を大幅に下回り、売上前12位の企業は福田、長安、鑫源汽車、大通、大運などが増加しました。去年の同じ時期と比較して、増加は軽トラック市場の唯一のトピックではなく、トップ10の企業は7増3降で、長安、江淮、重汽、鑫源汽車、遠程の販売はそれぞれ11％、7.3％、21％、62％、45％増加し、売上前12位の企業は、福田と東風の2社がそれぞれ6％と4％の増加率を記録しました。同時に、1社以上の企業の5月の販売は年間同期比で2桁の減少を記録し、最も厳しい企業の販売は年間同期比で19％減少しました。

2024年5月、福田は3.47万台、22.08％の月間市場シェアで同比・前月比共に増加し、軽トラック市場の月間販売ランキングで販売冠に輝き、軽トラック市場でのランキングを引き続き「独占」しています。今年の1-5月、福田の販売台数は17.74万台に達し、追赶者から8.5万台以上のリードを持っており、もう1年のリードを早々に開始しました。

4月と比較して、5月の軽トラック市場はランキングがかなり変わりました。福田を除いて、4位から8位の東風、江淮、江鈴、重汽、鑫源汽車などの企業は、5月のランキングと4月のランキングが一致しています。長安は月間ランキング2位に上昇（長安は4月にランキング3位）、大通はランキング9位に上昇（大通は4月にランキング11位）、大運は再び前10位に戻り、5月は月間ランキング11位になりました（大運は4月にランキング15位）。1社以上の企業が4月に比べてランキングが低下し、前10位から排除されることもあり、上下するランキング変動は、軽トラック市場の競争の激しさを示しており、軽トラック市場の魅力の一つでもあります。

今年1-5月、軽トラック市場の累計販売台数は80.69万台で、前年同期比4%の増加となり、累計3.16万台の販売増加となっています。具体的には、福田、長安、東風、江淮、江鈴、銀源、重汽、解放などの企業は上昇区間にあり、銀源と解放が最も増加しており、2社の販売台数は今年1-5月にそれぞれ95%と59%増加しており、長安、東風、江淮、江鈴などの企業の累計販売増加は軽卡市場全体の4%の増加よりも高く、最も販売量が多い福田は今年1-5月にわずか2%の増加となっています。また、いくつかの企業は依然として販売減少に直面しており、2桁の減少幅を記録している企業もいます。

昨年同期と比較すると、長安、東風、江淮、江鈴、銀源、重汽、解放などの企業は市場シェアを拡大し、銀源、解放、長安の3社は今年1-5月に同期比でそれぞれ2.49ポイント、1.05ポイント、0.96ポイントのシェア拡大を達成しています。東風、江淮、江鈴、重汽もそれぞれ0.41ポイント、0.34ポイント、0.3ポイント、0.13ポイントのシェア拡大を達成しています(上図参照)。一方、多くの企業は昨年同期比でシェアが低下しており、いくつかの企業は1ポイント以上の減少を記録していますが、2024年は半ばまでであり、遅れている企業も逆転の機会があります。

「銀源自動車、トップ7に脱出」「解放/遠程、トップ10に飛び込む」

2023年の軽トラックトップ10保険区域の状況は、銀源自動車、江西五十鈴、一汽解放の3社に集中しています。銀源自動車は全年度で6.45万台の販売を達成し、2022年の年末に11位だった企業が2023年の軽トラック業界トップ10に昇格しました。

2024年1-5月、3社の運命は大きく異なります。1月、銀源自動車と解放が徐々にトップ10に浮上し、月間ランキングで7位と10位にそれぞれランクインし、江西五十鈴は13位にランクインしています。2月、銀源自動車は月間ランキングで4位に入りましたが、解放と江西五十鈴は月間ランキングで11位にランクインしています。3月と4月、銀源自動車と解放は連続して月間ランキングで8位と10位にランクインし、江西五十鈴は引き続き前十に近づくことができませんでした(3月と4月ともに12位)。5月、銀源自動車は月間ランキングで8位を維持し、解放は12位にランクインしています。江西五十鈴は14位に落ち、前十との差が広がっています。5月以降、銀源自動車は累計販売4.31万台を上回り、業界7位にランクインしており、同じ「保険区域」にいる他の企業よりもはるかに優れています。現在、トップ10に近い位置にある企業には、解放、遠程、江西五十鈴、青峰(累計販売10-13位)があり、累計販売で13位にランクされている青峰自動車は、解放と比較して約1.48万台の販売台数が少なくなっており、累計販売第10位の解放は、第11位の遠程よりも約500台の販売台数が多く、大通に比べて約8600台の販売台数が少なくなっています。これらの差異は軽卡市場においては大きなものではなく、2024年にはまだ7か月あり、企業には逆転のチャンスがあります。最終的に、企業は年末までにトップ10にランクインすることができるのでしょうか？サスペンスと不可知論はまだまだ残っています。

5月以降、軽トラック市場は、15.72万台を販売し、前年同期比7%の増加を記録し、トラック市場の「全体の売り上げ」を打ち破りました。2024年5月までの軽トラック市場の累計販売増加はわずか4%であり、全体的なパフォーマンスは優れていないため、市場の将来的な動向を予測することは依然として困難です。

結論

5月以降の軽卡市場の累積販売台数はわずか4%の増加にとどまり、市場全体のパフォーマンスは優れていません。しかし、5月には15.72万台を販売し、トラック市場を打ち破る好成績を記録しました。その後の市場の動向は予測不可能です。