米国連邦準備制度理事会の鷹派メンバーは、持続的なインフレ改善がなければ、利上げを支持すると発言しました。カナダの5月の消費者物価指数は再び加速し、7月に中央銀行が利下げすることに妨げになっています。米国株は別々の方向に動きました。道・ダウ・ジョーンズ工業株平均は300ポイント近く下落し、6日ぶりに下落しました。エヌビディア株の時価総額は3.1兆ドルを超え、半導体関連株価指数は1.8%以上反発しました。財務報告書が好調だったため、フェデックス株価は市場後に15%上昇し、ドイツのフォルクスワーゲンの投資によってRivianの株価は市場後に46%上昇しました。中債指数は1.3%下落して、約10週間ぶりの最低水準に達しましたが、小鵬汽車は1%上昇し、理想汽車は2%超下落した後、わずかに上昇しました。
米国債の満期利回りは、後場ほぼ日中のわずかな上昇を消し去り、ドルが上昇し、円はしばらく続く160を下回っています。オフショア人民元は、7か月ぶりの最安値をさまよっており、ビットコインは6.2万ドルを超えて上昇しています。原油価格は1%下落し、WTI原油価格は81ドルを下回り、ブレント原油価格は8週間の高値から85ドルを下回りました。現物金の価格は2320ドルを下回って、1週間の安値をつけ、銅は約10週間の最低水準をつけ、ニューヨークのココア先物価格は再び10%下落しました。
FOMC委員、米連邦準備理事のボーウマン・ホーク派が発言し、持続的なインフレが改善しない場合、利上げを支持することになるだろう。現時点で利下げするのは適切な時期ではなく、インフレ前景には複数の上行リスクがある。2024年まで利下げは実行されないと予想される。
分析によると、最近の多くの米連邦準備理事は、「一定期間」待ち、インフレが落ち着いたデータを得てから利下げを論じる必要があると発言した。サンフランシスコ連銀総裁である今年の票委ダリーは、労働市場の悪化や経済の減速に対抗するために利下げを率先して行うことを拒否した。
しかし、別の票委である米準備理事のクックは、火曜日に「ある時点で」利下げは適切であると述べ、雇用とインフレ目標へのリスクがよりバランスされたものになり、2025年にインフレがより急激に鈍化すると予想される。
アメリカの6月の消費者信頼指数、現在の状況指数、および予想指数がすべて下落し、アンケートに答えた人々が半年後にビジネス環境が改善する可能性が最も低いと予想した割合が、2011年以来最低となりました。アメリカのS&P/Case-Shillerの4月の住宅価格指数は、高値から若干下がったと報告されています。
4ヶ月連続で緩和された後、カナダの5月の消費者物価指数（CPI）のインフレ率が前年同月比2.9％に上昇し、カナダ銀行が7月の利下げに直面する障害になった。ドル/カナダドルは短期間で40ポイント以上下落した。市場は今後、米連邦準備理事会が今年、利下げを2回行うと予想している。
連邦快適年次利益見通しは予想を上回り、深いコスト削減の恩恵を受けて、株価はアフターマーケットで15%上昇した。その財務諸表は通常、米国経済の先行指標であると分析されている。"テスラのライバル"であるRivianは、ドイツのフォルクスワーゲンから50億ドルの投資を受け、アフターマーケットで株価が46%上昇した。
S&P 500指数、ナスダック指数は3日連続で下落し、道教は6日連続で下落したが、GoogleとMicrosoftは新高値を更新し、NVIDIAは6.8％反発した。
6月25日火曜日、米国株式市場は相変わらず分化しており、道数は下落し、途中で最大410ポイント下落するか、1％下落し、3万9000ドルの整数を一時失った。ウォルマートの株価は一時3.4％下落し、歴史的な高値を離れ、2か月の最大減少幅を記録した。フィラデルフィア銀行指数は1.2％以上下落した。S&P 500指数は、NVIDIAなどのチップ株の反発に加えて広範な回復傾向となり、大型株指数とナスダック指数は1％以上上昇し、米国株式市場のテクノロジー株指数ETFとバイオテクノロジー株指数ETFの上昇率が最も高かった。
終値時、S&P 500指数、ナスダック指数、ナスダック100指数ともに3日間の下落を止め、S&P 500は1週間ぶりの安値、ナスダックは2週間ぶりの安値を脱しました。しかし、道教は5日連続での上昇を止め、近期5週間ぶりの高値から下落しました：
S&P 500指数は21.43ポイント上昇し、0.39％上昇し、5469.30ポイントで終了しました。道指数は299.05ポイント下落し、0.76％下落し、39112.16ポイントで終了しました。ナスダック指数は220.84ポイント上昇し、1.26％上昇し、17717.65ポイントで終了しました。
ナスダック100は1.2％上昇し、ナスダックテクノロジー市場評価加重指数（NDXTMC）は1.8％上昇し、いずれも3日間連続で新高値から外れました。Russell 2000の小型株は0.4％下落し、"恐怖指数"VIXは13を下回り、3％以上下落しました。
JP Morganのチーフマーケットストラテジスト、Marko Kolanovicは、インフレデータの低下は、利下げへの期待を刺激する一方で、経済成長が懸念されると警告しており、次の段階で金融市場が直面する主要リスクの1つとなる可能性がある。ニューヨーク・メロン銀行のストラテジストも、経済データが持続的に弱い場合、株式市場の上昇余地がなくなるが、9月に米連邦準備理事会が利下げする可能性がより高くなるまで、可能性は低いと述べた。
科技株が全体的に上昇し、明星成長企業は全体的に上昇しました。 "Meta-Universe "Metaは、10週間ぶりの高値で2.3％上昇し、Googleは2.7％上昇し、最高値を更新し、アマゾンは0.4％上昇しました。テスラは2.6％上昇し、ネットフリックスは0.5％上昇し、1週間ぶりの安値から脱し、アップルは0.5％上昇し、2日連続で上昇し、市場価値は米国最大である3.21兆ドルの株式となった。Microsoftは0.7％上昇し、最大の市場価値である3.35兆ドルとなった。
半導体株は3日下落した後に反発した。フィラデルフィア半導体指数は1.8%上昇し、業界ETF SOXXは1.5%上昇し、2週間ぶりの安値から脱する。NVIDIAは6.8%上昇し、3日間の下落から抜け出し、3週間ぶりの新安値を止めた。前日には、2か月間の最大の下落幅である6.7%下落し、市場価値が3.1兆ドルに再び上昇し、米株式市場で第3位となりました。NVIDIA側ETFはほぼ14%上昇。しかし、Broadcomは0.7%下落し、5日連続で最高値から下落している。Qualcommは0.7%上昇し、ARMは6%以上上昇し、台湾の外資系株式とRambus研究は2.8%上昇し、アプライドマテリアルズは1.9%上昇し、Micron Technologyは1.5%上昇し、以前は3日間連続で最高値から下落していました。Intelは0.6%上昇し、AMDは2.4%下落して符合しました。
AI関連株は多くが上昇し、下落するものは少なかった。CrowdStrikeは2.3%上昇し、4日連続で最高値から下落し、Oracleは0.5%下落し、4日連続で最高値から下落した。SoundHound.aiは1.5%下落し、BigBear.aiは6%以上上昇し、C3.aiは1%超下落し、Snowflakeは0.5%下落し、17ヶ月ぶりの最低値を更新し、Palantirは1.7%上昇し、Adobeは0.5%上昇し、Dellは2%上昇し、Super Micro Computerは約2%上昇し、IBMは1.4%下落しました。
ニュース面では、エヌビディアの4300億ドルの時価総額を蒸発させた売りが一時的に止まり、トレーダーたちは底値を探すためにグラフを見ています。Oppenheimerのテクニカル・アナリスト担当Ari Waldは、長期的なトレンドは依然として強く、株価は101ドルの50日移動平均線と92ドルの100日移動平均線よりも高いと述べ、米国銀行はエヌビディアの「買い」のレーティングを再確認し、最高の株式リストに入れています。EUは、マイクロソフトがTeamsとOffice365の中で広く使われている生産性アプリケーションを捕縛していることを理由に、反競争規則に違反しているとして、マイクロソフトを非難しました。ゴールドマン・サックス・グループはマイクロソフトの「買い」のレーティングを再確認し、投資を受ける生成型AIに期待しています。Evercore ISIはアップルの「買い」のレーティングを再確認し、iPhoneの収入の上昇潜在力に期待しています。ウェルズ・ファーゴはテスラの「保有」の評価を再確認し、四半期の納車台数が40万台を下回る可能性がある。カナダ王立銀行はテスラの2Qの納車予想を23%下方修正し、41万台に引き下げました。Eli Lillyの株価は新高値をつけています。
中国の株式指数は下落しました。ETF KWEBは1.4%下落し、CQQQは1.9%下落し、ナスダック・ゴールドンチャイナ指数（HXC）は1.3%下落し、5900ポイントを下回り、7日の取引日で6日目の下落となり、ほぼ10週間ぶりの最低値に戻りました。
人気株はほとんど下落し、ビリビリが約3%下落し、京東商城が2.8%下落し、バイドゥが0.2%下落し、pddホールディングスが1%下落しました。アリババグループホールディングは1.3%下落し、テンセントADRは0.8%下落しました。Bilibiliは約3%下落し、ニオは1.6%下落し、小鵬汽車は1%上昇し、理想汽車は2%超下落し、0.1%上昇しました。ファラデイ・フューチャーは33%下落し、6週間ぶりの新安値をつけました。取締役会は株式分割の逆操作を承認し、byd company limited ADRはほぼ1%下落しました。
ニュース面では、BaiduのWenxin Flagshipモデルが初めて無料でリリースされ、TongyiqianwenがOpenAIユーザーマイグレーションのソリューションを発表しました。Berkshire Hathawayは、再度BYDを減少し、保有比率が5.99％に減少しました。
その他大幅な変動がある株式は次の通りです：
キャンバス・クルーズは8.7％上昇して、ほぼ6か月ぶりの高値まで上昇し、第2四半期は予想外の利益を上げ、売上高も予想を上回り、2025年のレジャー需要は今年よりも強くなり、旅程の料金は上昇すると述べた。
ソーラーエッジテクノロジーは20％超の下落で7年ぶりの最低値に達し、3億ドルの可換社債を私募し、2029年の満期を迎える予定です。1人の顧客が会社に1,140万ドルの負債を負って破産を申請しました。
ノボノルディスクは4%上昇して、米国株と同様の歴史的な高値に達しました。中国でのMediterranean Ptype Glucagonの長期的な体重管理の承認を受け、体重の平均減少率が17％に達することができます。肥満治療の概念に基づいた薬のZealandは9.5%上昇し、デンマークの株価指数を2.7%引き上げ、最高値を更新しました。
欧州の空中客車は、12％超下落後、9％超下落し、米国株式市場では7か月ぶりの最低値に戻り、2024年の利息控除前利益目標と商用航空機納品量予想を下方修正し、持続的なサプライチェーン問題に直面し、宇宙システム部門で9億ユーロの追加コストに直面しています。
プーツダム指数をリードしていたヨーロッパの株式市場は下落しました。ドイツ株式指数が最も大きな下落率を示し、パンヨーロッパStoxx 600指数は0.23%下落し、7日のうち3日目の下落となり、テクノロジーや産業部門が1%以上下落しました。空中客車ヨーロッパ航空宇宙防衛指数は一時的に5%下落し、2021年11月以来の最大の下落率を記録しました。
米国債利回りは小幅な上昇を抑え込み、一方、短期のユーロ債利回りの上昇幅は比較的大きかった。
金曜日に注目されるインフレ指標を待ち、米国債利回りが小幅に上昇した後に低下しました。
市場では、米財務省が続けて690億ドルの2年国債を発行し、落札利回りが4.706％（5月28日の4.917％）になったと報じられました。入札倍率は2.75倍（前回は2.41倍）となっており、当時の米国債利回りは依然として高い水準にありました。水曜日には700億ドル相当の5年国債が入札される予定であり、潜在的な需要傾向が更に明確になるとの見方も浮上しています。
金利政策に特に敏感な2年国債利回りは一時2ベーシスポイント上昇し、4.76％に迫りましたが、米株は小幅に下落しました。10年債利回りは1ベーシスポイント以上上昇し、4.26％に達し、米株は終盤に4.24％に下落しました。1週間以上前には、米国債利回りは4月初め以来の10週間低水準を記録していました。
欧州の基準となる10年ドイツ国債利回りはわずかに下落し、取引で2.41％を記録しました。2年国債利回りはわずかに上昇しました。英国の10年国債利回りはわずかに低下し、2年国債利回りは2ベーシスポイント以上上昇しました。これまでのデータによると、カナダのインフレ率は予想外に上昇しています。
原油価格は1％下落し、米国原油は81ドルを下回り、ブレント原油は85ドルを割り込んで8週間ぶりの最高値を更新しました。
原油価格は一時上昇し、WTI 8月納品の原油先物は0.80ドル下落し、0.99％下落し、80.83ドル/バレルでした。先週末には4月末以来の最高水準を記録していました。ブレント8月原油先物は1ドル下落し、1.16％下落し、85.01ドル/バレルになり、昨日86ドルを上回った4月30日以来8週間ぶりの最高値を更新しました。
WTI原油価格は最大0.91ドル下落し、1％以上下落して81ドルの整数を割り込み、先週は連続3日間で7週間ぶりの高値を更新していました。取引量が増えている国際的なBrent 9月先物価格は最大1ドル下落し、1.2%下落し、85ドルを割り込んで84ドルを割り込んでいます。
イスラエルとレバノン国境の緊張が高まる中、中東の供給リスクが再び焦点に。加えて、ゴールドマン・サックス、JPモルガン・チェース、シティグループなどの主要投資銀行が、北半球の夏の旅行シーズンや冷房需要による燃料需要が増加することを予想し、6月にはWTI原油とBrent原油がそれぞれ4.9％と4.1％上昇してOPEC+が年末に増産すると発表した逆風を払いのけました。
地政学的リスクと好センチメントが結合すると、Brent原油は85ドル/バレルを超えるとさらなる上昇圧力をもたらす可能性があります。しかしながら、WTI原油が81ドル/バレルを下回ると、原油価格の上昇勢いが失われ、ファンドは多数のロングポジションを解消し始める可能性があります。
欧州の基準となるTTFオランダ天然ガス先物価格は一時3％近く上昇し、2週間ぶりに高値を更新しました。ICE英国先物も終盤に2％近く上昇しました。米国の天然ガス8月納品先物価格は3％下落し、約11％上昇した年初来最低水準に下落しました。米国のガソリン先物価格は年初来19％上昇しました。
ドル高の一方、円相場は数日間160円に近づき、オフショア人民元は7ヶ月の低水準で迷走し、ビットコインは6.2万ドルを超えました。
主要6つの通貨に対するドル指数DXYは最大0.3%上昇し、105.8に上昇しました。先週金曜日には、7週間ぶりに5月1日以来の最高値を記録していました。週全体で0.2%上昇し、3週連続で上昇しました。
ユーロ/ドル相場は0.2％下落し、1.07を一時失いました。4月末以来の7週間ぶりの安値に再接近しており、6月には1％下落しました。ポンド/ドル相場はわずかに上昇し、1.27の水準には達せず、5月中旬以来の5週間低水準からわずかに回復しました。オフショア人民元/ドル相場は米国株取引初期に1日安を更新し、7.29元を一時下回りましたが、その後は下落幅を縮小し、7ヶ月の低水準水準に留まっています。
円/ドル相場は一時159.79まで下落し、数日間160心理的レベルを下回り続けていました。米株は159.70で小幅な下落を続け、4月29日以来の約8週間ぶりの安値となり、34年ぶりの低水準となりました。
市場では、160円は日本政府が為替介入をする警戒線であると考えられています。日米の金利格差により、円は6月に1.5％下落し、円/ドル相場は年初から10%以上下落しました。月曜日には、円/ユーロ相場が過去最低の171.49を記録し、ポンド/円相場は2002年以来最低水準の202.33で推移しています。
主流の暗号資産が集団反発し、連続的な下落を止めました。市場価値最大のビットコインは3％上昇し、再び6.2万ドルを超えました。昨日の米国株の取引では7％下落し、心理的な6万ドルの整数を下回り、一時は5.9万ドルを割り込んで、5月1日以来の8週間ぶりの最低値を記録しました。第2位のイーサリアムは火曜日に1％以上上昇し、5月中旬以来の最低値から抜け出しました。
現物の金は2320ドルを下回り、1週間ぶりの安値を記録し、ロンドン銅は10週間ぶりの安値をつけ、ニューヨークのココア先物は再び10％下落しました
ドルと米国債利回りが高まり、貴金属価格を押し下げました。COMEX 8月の金先物は終盤に0.6％下落し、2330.90ドル/トロイアンスになりました。COMEX 7月の白銀先物は終盤に2.1％下落し、28.905ドル/トロイアンスになりました。
現物の金は日中で19ドル近く下落し、0.8％下落し、2320ドルの整数を割り込み、1週間ぶりの安値を記録しました。先週、金は約2450ドルで記録した5月20日の史上最高値から5％以上下落しました。現物の銀は中で最大2.5％下落し、29ドルを下回る六週間ぶりの安値をつけました。
ドル高により、ロンドンの工業金属のほとんどが下落しました。銅は90ドル、または0.9％下落し、9600ドルの整数を下回り、4月中旬以来の10週間ぶりの安値をつけました。アルミはわずかに下落し、まだ2か月安値を維持しています。亜鉛は0.9％上昇し、鉛は1％以上上昇し、ニッケルは0.9％下落して4月初以来の12週間ぶりの安値を更新し、錫は1.5％下落しました。
ニューヨークのココア先物は再び10％下落し、1か月で最低値を更新しました。来月公開される第2四半期のグローバルレポートによると、過去最高の高い価格が需要を破壊することが懸念されています。今年のココア価格は88％上昇し、1980年以来の最高値を更新する可能性があります。
編集/Jeffrey