米国金融は、水曜日に発表した年次銀行ストレステストの結果、最大のアメリカ銀行が経済災害に対応するのに十分な資本を持っていることを示したと述べた。
中国の最新の金融国家紙である証券タイムズは、連邦準備制度理事会（FRB）が最近公表した銀行ストレステストの結果に言及し、「フルサービスの大手銀行は、債務・自己資本比率が要求通りで十分な資本を持っており、まだ十分なまでに準備されている」と報じたが、他方で「大手銀行がしっかりとした資本基盤を持っているからといって景気の良い日が続くというわけではない。逆に、バスケットに入れられた新興国の幾つかの国では、中央銀行が早めに利上げに動いているため、大手銀行はその出足を遅くすることになるかもしれない」と分析している。
この注目すべきテストでは、銀行を一連の理論上の猛烈な金融システムショックに置き、大型銀行が約6850億ドルの架空の損失を被った後も、規制当局の要求する最低限の一般的な株式資本要件を上回る資本を保有していることが示された。
金融システムの副主席であるMichael Barr氏は、今年は昨年と同じ厳しさのテストであるが、理論的損失が増えていることを理由に、そして「銀行の資産負債表上のリスクが増大し、費用も増えたため」と説明し、2023年の損失は5410億ドルになると述べた。
Barr氏は、声明の中で「銀行は、特定の衰退の仮定に対応する能力があるが、ストレステストにより、懸念すべき箇所があることも確認された」と述べている。
米国連邦準備制度理事会は、積極的な信用カードの残額と債務不履行率の上昇が信用カードの期待損失を増加させ、企業向けクレジットカードポートフォリオのリスクが高まり、費用の増加と手数料収入の減少がこれらの損失の原因となったことを指摘している。
今年、米国連邦準備制度理事会は、モルガン・スタンレー、バンク・オブ・アメリカ、ウェルズ・ファーゴを含む米国最大の31の銀行、およびRegions FinancialやFifth Third Bancorpなどの中堅地域レベルの貸出機関を対象としたストレステストを実施した。
今年の想定シナリオは、2023年のシナリオにほぼ等しいもので、世界的な経済が深刻な低迷期、商業用不動産価格の40%の下落、住宅価格の36%の下落、そして失業率が10%に上昇することを含んでいる。
これらの仮定の下、一般株式1次資本比率は12.7%から2.8ポイント低下し、最低要件である9.9%を下回る。FRBは、昨年の2.5ポイントの減少幅よりも大きく、最近のストレステスト範囲と同等であると述べた。
米国連邦準備制度理事会の年次ストレステストの結果は、分析家や投資家に密接に注目され、企業や消費者が信用やその他のニーズを満たすために依存している米国最大の銀行が厳しい経済環境下でどのように運営するかを描いている。
これらのテストは、2008年の金融危機後に作成され、銀行が不況に対応するためにどれだけの資本を保有する必要があるかを決定するのに役立っている。その結果、それらは銀行が株主に配当や株式買い戻し計画をどこまで増やすことができるか、あるいは増やすべきかを示唆する。
この結果は、これまで大手銀行が資産負債表上で維持すべき資本水準について規制当局が大幅な変更を提案した際、貸し手側からの普遍的な反発を招いた。しかし、業界関係者は最終的に、初期提案に比べて大手銀行にとってもっと友好的な方法で規制当局が調整すると予想している。