野村は、中国联通（00762）の評価を「買い」から「中立」に引き下げ、目標株価を7.1香港ドルから7香港ドルに引き下げたと研究レポートを発表しました。
同行は、経済成長の減速が業界平均よりも低い第2四半期のサービス収入成長に影響を与え、産業インターネット事業が影響を受けると考えています。同時に、政企数位ビジネスの拡大がCt Unicomの債権残高に影響を与え、不良債権のリスクと現金流の伸び悩みにつながる可能性があります。
レポートは、より厳格なコストコントロールの恩恵を受けて、第2四半期の低い単位数の収入成長予測に比べて、同行は同社がより良い純利益成長率を維持することができると考えています。業種平均に対して2024年から2026年の売上高の予測を2％から4％引き下げ、利益の予測を4％から6％引き下げ、新興ビジネスの成長の減速を反映するようにしました。