周期性行业等所谓的“特朗普交易”承压，能源和材料板块表现最差米国株が上昇し、S&Pが1％以上上昇し、7週間で最大の上昇幅を記録し、ナスダックが1.6％上昇し、資金が再びスモールキャップストックに戻り、スモールキャップストックインデックスが1.7％上昇しました。投資家は、米国のテクノロジーストックを買う際に低価格帯に乗じました。テクノロジーの「7姉妹」のうち、AppleとAmazonのみが下落しましたが、TeslaとNVIDIAは約5％上昇しました。世界中でIT障害を引き起こしたサイバーセキュリティのリーダーであるCrowdstrikeは13％以上下落し、今年の上昇幅に近づきました。一部の「Trump Trade」が冷めており、電気自動車と太陽光発電株が上昇しており、石油関連の株は下落に転じています。アメリカ大統領選挙では週末に再び何かが生じる可能性があり、株式市場は米国債券利回りとドルを下押しし、金を押し上げるリスク回避需要が始まりましたが、その後パニックが収まり、VIX波動指数は過去3か月で最高値から10％下落しました。中国関連株は2.8％上昇し、オフショア人民元は2週間以上の低水準まで下落しました。原油価格は一時1％以上下落し、金属は大幅に下落しました。
6月の最初の討論会以来、トランプ氏の当選確率は高まっており、市場は普遍的に「トランプ取引」を好む傾向にあります。しかし、バイデン氏の辞退により、アメリカ大統領選挙の不確定性が高まっています。リアルタイムの世論調査の結果から、トランプ氏の支持率が下落していることが示されています。市場は民主党勝利の可能性を評価し始め、再生可能エネルギー、太陽光発電、電気自動車メーカー、マリファナ関連株など、民主党優勢の株が上昇し始めました。一方、「トランプ取引」関連の石油・天然ガス、金融、医療保健関連株は下落し始めました。
ウォールストリートでは政治の不確実性について議論が続いており、リスク回避の感情が高まっています。初めにドルと米国債券利回りが下落し、貴金属価格と原油価格を支えましたが、その後パニックが収まり、ドルはわずかに反発し、米国債券利回りは全面的に上昇し、大型商品価格は下落に転じました。
サイクリカル産業などのいわゆる「トランプ取引」が押し下げられ、エネルギーと素材セクターが最低を記録しました。
投資家は、ハリス氏の石油業界政策に注目しています。分析によると、ハリス氏が民主党候補として選出され、大統領に当選する可能性がある場合、彼女はより積極的な環境保護政策を採用する可能性があります。石油大手や他の汚染企業に対する監督を強化することになるでしょう。カリフォルニア地区検事や司法長官を務めていた彼女は、石油業界に対して強硬な姿勢で知られており、バイデンよりも強力な「対抗者」となるでしょう。
今週は、大企業の決算報告が注目されます。特に、TeslaとGoogleの決算報告が注目されます。さらに、米国の第2四半期のGDPとPCEインフレ率データが今週木曜日と金曜日に発表される予定です。市場は、2年、5年、7年物国債の発行状況にも注目する予定です。
スモールキャップストックがリードし、S&P大型株指数が6月初め以来の最大シングルデイ上昇幅を記録し、NVIDIAの上昇によりチップ関連株がリードし、ナスダックは最大1.8％上昇しました。
7月22日、月曜日、アメリカの主要株式指数は昼食時に急上昇しました。テクノロジー株主体のナスダックが最大でほぼ1.8％上昇しました。ナスダック100は最大で1.7％上昇しました。S&P500に集結したブルーチップ株は最初に下落し、0.16％以上下落しましたが、その後0.14％以上上昇し、日中高値を更新しました。ロシアル2000スモールキャップストックは最大で1.8％上昇しました。
取引終了時には、主要なアメリカの株価指数の多くは日中高値で取引を終えました。スモールキャップ株は主要指数の中で相対的に大きな上昇を見せました。ナスダックとナスダック100は3日連続の下落となりましたが、S&P500は6月5日以来の最大シングルデイ上昇幅を記録し、先週はS&P大型株指数とナスダックが3か月で最悪の一週間のパフォーマンスを記録しました。しかし、ダウは後れをとりましたが、終値は上昇し、チップ関連株指数は4％上昇しました：
S&P500指数は59.41ポイント上昇し、1.08％上昇し、5564.41ポイントで取引を終了しました。ダウ・ジョーンズ指数は127.91ポイント上昇し、0.32％上昇し、40415.44ポイントで取引を終了しました。ナスダック指数は280.63ポイント上昇し、1.58％上昇し、18007.57ポイントで取引を終了しました。
ナスダック100指数が1.54%上昇、NDXTMCは2.19%上昇し、小型株指数Russell 2000は1.66%上昇、VIXは9.81%下落し、14.90で終了しました。
米国の主要な株価指数が上昇し、小型株と大型テクノロジー関連株がリードしました。ダウ・ジョーンズ指数は後退しましたが、終値は上昇しました。
S&P 500指数の11のセクターのうち、情報技術/テクノロジーセクターが1.96%上昇、通信サービスが1.2%上昇、工業セクターが1.07%上昇、不動産セクターが0.98%上昇、公益事業セクターが0.87%上昇、不必要消費財セクターが0.87%上昇、金融セクターが0.64%上昇、医療保健セクターが0.57%上昇、原材料セクターが0.34%上昇、必要消費財セクターが0.04%下落、エネルギーセクターが0.72%下落しました。
投資戦略に関して、ゴールドマン・サックス証券ビジネスのデータによると、先週7月19日までの週にヘッジファンドのロングポジションとショートポジションの両方が減少し、5月以降の減少傾向が続いています。ヘッジファンドは米国株式を売却する速度が2021年1月以来最も速く、米国大統領選挙前の現金保有を望んでいます。
モルガン・スタンレーのウェルス・マネジメントのチーフ・インベストメント・オフィサー、リサ・シャレットは、利下げの期待、利回り曲線の急峻化、米ドルの下落、利益成長が「七大株」企業以外に広がることにより、米国株式の部門ローテーションが続くと述べました。11月に共和党が勝利する見通しが立つと、スモールキャップ株の「動物精神」が呼び起こされる可能性がありますが、基本的にはスモールキャップ株を追求する根拠はなく、持続可能なトレンドにはならない可能性があります。スタンダード・アンド・プアーズ500指数、優良サイクル株に注目しています。金融、エネルギー、工業、航空宇宙/防衛、選り抜き電力/電力網インフラストラクチャー、住宅REITsをお勧めします。
「テックの7人姉妹」が全面高。テスラが5.15%上昇、エヌビディアが4.76%上昇、Google Aが2.26%上昇、Metaが2.23%上昇、マイクロソフトが1.33%上昇、アップルは0.16%下落し、Amazonは0.32%下落しました。
半導体株は全面高。フィラデルフィア半導体指数は4%上昇し、業界ETF SOXXは4.14%上昇しました。エヌビディアの2倍ロングETFは9.68%上昇し、Rambusは9.14%上昇し、東芝は2.16%上昇し、クアルコムは4.7%上昇し、ラムリサーチは6.54%上昇し、アプライド・マテリアルズは6.28%上昇し、klaコーポレーションは6.16%上昇しました。業績報告前のエヌエックスピー・セミコンダクターズは5.39%上昇し、格芯は1.3%以上の上昇を記録し、メモリ関連株のMicronは約0.9%上昇し、Armホールディングは0.09%上昇し、スーパーマイクロコンピューターは1.32%下落しました。
"AI概念株"の多くが上昇。英伟达のコンセプト株Serve Roboticsは16.1%以上上昇しており、先週金曜に187.07%上昇したパフォーマンスを継続しています。英伟达のコンセプト株SoundHoundは1%以上上昇し、LivePersonは30.3%以上上昇し、Salesforceは2.6%上昇し、Snowflakeは1%上昇し、CrowdStrikeは13.46%下落し、Jet.AIは15.11%下落しています。
中国株式指数は全面的に上昇しました。中国インターネット指数ETF(KWEB)は2.64%上昇し、中国テクノロジー指数ETF(CQQQ)は1.77%上昇し、ナスダック・ゴールド・ドラゴン・チャイナ指数（HXC）は2.77%上昇しました。
人気中国関連株中、ニオが5.16%上昇、シャオペンが6.51%上昇、ジクセキが6.1%上昇、リーオートが4.18%上昇、ビリビリが2.06%上昇、jd.com(京東商城)が2.25%上昇、テンセント(ADR)が3.3%上昇、アリババグループホールディングが1.82%上昇、バイドゥが2.1%上昇、ネットイーズが2.33%上昇、pddホールディングスが0.9%上昇。
大幅な変動があった個別銘柄は：
先週、グローバルITシステムの大規模な障害を引き起こした後、サイバーセキュリティ企業のクラウドストライクの株価は再び急落し、最終的に13.46%下落した。また、デルタ航空は3.54%下落し、（マイクロソフト+CrowdStrikeサービスインターラプションの問題のため）今週もっと多くの便がキャンセルされると予想されている。
「トランプ取引」が冷めて、トランプメディアテクノロジー（DJT）は0.83%上昇し、一時は5%近く下落した。
テスラが5.15%上昇し、マスクはソーシャルメディアで、テスラは来年、テスラ内部で人型ロボットを小規模に生産し、2026年には大量生産することを示唆している。
AMCエンターテインメントクラスAは、債務をリファイナンスする契約を発表し、割引債務の債務期間が2年半延長され、今後の2年半のボックスオフィス成長が見込まれている。AMCエンターテインメントクラスA株価は短期間下落し、後に2.4%上昇し、一時的に取引停止を引き起こした。取引が再開された後、株価は15%近く上昇し、最終的に5.39%上昇した。
自動車業界が低迷している中、サイバンロボット＆オートメーションは、3四半期の収入見通しに伴い、株価は一時的に8%以上下落した。業績の見通しについては、サイバンロボット＆オートメーションは、非GAAPベースで、3四半期の収益は3.15億~3.35億ドルの中央値が3.25億ドルになり、アナリストの予想よりも低くなると予想される。この指標に基づくと、3四半期のサイバンロボット＆オートメーションの収益は加速度的に下落する可能性があり、最大で前年同期比8.2%減少する可能性があり、最小で前年同期比2.3%以上減少する可能性がある。
AIの需要が増し、SAPの2四半期のクラウド収入が25%急増し、一時的に5%以上上昇した。
バフェットが所有するハワイ電力（HE）は14.28%下落し、一時は約21%下落し、先週金曜日の37.33%の上昇分の大半を戻した。
バフェットが所有する米国銀行は、4年半ぶりに株式を減らし、2.3%下落した後、1.5%下落した。伯克希尔は、BYDの株式を続けて減らし、株式保有比率は5%を下回ったが、BYD ADRは中国関連株と同様に上昇し、1.8%上昇した。
欧州株式市場は月曜日に値上がりし、ドイツ、フランス、イタリア、オランダの株価指数が1%以上上昇しました:
パンヨーロッパのStoxx 600指数は5日間の下落を終え、最終的に0.93%上昇し、514.79ポイントで終了した。ユーロ圏のSTOXX 50指数は1.45%上昇し、4,897.44ポイントで、5日間の下落を終え、最近の6日間の累積下落率は2.89%に縮小した。
ドイツのDAX 30指数は1.29%上昇した。フランスCAC 40指数は1.16%上昇した。イタリアのFTSE MIB指数は1.17%上昇した。英国のFTSE 100指数は0.53%上昇した。オランダのAEX指数は1.06%上昇した。スペインIBEX 35指数は0.51%上昇した。
ボラティリティの高い株式の中で、Ryanairは17.15%下落し、2020年3月以来の最低値を付けた。この価格破れを宣言した後、この格安航空会社は税引き後の利益が46%減少し、夏の航空券価格は予想より低いと発表しました。
アメリカの政治情勢の不確実性が増し、アメリカ債の利回りは上昇しました。
米国株式市場では、国際的な景気後退が懸念され、初めは米国債の利回りが下落しましたが、パニック心理が落ち着き、利下げ期待が少し和らいで、米国債の利回りは全体的に上昇しました。終盤時点で、金利政策により影響を受けやすい2年物の米国債の利回りは1.04ベーシスポイント上昇して4.5213%になり、取引範囲は4.4937%-4.5404%です。アメリカ国債の中期の基準である10年物の国債利回りは1.56ベーシスポイント上昇して4.2545%になり、取引範囲は4.2019%-4.2760%です。11:00-00:30に著しい上昇が見られました。
債券市場では、「トランプ取引」の解消の明確な兆候はありませんが、
10年のユーロ圏の基準になるドイツの国債利回りは最終的に2.496%に2.9ベーシスポイント上昇し、ヨーロッパの株価指数は前日の安値2.443%を更新しました。2年物のドイツ国債利回りは4.6ベーシスポイント上昇して、最終的に2.830%で最高値を更新し、ヨーロッパの株価指数は前日の安値2.769%を更新しました。
フランス国債10年満期利回りが1.7ベーシスポイント上昇し、イタリア国債10年満期利回りが0.5ベーシスポイント下落し、スペイン国債10年満期利回りが1.3ベーシスポイント上昇し、ギリシャ国債10年満期利回りが0.1ベーシスポイント下落しました。イギリス国債10年満期利回りが3.8ベーシスポイント上昇して、4.162％の日高を更新しました。
需要見通しが不振で、原油価格は2日連続で5週間ぶりの安値まで下落しました。投資家たちはハリスの石油業界政策に注目し、米国のhenry hub natural gasは近く6％上昇しました。
米国債利回りの上昇が原油価格を圧迫しています。WTI 8月原油先物は0.35ドル下落し、約0.44％下落し、1バレルあたり79.78ドルとなり、5週間ぶりの最低値をつけました。ブレント9月原油先物は0.23ドル下落し、約0.28％下落し、1バレルあたり82.40ドルとなりました。
アジア市場の初めに、米国債利回りの低下とドル安が原油価格を支援し、米国の石油は0.7％近く上昇し、ブレントは最大0.7％上昇して1バレルあたり83ドルを超えました。ヨーロッパ株式市場の間に、米国とブレントの原油価格は下落し、米国とブレントの原油価格はともに掘削され、米国の原油は1.2％近く下落し、ブレントは1.2％以上下落し、81ドルの範囲を下回り、6月中旬以来の最低値を更新しました。
原油価格は下落傾向を維持しており、米国の原油は80ドルを下回っています。
在庫と原油需要の見通しが原油価格を下落させる主要な要因であり、クリーンエネルギーやバイデン氏に関する石油アナリストの一部は、トランプ氏が勝利すると予想し、彼はアメリカの原油生産を増やすことを推進するだろうと考えています。これは長期的な原油価格にとって不利になるでしょう。
米国の8月 natural gas 先物相場は5.78％上昇し、1百万ブリティッシュ熱量あたり2.2510ドルとなりました。欧州の基準となるTTFオランダ天然ガス先物相場は1.03％下落して31.839ユーロ/メガワット時、ICE UK天然ガス先物相場は2.21％上昇して80.76ペンス/カロリーとなりました。
米ドル指数は横ばいで、約0.1％下落し、円相場は約0.3％上昇し、156を一時上回り、オフショア人民元相場は100ポイント超下落しました。
6つの主要な通貨に対する一定の範囲の米ドル指数DXYは0.06％下落し、104.331点となり、日内取引レンジは104.181-104.424点になっています。
ブルームバーグ米ドル指数は0.09％下落し、1255.25点となり、日内取引レンジは1253.37-1256.09点になっており、一日中下落続きでした。
スタンダードチャータードは、前米国大統領トランプ氏が、米ドル安を好むと公言していたにもかかわらず、彼の政策のほとんどが短期的にインフレや金利の上昇、そして米ドルの強化を引き起こすとしました。スタンダードチャータードのG-10為替レート研究および北米マクロ戦略のグローバルヘッド、スティーブン・イングランダーは、「トランプ氏が自分の政策議程を実行する場合、米ドルが自己下落することはあまりないだろう。少なくとも最初は」と指摘しています。
米ドルは横ばいでした。
非米通貨は一斉に上昇しています。ユーロ/米ドルは0.07％上昇し、ポンド/米ドルは0.15％上昇し、米ドル/スイスフランは0.08％上昇しました。
オフショア人民元（CNH）/米ドルは106ポイント下落し、7.2961元、一時的に7.2781-7.2972元の範囲で取引されました。
主要なアジア通貨の中で、米ドル/円は0.29％下落し、157.03円、日内取引レンジは157.61-156.29円になりました。ユーロ/円は0.24％下落し、170.99円、ポンド/円は0.17％下落し、203.036円となりました。
主要な暗号資産は上下に動いています。市場価値が最も大きい暗号資産であるビットコインは1.10％上昇して68225.00米ドルとなり、一時は68655.00米ドルを記録して6週間ぶりの高値をつけました。第2位のイーサリアムは1.09％下落し、1ETHあたり3499.00米ドルの水準となり、一時は3570.00米ドルまで下落しました。
ビットコインは67000ドルから68000ドルの範囲で揺れ動し、先週金曜日の上昇を維持しています。
CoinSharesの最新データによると、暗号資産の価格が1か月以上の最高水準に達する中、資金がこの分野に流入し続けています。先週、ビットコインETF関連の投資商品は12億7000万ドルの投資資金を獲得し、この種のETFは4週連続で投資資金を獲得し、4週間で累計31億ドル以上の投資資金を獲得しました。と形成されたと非常に対照的であるビットコインETFが4週間連続で資金流出を受けた前の2週間の時間中に。
避難需要と弱いドルは現物金価格を支援し、2410ドルを突破しましたが、その後下落し、2390ドル/オンスを下回りました。
米国債利回りの上昇が貴金属価格を下落させています。COMEX 8月金先物は微落で、2395.2ドル/オンスとなり、COMEX 9月銀先物は微落で、29.275ドル/オンスとなりました。
米国大統領選挙の不確実性が増し、マーケットの避難需要が高まっています。金属先物市場では、黄金が朝市場で上昇し、一時的に1オンス2410ドルのレベルを超え、日内の上昇率は0.47％に達しました。一方、ヨーロッパ市場では金価格が下落し始め、米国市場の早朝には日中の最安値を更新して、1オンス2390ドルを下回り、7月11日以来初めてのレベルとなりました。終盤では半分以上の下落幅を削減して、再び2400ドルのレベルに近づきました。
白金も同様に朝市場で日中の最高価格を更新し、1オンス29.4335ドルに上昇し、日中の上昇率は0.73％に達しましたが、その後は一路振動下落し、米国市場の前に1.6％以上の下落を見せて、29ドルのレベルを下回りました。終盤では、多くの下落幅を埋め合わせました。
黄金価格はわずかに下落し、CPIデータの発表後の上昇幅を押し消しました。
分析によると、バイデン氏の辞退がトランプ氏の交渉に一時的な中断をもたらし、米ドルが弱くなり、黄金価格が朝市場で上昇しました。UBSグループのアナリストは、今週の金融政策立法会議が好きな個人消費支出（PCE）などのデータが景気減速を示し続ける場合、米連邦準備制度理事会が7月に利下げする可能性がまだあるため、金価格にはさらなる上昇余地があると述べています。目標株価は年末までに1オンス2600ドルに達すると推定されています。ただし、金融市場の分析家の中には、今後の米連邦準備制度理事会の利下げ路線がまだ明確になっていないため、金価格が過剰な値上がりを始めることに警戒している人々もいます。
ロンドンの工業金属市場では、全般的に下落していました。経済の風向きを示す指標「銅博士」は、94ドル下落して、1.01％下落し、1トンあたり9216ドルとなりました。アルミは52ドル下落し、2.22％下落し、1トンあたり2300ドルとなりました。亜鉛は50ドル下落し、1.80％下落し、1トンあたり2726ドルとなりました。鉛は45ドル下落し、2.11％下落し、1トンあたり2083ドルとなりました。ニッケルは66ドル下落し、1トンあたり16190ドルとなりました。錫は1162ドル下落し、3.74％下落し、1トンあたり3万ドルのレベルを下回り、29888ドルとなりました。
