Amazon.com Inc (NASDAQ:AMZN) CEO Andy Jassy on Thursday stated that the company's streaming service, Prime Video, will have "meaningfully fewer ads" than its competitors.
What Happened: During Amazon's second-quarter earnings call, Jassy highlighted that while advertising is a standard part of streaming video, they plan to diverge from this norm.
"While ads have become a norm of streaming video, we aim to have meaningfully fewer ads than linear TV and other streaming TV providers," he said.
The company's ad tech and measurement capabilities allow brands to directly connect their advertising to business outcomes, such as product sales or subscription sign-ups.
This approach, Jassy believes, will enhance the relevance and performance of ads on Prime Video. For customers who prefer an ad-free experience, Amazon offers this option for an additional $2.99 per month.
Amazon CFO, Brian T Olsavsky, also spoke about how advertising remains a significant contributor to profitability in both the North American and international segments.
He also noted the company's plans to expand its offerings in areas driving growth, including sponsored products and Prime Video ads.
Subscribe to the Benzinga Tech Trends newsletter to get all the latest tech developments delivered to your inbox.
Why It Matters: Amazon's decision to reduce ads on Prime Video comes after the company undercut Netflix Inc. on advertising pricing to attract marketers' attention.
The e-commerce giant introduced advertising to its Prime Video platform five months ago and has been presenting its plans to advertisers to attract money for the next year.
The introduction of an ad-supported version of Prime Video disrupted the streaming ad market, causing a significant decrease in ad prices for everyone, including Netflix, YouTube, and TV networks.
This move impacted the negotiations these platforms are having with advertisers for the upcoming TV season.
Meanwhile, on Thursday, Amazon announced second-quarter net sales of $148 billion, a 10% increase year-over-year, but fell short of the Street consensus estimate of $148.56 billion, according to data from Benzinga Pro.
Price Action: At the time of writing, Amazon shares had fallen 8.15% to $169.06 during the pre-market trading session, after closing at $184.07 on Thursday, down by 1.56%.
Check out more of Benzinga's Consumer Tech coverage by following this link.
- Mark Zuckerberg Gets Triggered By Closed AI Models At SIGGRAPH 2024, Drops F-Bomb While Talking With Nvidia CEO Jensen Huang: 'There Goes Our Broadcast Opportunity'
Disclaimer: This content was partially produced with the help of AI tools and was reviewed and published by Benzinga editors.
Photo courtesy: Thibault Penin on Unsplash
Amazon.com Inc(NASDAQ:AMZN)のCEOであるAndy Jassy氏は、同社のストリーミングサービスであるPrime Videoについて、「その競合他社より、意義ある程度少ない広告」があると述べた。
出来事:アマゾンの第2四半期の決算説明会で、Jassy氏は、広告がストリーミングビデオの標準的な部分である一方で、それから逸脱する計画があると強調した。
「ストリーミングビデオでは広告が標準的な部分になっていますが、リニアTVや他のストリーミングTVプロバイダーと比較して、意識すべき程度に広告は少なくなるようにしています。」と彼は述べた。
同社の広告技術と測定能力により、ブランドは製品販売や登録のサインアップなど、ビジネスの成果に広告を直接接続することができます。
Jassy氏は、このアプローチによって、Prime Video上の広告の関連性とパフォーマンスが向上すると信じています。広告フリーの体験を好む顧客には、Amazonは月に追加料金2.99ドルでこのオプションを提供しています。
また、AmazonのCFOであるBrian t Olsavsky氏は、広告が北米および国際セグメントの収益性において重要な貢献者であることについても語りました。
彼はまた、スポンサー製品やPrime Video広告などの成長を促進する分野でオファーを拡大する計画を明らかにしました。
最新のテックニュースを受け取るには、Benzinga Tech Trendsニュースレターに登録してください。
なぜ重要なのか:アマゾンがPrime Videoで広告を減らすことを決定したのは、同社がマーケターの注意を引くためにNetflix Inc.の広告価格を下回った後のことである。
この電子商取引大手は、5ヶ月前にPrime Videoプラットフォームに広告を導入し、来年の資金調達のために広告主に計画を提示しています。
広告が付いたバージョンのPrime Videoの導入は、ストリーミング広告市場を混乱させ、Netflix、YouTube、テレビネットワークを含む全員の広告価格を大幅に下げることを引き起こしました。
この動きは、これらのプラットフォームが来るTVシーズンの広告主との交渉に影響を及ぼしました。
一方、木曜日にアマゾンは、ベンジンガプロのデータによると、1480億ドルの第二四半期の純売上高を発表し、前年同期比10%増になりましたが、ストリートのコンセンサス予想である1485.6億ドルに届かなかった。
株価の動向:執筆時点で、アマゾン株はプレマーケット取引セッション中に8.15%下落し、木曜日に184.07ドルで終了してから、1.56%下落して169.06ドルになりました。
Benzingaのコンシューマーテックのカバレッジをもっとチェックするには、このリンクに従ってください。
- 2024年のSIGGRAPHで、クローズドな人工知能モデルにザッカーバーグ氏が苛立って、エヌビディアのCEOジェンセン・ホアン氏と話している間にFボムを落としていた。『私達の放送の機会がそこに行ってしまいました』
免責事項:このコンテンツは一部AIツールの支援を受けて作成され、Benzinga編集者によってレビューおよび公開されました。
写真提供:UnsplashのThibault Penin