市場金利の下落により、純利息差の縮小圧力に直面し、一部の銀行は預金金利を一気に引き下げ、一部の銀行は預金金利を段階的に引き下げました。預金金利の逆転現象は、マクロ経済環境、銀行の経営戦略、政策の導向および市場の予測の共同作用の結果です。
財聯社8月22日（高萍記者）大手銀行が7月25日に開始した預金の掲示板金利引下げを振り返ってみると、中小銀行も引き続き預金金利を引き下げています。財聯社の記者が発見したところ、山西武鄉鎮農商銀行など複数の中小銀行が本日、預金金利を引き下げました。その中でも一部の銀行は、一部の期間の預金金利を今月中に2回調整しました。
業界関係者は財聯社の記者に対し、7月のLPR引下げに伴い、銀行は純利息差の縮小圧力に直面しているため、ほとんどの銀行が資金コストを削減し、利差を適正な水準に保つために預金金利を引き下げる選択肢を選ぶと述べています。その影響を受けて、銀行の預金金利は新たな下落サイクルに入っています。異なる銀行では基本状況などの要因により、調整のペースと幅が異なる場合があります。
中小銀行が預金金利を引き下げる動きが続いています。一部の銀行は、一部の期間の預金金利を今月中に2回調整しました。
複数の中小銀行が預金の掲示板金利を引き続き引き下げています。山西武鄉鎮農商銀行は最新の発表で、関連する政策要件に基づき、人民元預金金利を調整すると述べています。南寧市邕寧区農村信用合作連社は、人民元預金の掲示板金利を調整したと発表しました。
財連社の記者は、一部の銀行は一部の期間を2回調整していることに気付きました。山西武鄉鎮農商銀行の営業部のスタッフは、今日は2年および5年の期間の預金金利が引き下げられ、いずれも今月中に2回目の引下げです。その中で、2年の期間の預金金利は今月2.3％から2.2％に引き下げられ、本日2.1％にさらに引き下げられました。5年の期間の預金金利は今月2.65％から2.5％に引き下げられ、本日2.4％にさらに引き下げられました。
上記のスタッフは言いました。「その他の一部の期間の預金は、今月中に調整済みで、1年の期間は2%から1.9%に、3年の期間は2.6%から2.3%に調整されました。」
8月21日から広西鐘山農村商業銀行も人民元の預金掲示板金利を調整しました。情報によると、広西鐘山農村商業銀行は約1か月ぶりに預金掲示板金利を調整した2回目の公告を発表しました。関連情報によると、広西鐘山農村商業銀行は8月1日以降、一部の人民元預金掲示板金利を調整しました。調整後の定期預金の掲示板金利は、それぞれ6か月、1年、2年、3年、5年で1.6％、1.9％、2.35％、2.6％、2.6％です。
広西市鐘山農村商業銀行8月21日から調整された人民元預金掲示金利率表によれば、6ヶ月、1年、2年、3年、5年定期預金の掲示金利率はそれぞれ1.6%、1.8%、2.1%、2.6%、2.6%で、前月初と比較して、広西市鐘山農村商業銀行の1年、2年定期預金の掲示金利率はそれぞれ10BP、25BP下落しています。
融360テクノロジー研究所のアナリスト、アイ・ヤーウェンは、市場金利の低下環境に直面し、純利息差が縮小し続けるプレッシャーを受けている銀行があり、一部の銀行が預金金利を一気に引き下げ、他の銀行が預金金利を段階的に引き下げる可能性があり、これは銀行の戦略的なパフォーマンスであり、複雑な市場環境での銀行の戦略調整と精細管理を反映しています。
金利が一斉に下降し、2年定期預金の平均金利が2%未満に下がりました。
融360テクノロジー研究所の統計によると、国内の主要36都市82銀行の合計689の支店の預金金利データをモニタリングおよび分析した結果、7月には、銀行の定期預金金利の平均金利は次のとおりでした：3か月定期1.481%、6か月定期1.689%、1年定期1.817%、2年定期1.94%、3年定期2.339%、5年定期2.295%。
前月と比較して、各期間の預金平均利回りが全体的に下落しました。具体的には、3か月定期利回りは8.4BP、6か月定期利回りは8.1BP、1年定期利回りは8.3BP、2年定期利回りは16.7BP、3年定期利回りは16.8BP、5年定期利回りは13.8BP下落しました。データから見ると、中・短期の利率下落幅が中・長期の利率下落幅よりも遥かに小さく、3年および5年定期預金金利が引き続き「逆転」しており、5年定期金利は引き続き3年定期金利を下回っています。
アイ・ヤーウェンはさらに、預金金利の「逆転」現象は、マクロ経済環境、銀行の経営戦略、政策指針、市場の期待が共同して作用した結果であると述べました。現在、銀行業界は金利水準全体の動向が大部分下降するという予想をしており、資金コストを削減するため、銀行はより短期の資金誘致をする傾向にあり、5年定期預金金利を引き下げるなどの製品戦略の調整を通じて、顧客に短期預金を選択させる取り組みを行っています。今後、銀行の利差は圧力を受け、貸出金利の低下の背景にある中で、将来の預金金利にはまだ下落の余地があります。
預金金利が普遍的に下がっている状況下で、リスク志向が比較的穏健な投資家にとって、どの金融商品が適しているでしょうか？大手銀行のカスタマーマネージャーは、財聯社の記者に対して、短期的に使わない資金には短期債券ファンド、同业存証指数ファンド、現金管理型資産運用商品などを選択できると述べました。これらの商品はすべて「活き金」の資産運用に属し、比較的安定しており、申込と償還のルールも柔軟で、利回りは普通預金よりも高いです。また、中長期的に使わない資金には、自身のリスク嗜好に応じて、異なる特性を持つ金融商品である定期閉鎖型資産運用商品や国債、加額終身保険などを選択できます。