金武金融ニュース | 国金証券リサーチによると、Baidu (09888) 2024Q3の売上高は336億元、前年同期比 -3% で、2024Q3の非GAAPベースの純利益は59億元、つまり前年同期比 -19% でした。2024年第3四半期のBaiduのコア収益は265億元、前年比-0.29％でした。Baiduのコアに帰属する非GAAPの純利益は75.4億元で、前年比+ 17％でした。オンラインマーケティングの収益は188億元、前年同期比 -4% に達しました。弱いマクロ環境は広告ビジネスにいくらかの圧力をかけ、AIはユーザーが検索する商品の短期的な商品化にある程度の影響を及ぼしました。非オンラインマーケティングの収益は77億元に達し、主にスマートクラウドビジネスに牽引され、前年比12％増でした。
銀行によると、iQIYIの2024年第3四半期の売上高は72億元で、前年同期比 10% 減少しました。非GAAPベースの純利益は4億8000万元で、前年同期比 -23% でした。2024年第3四半期の会員収入は44億元で、前年同期比 9% 減少しました。第3四半期のコンテンツラインの業績は比較的弱く、会員の収益の伸びは圧迫されていました。広告収入は13億元（前年比 -20%）でしたが、ブランド広告は減少し、パフォーマンス広告は増加しました。コンテンツ配信の収益は8億1000万元で、前年比52％増でした。
銀行は、同社の2024年から2026年の非GAAPベースの純利益は、それぞれ266/282/309億元になると予想しています。現在の非GAAPE株価は8.17/7.71/7.04xで、「買い」の格付けを維持しています。
