CleanSpark Inc (NASDAQ:CLSK) shares are creeping higher in Tuesday's after-hours session after the Bitcoin (CRYPTO: BTC) miner announced the closing of its convertible notes offering and provided an update on financing.
What Happened: After the market close on Tuesday, CleanSpark said it completed its previously announced offering of $650 million worth of 0.00% convertible senior notes due 2030.
The aggregate amount sold includes an additional $100 million sold to the initial purchasers after the purchasers exercised in full their option to purchase additional convertible notes.
In connection with the offering, CleanSpark entered into capped call transactions with various counterparties at a "cap price" of $24.66 per share. The capped calls are expected to reduce the potential dilution of the company's common stock upon any conversion of the notes.
In addition to the offering, CleanSpark announced that it repurchased 11.76 million shares of its common stock for $145 million.
"We are proud to have closed this offering with some of the strongest institutional investors in the world and are excited to share that our growth through 50 EH/s and beyond is now expected to be more than fully funded from the proceeds," said Zach Bradford, president and CEO of CleanSpark.
"In addition to funding the growth to 50 EH/s, share buyback, and capped call, the additional capital will allow us to keep adding the bitcoin we mine to our balance sheet."
Related Link: Raoul Pal Predicts 'Violent Upside' For Bitcoin, Targets $250,000
CleanSpark held a total of 9,297 Bitcoin as of Nov. 30. The company mined 622 Bitcoin in November and sold approximately 26 coins last month.
Net proceeds from the offering totaled approximately $633.6 million. The company used $90.4 million of the proceeds for the capped call transactions and approximately $145 million to repurchase shares. CleanSpark said the remaining proceeds will be used to repay the company's line of credit with Coinbase, as well as for capital expenditures, potential acquisitions and general corporate purposes.
"Importantly, this offering provides our stockholders greater clarity on near-term share count, given our ATM offering was completed in early November, and we have no immediate plans to commence another equity or equity-linked offering, as the capital received from this offering sufficiently covers our near-term strategic objectives," Bradford said.
CLSK Price Action: CleanSpark shares were up 0.48% in after-hours, trading at $12.42 at the time of publication Tuesday, according to Benzinga Pro.
- 'Bitcoin President' Nayib Bukele Sends 'Greetings' To French Member Of EU Parliament Calling For A European Bitcoin Reserve
Photo: Shutterstock.
クリーンスパーク（ナスダック：CLSK）のシェアは、ビットコイン（クリプト：BTC）マイナーが転換社債の発行を完了し、資金調達に関する最新情報を提供した後、火曜日の時間外取引で徐々に上昇しています。
火曜日の市場終了後、クリーンスパークは2030年満期の0.00％転換優先債/シニア債の発行を65000万ドル分完了したと発表しました。
販売された総額には、初回購入者が追加の転換社債を購入するオプションを完全に行使した後に売却された10000万ドルが含まれています。
この発行に関連して、クリーンスパークはさまざまな相手方との間で1シェアあたり「キャップ価格」が24.66ドルのキャップコール取引を締結しました。これらのキャップコールは、社債の転換時に会社の普通株式の希薄化を減少させることが期待されています。
発行に加えて、クリーンスパークは14500万ドルで1176万シェアの普通株式を自社株買いしたと発表しました。
「世界で最も強力な機関投資家の一部との間でこの発行を完了できたことを誇りに思い、50 EH/s以上の成長がこの収益から十分に資金調達されることが期待されていることをお知らせできることを嬉しく思います」と、クリーンスパークの社長兼CEOであるザック・ブラッドフォードは述べました。
「50 EH/sへの成長の資金調達、自社株買い、およびキャップコールに加えて、追加の資本により、我々がマイニングしたビットコインをバランスシートに加え続けることが可能になります。」
関連リンク：ラウル・パルがビットコインの「激しい上昇」を予測、目標は250,000ドル
クリーンスパークは11月30日時点で合計9,297ビットコインを保有していました。同社は11月に622ビットコインをマイニングし、前月に約26コインを販売しました。
オファリングからの純収益は約63360万ドルに達しました。同社は収益のうち9040万ドルをコール取引に使用し、約14500万ドルを自社株買いに充てました。クリーンスパークは、残りの収益が同社のコインベースとの信用枠の返済や資本支出、潜在的な買収、および一般的な企業目的に使用されると述べました。
"重要なことに、このオファリングは私たちの株主に対して短期のシェア数についてのより明確な情報を提供します。ATmオファリングが11月初めに完了し、他の株式や株式関連オファリングを開始する予定がないため、このオファリングから受け取った資金は短期的な戦略目標を十分にカバーしています。" ブラッドフォードは述べました。
CLSk価格の動き: クリーンスパークの株は、火曜日に公開された時点で、ベンジンガプロによると、アフターハウズで0.48%上昇し、12.42ドルで取引されました。
- 'ビットコイン大統領' ナイーブ・ブケレは、ヨーロッパのビットコイン準備を求めるEU議会のフランスのメンバーに'挨拶'を送ります。
写真：シャッターストック。
