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Shanghai Guangdian Electric Group Co., Ltd. (SHSE:601616) Shares May Have Slumped 28% But Getting In Cheap Is Still Unlikely

Shanghai Guangdian Electric Group Co., Ltd. (SHSE:601616) Shares May Have Slumped 28% But Getting In Cheap Is Still Unlikely

上海光電電氣集團有限公司(SHSE: 601616)股價可能已下跌28%,但仍不太可能降價
Simply Wall St ·  02/02 17:31

上海光電電氣集團有限公司(SHSE: 601616)股東不會高興地看到股價經歷了一個非常艱難的月份,下跌了28%,抵消了前一時期的積極表現。過去30天的下跌結束了股東艱難的一年,當時股價下跌了27%。

儘管其價格已大幅下跌,但考慮到中國電氣行業中將近一半的公司的市銷率低於2倍,你仍然認爲上海光電電氣集團是一隻不值得研究的股票,其市銷比(或 “P/S”)爲3倍,仍然是可以原諒的。但是,市銷率之高可能是有原因的,需要進一步調查以確定其是否合理。

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SHSE: 601616 對比行業的市銷比率 2024 年 2 月 2 日

上海光電電氣集團的市銷率對股東意味着什麼?

例如,假設上海光電電氣集團最近由於收入下降而財務表現不佳。一種可能性是市銷率居高不下,因爲投資者認爲公司在不久的將來仍將做足以跑贏整個行業。如果不是,那麼現有股東可能會對股價的可行性感到非常擔憂。

儘管尚無分析師對上海光電電氣集團的估計,但看看這個免費的數據豐富的可視化工具,看看該公司的收益、收入和現金流是如何積累的。

預計上海光電電氣集團的收入增長是否足夠?

爲了證明其市銷率是合理的,上海光電電氣集團需要實現超過該行業的驚人增長。

回顧過去,去年的公司收入下降了30%,令人沮喪。結果,三年前的總體收入也下降了32%。因此,不幸的是,我們必須承認,在這段時間內,該公司在增加收入方面做得不好。

將中期收入軌跡與整個行業對27%的擴張預測進行權衡,可以看出這是一個令人不快的表情。

考慮到這一點,我們感到擔憂的是,上海光電電氣集團的市銷率超過同行。看來大多數投資者都忽視了最近的糟糕增長率,並希望公司的業務前景有所好轉。只有最大膽的人才會假設這些價格是可持續的,因爲近期收入趨勢的延續最終可能會嚴重壓制股價。

我們可以從上海光電電氣集團的市銷率中學到什麼?

上海光電電氣集團的市銷率仍有所上升,儘管其最近的股價不能這樣說。僅使用市銷率來確定是否應該出售股票是不明智的,但它可以作爲公司未來前景的實用指南。

我們對上海光電電氣集團的審查顯示,鑑於該行業的增長,其中期收入萎縮並未導致市銷率低於我們的預期。當我們看到收入倒退且表現低於行業預測時,我們認爲股價下跌的可能性是真實存在的,這使市銷率回到了合理的境地。如果最近的中期收入趨勢繼續下去,這將使股東的投資面臨重大風險,潛在投資者面臨支付過高溢價的危險。

此外,您還應該了解我們在上海光電電氣集團發現的這4個警告標誌(包括2個令人擔憂的警示信號)。

重要的是要確保你尋找一家優秀的公司,而不僅僅是你遇到的第一個想法。因此,如果盈利能力的增長與你對一家優秀公司的想法一致,那就來看看這份免費名單吧,列出了最近收益增長強勁(市盈率低)的有趣公司。

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