アメリカの証券取引委員会（SEC）によると、有名な億万長者投資家でヘッジファンドの伝説的人物David Tepperが設立し管理するトップアセットマネジメント機関Appaloosa Managementは、2024年3月31日までに提出された第1四半期の米国株式保有報告書（13F）を提出しました。報告書によると、同社は、2023年に全世界的な人工知能（AI）投資ブームに恩恵を受ける大型技術株を大量に購入した後、2024年第1四半期に出人意外な激しいペースでこれらの技術株ターゲットを大幅に売却したが、一方でアリババ、PDDなどの中国株に大量の投資を行ったことが報告されました。

David Tepperの第1四半期の投資戦略は、ウォール街の大型投資機関の科技巨頭に注目する戦略とは異なるようです。摩根大通やシティグループなどのウォールストリート大手行は第1四半期に科技巨頭株に大幅に投資しました。摩根大通は第1四半期に科技巨頭株を大量に購入し、花旗集団の前10大保有株のうち、唯一、第1四半期に花旗が増資したのは全世界的なAIブームに恩恵を受けるアメリカの大型技術巨頭Microsoft、NVIDIA、Appleでした。$アップル (AAPL.US)$、$アルファベット A (GOOGL.US)$、$マイクロソフト (MSFT.US)$、$エヌビディア (NVDA.US)$や$アマゾン ドット コム (AMZN.US)$David Tepperのトップアセットマネジメント機関であるAppaloosaの第1四半期の米国株式保有データによると、同社のトップ5の保有株には、中国の電子商取引巨頭であるPDD Holdingが含まれました。 13F開示報告書によると、Appaloosaはアリババの保有株を425万株から約1125万株に大幅に増加させました。 一方、全世界的なAI投資狂潮の恩恵を受けるアメリカの大型技術巨頭であるMicrosoft、NVIDIA、Appleの株は大幅に売却されました。

デビット?テッパー氏は、中国株式に大量投資し、急騰している英伟达とMetaの株価が大幅に下落しています。

他の重要な中国の電子商取引巨頭である...$アリババ・グループ・ホールディング (BABA.US)$...も同社の大幅な保有株数増加によって支持されました。 13F開示報告書によると、Appaloosaは、中国の電子商取引巨頭であるPDD Holdingの保有株を425万株から約1125万株に大幅に増加させました。

同機関の前5位の保有銘柄データによると、Appaloosaは第一四半期に英伟达とFacebookの親会社Meta（META.US）のAIチップの覇者を大幅に減らしましたが、持株比率はそれぞれ45％および40％でした。AI分野のリーダーであるMicrosoftおよびAmazonも減持されましたが、減持比率はそれぞれ18％および4％で、英伟达およびMetaの減持比率に比べてはるかに小さいです。これらの4大テクノロジー巨人はAppaloosaの前5位のポートフォリオを着実に占めます。過去のデータによると、TepperのAppaloosaは昨年第1四半期からこれらの4大科技巨人に大量に投資しており、今回の減少の理由は相当額の収益を実現したためである可能性が高いです。 特に、英伟达は2023年から500％も上昇しており、Metaも同期間に300％も上昇しています。

Appaloosaは、第1四半期に中華企業株に非常に偏見を持っていたようです。これは、中国企業株が成分株に比べて非常に魅力的なバリュエーションを持っていること、アナリストが中国のインターネット技術巨頭の全体的な収益データに対して比較的楽観的であること、および中国の経済成長に賭けていることによるものです。$S&P 500 Index (.SPX.US)$中国のインターネットプラス関連の巨大企業に対する魅力的な評価、アナリストたちが中国のインターネットプラス関連の大手企業の全体的な収益データに対する比較的楽観的な気分、そして中国の経済全体の成長に賭けることから、成分株にとって非常に魅力的です。

...にも大幅に投資し、持ち株数量を約133万株増やし、総保有量を210万株に増やしました。これは株数が約171％増加し、価値も2億4000万ドルに達し、同社の9番目の主要保有株において位置付けられました。$PDDホールディングス (PDD.US)$も大幅に増資し、所有株式の数を約133万株増やして、合計保有数を210万株にし、株式数量は約171％増加し、約2.4億ドルの価値となり、同社の第9位の主要保有株に昇格しました。$バイドゥ (BIDU.US)$中国のインターネット・テクノロジー巨頭JD.COMは、同社が第1四半期に新たに所有するターゲットであり、約365万株を保有し、その価値は約9997万ドルになります。

タイパーが第1四半期に積極的に買い増しを行ったテクノロジージャイアントの中で、オラクル(ORCL.US)とアドビが挙げられる。

クラウドコンピューティングサービスとデータベースソフトウェアの巨頭$オラクル (ORCL.US)$そのテクノロジー巨大企業は、Appaloosaが所有する少数の株式の1つであり、上期比で持株数量が74％急増し、同機関の8番目の主要ポートフォリオの株式を保有し、保有銘柄の総価値は2.89億ドルに達しました。AI投資ブームの恩恵を受けて、甲骨文の株価は2023年までに30％以上上昇し、今年に入って16％以上上昇しました。

1年間の収益増加量から見ると、最近のオラクルの収益規模の増加は増加曲線を回復しており、グローバル企業の人工知能(AI)に関連するクラウドコンピューティングサービスの需要増加がもたらされていることを示唆しています。有名な調査機関のWolfe Researchは、強力なコンピューティング能力が必要な生成的人工知能の急速な発展が、オラクルのクラウドコンピューティングサービスに対する世界の企業の強力な需要を刺激する可能性があると報告しました。

Appaloosaの新規株式保有リストには、AI潮流に乗ったソフトウェア巨大企業が含まれています。$アドビ (ADBE.US)$この機関投資家は、1.77億ドルの新規株式購入でAdobeを11番目にランク付けしました。創造性ソフトウェアのリーダーであるAdobeは、専用の人工知能モデルを構築および最適化し、主に大規模な画像ライブラリをベースにしたAIトレーニングおよび推論を展開して、Photoshopなどの業界標準製品に新しい生成型AI技術を統合することで、OpenAIなどのスタートアップ企業に対するアプリケーションの優位性を獲得しようとしています。

編集/Jeffrey