12日前場の取引では以下の3つのポイントに注目したい。
■ハイテク株からバリュー株へのローテーション
■ファーストリテ、24/8上方修正 営業利益4750億円←4500億円
■前場の注目材料:リンテック、EUVペリクルのサンプル提供開始、半導体微細化に貢献
■ハイテク株からバリュー株へのローテーション
12日の日本株市場は、売り一巡後の底堅さを見極める相場展開になりそうだ。11日の米国市場は、NYダウが32ドル高、ナスダックは364ポイント安だった。6月の米消費者物価指数(CPI)が予想を下回ったことから、米連邦準備理事会(FRB)による利下げ期待が高まり、金利動向に敏感な不動産などが買われ、NYダウは終日堅調に推移した。一方で、半導体株への利益確定の売りが強まるなど、ナスダック指数は下落した。シカゴ日経225先物清算値は大阪比810円安の41560円。円相場は1ドル159円10銭台で推移している。
シカゴ先物にサヤ寄せする形から、売り先行で始まることになりそうだ。為替市場ではCPIに合わせて介入観測が浮上するなか、一時1ドル=157円台に円高が進行した。日米金利差縮小が意識されるなかでリバランスの動きが強まり、日経225先物はナイトセッションで一時41500円まで売られる場面もみられた。過熱感が警戒されていたが、急ピッチの下落によって先物市場ではヘッジの動きが強まりそうである。
まずは売り一巡後の底堅さを見極めたいところであろう。これまでの急ピッチの上昇に対する反動安の範囲内であり、押し目待ち狙いの買い意欲は強いと考えられる。米国ではエヌビディアなど半導体株が軒並み売られたほか、アップルやマイクロソフト、アマゾン・ドット・コム、メタプラットフォームズなど大型テック株も下落しており、日経平均型の重荷になろう。一方で、バリュー株などTOPIX型には買いが入りやすいと考えられる。
また、ナスダック指数は8営業日ぶりに下落したが、中小型株で構成するラッセル2000は大幅に上昇した。東京市場においても出遅れ感の強いグロース250の動向が注目されそうである。同指数は足もとでリバウンドをみせているが、下向きで推移する75日線に上値をおさえられている。同線を突破してくるようだと、中小型株を見直す動きが強まる可能性はありそうだ。
そのほか、ファーストリテ<9983>が上方修正を発表したことから買いが期待されやすく、日経平均株価を下支えする展開が期待される。ハイテク株も売り一巡後の底堅さがみられるようだと、押し目買いの好機との見方に向かわせよう。
■ファーストリテ、24/8上方修正 営業利益4750億円←4500億円
ファーストリテ<9983>は2024年8月期業績予想の修正を発表。売上収益は3兆300億円から3兆700億円、営業利益を4500億円から4750億円に上方修正した。国内ユニクロ事業は暖冬の影響で秋冬商品が低調だったものの、例年より気温が高い傾向が続き、夏物販売は堅調。あわせて24年8月期の配当予想も上方修正した。
■前場の注目材料
・日経平均は上昇(42224.02、+392.03)
・NYダウは上昇(39753.75、+32.39)
・米原油先物は上昇(82.62、+0.52)
・米長期金利は低下
・米国のインフレ沈静化期待
・東証による企業価値向上の要請
・リンテック<7966>EUVペリクルのサンプル提供開始、半導体微細化に貢献
・トヨタ自<7203>北米EV充電網に出資、30年めどポート3万基設置
・セイノーHD<9076>T2など3社で、貨物トラック自動運転、高速道で実証
・三井物産<8031>UAEでLNG参画、設備投資880億円
・三菱電機<6503>ソリューションに軸足、デジタル基盤活用
・森六HD<4249>森六テクノ、加熱プレス加飾の提案強化、箔の改良で凹凸も
・マークラインズ<3901>深?に子会社設立、情報基盤事業を拡大
・栗本鉄工所<5602>橋梁型枠を簡易補修、新工法
・ファナック<6954>米に新拠点、FA販売・保守対応
・BIPROGY<8056>価格表示を自動で変更、見切り業務不要に
・キヤノン<7751>部品のリユース率9割、再生複合機新製品2種
・堺化学工業<4078>医薬品増強、原液・中間体で開発製造受託の拡大狙う
・三井不動産<8801>物流8施設新設、ロジ事業累計1.2兆円投資
・大阪ガス<9532>武雄蓄電所に出資、九州の電力系統安定化
・三菱ケミカルG<4188>OPS値上げ、21日から
☆前場のイベントスケジュール
<国内>
・特になし
<海外>
・時間未定 中・6月輸出(前年比予想:+8.0%、5月:+7.6%)
・時間未定 中・6月輸入(前年比予想:+2.5%、5月:+1.8%)
关于12日前半场的交易,我们需要关注以下三个方面。
从高科技股轮换到价值股
第一零件24/8上调营业利润4750亿日元←4500亿日元
上午关注的材料:Lintec开始提供EUV美国特许权,为半导体微缩做贡献
从高科技股轮换到价值股
12日的日本股市可能会展开一个判断卖出和底部支撑的市场。美国市场在11日收盘时,道琼斯指数上涨32点,纳斯达克指数下跌364点。由于6月美国消费者价格指数(CPI)低于预期,美联储加息预期下降,对利率敏感的房地产等股票大量买入,道琼斯指数整天表现强势。然而,半导体股票的利润回吐以及其他因素导致纳斯达克指数下跌。芝加哥日经225期货结算价是41560日元,比大阪岛比810日元下跌。美元兑换率维持在159.10日元水平。
从向芝加哥期货的压力看,看起来将以卖方为先的趋势开始。在汇率市场上,随着CPI相应加息预期的升温,美元兑日元一度走高至1美元=157日元水平。 在美日利差缩小的情况下,平衡的调整趋势加速,日经225指数期货在夜间会话中一度下跌至41500日元。尽管人们对过高的位置感到警惕,但由于迅速的下跌,期货市场的对冲力度可能会增强。
首先,人们应该判断在出售一波后的底部支撑力度。现在在反弹下跌安全范围内,人们认为回补买入意愿非常强。在美国市场上,英伟达等半导体股票普遍下跌,同时苹果、微软、亚马逊、Meta Platforms等大型科技股票也下跌,将成为日经平均型指数的重压。另一方面,TOPIX类型的价值股等很容易被买入。
此外,虽然纳斯达克指数连续8个交易日下跌,但由中小型组成的拉塞尔2000指数大幅上涨。在东京市场上,人们也注视着成长型250指数的滞后。该指数虽然当时出现了反弹,但仍然受到75日线下行的压制。如果同线成功突破,那么重新审视澳大利亚中小股市场的趋势有可能加强。
另外,由于富士通株式会社<9983>发布了上方修正,因此人们容易期待买入,从而支撑日经平均股价的发展。如果高科技股票在出售一波后保持下跌的底部支撑性,人们会认为这是一个买入的好机会。
第一零件24/8上调营业利润4750亿日元←4500亿日元
2024年8月业绩预测的修正公布了。销售收入从3.3万亿日元到3.7万亿日元,营业利润从4500亿日元上调至4750亿日元。由于国内Uniqlo业务受到温暖冬天的影响,秋冬销售低迷,但温度较往年高,夏季产品销售强势。同时,24年8月期的股票分红派息预测也上调了。
前期注意事项
·日经平均指数上涨(42224.02,+392.03)
·道琼斯指数上涨(39753.75,+32.39)
·美国原油期货上涨(82.62,+0.52)
・美国长期债券收益率下跌
・美国通胀降温预期
・东证提出企业价值提升要求
· Lintec <7966> 开始提供 EUV 美国特许权,为半导体微缩做贡献
· 丰田汽车 <7203> 投资北美 EV 充电网络,计划在 30 年内安装 3 万个端口
· Seino HD <9076> 与 T2 等 3 家公司在高速公路上进行货车自动驾驶实验。
· 三井物产 <8031> 在阿联酋参与 LNG,设施投资 88 亿日元
· 三菱电机 <6503> 侧重于解决方案,利用数字基础设施
· 森六 HD <4249> 森六技术将加热压花提案强化,创新箔纸的凹凸部分
· MarkLines <3901> 在深圳成立子公司,扩大信息基础设施业务
· 栗本铁工所 <5602> 开发了新的桥梁结构方法,简化了大型桥梁的维修
· FANUC <6954> 在美国设立新基地,销售和维护FA
· BIPROGY <8056> 可以自动更改价格并且可以省去减仓业务
· 佳能 <7751> 元件再利用率达到 90%,推出两种新型复合机。
· 堺化学工业 <4078> 增强医药品业务,扩大原液和中间体的开发和制造业务
· 三井不动产 <8801> 新建 8 家物流设施,累计投资 1.2 兆日元的物流业务
· 大阪煤气 <9532> 投资武雄蓄电站以稳定九州电网
· 三菱化学G <4188> 提高 OPS 价格,自 21 日起
上午事件日程表:
<国内>
・没有特别的事情
・暂无特别说明
<境外>
• 未定时间 6月中旬出口(预计同比增长8.0%,5月份为7.6%)
• 未定时间 6月份进口(预计同比增长2.5%,5月份为1.8%)