投資家はテクノロジー株から大量撤退し、欧米の株債は2日連続で下落した。今週は、S&P500インデックスが2％下落、ナスダック（NASDAQ）指数が3.7％下落、最近6週間連続で値上がりしていたナスダックは止まった。道線と小型株指数はそれぞれ0.7％と1.7％上昇した。金融株指数は金曜日に3％超下落し、1週間で約9％下落し、ウィリアムズカンパニーズも3か月の最低値である8.7％下落した。科学技術セブンシスターズ全体が1週間で低下し、グローバルテクノロジートラブルの原因となったサイバーセキュリティ企業Crowdstrikeは金曜日に11％下落し、2年ぶりの最低値を記録した。愛称「パニック指数」のVIXは、1週間で32％超の上昇を見せた。
原油先物価格は金曜日に3％下落し、週全体でも2.5％を下回り、米国原油は一時80ドルを下回りました。一方、ロンドンコッパーは週全体で5.7％下落し、2022年以来の最低を記録し、金は金曜日に2％超下落し、4週間の連続上昇を逃しましたが、ビットコインは月に5％近く上昇し、1か月で最高値を付けました。
Crowdstrikeのソフトウェア更新の障害により、Microsoft Windowsシステムが史上最大のダウンタイムに陥り、多くの産業、メディア、航空、金融などが一時的に麻痺し、避難思想が高まりました。米株の主要指数は再び全面下落し、S&Pは医療および公益事業の避難板を除いて下落し、テクノロジー、エネルギー、金融セクターの下落が最大でした。
バイデンが退任に直面する中、「トランプ・トレード」が盛り上がり、今週フィラデルフィア地区連銀の製造業指数は予想を上回る反発を見せるなどして、米国債の利回りが持続的に上昇し、ドルは連続2日間反発して3週間ぶりに週間ベースで上昇しました。これは大量商品に沈重に作用し、金曜日に原油先物価格は3％下落し、ロンドン工業金属は2日連続で大幅に下落し、金も2％以上下落しました。
バイデンの再選の不確実性が高まっているにもかかわらず、バイデンの選挙チームは主要なメディアによる「降板」報道は信頼できないと述べ、彼は「絶対に」選挙を続けると述べました。ダウ氏は、バイデンが降板すると、ドルの近期の上昇が続くことが困難になると主張し、研究機関はバイデンが退任すれば「トランプ・トレード」がさらに後退すると指摘しています。
米連邦準備委員会（FRB）委員は、7月末のFOMC政策会議に入る前に沈黙期間に入る中、委員の「三人目」とされるニューヨークFRBのウィリアムズは、前の感染前にナチュラルレートの低い長期的なトレンドが続いていると述べました。昨日、サンフランシスコ州FRB議長であり、今年のFRB委員ダーリーは、インフレの緩和の傾向について観察するためにさらなるデータが必要であるとの見方を示した。市場は、FRBが9月に利下げする予想を変更しなかった。
ダウが377ポイント以上下落し、小型株指数が3日連続で下落し、テスラが4％以上下落し、エヌビディアが週に近い9％下落して、3か月で最悪のパフォーマンスを記録しました。
7月19日金曜日、主要な米国株指数が高値で取引を始めた後、初めの間に技術株を中心にナスダックは1％以上急落し、S&P 500に対するほとんど0.9％の大幅な下落を記録し、ダウはBlueChipを集めて最大で1.1％以上の大幅な下落を記録しました。Russell 2000はスモールキャップの最大0.8％以上の下落を記録し、Nasdaq 100は1.1％以上急落しました。
終値までに、主要な米株指数は引き続き全面的に下落しました。ダウは0.93％下落し、主要な指数の中で最も下落し、半導体株は3％以上下落し、ナスダックは6週間連続の上げを止め、Russellの小型株指数は3日間連続で下落しましたが、週全体ではダウと小型株指数は上昇し、S&P大型株指数とナスダックは3か月で最も悪い週単位でのパフォーマンスを記録しました。
S&P 500指数は39.59ポイント下落し、0.71％下落し、5505.00ポイントに報告され、週間累計1.97％下落し、3日間連続で下落し、過去最高の5667.20ポイントからさらに離れました。
ダウは377.49ポイント下落し、0.93％下落し、40287.53ポイントに報告され、連続2日間で過去最高値から撤退し、累計910ポイント以上下落し、累計0.72％上昇しました。
ナスダックは144.28ポイント下落し、0.81％下落し、17726.94ポイントに報告された。7月10日に設定された最高値から4.94％下落し、週全体で3.65％下落しました。
ナスダック100は0.93％下落し、週全体で3.98％下落しました;ナスダックテクノロジー市場株式指数（NDXTMC）、ナスダック100の技術部門のパフォーマンスを測定するのに役立つ、市場価値加重指数も1.25％下落し、週全体で5.83％下落しました。Russell 2000指数は0.63％下落し、週全体で1.68％上昇しました。恐怖指数VIXは3.70％上昇して16.52に達し、週全体で32.58％上昇しました。
フィラデルフィア半導体指数は3.11％下落し、5267.16ポイントに報告され、週全体で8.80％下落しました。
S＆P500の11のセクターのうち、S＆Pエネルギーセクターは1.29％下落し、情報技術/テクノロジー板は1.27％下落し、金融板は1％下落し、原材料と消費者必需品板は少なくとも0.8％下落し、電気通信板は約0.2％下落し、医療保健板のみが0.5％上昇しました。一週間の間、科学技術と通信サービスの2つの人気のある科学技術株が中心となって市場指標が下落しました。
株式投資戦略について、バンクオブアメリカのストラテジストは、投資家が9月の利下げとトランプ大統領の大統領選勝利の期待感が高まっているため、米国株式市場に押し寄せていると述べています。取引者は、米国連邦準備制度理事会が最初の利下げを開始する前に、上昇傾向に転じました。投資家は現在、9月に米国連邦準備制度理事会が利下げする可能性が100％、トランプ大統領が米国大統領選挙に勝つ可能性が75％、12か月以内に「ソフトランディング」が行われる可能性が68％であると予想しています。リスク志向は回転し、収束するのではなく、予想される資金はドルから金に移動し、大企業から中小企業に移動すると予想されます。
米国銘柄ファンドは過去最大の資金流入である約450億ドルを吸収し、小型株ファンドは99億ドルで過去2番目に大きく、大型株ファンドは274億ドルの資金流入がありました。
「テクノロジーの7人姉妹」のうち、多くが下落し、7月10日以降に時価総額1.3兆ドルが蒸発しました。テスラは4.02％下落し、今週の累積下落率は3.64％です。Nvidiaは2.61％下落し、今週の累積下落率は8.75％で、4月19日以来の最大週間単独下落率（当時は13.59％の累積下落）を記録しました。マイクロソフトは0.74％下落し、今週の累積下落率は3.62％で、2週間連続で下落しています。Amazonは0.34％下落し、今週の累積下落率は5.84％で、2週間連続で下落しています。Google Aは0.02％下落し、今週の累積下落率は4.00％で、2週間連続で下落しています。一方、Appleは0.06％上昇し、今週の累積下落率は2.70％で、月曜日（7月15日）には237.23ドルで過去最高値を記録し、持続的な下落を続けています。Metaは0.20％上昇し、今週の累積下落率は4.43％です。
半導体株が一斉に下落しました。フィラデルフィア半導体指数は3.11％下落し、業界ETF SOXXは3.06％下落し、NvidiaダブルブルETFは5.37％下落しました。ASMLホールディングADRは3.11％下落し、アプライドマテリアルズは3.4％下落し、AMDは2.69％下落し、マーベルテクノロジーグループは2.49％下落し、KLAコーポレーションは3.11％下落し、インテルは5.42％下落し、クアルコムは2.74％下落し、台湾セミコンダクターマニュファクチャリングの米国株は3.55％下落し、ブロードコムは1.97％下落しました。マイクロン・テクノロジーは2.72％下落し、一方Arm Holdingsは3.2％上昇しました。
AI関連株はまちまちでした。CrowdStrikeは11.1％下落し、時価総額が約100億ドル下落し、2022年以来の最悪の一日のパフォーマンスを記録しました。「NVIDIA概念株」のSoundHoundは1.4％下落し、C3.aiは1.45％下落し、スーパーマイクロコンピューターは0.6％下落し、デルは0.36％上昇し、オラクルは0.38％上昇し、Bullfrog AIは1.65％上昇し、Snowflakeは0.01％上昇しました。
中国株指数は多数の下落を記録しました。中国インターネット関連指数ETF（KWEB）は0.81％下落し、今週の累積下落率は6.73％です。中国テクノロジー指数ETF（CQQQ）は0.38％上昇し、今週の累積下落率は3.99％です。ナスダック・ゴールデン・ドラゴン・チャイナ・インデックス（HXC）は1.01％下落し、5730.10ポイントとなり、今週の累積下落率は6.82％です。
人気中国関連株の中で、ニオは1.76％下落し、極刻は3.38％下落し、Bバイドゥは3.35％下落し、リーリングは2.29％下落し、百度は0.58％下落し、アリババグループパワーホールディングスは1.66％下落し、JD.com（京東商城）は0.08％下落し、ネットイーズは1.31％下落した。一方、小鵬は1.2％上昇し、pddホールディングスは0.73％上昇し、テンセント（ADR）は0.06％上昇した。
大幅な変動があった個別銘柄は：
米国のサイバーセキュリティリーダー、クラウドストライクは11％下落し、2022年最も悪いシングルデイパフォーマンスを記録した。クラウドストライクは、企業がランサムウェア攻撃を受けるのを防止するソフトウェアプロバイダーであり、金曜日に問題の修正パッチを熱心に修正しようとしたため、注目を集めました。このパッチは、銀行からグローバル小売り巨大企業、さらには医療保健システムまで、あらゆる種類の顧客システムを病んでしまいました。
米国のソーラーパワーリーダー、サンパワーは55％急落し、株価は新安値に達し、1ドル未満になり、この週は上場後最悪のパフォーマンスであり、累計で75％下落した。同社は、ディーラーに新しい製品をさらに供給しないと通知し、配送を停止していました。ゴールドマン・サックスはその目標株価をゼロに引き下げ、同社のビジネスが破産のリスクにさらされていると述べ、株式が上場廃止される可能性があると付け加えました。
小型ロボットのコンセプト株、Serve Roboticsは、一時的に240％以上急騰している。ナビディアが公開した13Gレポートによると、同社は現在、Serve Roboticsの10％の株式を所有しています。オープンソースのデータによると、Serve Roboticsは、AIによって駆動される自動配送用ロボットを開発することに特化しています。 Serveの最初の製品は排出ゼロロボットであり、公共の場所で食事などのサービスを提供できます。スターバックスは、終値で6.85％急騰しました。報道によると、世界最大のヘッジファンドの1つであるエリオット・マネジメント社は、スターバックスの大口株主権を取得しました。
Armは逆行して3％以上上昇し、モルガンスタンレーは「ホールド」に格上げし、同社の製品はエッジAIの成功に不可欠だと述べました。
「重要な減量者」は反発し、「リビングファーマ」は3.7％高値で高開き、1か月以上の安値から反発し、10週間の最大中型株インクリメントを記録し、今週の累計減少幅を8％以下に縮小した。ノボノルディスクは、金曜日にも1％以上上昇しました。
欧州株式市場全体が週間下落し、パンヨーロッパStoxx 600指数は5日間連続で下落しました。 :欧州のStoxx 600種指数は5日間連続で下落し、最終的に0.77％下落し、510.03ポイントで終わり、今週累計で2.68％下落しました。ユーロ圏STOXX 50指数は0.88％下落し、4827.24ポイントで終了し、5日間連続で下落し、今週累計で4.28％下落しました。 ドイツのDAX 30指数は1.00％下落し、今週累計で3.07％下落しました。フランスのCAC 40指数は0.69％下落し、今週累計で2.46％低下しました。オランダAEX指数は0.95％下落し、今週累計で3.98％低下しました。イタリアのFTSE MIB指数は0.91％下落し、北京時間18:53-22:54の間に取引情報はありませんでした、今週累計で1.05％下落しました。英国のFTSE 100指数は0.60％下落し、取引情報は北京時間18:54-22:54にはありませんでしたが、今週累計で1.18％下落しました。
今週の欧州株式市場の多くのセクターが下落し、欧州のテクノロジーセクターが8.7％以上下落し、原材料セクターが6.7％下落しました。金融セクターと電信セクターだけが上昇しました。
米国の経済データは、トランプとの取引を重ねながら安定した状態にあるため、米国債の収益率が全面的に上昇しました。 2年および10年期の米国債の収益率は、今週約6ベーシスポイント上昇しました。
尾盤時点で、通貨政策に敏感な2年物アメリカ債の金利は、3.95ベーシスポイント上昇し、4.5109％まで上昇し、今週累計で5.94ベーシスポイント上昇し、全体的には4.4046％~4.5151％の範囲で取引されました。アメリカの10年物基準国債利回りは3.69ベーシスポイント上昇し、4.2389％で終わり、今週累計で5.61ベーシスポイント上昇しました。オープンインタレストはV字型の動きを示しており、4.1421％~4.2469％の範囲で交換されました。
週に多くの欧州のセクターが下落し、欧州のテクノロジーセクターが8.7％以上下落し、原材料セクターが6.7％下落しました。金融セクターと通信セクターだけが上昇しました。
米国債券の収益率は、稳健な経済データとトランプ政権との交渉が加熱する中、全面的に上昇し、この週全体で約5ベースポイント上昇した。
クロージング時に、ベンチマークの2年物米国債の収益率が3.95ベーシスポイント上昇し、4.5109％に達し、今週の累積上昇は5.94ベーシスポイントで、全体的に4.4046％〜4.5151％の範囲で取引されています。アメリカの10年物国債のベンチマーク金利は3.69ベーシスポイント上昇し、4.2389％に達し、今週の累積上昇は5.61ベーシスポイントで、全体的にV字型の動きを示し、4.1421％〜4.2469％の範囲で取引されています。
ユーロ圏の基準となる10年物ドイツ国債または債券は、終値で3.6ベーシスポイント上昇し、2.467％で取引され、今週累計で2.9ベーシスポイント下落しました。2年物ドイツ国債債券は1.8ベーシスポイント上昇し、2.784％まで上昇し、今週全体で3.9ベーシスポイント下落し、2.834％~2.732％の範囲で売買されました。
フランス国債10年利回りは4.2ベーシスポイント上昇し、今週は1.8ベーシスポイント下落した。イタリア国債10年利回りは4.0ベーシスポイント上昇し、今週は1.5ベーシスポイント下落した。スペイン国債10年利回りは3.7ベーシスポイント上昇し、今週は1.5ベーシスポイント下落した。ギリシャ国債10年利回りは5.5ベーシスポイント上昇し、今週は2.9ベーシスポイント下落した。イギリス国債10年利回りは6.0ベーシスポイント上昇し、4.123％に達し、今週は1.5ベーシスポイント上昇し、全体的にU字型の動きを見せており、7月18日には4.028％に下落した。
米ドルが上昇し、イスラエルとパレスチナの停戦合意に至る可能性があるため、原油価格が下落している。米国原油先物は3％以上下落し、1か月ぶりの安値に至った。
米ドルが上昇したため、原油価格が抑制されている。WTI 8月納期先物は2.69ドル下落し、約3.25％下落し、80.13ドル/バレル。ブレント9月先物は2.48ドル下落し、約2.91％下落し、82.63ドル/バレル。米国原油は今週2.53％下落し、ブレント原油は今週2.82％下落し、2週連続で下落している。
米国株取引前、米国原油とブレント原油は横ばい揺れ動いていたが、米国株は早朝に急落し、日中安値を更新した時に米国原油は一時的に6月18日以来初めて80ドルを下回り、ブレント原油は最低で82.56ドル/バレル近くまで下落した。
アメリカ国務長官ブリンケンは金曜日に、イスラエルとパレスチナの停戦協定が実現する見通しだと述べた。国際司法裁判所は、イスラエルの入植地政策が国際法に違反しており、パレスチナの領土に対する占拠は事実上併合行為であると判断している。これらのニュースは、供給中断の懸念が軽減され、地政学リスクがわずかに緩和され、原油価格が下落する要因となった。イスラエルの入植地政策は国際法に違反しており、パレスチナの領土に対する占拠は事実上の併合行為であると国際司法裁判所が認定している。強い経済指標が発表されたことで、米国ドル指数が上昇し、需要が抑制されることで、石油需要が落ち込むことから、油価に圧力がかかった。2週間連続でヘンリー・ハブ天然ガス価格が下落し、米国の労働市場と製造業のデータが予想を上回ったため、米ドルが上昇し、米ドル建ての石油需要が抑制された。
米国8月のヘンリー・ハブ天然ガス先物価格は0.14％上昇し、1百万英熱単位あたり2.1280ドルとなり、今週は累計8.63％下落した。欧州のTTFオランダ天然ガス先物価格は1.54％下落し、1メガワット時あたり32.17ユーロ。ICE英国天然ガス先物価格は2.21％上昇し、販売価格は80.76ペンス/カロリー。
米ドルが2日連続で上昇し、ビットコイン先物価格は4％以上上昇し、6.7万ドルを超えた。
主要6通貨に対する米ドル指数であるDXYは、0.18％上昇し、104.365ポイントであり、今週累計0.26％上昇し、U字型のトレンドを示しており、トレードレンジは103.650-104.510ポイントである。
Bloombergのドル指数は、0.21％上昇し、1256.32ポイントであり、今週は0.54％上昇し、トレードレンジは1246.65-1256.49ポイントである。
道富マクロストラテジストのノエルディクソン氏は、バイデン氏が大統領選から撤退すれば、トレーダーがトランプ氏の勝利関連の取引を削減する可能性があり、米ドルに対する「短期的な負の反応」が生じる可能性があると述べた。バイデン氏の退去は競争を激化させ、市場を動揺させ、投資家が特朗プ（トランプ）の勝利に賭けることで、その経済政策が再びインフレを引き起こすと考えるため、長期国債の利回りに圧力をかけ、米ドル高を押し上げる可能性がある。両党は財政的な刺激に熱心になる可能性があるが、バイデン政府は他の条件が同じ場合、米国国債の利回り曲線の長期側が受ける圧力はより小さいだろう。トレーダーは、このような変化に適応するために彼らのポジションを調整しなければならない。
UBSのアナリストは、2024年に米ドル指数が約3％上昇したため、投資家は短期的な米ドル高の時期に米ドルヘッジ比率を削減するか、波動戦略を行うことで収入を上げることができると述べた。何よりも、米連邦準備制度理事会は9月に利上げを開始する可能性があるため、共和党が大統領選挙と議会を制すると短期的に米ドルが上昇する可能性がある。しかし、米ドルは現在、トランプ大統領の最初の任期が終了した時点よりも15％高いため、影響はトランプの最初の任期よりも小さい可能性がある。
非米通貨は全体的に下落した。ユーロ/米ドルは0.13％下落し、今週は0.23％下落した。ポンド/米ドルは0.23％下落し、今週は0.57％下落した。
オフショア人民元（CNH）は80ポイント下落し、7.2855元になり、トレードは7.2762-7.2878元を中心に推移している。
アジアの通貨の中で、米ドル/円は0.07％上昇し、157.48円である。今週は0.24％下落した。ユーロ/円は0.43％下落し、171.42円であり、今週最低で170円を記録した。ポンド/円は0.80％下落し、203.396円であり、最低で202.110円を記録した。
日米為替レートは157.24前後で変動し、先週木曜日には6週間ぶりの高値155.375を記録しました。日本の中央銀行が公表した毎日の操作データによると、政府は先週約6兆円近くの介入を行った可能性があります。 金曜日のデータによると、日本の6月のコアCPIは2か月連続で加速し、市場は月末の会議で日銀が利下げするとの予想が加速しました。トレーダーは10ベーシスポイントの利上げの可能性が約41％あると予想しています。
メインの暗号資産は全体的に上昇しています。最大の市場価値を持つリーダーであるBitcoinは4.03％上昇し、67300.00ドルまで上昇し、今週累計で16.35％上昇し、高値は67740.00ドルに達しました。2番目に大きいイーサリアムは2.85％上昇し、3524.00ドルとなり、今週累計で13.04％上昇しています。
強いドルの影響を受け、利益確定の売りがかかり、金は1か月以上ぶりの大幅な下落を記録し、銅は1週間で最も深い下落を記録しました。
ドルと米国債の利回りが高くなり、貴金属価格が下落しています。COMEX 8月のゴールド先物は2,400.4ドル/オンスまで2.28％下落し、COMEX 9月のシルバー先物は2.89％下落し、30ドル/オンスの水準を下回りました。
金と銀は大幅に下落しており、米国株式市場が低下した時に最低値を更新しています。現物の金は2％以上下落し、一時的に2400ドルのラインを下回りました。現物の銀は3.2％近く下落し、29ドルのラインを下回りました。
金価格が急上昇した後、投資家の一部が利益確定を選択するようになりました。たとえば、アジアの現物金需要が低迷しており、消費者は金を購入することを避け、新しい高い金価格を利用して利益を得ています。米国経済の「ソフトランディング」の予想の上昇がリスク許容度を高め、投資家はより高いリスクのある投資に移って、金価格は圧力を受けています。
ロンドンの基本的な工業用金属全般が下落しています。経済の温度計である「銅博士」は、9310ドル/トンで76ドル下落し、今週累計で5.74％下落し、2022年以来最も悪い1週間のパフォーマンスを記録しました。ルンドアルミは1.42％超下落し、今週累計5.20％下落しました。ルンドジンクは1.14％下落し、今週累計で5.67％下落しました。ルンド鉛は1.34％下落し、今週累計で3.71％下落しました。ルンドニッケルは1.01％下落し、今週累計で約3.56％下落しました。ルンド錫は1.75％下落し、7月18日に4.08％下落したパフォーマンスを継続し、今週累計で約7.85％下落しました。
編集/Somer