金吾财讯 | 民生证券发研报指,ASMPT(00522)发布2024年中报,公司24Q2单季度营收33.4亿港元(4.27亿美元),YOY-14.3%,QOQ+6.5%,接近前期指引上限(指引3.8-4.4亿美元)。分业务来看,半导体业务保持了较好的增长趋势,SMT业务则仍受限于需求下行。
该行认为,ASMPT作为全球半导体封装设备领军者,具有较强的产品实力。参考公司的业绩指引,该行调整公司2024-2026年营收预测至146.22/176.76/204.78亿港元,调整归母净利润预测至9.04/15.53/22.21亿港元,对应现价PE为40/23/16倍,该行看好ASMPT在封装设备行业的领先地位,维持“推荐”评级。