消息面上，10月18日，国家金融监督管理总局局长李云泽在2024金融街论坛年会上指出，鼓励金融资产投资公司在支持科技创新方面发挥更大作用。支持符合条件的保险机构新设私募证券投资基金，加大入市稳市力度。①テクノロジーブームが急速に市場を席巻し、機関投資家はどう見ていますか？②香港株の半導体関連株が全面爆発し、どのような強気が発酵していますか？
財聯社10月18日報道（編集 冯軼）本日、テクノロジーブームが突如市場を席巻し、香港株の半導体関連株が急騰しました。
記事執筆時点で、宏光照明(06908.HK)が18％以上急騰し、華虹半導体(01347.HK)、中電華大科技(00085.HK)も涨幅は2桁に達した。
10月18日、国家金融監督管理総局総局長李雲泽は2024金融街フォーラム年次会議で、金融機関が科学技術革新をサポートするためにより大きな役割を果たすよう促した。条件を満たす保険機関が新規のプライベートエクイティ投資ファンドを設立するのを支持し、市場参入と市場安定の力を強化する。
また、中国証券監督管理委員会の主席である吳清は、優れたイノベーション企業をサポートすることを重視し、さまざまな先進的な生産要素を新しい生産力の開発に導くことで先導すると述べた。
総合的に見ると、短期政策支援がテクノロジー業界に向けられており、市場内で活発な資金が関連するテーマ株を急速に買い集めています。
AI需要の急増から恩恵を受ける業界動向において、半導体およびチップセクターは現在のテクノロジー株の中で比較的景気の良いレーストラックと言え、市場の関心を先取りしています。
ちょうど10月17日、チップ製造業界の巨大企業である台湾の半導体メーカー、タイワンセミコンダクターマニュファクチャリングが新しい四半期の財務諸表を公開し、業績が市場予想を大きく上回り、第3四半期の当期純利益が54%急増し、市場でのチップ関連株の炒作感情を刺激しました。さらに、タイワンセミコンダクターマニュファクチャリングは今年最後の3か月の収益も引き続き伸びる見込みです。
天風証券の電子チームは10月16日のレポートで、半導体の歴史を振り返り、大周期の起動はしばしば予測不可の重大な事件が発生することに伴う。今回の国内追加政策が消費側に効果的な刺激を与える場合、全産業チェーンが半導体需要の期待を引き上げる可能性があり、今回のサイクルの上昇を後押しする要因の1つになるだろう。
一方で、guosenのアナリスト、王開、陳鋭は以前の戦略レポートで、テクノロジー企業はテクノロジー革新の主体として、ハードテクノロジーの開発に焦点を当て、新たな生産力の発展を促進する過程で重要な役割を果たしていると述べています。
具体的には、2024年8月現在、中国の上位100社のテクノロジー株の総時価総額は中証A500銘柄の時価総額の19.3%を占めています。過去10年間、中国のテクノロジー株のroeは持続的に成長し、利益力は徐々に伝統企業を上回っており、2023年時点でのテクノロジー株のroeは他の株よりも2.1ポイント高くなっています。
guosenは、中国のグローバルな科技産業チェーンにおける地位の向上に伴い、中国のテクノロジー株の中長期のリターンポテンシャルが高まっており、強力な成長トレンドと投資魅力を示しているとの見解を示しています。
