附录 99.1
PIXIE DUST 技术有限公司
公布中期财报 结果
在截至的六个月中 2023 年 10 月 31 日
纽约、纽约和日本东京,2024 年 1 月 31 日— 小精灵 Dust Technologies, Inc.(纳斯达克股票代码:PXDT)(“公司”),一家专注于商业化的日本科技公司 利用专有Wave技术的创新产品和材料今天公布了六个月的中期财务业绩 已于 2023 年 10 月 31 日结束。以下是对公司财务状况和经营业绩的讨论和分析, 以及公司截至2023年10月31日的六个月的相关未经审计的简明中期财务报表。
关于 Pixie Dust 科技公司
Pixie Dust Technologies, Inc. 是一家专注于日本科技公司 关于利用专有的波浪技术将创新产品和材料商业化。该公司目前专注于两个领域 产品开发:(1)“个人护理与多样性”,其中波浪控制技术应用于机械生物学和 视觉、听觉和触觉方面的干预/协助,以及 (2) “工作空间和数字化转型”,其中超材料 (通过结构而不是材料创造属性的技术) 和商业设计问题的解决方案, 例如办公室中的商业设计问题 或建筑工地,均适用。
Pixie Dust 科技投资者关系联系人:
电子邮件:PXDT_IR@pixiedusttech.com
盖特威集团有限公司
约翰·易和卢克·约翰逊
电子邮件:pixie@gateway-grp.com
目录
关于前瞻性陈述的警示性说明 | ii | |
管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析 | 1 | |
业务概述 | 1 | |
主要财务定义 | 3 | |
影响我们经营业绩的因素 | 4 | |
经营业绩 | 5 | |
流动性和资本资源 | 6 | |
研究与开发、专利和许可 | 10 | |
趋势信息 | 10 | |
关键会计政策与估计 | 10 | |
简明中期财务报表(未经审计) | ||
截至 2023 年 10 月 31 日和 2023 年 4 月 30 日的简明资产负债表 | F-1 | |
截至2022年10月31日和2023年10月31日的六个月的简明运营报表 | F-2 | |
浓缩 截至2022年10月31日和2023年10月31日的六个月的股东权益表 | F-3 | |
截至2022年10月31日和2023年10月31日的六个月的简明现金流量表 | F-4 | |
简明中期财务报表附注 | F-5 |
我
关于前瞻性陈述的警示说明
各种陈述 包含在本截至2023年10月31日的六个月的中期报告(本 “中期报告”)中,包括那些 表达信念、期望或意图,以及那些不是历史事实陈述的信念、期望或意图,都是前瞻性的 声明。这些前瞻性陈述可能包括对我们可能或假设的未来业绩的预测和估计 运营、财务状况、业务战略和计划、市场机会、竞争地位、行业环境, 以及潜在的增长机会。在某些情况下,您可以通过诸如 “可能” 之类的术语来识别前瞻性陈述, “将”、“应该”、“相信”、“期望”、“可以”、“打算”, “计划”,“预测”,“估计”,“继续”,“预测”, “项目”、“潜在”、“目标”、“目标” 或其他传达不确定性的词语 未来的事件或结果。您还可以通过讨论战略、计划或意图来确定前瞻性陈述。我们 这些前瞻性陈述是基于我们当前对未来事件的预期和假设。而我们的管理层 认为这些预期和假设是合理的,因为前瞻性陈述涉及的事项不合理 然而,它们本质上会受到重大业务、竞争、经济、监管和其他风险、突发事件的影响 以及不确定性,其中大多数难以预测,其中许多是我们无法控制的。这些和其他重要的 因素,包括本中期报告和我们的20-F表年度报告(文件编号:001-41749)中讨论的因素 截至2023年4月30日的年度向美国证券交易委员会(“SEC”)提交的标题如下 “风险因素”、“运营和财务审查与前景” 和 “业务概览” 可能会 导致我们的实际业绩、表现或成就与任何未来的业绩、表现或成就存在重大差异 本中期报告中的前瞻性陈述所表达或暗示。一些可能导致实际结果的因素 与本中期报告中前瞻性陈述所表达或暗示的内容有重大区别的包括:
● | 我们对收入、支出和其他方面的期望 经营业绩; |
● | 我们努力成功开发和商业化我们的 技术和相关产品; |
● | 实施我们的业务战略计划 以及产品和候选产品; |
● | 我们产品和产品的市场机会规模 候选人以及我们最大限度地利用这些机会的能力; |
● | 我们获得和维持任何必要的监管批准的能力 我们的候选产品; |
● | 我们对产品成功测试的期望 候选人; |
● | 我们的营销工作的成本和成功以及我们的能力 推广我们的品牌; |
● | 我们对我们和制造商能力的期望, 制造我们的产品; |
● | 我们的竞争地位以及发展和预测 与我们的竞争对手或我们的行业有关; |
● | 我们将来获得充足资金的能力 我们可接受的条款; |
● | 我们完成战略交易的能力,这可能 包括收购、合并、处置或投资; |
● | 我们识别并成功进入战略的能力 未来的合作,以及我们对可能由此产生的任何潜在收入的假设; |
● | 我们共同利用知识产权的能力 以对我们有利的方式归我们的合作者所有; |
ii
● | 我们获取、维护、保护和执行知识产权的能力 我们的技术及相关产品和服务的财产保护,以及此类保护的范围; |
● | 我们在不侵权、侵占、侵占的情况下经营业务的能力 或以其他方式侵犯第三方的知识产权或所有权; |
● | 总体经济状况和事件及其影响 可能对我们和我们的客户造成影响; |
● | 我们应对地震等国家灾害的能力 和海啸,以及 COVID-19 等全球流行病; |
● | 我们运营的监管环境; |
● | 我们吸引和留住合格密钥管理人员的能力 和技术人员;以及 |
● | 我们对未来生活的期望 一家新兴成长型公司和一家外国私人发行人。 |
鉴于上述风险和不确定性,您 提醒不要过分依赖本中期报告中的前瞻性陈述。前瞻性陈述包含 在本中期报告中,不能保证未来的业绩,我们的实际经营业绩和财务状况可能会有所不同 主要来自此类前瞻性陈述。此外,即使我们的经营业绩和财务状况保持一致 就本中期报告中的前瞻性陈述而言,它们可能无法预测未来时期的业绩或发展。
我们在本文中做出的任何前瞻性陈述 临时报告仅涉及截至本临时报告发布之日的情况。除非法律要求,否则我们不承担任何更新义务 或修改或公开宣布对本中期报告中任何前瞻性陈述的任何更新或修订,无论是 本中期报告发布之日后的新信息、未来事件或其他方面的结果。
iii
管理层的讨论和分析
财务状况和 运营结果
以下对我们的讨论和分析 财务状况和经营业绩应与我们未经审计的简明中期财务报表一起阅读 截至2023年10月31日的六个月及其相关附注,包含在本中期报告的其他部分以及我们经审计的 截至2023年4月30日的年度财务报表和相关附注,包含在我们提交的20-F表年度报告中 美国证券交易委员会于 2023 年 11 月 16 日。除历史财务信息外,以下讨论还包含前瞻性陈述 这反映了我们目前的计划、期望、估计和信念。我们的实际结果可能与中讨论的结果存在重大差异 前瞻性陈述。可能造成或促成这些差异的因素包括下文和其他地方讨论的因素 在本中期报告中,特别是在标题为 “关于前瞻性陈述的警示说明” 的章节中。
在本临时报告中使用的术语是 “ 公司”、“Pixie”、“我们”、“我们的” 或 “我们” 仅指 Pixie Dust Technologies, Inc.,一家根据日本法律组建的有限责任股份公司。我们将普通股称为 “普通股” 股票” 或 “普通股”,除非上下文另有要求。我们的本位币和报告货币是 日元(我们称之为 “JPY” 或 “¥”)。术语 “美元”、“美元”、“美元” 或 “$” 指的是美元,即美国的法定货币。本中期报告中包含的便捷翻译 日元兑美元是按151.46日元兑1.00美元的汇率兑换成美元的,这是10月份的汇率 根据联邦储备系统(我们称之为 “美联储”)理事会报告的 2023 年 31 日 将于 2023 年 11 月 6 日每周发布。历史和当前汇率信息可在www.federalreserve.gov/releases/h10/上找到。
我们的财务报表 根据美国公认会计原则(“美国公认会计原则”)编制。我们的财政年度在四月结束 每年有 30 个,我们的报告年度也是如此。我们最近的财政年度于 2023 年 4 月 30 日结束。参见我们未经审计的摘要附注2 截至2023年10月31日的六个月的中期财务报表以及本中期报告其他地方包含的相关附注 用于讨论简明中期财务报表的列报基础、本位币和便利折算。
业务概述
我们的目标是创造和商业化创新消费者 通过将机械生物学和超材料与我们的核心相结合,将个人护理产品和空间材料结合起来 采用声波和光波的专有波浪技术。机械生物学是一个新兴的研究领域,它研究生物学 系统会对机械刺激做出反应。机械生物学研究发现有可能用于开发新的医疗保健和 个人护理选项。超材料是人工工程的材料,具有自然界所没有的特性。这些属性 是通过在亚波长尺度上精心设计超材料的结构来实现的。超材料可用于操纵 电磁波,例如光和无线电波,采用新颖的方式,例如对光的负折射。我们的波浪控制技术 由一套方法体系组成,用于根据需要在抽象层中操纵声音和光线的常见行为,并利用 声光的独特属性,适用于创新的个人护理和工业产品。
我们从服务和销售中获得收入 产品使用我们的核心波浪控制技术,并且我们在一个细分市场中运营。虽然波浪控制技术有潜力 在各种各样的应用中,我们目前将开发工作重点放在两个主要领域:个人护理与多元化以及工作空间 和数字化转型。除其他外,我们将研究和开发重点放在我们认为会商业化的技术上 东西,提供个人护理方面的好处,这将通过感官和超材料技术改善身体限制。
2014 年,我们的首席执行官落合洋一博士 官员和我们的首席研究官星隆之博士开发了三维声悬浮装置 “Pixie Dust” 该技术允许使用超声波控制在三维空间内移动物体。以前,超声波只有 被用来悬浮物体并使它们在二维空间中移动。从那时起,我们一直在努力克服挑战 通过提高控制波浪所需的计算机处理的效率和性能来操纵波浪,并使 更复杂的电路板,以及将我们的波浪控制技术应用于产品开发和创新。
1
我们公司由落合博士于 2017 年创立, 星博士和我们的首席运营官村上泰一郎先生将探索整合学术和行业资源的更好方法 开发和商业化我们的波浪控制技术的应用。自公司成立以来,我们一直在积极追求 产学合作,开发可应用于现实世界的新技术。在这样做的过程中,我们确定了优先顺序 开发我们认为在市场上具有广泛适用性的产品。我们还寻求加快商业化 通过与相关行业的知名公司合作开发新产品。我们的研究工作旨在开发两种先进的技术 能够满足现实生活需求并有助于解决全球社会面临的社会问题的技术、新产品和服务, 例如人口老龄化引起的问题, 以及为我们的利益相关者创造附加价值.
在个人护理与多元化领域,我们 正在努力开发提高个人护理和生活质量的技术。我们在日本推出了三款个人护理产品, 我们的主要市场:SonorePro,2022年11月推出的超声波非接触式振动触觉刺激头皮护理设备;VUEVO,系列 2023 年 3 月针对耳聋/听力障碍者(“DHH”)的定向语音到达检测设备;以及 kikippa, 2023 年 4 月用作扬声器的声学刺激设备。我们的产品已经开发、销售和销售 个人护理产品。它们不作为医疗器械销售,也不打算用作医疗器械。在日本,医疗器械需要合规 与《确保药品和医疗器械等产品的质量、有效性和安全性法》(“PMDA”)以及 由药品和医疗器械管理局(“PMD 机构”)和卫生、劳动和福利部监管, 除其他外,它们需要注册、批准和遵守营销要求。如果我们的任何产品是 被日本监管机构描述为医疗器械,我们可能需要寻求监管部门的批准,并可能面临处罚 因为没有获得这样的批准。在我们继续产品研发的过程中,我们可能会开发新产品或扩展 在日本或其他司法管辖区可能符合医疗器械资格的现有产品。在这种情况下,我们将寻求必要的监管 将来在日本和任何其他适用司法管辖区批准此类产品。
在 “工作空间和数字化转型” 领域, 我们正在努力开发空间传感和控制技术。我们在日本推出了吸音超材料 iwasemi 2022年7月,并向美国的主要专业人士 “软” 发布了我们的iwasemi产品的精选版本 2023年3月,各州,例如建筑和室内设计公司。此外,我们还在继续开发 KOTOWARI,一款 提供空间分析数据的技术;但是,我们目前没有将这些产品商业化的具体时间表。
在未来几年中,我们计划集中精力 关于营销和扩展SonorePro、kikippa、VUEVO和iwasemi的功能,特别是在我们的日本主要市场。作为一部分 在我们的销售策略中,我们可能会提供第三方产品来补充我们自己的产品。例如,我们获得了销售许可 一种治疗脱发的药物,我们与个人头皮护理设备SonorePro共同销售。我们打算继续探索 这样的机会为我们的客户提供全面的解决方案。
从历史上看,我们主要创造收入 通过委托研发(“研发”)和我们为其他公司提供的解决方案服务 合作协议。但是,随着我们扩大产品的营销和销售工作,我们预计产品销售将带来收入 随着时间的推移,贡献我们收入的比例越来越大。在截至2023年10月31日的六个月中,我们继续扩张 我们对产品的营销和销售工作,使产品收入约占我们总收入的75% 在同一时期。在截至2022年10月31日和2023年10月31日的六个月中,我们创造了15863.9万日元和299,139日元的收入 分别为千元(19.75万美元),净亏损为88500万日元和1150027万日元(合7593万美元), 分别地。
2
主要财务定义
收入。我们的主要收入来源 包括委托研发、解决方案服务、演讲嘉宾服务、会员服务和产品销售。
我们委托的研究 从历史上看,开发收入占我们收入的大部分。作为我们委托开展的研究与开发活动的一部分, 我们向客户提交研究期间生成的某些交付成果,例如报告、原型和数字源代码 以及演示实验或向客户验证和演示相关的数字技术。作为我们的一部分 解决方案服务,我们主要通过我们出售或借出专用设备并提供系统使用服务 哈克 服务和 VUEVO 服务。作为我们的演讲嘉宾服务的一部分,我们的管理团队成员为多个媒体或外部活动发表演讲,例如 由第三方管理的学术或行业会议。作为会员服务的一部分,我们运营一个名为 “Pixie” 的会员论坛 Nest”,它举办会议并分发信息,以促进根据Pixie通过以下方式获得的知识解决社会问题 产学合作,对于此类服务,我们的会员需要付费。
在截至2023年10月31日的六个月中,我们 产生的收入主要来自产品销售,此外还有委托研发的收入和我们的收入 各种类型的服务。截至2023年10月31日的六个月中,我们的产品销售主要包括SonorePro、iwasemi 还有 kikippa。当承诺的商品或服务的控制权以反映的金额转移给客户时,即确认收入 作为交换,预期的对价 此类商品或服务。我们确认来自 SonorePro 和 iwasemi 销售的收入 主要是在向客户交付产品时向客户提供。kikippa 产品首先出售给中介机构 它被确定为我们的客户。我们在向中介机构交付产品时确认销售kikippa的收入, 即把货物的控制权移交给中间人,中间人指挥使用的能力就证明了这一点 并从履约义务中获得几乎所有剩余的收益.我们是与之交易的负责人 中介机构,并按毛额确认收入。此外,向中介机构交付的产品无权退货 而且向我们付款不取决于对最终用户的销售。然后,该中介机构将kikippa转售给最终用户。当我们产生收入时 在电子商务中,它可以在发货时或将产品交付给最终客户时被识别,具体取决于 根据合同的条款。我们还签订了某些产品租赁安排并获得了产品租赁收入。租金收入 在截至2023年10月31日的六个月中,这不是实质性的。
展望未来,而委托产生的收入 研发仍将是我们的收入来源,我们预计将通过商业化和扩张产生更多收入 销售我们自己的产品和其他服务。
服务成本。服务成本 主要包括外包成本、折旧和摊销、供应费用、人事成本和可归因的相关成本 到提供我们的服务。
产品成本。产品成本 主要包括材料成本、外包成本、折旧和摊销、供应费用、人员成本和相关成本 这归因于生产。
研究和开发成本。研究 开发成本包括人员成本、实验室用品和设施成本,以及支付给其他实体的费用 代表我们开展某些研发活动。
销售、一般和管理费用。 我们的销售、一般和管理费用(“SG&A”)主要由广告和营销推广组成 销售和营销人员及一般公司职能的费用和人事成本。
利息支出。利息支出 主要由银行借款产生的利息支出组成。
其他收入,净额。不时地 我们的非经常性非营业收益和亏损反映在其他收入(支出)中。这些通常包括收入 来自利息和补贴等来源以及外汇收益 (损失).
3
影响我们经营业绩的因素
以下趋势和不确定性都受到影响 我们历史上的财务表现或可能影响我们未来的经营业绩:
● | 合作的合作伙伴公司的数量和质量 和我们一起进行联合研发。从历史上看,我们的收入主要来自委托的研发 以及我们在合作安排下为其他公司提供的解决方案服务。我们打算继续生成 尽管预计我们的业务重点将放在产品的商业化上,但未来将来自这些来源的收入。我们面对 在寻找合适的合作者方面存在激烈的竞争,这些合作者有时也是我们服务的客户。合作很复杂 而且谈判和记录也很耗时.我们能否继续从与其他公司的合作中受益将取决于 关于我们能否为我们的产品和候选产品建立或维持战略合作伙伴关系或其他替代安排 在可接受的条件下。 |
● | 我们的商业化和潜在盈利能力 波浪控制技术及相关产品。在接下来的几年中,我们计划专注于将SonorePro、kikippa、VUEVO商业化, 和 iwasemi,尤其是在我们的主要日本市场。迄今为止,我们只生产和销售了微不足道的SonorePro 和 iwasemi 产品。2023 年 3 月和 2023 年 4 月,我们分别在日本推出了 VUEVO 和 kikippa。我们还进行了 “软化” 2023 年 3 月,向建筑和室内设计公司等美国主要专业人士推出我们的 iwasemi 产品。 到目前为止,这些产品的发布尚未带来可观的销售。我们在短期内的财务前景,包括我们的能力 实现盈利以及我们未来的增长可能取决于SonorePro、kikippa、VUEVO和iwasemi的商业化。 在截至2023年10月31日的六个月中,一位客户约占我们总收入的48.3%。 |
由于我们的产品商业化历史有限, 根据我们目前的经营业绩,可能很难预测我们的未来表现。我们产品的商业成功以及 候选产品取决于多种因素,包括市场对我们产品和解决方案的接受程度、我们的制造和 营销能力以及我们的竞争和监管环境等,其中许多可能是我们无法控制的。我们计划 利用我们的资源,包括我们与战略合作伙伴的合作关系,努力将我们的产品商业化 到目前为止,市场对SonorePro和iwasemi的反应令人鼓舞。我们通过专注于商业化来实现盈利的能力 我们的产品将取决于我们创造和增加产品市场需求以及管理增长和相关成本的能力 有效地。
● | 我们的产品和候选产品的市场接受程度。 我们产品的商业化尚处于初期阶段,我们的业务业绩将取决于我们提高水平的能力 当前和新市场的用户参与度。如果我们无法达到未来商业活动所需的市场接受程度 我们的候选产品取得成功,我们可能无法吸引或留住客户和用户,也无法以其他方式维持或增加 参与的频率、持续时间或级别。 |
● | 建立销售、市场营销和业务的时间和成本 分销基础设施。为了使我们成功地将产品商业化,我们必须发展销售、市场营销 和分销基础设施,或与拥有此类商业基础设施和相关销售和营销的第三方合作 经验。随着我们推出和扩大产品的销售,我们希望能够随着时间的推移建立我们的商业基础设施,以及 我们可能依赖与战略合作伙伴签订的许可和合作协议来实现产品的商业化。如果我们建立 支持我们产品的销售、营销和分销的商业基础设施,这种商业基础设施可以 预计将包括由销售管理、内部销售支持、内部营销小组支持的目标销售队伍,以及 分发支持。因此,我们的业务绩效可能取决于我们建立成功基础设施的能力 自行或与当前或未来的合作者共同推销和销售我们的产品。 |
● | 总体市场和经济状况的变化。 宏观经济因素影响消费者支出模式,从而影响我们的经营业绩。这些因素包括总体经济 状况、通货膨胀、消费者信心、就业率、商业状况以及疫情对经济状况的影响 例如 COVID-19 和相关的预防措施。影响全球非必需消费支出的因素, 继续为我们和我们的战略合作伙伴创造复杂而充满挑战的环境。我们打算继续评估和调整 我们的运营策略和成本管理机会,以减轻因以下原因对我们的经营业绩造成的任何影响 更广泛的宏观经济条件和政策变化,同时继续关注我们业务的长期增长。 |
4
我们预计我们的将军和行政人员 由于与上市公司相关的成本增加,未来的支出将增加。这些增长很可能 包括与雇用额外人员有关的费用增加以及向外部顾问、律师和会计师支付的费用等 其他费用,如果是与上市公司相关的费用,则包括与加强我们的内部控制相关的服务 财务报告、遵守纳斯达克上市和美国证券交易委员会的报告要求、董事和高级管理人员责任保险 成本以及投资者和公共关系费用以及其他费用。
经营业绩
截至10月31日的六个月业绩比较, 2022 年和 2023 年
截至10月31日的六个月 | 变化(2022 年与 2023 年) | |||||||||||||||||||
2022年 (¥) | 2023 (¥) | 2023(美元) | 元 | % | ||||||||||||||||
(以千计) | ||||||||||||||||||||
运营信息报表: | ||||||||||||||||||||
收入: | ||||||||||||||||||||
服务 | ¥ | 121,866 | ¥ | 73,430 | $ | 485 | ¥ | (48,436) | ) | (39.7) | ) | |||||||||
产品 | 36,773 | 225,709 | 1,490 | 188,936 | 513.8 | |||||||||||||||
总收入 | 158,639 | 299,139 | 1,975 | 140,500 | 88.6 | |||||||||||||||
成本和支出: | ||||||||||||||||||||
服务成本 | 23,121 | 16,710 | 111 | (6,411) | ) | (27.7) | ) | |||||||||||||
产品成本 | 24,053 | 126,820 | 837 | 102,767 | 427.3 | |||||||||||||||
研究和开发 | 339,283 | 279,436 | 1,845 | (59,847) | ) | (17.6 | ) | |||||||||||||
销售、一般和管理费用 | 643,892 | 1,051,796 | 6,944 | 407,904 | 63.3 | |||||||||||||||
总成本和支出 | 1,030,349 | 1,474,762 | 9,737 | 444,413 | 43.1 | |||||||||||||||
运营损失 | (871,710) | ) | (1,175,623 | ) | (7,762) | ) | (303,913) | ) | 34.9 | |||||||||||
利息支出 | (13,423) | ) | (15,811) | ) | (104 | ) | (2,388 | ) | 17.8 | |||||||||||
其他收入,净额 | 133 | 41,407 | 273 | 41,274 | 31,033.1 | |||||||||||||||
所得税前亏损 | (885,000) | ) | (1,150,027) | ) | (7,593) | ) | (265,027) | ) | 29.9 | |||||||||||
所得税支出 | — | — | — | — | — | |||||||||||||||
净亏损 | ¥ | (885,000) | ) | ¥ | (1,150,027) | ) | $ | (7,593) | ) | ¥ | (265,027) | ) | 29.9 |
收入。 我们的收入增长了88.6% 从截至2022年10月31日的六个月的15863.9万日元到截至六个月的29913.9万日元(197.5万美元) 2023 年 10 月 31 日,主要是由于产品销售收入增长了 18893.6万日元,但部分被收入的减少所抵消 来自委托研发的4128.1万日元和409.7万日元的会员服务收入。增加 产品销售主要归因于以下产品的发布和销售:SonorePro(于2022年11月推出), kikippa(于 2023 年 4 月推出),在较小程度上,iwasemi(于 2022 年 7 月推出)。委托研究的收入下降 而开发的主要原因是与kikippa和VUEVO相关的研究与开发项目数量减少 在截至2023年10月31日的六个月中,这些产品的阶段已经结束,我们开始专注于商业化。
服务成本。我们的服务成本降低了 从截至2022年10月31日的六个月的2312.1万日元增至六个月的1671万日元(11.1万美元),增长了27.7% 截至2023年10月31日,主要是由于委托研发的收入减少。较低的下降率 与服务收入下降率相比,服务成本主要归因于服务项目的减少 由于项目组成部分组合的变化,毛利率有所提高,因为我们有能力利用现有研究 委托研发的结果取决于服务项目的类型。
5
产品成本。我们的产品成本增加了 从截至2022年10月31日的六个月年度的2405.3万日元增至六个月的12682万日元(837,000美元),增长了427.3% 截至2023年10月31日的月份,这主要是由于开始全面生产和新产品销售的扩大 自2022年10月31日以来,由于批量生产的好处,单位产品成本的下降部分抵消了这一点。
研究和开发费用。我们的研究 开发量下降了17.6%,从截至2022年10月31日的六个月年度的33928.3万日元降至27943.6万日元(合1,845美元) 千)在截至2023年10月31日的六个月中,这主要是由于重点从研发kikippa和 VUEVO 转向产品商业化。
销售、一般和管理费用。 截至2022年10月31日的六个月中,我们的销售、一般和管理费用从64389.2万日元增长了63.3% 在截至2023年10月31日的六个月中,至105179.6万日元(合694.4万美元),这主要是由于广告的增加以及 我们的新产品的营销费用为13993.7万日元,由于新产品的增加而产生的人员费用为9944.3万日元 员工人数、与新总部相关的租金支出3015.9万日元以及32,141日元的折旧费用 千。剩余的增长主要归因于与营销咨询和信息技术服务有关的外包费用。
利息支出。我们的利息支出增加了 从截至2022年10月31日的六个月的1342.3万日元增至六个月的1581.1万日元(10.4万美元),增长了17.8% 截至2023年10月31日,这主要是由于未偿借款的增加。
其他收入,净额。我们的其他收入增加了 从截至2022年10月31日的六个月的13.3万日元大幅上涨至六个月的4140.7万日元(27.3万美元) 截至2023年10月31日,主要是由于收到的净收益导致外汇收益增加 在截至2023年10月31日的六个月中,我们的普通股以美元首次公开募股。
流动性和资本资源
资本资源的来源
我们的主要流动性来源是现金和 截至2023年4月30日,现金等价物总额为213551.3万日元,截至10月31日为242066.7万日元(合15,982万美元), 2023 年,已持有并用于营运资金用途。我们的现金和现金等价物包括手头现金、活期存款 以及在各种金融机构存放的定期存款.
我们已经为我们的运营提供了资金 主要通过股权和债务融资以及产品销售收入以及我们根据以下规定委托进行研究和开发 与第三方的合同安排。在 2022 年 6 月和 9 月,我们总共收到了 217876万日元(合16,021万美元) 我们出售1,153,800股C系列可转换优先股的收益。2023 年 8 月,我们完成了首次公开募股 我们的普通股(“首次公开募股”),据此我们发行和出售了由美国存托代理的1,666,667股普通股 股票(“ADS”),公开发行价为每只ADS9.00美元,净收益总额为 大约 1120 万美元。每个 ADS 代表一个普通股份。我们收到了大约 147108.5万日元(合9,71.3万美元)的款项 扣除发行成本后的净收益。此外,我们还有两家日本金融机构的未偿贷款:(i) Shoko Chukin Bank, Ltd. 和 (ii) Resona Bank Limited。有关这些贷款的更多信息,请参阅下面的 “—信贷额度”。
我们委托我们进行研究和开发 与第三方的合同安排以及我们旨在开发、测试和验证我们产品的合作安排 从历史上看,与合作伙伴合作的产品候选人是我们业务的重要收入来源。委托期间 研发服务仍将是我们的收入来源,我们预计将通过商业化和扩张获得更多收入 销售我们自己的产品。在截至2023年10月31日的六个月中,产品销售和服务收入是我们的主要来源 总收入,在截至2023年10月31日的六个月中,我们的产品销售约占总收入的75%。 因此,对我们产品需求的潜在减少可能会对运营现金流入和总收入产生负面影响 以及可能因不利的经济条件或消费者偏好的变化而产生的服务.
6
资本资源的用途
我们蒙受了巨额的营业损失, 自我们成立以来现金流为负数。我们的净亏损为115002.7万日元(合759.3万美元),现金流为负数 截至2023年10月31日的六个月中,运营额为138506.5万日元(合9,145万美元)。截至 2023 年 10 月 31 日,我们累积了 赤字为553227.9万日元(合36,526万美元)。我们对资本资源的主要用途是进行研究和开发 活动,扩大产品的营销和销售力度,组织公司并为其配备人员,制定业务计划,确保安全 相关的知识产权和筹集资金。
运营资本要求
我们实现盈利的能力取决于 我们的技术和产品的成功开发和商业化。我们预计至少会产生巨额成本 在接下来的几年中,我们将开发、制造和分销我们的产品,我们预计与之相关的费用将增加 我们正在进行的活动,尤其是在我们继续研究和开发以及为我们的个人护理产品寻求市场批准的过程中 根据需要提供多样化产品和相关产品。因此,我们将需要大量资金来支持我们的持续运营 并在我们产生可观收入之前推动我们的业务战略。
持续经营和管理计划
我们不指望我们的 截至2023年10月31日,现金和现金等价物将使我们能够为运营费用、债务和资本支出提供资金 自发布截至六个月的未经审计的简明中期财务报表之日起的未来12个月内 2023 年 10 月 31 日包含在本中期报告中。因此,在接下来的12个月中,我们很可能需要额外的资金。 此外,10万日元(合66.02万美元)的未偿本金借款将于2024年2月29日到期。这些 除其他外,情况使人们严重怀疑我们是否有能力继续作为持续经营企业。管理层计划缓解 这些情况使人们严重怀疑我们是否有能力通过发行筹集额外资金来继续作为持续经营企业 普通股,包括后续公开发行、其他股权或债务融资或现有债务的再融资。 此外,管理层计划通过与研发、广告相关的支出的时间和范围来管理流动性 以及其他可自由支配的运营费用。但是,无法保证我们将成功获得任何股权或债务 以对我们有利的条件进行融资,或者根本无法预测任何融资努力是否会成功,或者是否 我们将获得必要的资金。我们未经审计的简明中期财务报表是在持续经营的基础上编制的, 考虑在正常业务过程中变现资产和清偿债务。如此简短的中期财务 报表不包括与所记录资产金额或金额的可追回性和分类有关的任何调整 可能由上述不确定性造成的负债分类。
有关更多信息,请参阅 “流动性和 附注2:我们未经审计的简明中期财务报表的重要会计政策摘要中的 “Going Concern” 截至2023年10月31日的六个月中,本中期报告的其他部分包括在内。
直到我们能够产生可观的收入 通过销售我们的产品,我们期望通过股权或债务融资或其他来源(包括收入)为我们的运营提供资金 来自第三方合作、战略伙伴关系、营销、分销和许可协议。我们预计不会生成 来自运营活动的现金流足以为我们接下来的两年的运营费用和资本支出需求提供资金 三年。
7
我们未来的资金需求将取决于 许多因素,包括:
● | 我们实现收入增长的能力; |
● | 我们有能力为我们的技术、产品和服务获得任何必要的监管许可或批准; |
● | 我们在确定采用我们的技术方面的进展速度以及与之相关的销售和营销活动的成本, 产品和服务; |
● | 商业制造、运输、安装和部署我们的产品,以及支持商业发布的充足库存 和扩张; |
● | 扩大我们的研发、制造和实验室运营以及产品和服务范围的成本,包括 雇用业务、财务和管理人员; |
● | 相互竞争的技术和市场发展的影响; |
● | 我们维护、扩大和保护知识产权组合的能力; |
● | 我们的技术、产品和服务的市场接受度; |
● | 在有利条件下建立和维持合作的能力(如果有的话); |
● | 与国际扩张相关的成本;以及 |
● | 监管监督导致产品开发的潜在成本和延迟。 |
此外,上述任何一项的变更或其他内容 与我们任何产品的开发和商业化有关的因素可能会显著改变相关的成本和时间 随着该产品的开发和商业化。此外,我们的运营计划将来可能会发生变化,我们可能需要更多 用于满足与此类运营计划相关的运营需求和资本要求的资金。如果我们无法筹集资金,我们 在需要时需要或签订此类协议,我们可能不得不大幅推迟、缩减规模或停止开发 我们的一种或多种产品的商业化。
我们预计会产生额外的相关费用 作为上市公司运营,包括我们未承担的重大法律、会计、投资者关系和其他费用 作为一家私人公司。
现金流
截至10月的六个月的比较 31、2022 和 2023
截至10月31日的六个月 | ||||||||||||
(以千计) | 2022年 (¥) | 2023 (¥) | 2023(美元) | |||||||||
现金流量数据表: | ||||||||||||
用于经营活动的净现金 | ¥ | (861,666) | ) | ¥ | (1,385,065 | ) | $ | (9,145) | ) | |||
用于投资活动的净现金 | (49,321) | ) | (68,760) | ) | (454) | ) | ||||||
融资活动提供的净现金 | 2,389,980 | 1,698,030 | 11,211 |
8
用于经营活动的净现金
在截至2022年10月31日的六个月中,以及 2023年,我们在经营活动中使用的净现金分别为86166.6万日元和138506.5万日元(合9,145万美元), 主要是由于我们在截至六个月中净亏损88500万日元和115002.7万日元(合7593万美元) 分别于2022年10月31日和2023年10月31日对非现金费用进行了进一步调整。非现金费用主要包括 截至10月31日的六个月中,折旧和摊销额为3889.6万日元和10133.1万日元(合669,000美元), 分别为2022年和2023年,六个月的股票薪酬为3276.8万日元和335.5万日元(合22,000美元) 分别于 2022 年 10 月 31 日和 2023 年 10 月 31 日结束。404.3万日元的外汇损失和35,940日元的外汇收益 截至2022年10月31日和2023年10月31日的六个月中,还分别包括数千美元(合23.7万美元)。折旧的增加 而摊销主要是由于我们搬迁到新总部后对原始租赁期的估计发生了变化。 用于经营活动的现金的增加主要是由于与我们的业务扩张相关的活动以及我们的增加 营销和销售活动。
用于投资活动的净现金
在截至2022年10月31日的六个月中,以及 2023年,我们在投资活动中使用的净现金分别为4932.1万日元和6876万日元(合45.4万美元)。增加 在投资活动中使用的净现金主要是由于预先支付了我们新总部的租赁改善费用 截至2023年10月31日的六个月中,包括岩美和基基帕模具在内的不动产和设备的收购有所增加。
融资活动提供的净现金
在截至2022年10月31日的六个月中, 2023年,我们通过融资活动提供的净现金分别为238998万日元和169803万日元(合11,211万美元), 主要来自于2022年6月和9月发行C系列可转换优先股的净收益以及发行的净收益 我们于 2023 年 8 月完成了首次公开募股。
信贷设施
截至 2023 年 10 月 31 日,我们还有未偿贷款 (“银行贷款”) 来自两家日本金融机构:(i) Shoko Chukin Bank, Ltd. 和 (ii) Resona Bank Limited 总额为102777.9万日元(合6,785万美元)。获得银行贷款的主要目的是为我们的业务提供资金。
开启 2019年3月22日,我们与Shoko Chukin Bank, Ltd.签订了贷款协议,该协议规定预付四笔贷款 分别于 2019 年 3 月、2020 年 7 月、2021 年 7 月和 2022 年 7 月向我们发放金额为 25000万日元,前提是我们见面 某些财务业绩目标。该融资机制下的贷款年利率为3%,并将一次性到期 2024 年 2 月 29 日的总和。截至2023年10月31日,未偿本金余额为100万日元(合6602万美元)。 我们计划寻求新的债务融资或现有债务的再融资。
2020 年 11 月 30 日,我们签订了贷款协议 向理索纳银行有限公司存款,本金为4000日元。万贷款协议于同日修订。根据 经修订的贷款协议中,该贷款的年利息为1.475%;但是,该贷款免于支付利息 从 2020 年 11 月 30 日到 2023 年 11 月 29 日这段时间。此外,我们将每月还款111.1万日元,以及 最后一笔款项应在 2025 年 11 月 30 日支付。这笔贷款由东京信用担保公司担保,这是一家非关联担保 服务提供商。截至2023年10月31日,未偿本金余额为2777.9万日元(合18.3万美元)。
来自合同义务的现金承诺
下表总结了我们的合同 截至2023年10月31日的债务以及此类债务预计将对我们未来的流动性和现金流产生的影响 时期:
按期付款到期 | ||||||||||||||||
(以千计) | ||||||||||||||||
截至4月30日的年度 | 总计 | 2024 年(剩余部分) | 2025-2026 | 2027-2028 | ||||||||||||
长期债务本金支付 | 元 | 1,027,779 | 元 | 1,006,666 | 元 | 21,113 | 元 | — | ||||||||
长期债务利息支付 | 10,355 | 10,122 | 233 | — | ||||||||||||
融资租赁债务 | 32,875 | 7,435 | 24,870 | 570 | ||||||||||||
经营租赁义务 | 548,469 | 17,031 | 257,425 | 274,013 | ||||||||||||
总计 | 元 | 1,619,478 | 元 | 1,041,254 | 元 | 303,641 | 元 | 274,583 |
我们在正常情况下签订了合同 与第三方的业务。这些合同不包含任何最低购买承诺,我们可以在事先通知后取消 因此, 未列入上述合同义务和承诺表.取消时应付的款项包括 仅限为提供的服务和产生的费用付款,包括我们服务提供商不可取消的义务,但不超过 取消日期。
9
资产负债表外安排
截至 2023 年 10 月 31 日,我们还没有参加任何派对 合理可能对我们的财务状况产生当前或未来影响的重大资产负债表外财务安排 或经营业绩。我们与未合并的实体或金融伙伴关系没有任何以促进为目的的关系 资产负债表外安排或用于其他合同范围狭窄或有限的目的。
研究与开发、专利和许可
我们的目标是继续开发和商业化 通过应用我们的控制波技术,提供创新和实用的产品。我们将继续发展和利用我们的合作关系 与学术界和业界合作,共同研发和营销我们的产品。我们受益于与学术机构的合作 从历史上看,行业合作者和委托的研发是我们收入的重要来源。我们讨论 与我们的合作伙伴在哪些领域进行研究和开发。通过试验和测试,我们和我们的合作伙伴 已经找到了一些我们认为可以商业化的结果。我们已经开发并发布了我们的产品,例如 SonorePro、kikippa、 VUEVO 和 iwasemi 在这些合作下。我们在研发方面进行了大量投资,包括与人事相关的投资 费用和设施成本。我们计划继续投资于研发,为世界带来创新的产品和解决方案 市场。
趋势信息
除了本中期报告中披露的内容外, 我们不知道当前过渡期内出现任何合理可能的趋势、不确定性、需求、承诺或事件 对我们的净收入、收入、盈利能力、流动性或资本储备产生重大影响,或导致披露的财务状况 信息不一定代表未来的经营业绩或财务状况。
关键会计政策与估计
我们的简要中期财务报表是 根据美国公认会计原则编制,该公认会计原则要求我们做出一些影响报告金额的估计和假设 以及简明中期财务报表中的披露。这些估计和假设影响报告的资产数额和 截至简明中期财务报表发布之日的负债和或有资产负债的披露以及报告的 报告期内的收入和支出金额。我们的会计估计和假设以历史经验为基础 以及我们认为在这种情况下合理的其他因素。但是,实际结果可能与这些估计值有所不同。
最近采用的会计除外 声明详见下文,我们的关键会计政策和估算没有变化,因为 我们在2023年11月16日向美国证券交易委员会提交的截至2023年4月30日的20-F表年度报告中进行了描述。 有关我们的重要会计政策和最近发布的会计声明的描述,见附注2:摘要 截至2023年10月31日的六个月未经审计的简明中期财务报表的重要会计政策 包括在本临时报告的其他地方。
最近通过的会计公告
2016年6月,《财务会计准则》 董事会(“FASB”)发布了第2016-13号会计准则更新(“ASU”), 金融工具 — 信贷 损失(主题 326):金融工具信用损失的计量 (“亚利桑那州立大学 2016-13”)。 ASU 2016-13年度引入了一种新的信用损失方法,即当前预期信用损失(“CECL”)方法,该方法要求 尽早确认信贷损失,同时还提高了信用风险的透明度。CECL 方法使用了 终身 “预期信用损失” 衡量目标,用于确认贷款、持有至到期债务的信用损失 证券、贸易应收账款和其他应收账款,以产生或收购金融资产时的摊销成本计量。 继亚利桑那州立大学2016-13年度发布后,财务会计准则委员会又发布了几份ASU,以明确实施指导方针,提供狭义的范围 改进并提供额外的披露指导。我们于 2023 年 5 月 1 日采用了该亚利桑那州立大学,并已预期应用了该指导方针。 我们的预期损失补贴方法是使用账龄法和历史损失率以及当前的经济状况制定的 以及考虑到国内生产总值和利率等经济变量对未来经济状况的预期.我们有 确定亚利桑那州立大学 2016-13 年有 对我们未经审计的简明中期财务报表和相关披露没有重大影响。
10
Pixie Dust Technologies
简明资产负债表(未经审计)
截至 | ||||||||||||
2023年4月30日 | 2023 年 10 月 31 日 | |||||||||||
日元 | 日元 | 美元$ (注释 2) | ||||||||||
(以千计,共享数据除外) | ||||||||||||
资产 | ||||||||||||
流动资产: | ||||||||||||
现金和现金等价物 | ¥ | ¥ | $ | |||||||||
应收账款——贸易 | ||||||||||||
库存 | ||||||||||||
延期发行成本 | ||||||||||||
预付费用和其他流动资产 | ||||||||||||
流动资产总额 | ||||||||||||
财产和设备,净额 | ||||||||||||
无形资产,净额 | ||||||||||||
经营租赁使用权资产,净额(注5) | ||||||||||||
其他 资产 | ||||||||||||
总资产 | ¥ | ¥ | $ | |||||||||
负债和股东权益 | ||||||||||||
流动负债: | ||||||||||||
应付账款 | ¥ | ¥ | $ | |||||||||
应计费用和其他流动负债 | ||||||||||||
长期借款的流动部分 | ||||||||||||
流动负债总额 | ||||||||||||
长期借款,扣除流动部分 | ||||||||||||
经营租赁负债,扣除流动部分(附注5) | ||||||||||||
其他 负债 | ||||||||||||
负债总额 | ||||||||||||
承付款和或有开支(注7) | ||||||||||||
股东权益: | ||||||||||||
普通股, | 面值; ||||||||||||
额外的实收资本 | ||||||||||||
累积 赤字 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||
股东权益总额 | ||||||||||||
负债和股东权益总额 | ¥ | ¥ | $ |
随附的附注是这些未经审计的简要说明的组成部分 中期财务报表。
F-1
Pixie Dust Technologies
简明运营报表(未经审计)
截至10月31日的六个月 | ||||||||||||
2022 | 2023 | |||||||||||
日元 | 日元 | 美元 (注释 2) |
||||||||||
(以千计,股票和每股数据除外) | ||||||||||||
收入: | ||||||||||||
服务 | ¥ | ¥ | $ | |||||||||
产品 | ||||||||||||
总收入 | ||||||||||||
成本和支出: | ||||||||||||
服务成本 | ||||||||||||
产品成本 | ||||||||||||
研究和开发 | ||||||||||||
销售、一般和管理费用 | ||||||||||||
成本和支出总额 | ||||||||||||
运营损失 | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||
利息支出 | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||
其他收入,净额 | ||||||||||||
所得税前亏损 | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||
所得税支出 | ||||||||||||
净亏损 | ¥ | ( |
) | ¥ | ( |
) | $ | ( |
) | |||
¥ | ( |
) | ¥ | ( |
) | $ | ( |
) |
随附的附注是这些未经审计的简要说明的组成部分 中期财务报表。
F-2
Pixie Dust 科技公司
股东简要陈述 股权(未经审计)
系列
C 可兑换 优先股 |
系列
B 可兑换 优先股 |
系列
BB 可兑换 优先股 |
系列
一个 可兑换 优先股 |
系列
AA 可兑换 优先股 |
普通股 | 额外 已付款 |
累积的 | 总计 股东 |
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
股票 | 金额 | 股票 | 金额 | 股票 | 金额 | 股票 | 金额 | 股票 | 金额 | 股票 | 金额 | 资本 | 赤字 | 股权 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
日元 | 日元 | 日元 | 日元 | 日元 | 日元 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
余额,2022年4月30日 | ¥ | ¥ | ¥ | ¥ | ¥ | ¥ | ¥ | ¥ | ( |
) | ¥ | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
可转换优先股的发行,净额 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
基于股票的薪酬 | — | — | — | — | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
净亏损 | — | — | — | — | — | — | ( |
) | ( |
) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
余额,2022 年 10 月 31 日 | ¥ | ¥ | ¥ | ¥ | ¥ | ¥ | ¥ | ¥ | ( |
) | ¥ |
常见 股票 | 额外 已付款 |
累积的 | 总计 股东 |
|||||||||||||||||
股票 | 金额 | 资本 | 赤字 | 股权 | ||||||||||||||||
日元 | 日元 | 日元 | 日元 | |||||||||||||||||
余额,四月 2023 年 30 日 | ¥ | ¥ | ¥ | ( |
) | ¥ | ||||||||||||||
普通股的发行时间 首次公开募股,扣除发行成本(注1) | ||||||||||||||||||||
基于股票的薪酬 | — | |||||||||||||||||||
期权购买的归属 考虑 | — | |||||||||||||||||||
网 损失 | — | ( |
) | ( |
) | |||||||||||||||
平衡, 2023 年 10 月 31 日 | ¥ | ¥ | ¥ | ( |
) | ¥ | ||||||||||||||
平衡, 2023 年 10 月 31 日-方便折算成美元(注释 2)——千美元 | $ | $ | $ | ( |
) | $ |
随附的附注是这些未经审计的简要说明的组成部分 中期财务报表。
F-3
Pixie Dust Technologies
简明现金流量表(未经审计)
截至10月31日的六个月 | ||||||||||||
2022 | 2023 | |||||||||||
日元 | 日元 | 美元 (注释 2) |
||||||||||
(以千计) | ||||||||||||
来自经营活动的现金流: | ||||||||||||
净亏损 | ¥ | ( |
) | ¥ | ( |
) | $ | ( |
) | |||
为使净亏损与经营活动中使用的净现金相一致而进行的调整: | ||||||||||||
折旧和摊销 | ||||||||||||
基于股票的薪酬 | ||||||||||||
外汇损失(收益) | ( |
) | ( |
) | ||||||||
资产退休债务增加 | ||||||||||||
运营资产和负债的变化: | ||||||||||||
应收账款交易 | ( |
) | ||||||||||
库存 | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||
预付费用和其他流动资产 | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||
经营租赁使用权资产,净额 | ||||||||||||
其他资产 | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||
应付账款 | ( |
) | ( |
) | ||||||||
应计费用和其他流动负债 | ( |
) | ( |
) | ||||||||
经营租赁负债 | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||
用于经营活动的净现金 | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||
来自投资活动的现金流: | ||||||||||||
购买财产和设备 | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||
购买无形资产 | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||
用于投资活动的净现金 | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||
来自融资活动的现金流: | ||||||||||||
借款收益 | ||||||||||||
偿还借款 | ( |
) | ( |
) | ||||||||
偿还融资租赁负债 | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||
发行成本的支付 | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||
发行可转换优先股的收益 | ||||||||||||
首次公开募股时发行普通股的收益——扣除承保折扣和佣金 | ||||||||||||
融资活动提供的净现金 | ||||||||||||
汇率变动对现金和现金等价物的影响 | ||||||||||||
现金和现金等价物的净增长 | ||||||||||||
期初的现金和现金等价物 | ||||||||||||
期末的现金和现金等价物 | ¥ | ¥ | $ | |||||||||
非现金投资和融资活动: | ||||||||||||
为换取租赁负债而获得的经营租赁使用权资产 | ¥ | ¥ | $ | |||||||||
根据融资租赁购置的财产和设备 | ||||||||||||
应付账款所列财产和设备的采购 | ||||||||||||
发行成本包含在应付账款、应计费用和其他流动负债中 |
随附的附注是这些未经审计的简要说明的组成部分 中期财务报表。
F-4
Pixie Dust Technologies
简明中期财务报表附注 (未经审计)
1。 | 业务描述 |
Pixie Dust Technologies, Inc.(以下简称 “公司”)注册成立 2017 年 5 月在日本上映。自成立以来,公司一直在以下基础上进行研究、技术开发和业务开发 通过产学合作开展的研究。此外,公司还建立了持续的社会实施机制 以应对社会中存在的问题和需求。
公司的核心技术是 “波浪控制技术” 它有可能用于各种应用,包括改善个人护理和生活质量的技术,以及传感技术 并控制空间。公司持续开展研发活动,然后制造和销售产品 这是该研究和开发的结果。
该公司的财政年终为4月30日。
该公司总部位于日本,运营于
● | 首次公开募股(“IPO”) |
2023 年 8 月 3 日,公司完成了首次公开募股,
公司在其中发行和出售
2023 年 7 月 31 日,公司签订了一份合同
同意向承销商代表签发认股权证进行购买
代表的发行 根据日本法律,认股权证必须经过某些必要的程序和批准,截至本日尚未完成 中期报告,以及 n代表的一份认股权证是合法签发的或尚未执行的 截至 2023 年 10 月 31 日。
2。 | 重要会计政策摘要 |
● |
随附的六家公司的简要中期财务报表 截至2022年10月31日和2023年10月31日的月份是根据美国普遍接受的会计原则编制的 根据美国证券交易委员会(“SEC”)的规章制度,美国公认会计原则(“美国公认会计原则”)。 截至2023年4月30日的简明资产负债表来自该日的经审计的财务报表,但不包括 美国公认会计原则要求的完整财务报表的所有信息和脚注。某些信息和脚注披露 根据这些规则,通常包含在根据美国公认会计原则编制的财务报表中已被简要或省略 和法规。该公司认为,这些披露足以使披露的信息不具有误导性。这些未经审计 简明的中期财务报表应与公司的经审计的财务报表及其附注一起阅读 包含在截至2023年4月30日止年度的20-F表年度报告中,该报告已于2023年11月16日向美国证券交易委员会提交。
F-5
简明的中期财务报表及附注 是在与年度财务报表相同的基础上编制的,管理层认为这些简短的中期财务报表 报表包括为公允列报财务状况所必需的所有调整,无论是正常的还是经常性的 公司截至2023年10月31日,截至2022年10月31日和2023年10月31日的六个月的经营业绩以及六个月的现金流 截至 2022 年 10 月 31 日和 2023 年 10 月 31 日的月份。过渡期间的业务结果不一定代表结果 预计将在截至2024年4月30日的财政年度或任何其他未来的年度或过渡期内进行。
● |
服务收入:
委托研发
该公司主要通过提供委托服务来获得服务收入 研究和开发服务。对于委托的研发服务合同与客户签订的合同,均包含验收 权利,这被视为得出客户已获得对所提交交付成果(例如报告)控制权的必要条件, 原型和数字源代码,收入在交付交付和验收的某个时间点确认 已完成。对于其他服务合同,使用 “开具发票” 的实际权宜之计在一段时间内确认收入, 从而确认该实体有权开具发票的金额.
解决方案服务
公司通过提供以下方式从客户那里获得补偿 它的解决方案服务,主要是黑客服务和VUEVO服务。对于这些服务,公司确定了两项履约义务 即销售专用设备和向客户提供系统使用服务。交易价格分配在 基于每项债务的估计独立销售价格(“SSP”)的履约义务。对于黑客服务, 公司使用调整后的市场评估方法来确定SSP,为专用设备使用类似的设备,以及 系统使用服务的剩余方法。对于VUEVO服务,SSP是使用成本加利润率的方法确定的。对于 专用设备的销售,收入在设备交付和验收完成时确认 并包含在产品收入中。对于系统使用服务,收入按月确认,因为访问权的授予是 按月计算并包含在服务收入中。
演讲嘉宾服务
演讲嘉宾服务由 公司管理由第三方管理的多项媒体和外部活动。该服务帮助公司推广其 商业。客座演讲者服务的收入在服务交付之时予以确认。
产品收入:
产品销售主要包括 kikippa、SonorePro 和 岩濑美。产品要么通过电子商务平台直接出售给客户,要么直接出售给中介机构,要么直接出售给企业。这个 公司的产品销售合同仅提供标准的保证型担保,这些担保不算作单独的业绩 义务,不包含接受条款。
标准销售条款和条件不允许产品
保修以外的退货,通过某些电子商务平台获得的有限退货权利除外。销售回报是
记录为收入和销售成本的减少,是根据历史销售和退货信息进行估算和记录的。
预计的退款负债和追回资产的权利将记录在案,以备将来的产品退货之用。截至 2023 年 10 月 31 日,
该公司的退款责任为 ¥
F-6
电子商务销售收入要么在发货时确认 或在向最终客户交付产品时,视合同条款而定。公司选出了实践者 权宜之计,将客户获得对配送商品的控制权之后发生的配送和处理活动考虑在内 活动。
对于直接销售给企业的产品,公司确认收入 从产品销售到企业,再将产品交付给企业。与企业签订的所有合同都有固定的对价。
某些产品租赁安排产生的收入是 非实质性的。
在截至2023年10月31日的六个月中,公司承认 kikippa 的首次产品销售。kikippa产品首先出售给被确定为公司客户的中介机构。 公司在将产品交付给中介机构时,在转让商品控制权后确认产品收入。 中介机构将kikippa转售给最终用户;但是,在产品交付给最终用户后,控制权将移交给中介机构 中介机构,中间人能够指导使用并获得几乎所有剩余的福利即为明证 来自履约义务。公司是与中介机构进行交易的委托人,并按总额确认收入 基础。此外,向中介机构交付的产品无权退货,向公司付款不是偶然的 关于向最终用户的销售。
● |
公司经常性运营亏损,亏损为负数
自成立以来来自经营活动的现金流量。公司蒙受的净亏损为日元
该公司预计其现金和
截至2023年10月31日,现金等价物将使其能够为运营费用、债务义务和资本支出提供资金
自这些简明中期财务报表发布之日起至少12个月。由于公司专注于开发和
公司将自己的产品商业化,投入了大量资源用于研发、测试和商业化
其产品。这些运营成本对财务业绩产生了不利影响,并可能继续对财务业绩产生不利影响。此外,
日元的未偿本金借款
管理层计划缓解筹集大量资金的情况 通过发行普通股(包括后续公开募股、其他股权或债务)筹集额外资金,从而产生怀疑 现有债务的融资或再融资。最后,管理层有能力通过时机管理流动性 与研发、广告和其他全权运营费用相关的支出规模。但是,该公司的 以可接受的条件发行股权证券或获得债务融资的能力或根本取决于其财务状况等因素 业绩、包括通货膨胀和当时的利率在内的总体经济因素、信贷和资本市场状况 以及其他事件,其中一些可能超出公司的控制范围。目前尚无这方面的书面协议 融资或发行证券, 无法保证此类计划将得到有效实施.因此,该公司 得出的结论是,对公司持续经营至少一段时间的能力存在重大疑问 自这些简明中期财务报表发布之日起12个月。
公司的简要中期财务报表已编制 以持续经营为基础, 考虑在正常经营过程中变现资产和清偿债务. 简明的中期财务报表不包括任何与记录的可收回性和分类有关的调整 资产金额或因上述不确定性而可能产生的负债金额和分类.
F-7
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公司的本位币和报告货币为日元
日元(JPY),公司注册和主要运营所在国的货币。《简化余额》的翻译
截至六个月的表格、简明运营报表、股东权益和从日元兑美元的现金流量
截至 2023 年 10 月 31 日的期间仅为方便读者着想,按美元汇率计算
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这些简明的中期财务报表的编制 遵守美国公认会计原则要求管理层做出某些估计和假设,这些估计和假设会影响报告的资产金额,以及 负债以及截至简明中期财务报表和报告之日的或有资产和负债的披露 报告期内的收入和支出金额。重要估计和假设反映在简短的中期报告中 财务报表包括但不限于长期资产减值、收入确认、衡量长期资产的公允价值 认股权证负债,衡量经营租赁使用权资产和经营租赁负债以及递延所得税资产的估值。 实际业绩可能与公司的估计存在重大差异,未来时期的估计值可能会有变化。 管理层认为在这种情况下,这些估计和假设是合理的。
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与其他公司类似,公司面临许多风险 处于开发阶段,包括但不限于其有限的运营历史、来自其他公司的竞争、有限的准入 转向额外资金、对关键人员的依赖和对潜在快速增长的管理。为了应对这些风险,公司必须: 其他方面,发展其客户群,实施并成功执行其业务和营销战略,开发后续产品, 提供卓越的客户服务,吸引、留住和激励合格的人员。无法保证公司会 成功应对这些或其他此类风险。
公司生成了
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2016年6月,财务会计准则委员会(“FASB”) 发布了第2016-13号会计准则更新(“亚利桑那州立大学”), 金融工具-信贷损失(主题 326):测量 金融工具的信用损失 (“亚利桑那州立大学 2016-13”)。 ASU 2016-13 年推出 一种新的信用损失方法,即当前预期信用损失(“CECL”)方法,需要提前确认 信贷损失,同时还提高了信用风险的透明度。CECL方法利用了 “预期寿命” 信用损失” 计量目标,用于确认贷款、持有至到期债务证券、贸易应收账款的信用损失 以及以产生或收购金融资产时的摊销成本计量的其他应收账款.发行之后 在亚利桑那州立大学2016-13年度中,财务会计准则委员会又发布了几份ASU,以澄清实施指南,提供狭义的范围 改进和 提供额外的披露指导。该公司于2023年5月1日采用了该亚利桑那州立大学,并已预期应用了该指导方针。 公司的预期亏损补贴方法是使用账龄法和历史损失率以及当前损失率制定的 考虑国内生产总值和利息等经济变量的经济状况和对未来经济状况的预期 费率。该公司已确定亚利桑那州立大学2016-13年度有 对公司未经审计的简明中期财务没有重大影响 声明和相关披露。
F-8
3. | 公允价值测量 |
本公司适用以下条款 会计 标准编纂 (”ASC”) 主题 820, 公允价值测量,用于金融资产的公允价值计量 和金融负债,以及以公允价值确认或披露的非金融项目的公允价值计量 简要的中期财务报表。
资产和负债根据判断水平进行分类 与用于衡量其公允价值的投入有关。
公允价值定义为将要收到的交易所价格 对于为在资产的主要或最有利的市场上转移负债而支付的资产或退出价格,或 计量日市场参与者之间有序交易中的责任。
用于衡量公允价值的估值技术必须最大限度地发挥其用途 可观察的输入,并尽量减少不可观察输入的使用。关于公允价值计量的权威指南确立了 披露公允价值衡量标准的三级公允价值层次结构如下:
级别 1 — 可观察的输入,例如未经调整的报价 在计量之日,在活跃的市场中,相同资产或负债处于活跃状态;
级别 2 — 输入项(不包括在级别中的报价) 1) 可以直接或间接地观察到资产或负债。其中包括类似资产或负债的报价 活跃市场和非活跃市场中相同或相似资产或负债的报价;
级别 3 — 很少有人支持的不可观察的输入 没有市场活动,而且对资产或负债的公允价值很重要。
某些资产,包括使用权资产、财产和设备 如果无形资产因此被认为受到减值,也必须按公允价值进行非经常性计量 减值审查。在截至2022年10月31日和2023年10月31日的六个月中,未对所需的资产进行减值 在非经常性基础上按公允价值计量。
● | 金融工具的公允价值 |
该公司的金融工具包括
现金等价物、应收账款交易、应付账款、应计费用、应计认股权证和长期借款。随身携带
公司金融工具的价值,不包括长期借款,近似于其短期公允价值
这些工具的性质。日元定期存款的账面价值
F-9
4。 | 库存 |
截至 2023 年 4 月 30 日和 10 月的库存构成如下 2023 年 31 月 31 日:制成品包括 iwasemi 产品、提供黑客服务所需的专用位置测量设备、SonorePro 设备和 VUEVO 设备。正在进行的工作主要包括与设备组装相关的项目。原材料包括组件 与 hacke 和 SonorePro 有关。截至 2023 年 4 月 30 日和 2023 年 10 月 31 日,没有储备金。
截至 | ||||||||||||
2023年4月30日 | 2023 年 10 月 31 日 | |||||||||||
日元 | 日元 | 美元 | ||||||||||
(以千计) | ||||||||||||
成品 | ¥ | ¥ | $ | |||||||||
在处理中工作 | ||||||||||||
原材料 | ||||||||||||
总计 | ¥ | ¥ | $ |
5。 | 租约 |
新办公室租约
2023 年 2 月 28 日,公司签署了租赁协议
新的总部,开工日期为2023年6月1日,到期日为2028年5月31日,没有续订的选项。这导致了
营业租赁 ROU 资产增加了 ¥
截至10月31日的六个月 | ||||||||||||
2022 | 2023 | |||||||||||
日元 | 日元 | 美元 | ||||||||||
(以千计) | ||||||||||||
固定租赁成本 | ¥ | ¥ | $ | |||||||||
可变租赁成本 | ||||||||||||
短期成本 | ||||||||||||
总计 | ¥ | ¥ | $ |
截至10月31日的六个月 | ||||||||||||
2022 | 2023 | |||||||||||
日元 | 日元 | 美元 | ||||||||||
(以千计) | ||||||||||||
为计量租赁负债所含金额支付的现金 | ¥ | ¥ | $ | |||||||||
为换取新的经营租赁负债而获得的经营租赁使用权资产 | ||||||||||||
加权平均剩余租赁期限(以年为单位) | 不适用 | |||||||||||
加权平均折扣率——经营租赁 | % | % | 不适用 |
F-10
日元 | 美元 | |||||||
(以千计) | ||||||||
截至4月30日的年度 | ||||||||
2024 年(剩余部分) | ¥ | $ | ||||||
2025 | ||||||||
2026 | ||||||||
2027 | ||||||||
2028 | ||||||||
总计 | ||||||||
减去:利息部分 | ( | ) | ( | ) | ||||
最低付款额的现值减去付款额 | ¥ | $ |
6。 | 借款 |
截至 | ||||||||||||
2023年4月30日 | 2023 年 10 月 31 日 | |||||||||||
日元 | 日元 | 美元 | ||||||||||
(以千计) | ||||||||||||
长期借款,无抵押,在2023-2026年之前连续到期,(加权平均值:2023年4月— | ¥ | ¥ | $ | |||||||||
减去:当前部分 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||
长期 借款,扣除流动部分 | ¥ | ¥ | $ |
长期借款使用固定利率累计利息
的
该公司有无抵押借款,可以向上借款
到 ¥
日元 | 美元 | |||||||
(以千计) | ||||||||
截至4月30日的年度 | ||||||||
2024 年(剩余部分)(1) | ¥ | $ | ||||||
2025 | ||||||||
2026 | ||||||||
总计 | ¥ | $ |
(1) |
7。 | 承付款和或有开支 |
公司可能会不时参与与诉讼相关的诉讼 适用于在其正常业务活动过程中产生的索赔。当这些问题很可能发生时,公司应计利息 将产生损失,这些损失可以合理估计。管理层预计索赔中的任何负债都不会有 对其财务状况或经营业绩产生重大不利影响。
F-11
8。 | 收入确认 |
收入分解
截至10月31日的六个月 | ||||||||||||
2022 | 2023 | |||||||||||
日元 | 日元 | 美元 | ||||||||||
(以千计) | ||||||||||||
委托研发 | ¥ | ¥ | $ | |||||||||
解决方案服务 | ||||||||||||
演讲嘉宾服务 | ||||||||||||
会员服务 | ||||||||||||
产品销售 | ||||||||||||
总收入 | ¥ | ¥ | $ |
合约余额
合约余额通常在以下情况下出现 是将控制权移交给客户和收到对价之间的时间差。公司记录账目 当它拥有开具发票和收到付款的无条件权利时,应收账款。就付款条件而言,所有服务收入的付款 直播通常在自发票之日起的下个月内收取。对于直接向企业销售的产品,付款 期限通常为三十天。对于电子商务产品销售,付款期限在一个月内。某些产品和服务合同 要求客户支付不可退还的预付款。如果公司在履行义务之前收到付款, 合同负债被记录在案。合同负债包含在Condensed的应计费用和其他流动负债中 资产负债表,预计将在一年内被确认为收入。没有重要的融资组成部分,因为 从实体向客户转让承诺的商品或服务到客户为该商品或服务付款之间的时期 是短期的。该公司运用了ASC 606中可用的实际权宜之计,允许公司不披露价值 原预计期限为一年或更短的合同未履行的履约义务。
截至10月31日的六个月 | ||||||||||||
2022 | 2023 | |||||||||||
日元 | 日元 | 美元 | ||||||||||
(以千计) | ||||||||||||
期初余额 | ¥ | ¥ | $ | |||||||||
获得的收入 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||
收入递延 | ||||||||||||
期末余额 | ¥ | ¥ | $ |
该公司没有产生任何销售佣金 符合资本化要求的计划和第三方推荐,因此没有资本化合同成本 截至 2022 年 10 月 31 日和 2023 年 10 月 31 日。
9。 | 其他收入 |
截至10月31日的六个月 | ||||||||||||
2022 | 2023 | |||||||||||
日元 | 日元 | 美元 | ||||||||||
(以千计) | ||||||||||||
利息收入 | ¥ | ¥ | $ | |||||||||
补贴收入 | ||||||||||||
外汇(亏损)收益,净额 | ( | ) | ||||||||||
其他,净额 | ||||||||||||
其他收入总额 | ¥ | ¥ | $ |
F-12
10。 | 所得税 |
公司计算简短的中期税收支出(收益) 使用估计的年度有效税率的财务报表期。公司录制了
六个月的所得税支出 由于估计的年度有效税率为零,已于2022年10月31日和2023年10月31日结束。截至2023年10月31日,公司继续 维持其递延所得税净资产的估值补贴。公司打算将这一估值补贴维持到 有足够的证据支持撤销估值备抵额。该公司尚未确认任何不确定的税收优惠。
11。 | 每股净亏损 |
截至10月31日的六个月 | ||||||||||||
2022 | 2023 | |||||||||||
日元 | 日元 | 美元 | ||||||||||
(以千计,股票和每股数据除外) | ||||||||||||
普通股 | ||||||||||||
分子: | ||||||||||||
净亏损 | ¥ | ( | ) | ¥ | ( | ) | $ | ( | ) | |||
归属于股东的净亏损 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||
分母: | ||||||||||||
¥ | ( | ) | ¥ | ( | ) | $ | ( | ) |
截至10月31日, | ||||||||
2022 | 2023 | |||||||
期权和认股权证 | ||||||||
C 系列可转换优先股* | ||||||||
b 系列可转换优先股* | ||||||||
Bb 系列可转换优先股* | ||||||||
A 系列可转换优先股* | ||||||||
AA 系列可转换优先股* |
* |
12。后续事件
随后的事件评估截止到2024年1月31日, 简要中期财务报表的发布日期。
2023 年 11 月 22 日,公司发行了
F-13