0001505952 1/31 2025 Q1 false P1Y P3Y P1Y xbrli:shares iso4217:USD iso4217:USD xbrli:shares domo10q:segment xbrli:pure domo10q:class domo10q:vote domo10q:purchase_period 0001505952 2024-02-01 2024-04-30 0001505952 us-gaap:CommonClassAMember 2024-06-03 0001505952 us-gaap:CommonClassBMember 2024-06-03 0001505952 2024-01-31 0001505952 2024-04-30 0001505952 us-gaap:CommonClassAMember 2024-04-30 0001505952 us-gaap:CommonClassAMember 2024-01-31 0001505952 us-gaap:CommonClassBMember 2024-04-30 0001505952 us-gaap:CommonClassBMember 2024-01-31 0001505952 domo10q:SubscriptionMember 2023-02-01 2023-04-30 0001505952 domo10q:SubscriptionMember 2024-02-01 2024-04-30 0001505952 domo10q:ProfessionalServicesandOtherMember 2023-02-01 2023-04-30 0001505952 domo10q:ProfessionalServicesandOtherMember 2024-02-01 2024-04-30 0001505952 2023-02-01 2023-04-30 0001505952 us-gaap:CommonClassAMember us-gaap:CommonStockMember 2023-01-31 0001505952 us-gaap:CommonClassBMember us-gaap:CommonStockMember 2023-01-31 0001505952 us-gaap:AdditionalPaidInCapitalMember 2023-01-31 0001505952 us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember 2023-01-31 0001505952 us-gaap:RetainedEarningsMember 2023-01-31 0001505952 2023-01-31 0001505952 us-gaap:CommonClassBMember us-gaap:CommonStockMember 2023-02-01 2023-04-30 0001505952 us-gaap:AdditionalPaidInCapitalMember 2023-02-01 2023-04-30 0001505952 us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember 2023-02-01 2023-04-30 0001505952 us-gaap:RetainedEarningsMember 2023-02-01 2023-04-30 0001505952 us-gaap:CommonClassAMember us-gaap:CommonStockMember 2023-04-30 0001505952 us-gaap:CommonClassBMember us-gaap:CommonStockMember 2023-04-30 0001505952 us-gaap:AdditionalPaidInCapitalMember 2023-04-30 0001505952 us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember 2023-04-30 0001505952 us-gaap:RetainedEarningsMember 2023-04-30 0001505952 2023-04-30 0001505952 us-gaap:CommonClassAMember us-gaap:CommonStockMember 2024-01-31 0001505952 us-gaap:CommonClassBMember us-gaap:CommonStockMember 2024-01-31 0001505952 us-gaap:AdditionalPaidInCapitalMember 2024-01-31 0001505952 us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember 2024-01-31 0001505952 us-gaap:RetainedEarningsMember 2024-01-31 0001505952 us-gaap:CommonClassBMember us-gaap:CommonStockMember 2024-02-01 2024-04-30 0001505952 us-gaap:AdditionalPaidInCapitalMember 2024-02-01 2024-04-30 0001505952 us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember 2024-02-01 2024-04-30 0001505952 us-gaap:RetainedEarningsMember 2024-02-01 2024-04-30 0001505952 us-gaap:CommonClassAMember us-gaap:CommonStockMember 2024-04-30 0001505952 us-gaap:CommonClassBMember us-gaap:CommonStockMember 2024-04-30 0001505952 us-gaap:AdditionalPaidInCapitalMember 2024-04-30 0001505952 us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember 2024-04-30 0001505952 us-gaap:RetainedEarningsMember 2024-04-30 0001505952 domo10q:CapitalizedContractCostInitialContractMember 2024-04-30 0001505952 domo10q:CapitalizedContractCostRenewalContractMember 2024-04-30 0001505952 domo10q:ComputerEquipmentandSoftwareMember srt:MinimumMember 2024-04-30 0001505952 domo10q:ComputerEquipmentandSoftwareMember srt:MaximumMember 2024-04-30 0001505952 domo10q:FurnitureVehiclesandOfficeEquipmentMember 2024-04-30 0001505952 srt:MinimumMember 2024-04-30 0001505952 srt:MaximumMember 2024-04-30 0001505952 us-gaap:SoftwareAndSoftwareDevelopmentCostsMember 2024-04-30 0001505952 us-gaap:CashAndCashEquivalentsMember domo10q:ForeignCurrencyCashConcentrationRiskMember us-gaap:NonUsMember 2023-02-01 2024-01-31 0001505952 us-gaap:CashAndCashEquivalentsMember domo10q:ForeignCurrencyCashConcentrationRiskMember us-gaap:NonUsMember 2024-02-01 2024-04-30 0001505952 us-gaap:CashMember 2024-01-31 0001505952 us-gaap:MoneyMarketFundsMember 2024-01-31 0001505952 us-gaap:CashMember 2024-04-30 0001505952 us-gaap:MoneyMarketFundsMember 2024-04-30 0001505952 us-gaap:FairValueInputsLevel1Member us-gaap:MoneyMarketFundsMember us-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMember 2024-01-31 0001505952 us-gaap:MoneyMarketFundsMember us-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMember us-gaap:FairValueInputsLevel2Member 2024-01-31 0001505952 us-gaap:MoneyMarketFundsMember us-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMember us-gaap:FairValueInputsLevel3Member 2024-01-31 0001505952 us-gaap:MoneyMarketFundsMember us-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMember 2024-01-31 0001505952 us-gaap:FairValueInputsLevel1Member us-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMember 2024-01-31 0001505952 us-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMember us-gaap:FairValueInputsLevel2Member 2024-01-31 0001505952 us-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMember us-gaap:FairValueInputsLevel3Member 2024-01-31 0001505952 us-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMember 2024-01-31 0001505952 us-gaap:FairValueInputsLevel1Member us-gaap:MoneyMarketFundsMember us-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMember 2024-04-30 0001505952 us-gaap:MoneyMarketFundsMember us-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMember us-gaap:FairValueInputsLevel2Member 2024-04-30 0001505952 us-gaap:MoneyMarketFundsMember us-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMember us-gaap:FairValueInputsLevel3Member 2024-04-30 0001505952 us-gaap:MoneyMarketFundsMember us-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMember 2024-04-30 0001505952 us-gaap:FairValueInputsLevel1Member us-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMember 2024-04-30 0001505952 us-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMember us-gaap:FairValueInputsLevel2Member 2024-04-30 0001505952 us-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMember us-gaap:FairValueInputsLevel3Member 2024-04-30 0001505952 us-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMember 2024-04-30 0001505952 us-gaap:FairValueInputsLevel1Member us-gaap:WarrantMember us-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMember 2024-04-30 0001505952 us-gaap:WarrantMember us-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMember us-gaap:FairValueInputsLevel2Member 2024-04-30 0001505952 us-gaap:WarrantMember us-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMember us-gaap:FairValueInputsLevel3Member 2024-04-30 0001505952 us-gaap:WarrantMember us-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMember 2024-04-30 0001505952 us-gaap:WarrantMember 2024-01-31 0001505952 us-gaap:WarrantMember 2024-02-01 2024-04-30 0001505952 us-gaap:WarrantMember 2024-04-30 0001505952 us-gaap:MeasurementInputPriceVolatilityMember srt:MinimumMember 2024-04-30 0001505952 us-gaap:MeasurementInputPriceVolatilityMember srt:MaximumMember 2024-04-30 0001505952 srt:MinimumMember us-gaap:MeasurementInputRiskFreeInterestRateMember 2024-04-30 0001505952 srt:MaximumMember us-gaap:MeasurementInputRiskFreeInterestRateMember 2024-04-30 0001505952 us-gaap:MeasurementInputExpectedDividendRateMember 2024-04-30 0001505952 us-gaap:SoftwareAndSoftwareDevelopmentCostsMember 2024-01-31 0001505952 domo10q:ComputerEquipmentandSoftwareMember 2024-01-31 0001505952 domo10q:ComputerEquipmentandSoftwareMember 2024-04-30 0001505952 us-gaap:LeaseholdImprovementsMember 2024-01-31 0001505952 us-gaap:LeaseholdImprovementsMember 2024-04-30 0001505952 domo10q:FurnitureVehiclesandOfficeEquipmentMember 2024-01-31 0001505952 us-gaap:IntellectualPropertyMember 2024-01-31 0001505952 us-gaap:IntellectualPropertyMember 2024-04-30 0001505952 us-gaap:PatentsMember 2024-01-31 0001505952 us-gaap:PatentsMember 2024-04-30 0001505952 us-gaap:PatentsMember 2024-02-01 2024-04-30 0001505952 domo10q:SubscriptionMember 2024-04-30 0001505952 domo10q:SubscriptionMember 2024-05-01 2024-04-30 0001505952 domo10q:ProfessionalServicesandOtherMember 2024-04-30 0001505952 2024-05-01 domo10q:ProfessionalServicesandOtherMember 2024-04-30 0001505952 country:US 2023-02-01 2023-04-30 0001505952 country:US 2024-02-01 2024-04-30 0001505952 us-gaap:NonUsMember 2023-02-01 2023-04-30 0001505952 us-gaap:NonUsMember 2024-02-01 2024-04-30 0001505952 us-gaap:GeographicConcentrationRiskMember us-gaap:SalesRevenueNetMember country:US 2023-02-01 2023-04-30 0001505952 us-gaap:GeographicConcentrationRiskMember us-gaap:SalesRevenueNetMember country:US 2024-02-01 2024-04-30 0001505952 us-gaap:GeographicConcentrationRiskMember us-gaap:SalesRevenueNetMember us-gaap:NonUsMember 2023-02-01 2023-04-30 0001505952 us-gaap:GeographicConcentrationRiskMember us-gaap:SalesRevenueNetMember us-gaap:NonUsMember 2024-02-01 2024-04-30 0001505952 domo10q:TermLoanMember 2024-04-30 0001505952 domo10q:TermLoanMember domo10q:AmendedCreditFacilityMember 2024-04-30 0001505952 domo10q:TermLoanMember domo10q:AdjustedTermSOFRMember domo10q:AmendedCreditFacilityMember 2024-02-01 2024-04-30 0001505952 domo10q:TermLoanMember domo10q:AdjustedTermSOFRMember domo10q:AmendedCreditFacilityMember 2024-04-30 0001505952 domo10q:TermLoanMember domo10q:SecuredOvernightFinancingRateSOFRMember domo10q:AmendedCreditFacilityMember 2024-02-01 2024-04-30 0001505952 domo10q:TermLoanMember us-gaap:BaseRateMember domo10q:AmendedCreditFacilityMember 2024-02-01 2024-04-30 0001505952 domo10q:TermLoanMember domo10q:AmendedCreditFacilityMember us-gaap:FederalFundsEffectiveSwapRateMember 2024-02-01 2024-04-30 0001505952 domo10q:TermLoanMember 2023-02-01 2023-04-30 0001505952 domo10q:TermLoanMember 2024-02-01 2024-04-30 0001505952 domo10q:TermLoanMember 2020-08-31 0001505952 domo10q:TermLoanMember domo10q:AmendedCreditFacilityMember 2020-08-31 0001505952 us-gaap:LineOfCreditMember domo10q:AmendedCreditFacilityMember us-gaap:SecuredDebtMember 2024-04-30 0001505952 us-gaap:LineOfCreditMember domo10q:AmendedCreditFacilityMember us-gaap:SecuredDebtMember 2024-02-01 2024-04-30 0001505952 domo10q:TermLoanMember domo10q:AmendedCreditFacilityMember 2024-02-29 0001505952 2022-09-30 0001505952 domo10q:ClassBCommonStockWarrantsMember us-gaap:LineOfCreditMember 2024-04-30 0001505952 domo10q:ClassBCommonStockWarrantsMember domo10q:TermLoanMember 2024-04-30 0001505952 domo10q:A2018EquityIncentivePlan2018PlanMember 2011-04-30 0001505952 domo10q:A2018EquityIncentivePlan2018PlanMember 2011-04-01 2011-04-30 0001505952 us-gaap:CommonClassBMember domo10q:A2018EquityIncentivePlan2018PlanMember 2024-02-01 2024-04-30 0001505952 us-gaap:CommonClassBMember domo10q:A2018EquityIncentivePlan2018PlanMember 2024-04-30 0001505952 domo10q:SubscriptionMember us-gaap:CostOfSalesMember domo10q:A2011EquityIncentivePlanthePlanMember 2023-02-01 2023-04-30 0001505952 domo10q:SubscriptionMember us-gaap:CostOfSalesMember domo10q:A2011EquityIncentivePlanthePlanMember 2024-02-01 2024-04-30 0001505952 us-gaap:CostOfSalesMember domo10q:ProfessionalServicesandOtherMember domo10q:A2011EquityIncentivePlanthePlanMember 2023-02-01 2023-04-30 0001505952 us-gaap:CostOfSalesMember domo10q:ProfessionalServicesandOtherMember domo10q:A2011EquityIncentivePlanthePlanMember 2024-02-01 2024-04-30 0001505952 us-gaap:SellingAndMarketingExpenseMember domo10q:A2011EquityIncentivePlanthePlanMember 2023-02-01 2023-04-30 0001505952 us-gaap:SellingAndMarketingExpenseMember domo10q:A2011EquityIncentivePlanthePlanMember 2024-02-01 2024-04-30 0001505952 us-gaap:ResearchAndDevelopmentExpenseMember domo10q:A2011EquityIncentivePlanthePlanMember 2023-02-01 2023-04-30 0001505952 us-gaap:ResearchAndDevelopmentExpenseMember domo10q:A2011EquityIncentivePlanthePlanMember 2024-02-01 2024-04-30 0001505952 us-gaap:GeneralAndAdministrativeExpenseMember domo10q:A2011EquityIncentivePlanthePlanMember 2023-02-01 2023-04-30 0001505952 us-gaap:GeneralAndAdministrativeExpenseMember domo10q:A2011EquityIncentivePlanthePlanMember 2024-02-01 2024-04-30 0001505952 us-gaap:InterestExpenseMember domo10q:A2011EquityIncentivePlanthePlanMember 2023-02-01 2023-04-30 0001505952 us-gaap:InterestExpenseMember domo10q:A2011EquityIncentivePlanthePlanMember 2024-02-01 2024-04-30 0001505952 domo10q:A2011EquityIncentivePlanthePlanMember 2023-02-01 2023-04-30 0001505952 domo10q:A2011EquityIncentivePlanthePlanMember 2024-02-01 2024-04-30 0001505952 us-gaap:EmployeeStockOptionMember 2024-02-01 2024-04-30 0001505952 us-gaap:EmployeeStockOptionMember 2023-02-01 2023-04-30 0001505952 2023-02-01 2024-01-31 0001505952 us-gaap:RestrictedStockUnitsRSUMember srt:MinimumMember 2024-02-01 2024-04-30 0001505952 us-gaap:RestrictedStockUnitsRSUMember srt:MaximumMember 2024-02-01 2024-04-30 0001505952 us-gaap:RestrictedStockUnitsRSUMember 2024-01-31 0001505952 us-gaap:RestrictedStockUnitsRSUMember 2024-02-01 2024-04-30 0001505952 us-gaap:RestrictedStockUnitsRSUMember 2024-04-30 0001505952 us-gaap:EmployeeStockMember us-gaap:CommonClassBMember domo10q:EmployeeStockPurchasePlanMember 2018-06-30 0001505952 us-gaap:EmployeeStockMember domo10q:EmployeeStockPurchasePlanMember 2018-06-01 2018-06-30 0001505952 us-gaap:EmployeeStockMember us-gaap:CommonClassBMember domo10q:EmployeeStockPurchasePlanMember 2024-02-01 2024-04-30 0001505952 us-gaap:EmployeeStockMember us-gaap:CommonClassBMember domo10q:EmployeeStockPurchasePlanMember 2024-04-30 0001505952 domo10q:EmployeeStockPurchasePlanMember 2018-06-01 2018-06-30 0001505952 domo10q:EmployeeStockPurchasePlanMember 2018-06-30 0001505952 us-gaap:EmployeeStockMember domo10q:EmployeeStockPurchasePlanMember 2024-04-30 0001505952 srt:ScenarioForecastMember us-gaap:EmployeeStockMember domo10q:EmployeeStockPurchasePlanMember 2025-01-31 0001505952 us-gaap:EmployeeStockMember domo10q:EmployeeStockPurchasePlanMember 2024-02-01 2024-04-30 0001505952 us-gaap:CommonClassAMember 2023-02-01 2023-04-30 0001505952 us-gaap:CommonClassBMember 2023-02-01 2023-04-30 0001505952 us-gaap:CommonClassAMember 2024-02-01 2024-04-30 0001505952 us-gaap:CommonClassBMember 2024-02-01 2024-04-30 0001505952 us-gaap:EmployeeStockOptionMember 2023-02-01 2023-04-30 0001505952 us-gaap:EmployeeStockOptionMember 2024-02-01 2024-04-30 0001505952 us-gaap:RestrictedStockUnitsRSUMember 2023-02-01 2023-04-30 0001505952 us-gaap:RestrictedStockUnitsRSUMember 2024-02-01 2024-04-30 0001505952 us-gaap:EquityUnitPurchaseAgreementsMember 2023-02-01 2023-04-30 0001505952 us-gaap:EquityUnitPurchaseAgreementsMember 2024-02-01 2024-04-30 0001505952 domo10q:CommonStockWarrantMember 2023-02-01 2023-04-30 0001505952 domo10q:CommonStockWarrantMember 2024-02-01 2024-04-30
美國
證券交易所
華盛頓特區20549
__________________________
表 10-Q
__________________________ （標記一） ☒ 根據1934年證券交易法第13或15(d)節的季度報告 截至季度結束日期的財務報告2024年4月30日
或者 ☐ 根據1934年證券交易法第13或15(d)節的轉型報告書
過渡期從 到 。
委員會文件號 001-38553 .
DOMO，公司。
（依據其憲章指定的註冊名稱）
__________________________ 特拉華州
（註冊地或其他組織機構的州或其他轄區）
27-3687433
（納稅人識別號碼）
802東1050南
美國彎曲 , 猶他州
84003
（總部地址，包括郵政編碼）
(801 ) 899-1000
（註冊人的電話號碼，包括區號）
__________________________ 根據1934年證券交易法第12(b)條規定註冊的證券: 每一類別的名稱 交易標的 註冊交易所名稱 B類普通股，每股面值0.001美元 納斯達克全球市場
__________________________
請用勾號勾選以下內容：（1）在過去的12個月內（或者c註冊人所需要提交此類報告的更短期限內），c註冊人已經提交了根據1934年證券交易法第13或第15（d）條規定需要提交的全部報告；和（2）c註冊人在過去的90天內一直需要遵守此類提交要求。是 ý 沒有 ¨
請用勾號勾選以下內容：c註冊人是否已在過去的12個月內（或c註冊人需要提交此類文件的更短期限內）按照S-T法規第405條規定的要求遞交了每份互動數據文件。是 ý 沒有 ¨
請勾選此項，指示註冊人是否爲大型加速申報人、加速申報人、非加速申報人、小型報告公司或新興增長公司。有關「大型加速申報人」、「加速申報人」、「小型報告公司」和「新興增長公司」的定義，請參見《交易法規1.2》條。
大型加速歸檔人
☐
加速文件提交人
☒
非加速報告人
☐ 小型報告公司
☐ 新興成長公司
☐
如果是新興成長型企業，請勾選此項，表示註冊者已選擇不使用根據《交易所法》第13(a)條提供的任何新的或修訂後的財務會計準則的延長過渡期進行遵守。 ☐
請在複選框上打勾，標明註冊人是否爲殼公司（根據交易所法規120億.2條款的定義）：是 ☐ 無 ☒
截至2024年6月3日，大約有 3,263,659 和 34,911,044 股票發行人的A類普通股爲30,000,843股，B類普通股爲51,908,422股。
目錄 頁 第一部分 財務信息 項目1：基本報表(未經審計) 壓縮合並資產負債表 簡明的彙總操作表 壓縮綜合損失陳述 股東赤字的簡明合併報表 簡明的綜合現金流量表 簡明合併財務報表註釋 項目2. 管理層對財務狀況和業績的討論與分析 項目3.有關市場風險的數量和質量披露 項目4.控制和程序 第二部分.其他信息 項目1.法律訴訟 項目1A.風險因素
項目6.附件 簽名
摘要風險因素
我們的業務受到許多風險和不確定性的影響，如本報告中所述的「」部分所述的，這可能導致我們無法充分發揮我們的優勢，或者無法成功執行我們的策略的全部或部分。一些最重要的挑戰和風險包括以下內容: 風險因素 我們的業務受到許多風險和不確定性的影響，如本報告中所述的「」部分所述的，這可能導致我們無法充分發揮我們的優勢，或者無法成功執行我們的策略的全部或部分。一些最重要的挑戰和風險包括以下內容:
• 我們有虧損的歷史，未來可能無法產生足夠的營業收入以實現或維持盈利能力；
• 我們一直在成長，並預計在可預見的未來繼續投資於我們的增長，如果我們未能有效管理這種增長，我們的業務和運營結果將受到不利影響；
• 我們未來籌集資金的能力可能受限，如果我們未能在需要時籌集資金，我們可能無法實現增長，或被迫推遲或取消產品開發工作或其他運營活動；
• 負面事件或對金融服務行業的看法可能對我們的運營業績、財務狀況和前景產生不利影響；
• 如果我們無法以成本效益的方式吸引新客戶，我們的營業收入增長可能會比預期的慢。 而且我們的業務可能會受到損害；
• 如果客戶不續約或減少使用我們的平台，我們的營業收入將會下降，我們的經營業績和財務狀況可能會受到不利影響；
• 如果客戶不擴大對我們平台的使用或採用其他使用案例，我們的增長前景、經營業績和財務狀況可能會受到不利影響；
• 我們面臨激烈的競爭，可能無法有效競爭，這可能會減少對我們平台的需求，對我們的業務、增長、營業收入和市場份額產生不利影響；
• 如果我們或我們客戶的數據訪問受到限制，我們的業務、業績和財務狀況可能會受到不利影響；
• 如果我們未能有效地調整、發展和擴展我們的銷售和營銷能力，配合我們的新定價結構並提高銷售效率，我們增加客戶群體和增加對我們平台的接受度的能力可能會受到損害；
• 我們經歷了管理層和董事會的變動，這造成了不確定性，可能會損害我們的業務；
• 我們受政府法律、法規和其他法律義務的約束，尤其是與隱私、數據保護和信息安全有關的法律義務，任何實際或被視爲未能遵守這些法律義務的情況可能損害我們維護和擴大客戶群的努力，限制我們的增長並損害我們的業務；
• 如果我們的網絡、應用程序或計算機系統遭到入侵，或未經授權獲取了客戶數據或其他敏感數據，我們的平台可能被認爲不安全，我們可能會失去現有客戶或未能吸引新客戶，如果系統或數據無法使用，我們的業務可能會受到干擾，我們的聲譽可能會受到損害，我們可能會承擔重大的解決措施費用或責任，包括違反合規要求的監管罰款。
• 第三方聲稱我們侵犯或以其他方式違反了他人的知識產權，無論成功與否，都可能使我們面臨昂貴且耗時的訴訟，或者需要我們獲得昂貴的許可證，這可能會損害我們的業務；
• 我們業務的成功在一定程度上取決於我們保護和執行知識產權的能力；
•
• 經濟不確定性或衰退可能會嚴重影響我們的業務。
第一部分 財務信息
項目1：基本報表(未經審計)
Domo，Inc。
簡明合併資產負債表
（以千爲單位，每股金額除外）
(未經審計) 截至2022年1月31日， 截至4月30日， 2024 2024 資產 流動資產： 現金、現金等價物和受限制的現金 $ 60,939 $ 61,158 應收賬款，扣除$（2024年）和$（2023年）的撥備3,711 和 $2,384 Goodwill
67,197 47,848 Other assets 16,006 15,403 資產預付款和其他流動資產的變動 9,602 9,760 總流動資產 153,744 134,169 資產和設備，淨值 27,003 27,240 租賃資產 11,746 11,709 par value per share; 19,542 17,733 無形資產, 淨額 2,740 2,550 商譽 9,478 9,478 其他 1,407 1,525 總資產 $ 225,660 $ 204,404 負債和股東權益 流動負債: 應付賬款 $ 4,313 $ 10,867 應計費用及其他流動負債
43,430 41,139 租賃負債 4,807 5,385 遞延收入 185,250 170,813 流動負債合計 237,800 228,204 非流動租賃負債 11,135 10,319 非流動遞延收入 2,736 2,566 其他負債，非流動負債 14,001 12,673 長期債務 113,534 114,123 負債合計 379,206 367,885 承諾和擔保（詳見第12注） 股東赤字： 優先股，$0.00010.001 10,000 否
— — A類普通股，$0.0005股，截至2024年4月30日和2024年1月31日，授權股票0.0005股；0.001 3,264 3,264
3 3 B類普通股，$0.000030.001 500,000 33,656 34,911
34 35 額外實收資本 1,252,200 1,268,517 累計其他綜合損失 (180 ) (426 ) 累積赤字 (1,405,603 ) (1,431,610 ) 股東赤字合計 (153,546 ) (163,481 ) 負債和股東赤字總計 $ 225,660 $ 204,404
請參閱附註事項的簡明合併財務報表。
Domo，Inc。
簡明的彙總操作表
（以千爲單位，每股金額除外）
(未經審計) 截至4月30日的三個月 2023 2024 營業收入： 認購 $ 71,090 $ 72,110 專業服務和其他 8,368 7,993 總收入 79,458 80,103 營業成本： 認購 10,612 12,775 專業服務和其他 7,957 7,939 營業成本總額 18,569 20,714 毛利潤 60,889 59,389 營業費用： 銷售及營銷費用 43,162 42,219 研發 23,435 22,719 普通和管理 14,001 15,901 營業費用總計 80,598 80,839 經營虧損 (19,709 ) (21,450 ) 其他費用，淨額 (4,495 ) (4,431 ) 稅前虧損 (24,204 ) (25,881 ) 所得稅費用 199 126 淨虧損 $ (24,403 ) $ (26,007 ) 基本和稀釋每股淨虧損 $ (0.69 $ (0.69 35,222 37,482
請參閱附註事項的簡明合併財務報表。
Domo，Inc。
壓縮綜合損失陳述
(以千爲單位)
(未經審計) 截至4月30日的三個月 2023 2024 淨虧損 $ (24,403 ) $ (26,007 ) 外幣翻譯調整 180 (246 ) 綜合虧損 $ (24,223 ) $ (26,253 )
請參閱附註事項的簡明合併財務報表。
Domo，Inc。
股東赤字的簡明合併報表
（以千爲單位，除股份數量外）
(未經審計) 2023年4月30日結束的三個月 A類普通股 B類普通股 共計 累積的 累積的 總費用 股份 數量 股份 數量 2023年1月31日的結餘 3,263,659 $ 3 31,572,826 $ 32 $ 1,183,921 $ (322 ) $ (1,330,034 ) $ (146,400 ) 受限制股票單位解除限制 — — 704,314 — — — — — 員工股票認購計劃下的普通股發行 — — 169,801 — 2,032 — — 2,032 股票補償費用 — — — — 17,422 — — 17,422 其他綜合收益 — — — — — 180 — 180 淨虧損 — — — — — — (24,403 ) (24,403 ) 截至2023年4月30日餘額 3,263,659 $ 3 32,446,941 $ 32 $ 1,203,375 $ (142 ) $ (1,354,437 ) $ (151,169 )
截至2024年4月30日的三個月 A 類普通股 B 類普通股 額外 累積 累積 總計 股票 金額 股票 金額 截至 2024 年 1 月 31 日的餘額 3,263,659 $ 3 33,655,756 $ 34 $ 1,252,200 $ (180 ) $ (1,405,603 ) $ (153,546 ) 限制性股票單位的歸屬 — — 1,111,795 1 — — — 1 根據員工股票購買計劃發行普通股 — — 143,206 — 1,121 — — 1,121 股票薪酬支出 — — — — 15,196 — — 15,196 其他綜合損失 — — — — — (246 ) — (246 ) 淨虧損 — — — — — — (26,007 ) (26,007 ) 截至 2024 年 4 月 30 日的餘額 3,263,659 $ 3 34,910,757 $ 35 $ 1,268,517 $ (426 ) $ (1,431,610 ) $ (163,481 )
請參閱附註事項的簡明合併財務報表。
Domo，Inc。
簡明的綜合現金流量表
(以千爲單位)
(未經審計) 截至4月30日的三個月 2023 2024 經營活動現金流 淨虧損 $ (24,403 ) $ (26,007 ) 調整使淨損失轉化爲經營活動產生的現金流量： 折舊和攤銷 1,491 2,356 非現金租賃費用 1,149 1,080 合同取得成本攤銷 4,568 4,301 股票補償費用 16,472 14,142 $ — (566 ) 其他，淨額 1,517 1,058 經營性資產和負債的變化： 應收賬款淨額 22,068 19,349 合同獲取成本 (3,073 ) (1,995 ) 預付費用和其他 (1,397 ) (345 ) 應付賬款 1,490 6,678 經營租賃負債 (1,597 ) (1,280 ) 應計費用及其他負債 (8,298 ) (2,263 ) 遞延收入 (9,159 ) (14,607 ) 經營活動產生的現金流量淨額 828 1,901 投資活動現金流量 購買固定資產 (3,576 ) (2,526 ) 投資活動產生的淨現金流出 (3,576 ) (2,526 ) 籌資活動現金流量 與僱員股票購買計劃相關發行股票的收益 2,032 1,121 籌資活動產生的現金淨額 2,032 1,121 匯率變動對現金、現金等價物及受限現金的影響 204 (277 ) 現金、現金等價物及受限制的現金的淨（減少）增加額 (512 ) 219 期初現金、現金等價物和受限制的現金餘額 66,500 60,939 期末現金、現金等價物和受限制的現金餘額 $ 65,988 $ 61,158 現金流補充資料披露 支付的所得稅款，淨額 $ 123 $ 837 支付的利息現金 $ 2,950 $ 3,226 非現金投融資活動 $ 297 $ 1,050 $ 136 $ 110 作爲內部使用的軟件進行股票補償 $ 490 $ 537 $ — $ 2,222
請參閱附註事項的簡明合併財務報表。
1. 概述和基礎介紹
業務說明及基本準則
Domo公司（以下簡稱「公司」）提供基於雲的平台，將首席執行官與前線員工與組織中的所有數據、系統和人員進行數字連接，讓他們能夠實時獲取數據和見解，並可以讓數據在所有人員中發揮作用，以便增加他們對業務的影響力。該公司在特拉華州註冊成立，總部位於猶他州的美國福克市，旗下子公司分佈在英國、澳洲、日本、香港、新加坡、新西蘭、加拿大和印度。
附註的未經審計的簡明合併財務報表已按照美國通用會計準則（GAAP）編制，包括公司及其全資子公司的帳戶。所有公司間餘額和交易在合併中予以抵消。公司的財政年度截至1月31日。
未經審計的簡明合併財務報表。
截至2024年4月30日的附註的簡明合併資產負債表、2023年和2024年三個月的簡明合併損益表、綜合虧損表、股東權益虧損表和現金流量表未經審計。未經審計的簡明合併財務報表按照年度合併財務報表的基礎進行編制，並依據管理層的意見，反映了截至2024年4月30日的公司財務狀況及2023年和2024年三個月的經營業績和現金流量的公正調整。與這些簡明合併財務報表相關的財務數據和其他財務信息也未經審計。2024年4月30日結束的三個月的經營業績不一定代表預期2025年1月31日結束的財年或任何其他未來年度或中期時期的結果。
未經審計的簡明綜合財務報表應與截至2024年1月31日的審計合併財務報表及相關附註一起閱讀，這些報表和附註包含在公司的10-k表格年度報告中。
使用估計
按照GAAP的規定，編制簡明的合併財務報表需要管理層進行估計、判斷和假設，這些影響到簡明合併財務報表和附註中報告的金額。公司基於歷史經驗和其他其管理層認爲在當時情況下合理的假設來進行估計。實際結果可能會與這些估計不同。公司的估計和判斷包括確定公司服務的獨立銷售價格，這些價格用於確定與多個履約義務安排相關的收入確認；延計費用的攤銷期限；公司股權報酬及相關服務期限的估值；固定資產使用壽命；權證的公允價值；依資產性質進行資本化和估計的使用壽命內部使用軟件；用於計算資本租賃現值的增量借款利率；對長期資產和無形資產（包括商譽）進行減值評估；以及壞賬準備和預計信用損失的處理。
外幣
公司境外子公司的功能貨幣是各自的當地貨幣。由於各期使用不同匯率所導致的翻譯調整累積效應包含在簡明綜合損益表的累計其他綜合收益中。累計外幣翻譯調整的變動在簡明股東赤字表和簡明綜合損益表中報告。以功能貨幣以外貨幣計價的交易在期末和相關應收或應付清算時重新計量，可能導致交易收益或損失。外幣交易收益和損失包括在簡明其他費用淨額中。
Domo公司。
簡明合併財務報表註解（續）
(未經審計)
1. 概述和報告基礎 （續）
綜合損益表。所有以外幣計價的資產和負債在資產負債表日期以匯率轉換爲美元。營業收入和費用按期間內的平均匯率轉換，權益餘額使用歷史匯率轉換。
分段信息
該公司作爲雲計算服務商從事業務。企業的元件是指組成企業的部分，其分別由企業的首席運營決策者（「CODM」）定期評估，以決定如何分配資源和評估績效。在過去的幾年中，該公司完成了許多收購，這些收購讓公司在各個市場環節的企業雲計算市場中擴大了其產品、業務和業務範圍。儘管該公司在多個雲計算服務的企業市場環節中提供服務，但由於大多數公司的服務收入均在360平台上投放，且服務幾乎以相同的方式部署，因此該公司的CODM評估公司的財務信息和資源以及評估這些資源的績效是以整體爲基礎進行的，其業務作爲一個元件運營。之一 經營部門。公司的首席經營決策者是首席執行官，他審查以合併方式呈現的財務信息，以作出經營決策、評估財務表現和配置資源。
2. 重要會計政策之摘要
現金、現金等價物和受限制的現金
現金及現金等價物包括手頭現金、貨幣市場基金以及在購買時具有不超過90天原始到期日的高度流動的投資。截至2024年1月31日和2024年4月30日，現金等價物的公允價值與其賬面價值大致相當。受限現金與與現有租賃協議的修訂一起設立的未使用信用證相關聯。
應收帳款
應收賬款按發票金額（扣除折讓後淨額）記錄，不需要抵押，也不產生利息。公司的付款條件通常要求客戶在發票日期後30天內付款。
公司維護關於存疑帳戶的控件和預期信用損失，用於無法收回的金額。在確定所需控件時，管理層考慮歷史損失、當前市場情況、客戶財務狀況和信用質量、應收賬款的賬齡以及當前的付款模式等因素。在所有收款方式耗盡並且無法恢復的情況下，帳戶餘額將從控件中核銷。
合約獲取成本
淨合同獲取成本按成本減去累計攤銷額計提，主要包括被視爲獲取與客戶訂立合同的增量可收回成本的延遲銷售佣金。首次合同的合同獲取成本被延遲，並按受益期進行直線攤銷，公司確定的受益期爲大約 公司使用資產和負債的會計方法來計算所得稅。根據這種方法，根據資產和負債的金融報表及稅基之間的暫時區別，使用實施稅率來決定遞延稅資產和遞延稅負債，該稅率適用於預期差異將反轉的年份。稅法的任何修改對遞延稅資產和負債的影響將於生效日期在財務報告期內確認在彙總的綜合收益報表上。 。受益期由合同條款、預期的客戶壽命、公司技術變化和其他因素綜合考慮決定。續約合同的合同獲取成本與首次合同的合同獲取成本不相稱，如果受益期爲一年或更短，費用會在發生時記錄爲費用。如果受益期超過一年，將費用推遲然後按受益期進行直線攤銷，公司確定的受益期爲 發生 。與受益期爲一年或更短的專業服務和其他履約義務相關的合同獲取成本在發生時記錄爲費用。合同獲取成本的攤銷包括在附帶的簡明合併利潤表中的銷售和營銷費用中。
與合同收購成本相關的攤銷費用爲2023年和2024年分別爲$百萬。4.6 萬美元和4.3 年截至2023年和2024年三個月的攤銷費用分別爲百萬美元。 否
固定資產，淨值
資產和設備淨值按成本減累計折舊額列示。折舊按照直線法計算，以資產的預計使用壽命或相關租賃期限（較短者）爲基礎。維修和保養成本在發生時計入費用。
Domo公司。
簡明合併財務報表註解（續）
(未經審計)
2. 重要會計政策摘要（續）
固定資產的預計使用壽命如下：
計算機設備和軟件 2 -3 年
傢俱、車輛和辦公設備 3 年
租賃改良 剩餘租賃期限或預計使用壽命中較短者
租約
在合同的開始階段，公司確定該合同是否爲租賃合同或包含租賃合同。超過一年的租賃合同被確認爲資產的使用權和租賃負債歸屬於資產負債表。公司選擇了短期租賃的常規簡化方法，該方法允許將任何租賃期限在12個月或更短的合同視爲短期租賃合同，因此在資產負債表上不會確認使用權資產或租賃負債。
ROU資產代表公司在租賃期限內使用標的資產的權利，租賃負債代表支付租賃產生的租賃款項的義務。經營租賃ROU資產和經營租賃負債是根據開始之日租賃期內未來最低租賃付款的現值確認的。由於這些租賃不提供隱含利率，因此公司根據開始之日可用的信息使用其增量借款利率來確定租賃付款的現值。增量借款利率是指在相似期限內以抵押方式借款產生的利率，金額等於類似經濟環境下的租賃付款。經營租賃ROU資產還包括在租賃費用之前支付的任何租賃付款，不包括租賃激勵措施和產生的初始直接成本。某些租賃條款包括終止或延長租約期限的選項 一 到 三年 。除非合理確定期權會被行使，否則公司不會將這些可選期限納入其最低租賃條款或與這些租賃相關的ROU資產和租賃負債的確定中。最低租賃付款的租賃費用在租賃期內以直線方式確認。ROU資產須在與其他長期資產一致的基礎上進行減值評估或處置。
公司與租賃和非租賃要素簽訂了租賃協議，公司選擇將其視爲單一的租賃要素進行會計處理。在租賃開始日期，公司爲預計將在租賃終止或到期時退還長期資產的未來成本的現值建立了資產和負債。這些資產在租賃期間按照運營費用折舊。
內部使用軟件成本大寫
公司資本化與平台開發相關的某些成本，這些成本發生在申請開發階段。與項目初步活動和實施後活動有關的成本在發生時列支爲費用。維護和培訓成本也在發生時列支爲費用。資本化的成本包含在固定資產中。
資本化的內部使用軟件通常按照營業成本的訂閱費用攤銷，其中一小部分與操作相關的攤銷作爲營業費用中的研發。所有資本化的內部使用軟件都將按照其預計可用年限進行直線攤銷，這通常是 三年 。管理層每年評估這些資產的可用年限，並在發生可能影響這些資產可收回性的事件或變化時進行減值測試。
商譽和無形資產
商譽是指在業務組合中，購買價格超過獲取的淨有形和無形資產公允價值的部分。商譽和無限壽命無形資產不攤銷，而是在每年的11月1日或根據情況指示時更頻繁地進行減值測試，以確定其賬面價值是否可能無法收回。有限壽命無形資產按其預計使用壽命進行攤銷。
根據報告單位對商譽進行減值測試。公司定期重新評估業務，並確定其持續運營在 之一 業務部門，也被視爲唯一的報告單位。因此，在整體層面對商譽進行減值測試。
Domo公司。
簡明合併財務報表註解（續）
(未經審計)
2. 重要會計政策摘要（續）
公司會定期審查其包括房地產和設備、有限壽命無形資產以及租賃權益資產在內的長期資產，以確定是否存在減值風險。當有事件或事實變化表明其賬面價值可能無法收回時，需要對這些資產進行減值測試。資產的收回性是通過比較賬面價值與預計未折現未來現金流量的差異來衡量的。如果賬面價值超過未折現的現金流量，就認爲這些資產已經減值，並將減值損失計提爲賬面價值超過公允價值的金額。
有的。否 否
收入確認
公司主要從訂閱收入中獲取營業收入，其中包括基於訂閱的協議和少量的基於消費的雲平台協議。公司還銷售專業服務。當控制這些服務轉移到客戶，並且金額反映了公司預期以換取這些服務的對價減去銷售稅時，才確認收入。
對於通過渠道夥伴的銷售，公司將渠道夥伴視爲營業收入確認的最終客戶，因爲公司與渠道夥伴的合同關係不依賴於向他們的客戶銷售公司的服務，並且來自渠道夥伴的付款不取決於收到來自他們的客戶的付款。公司與渠道夥伴的合同關係不允許退貨、折扣或價格讓步。
定價通常在合同簽訂時確定，因此，公司的合同中不包含大量的變量考慮因素。
營業收入確認通過以下步驟確定：
• 識別與客戶簽訂的合同或合同
• 合同中履行義務的確認
• 確定交易價格
• 將交易價格分配給合同中的履約義務
• 在履行義務時或者履行完畢時確認營業收入
訂閱營業收入
訂閱協議的營業收入主要包括客戶支付的費用，用於訪問公司的雲平台，包括支持服務。大部分公司的訂閱協議具有多年合同期限，小部分具有年度合同期限。營業收入在相關合同期限內成比例地確認，從平台提供給用戶的日期開始。訪問該平台代表了一系列獨立的服務，因爲公司會不斷提供訪問並履行終端客戶的訂閱期內的義務。這一系列獨立的服務代表了一個隨時間逐漸履行的單一履約責任。公司成比例地確認營業收入，因爲客戶在合同期間內獲得並消耗平台的益處。公司的合同通常是不可取消的。基於消耗的協議根據估計的使用量提供階梯定價結構，進行年度購買承諾。消耗型合同中的年度購買承諾的營業收入也在相關合同期限內成比例地確認。每年承諾期結束後，年度購買承諾金額不會繼續累積。
專業服務和其他營業收入
專業服務收入包括與新訂閱銷售的實施服務以及單獨銷售的專業服務。其他收入包括培訓和教育。專業服務安排通過
Domo公司。
簡明合併財務報表註解（續）
(未經審計)
2. 重要會計政策摘要（續）
這些安排的收入在提供服務時得到確認，一般根據所需時間計算。培訓和教育收入也在提供服務時得到確認。
多個履約義務的合同
公司與新客戶簽訂的大部分合同均包括多項履約義務，通常由訂閱和專業服務組成。對於這些合同，如果各個履約義務是獨立的，則單獨對其進行覈算。交易價格按照相對獨立的銷售單價基礎分配給各個獨立的履約義務。獨立銷售單價是根據歷史獨立銷售單價確定的，考慮了整體定價目標、市場條件和其他因素，包括合同價值、客戶人口統計數據、平台層級以及合同中的用戶數量和類型。
遞延收益
公司的合同通常是提前按年度計費的。遞延收入包括超過已確認營業收入的金額收取或已開具的金額。隨着相關履約責任的履行，遞延收入被確認爲營業收入。在接下來的十二個月內會確認的遞延收入被記錄爲流動負債，其餘部分被記錄爲非流動負債。
營收成本
訂閱營收成本主要包括第三方託管服務和數據中心容量；與雲基礎建設和客戶支持人員直接相關的員工相關成本，包括工資、福利、獎金和股票補償；與資本化軟件開發成本相關的攤銷費用；與計算機設備和軟件相關的折舊費用；支付給各種第三方的技術和服務使用費；以及分配的綜合費用。分配的綜合費用包括信息技術基礎設施、租金和員工福利成本等項目。
專業服務和其他營業收入的成本主要包括與這些服務相關的員工相關成本，包括以股票爲基礎的補償；第三方顧問費用；以及分攤的間接費用。
廣告費用
廣告費用按發生時計入費用。 廣告費用爲$3.0 萬美元和2.4 三個月截至2023年4月30日和2024年4月30日的廣告費用分別爲百萬美元。
迄今爲止，我們的研究和開發費用與AV-101的開發有關。研究和開發費用按照發生的原則確認，並將在收到將用於研究和開發的貨物或服務之前支付的款項資本化，直至收到這些貨物或服務。
研發費用主要包括員工相關成本，用於設計和開發公司平台的承包商成本，補充人員水平的第三方網絡服務，諮詢服務和分配的間接費用。研發費用，除符合資本化條件的軟件開發成本外，將按發生額計入費用。
以股票爲基礎的補償
公司已向其員工、某些顧問和某些董事授予了股票期權和受限股票單位的股票獎勵。公司根據授予日公允價值記錄股票獎勵的股票補償，並使用直線法在獎勵的必要服務期內將這些獎勵的公允價值確認爲費用。
對於包含市場條件的受限股票單元，公司會根據估計的授予日公允價值使用蒙特卡洛模擬對市場條件獎勵進行股權補償，並採用加速分配方法在服務期內將獎勵費用化。
根據2018年員工股票購買計劃（ESPP）修訂版發行的購股權對應的股票基於Black-Scholes期權定價模型的公允價值，估計獲獎數量截至
Domo公司。
簡明合併財務報表註解（續）
(未經審計)
2. 重要會計政策摘要（續）
認股期的開始。以直線法按照認股期間分階段確認股份補償費用。
所得稅
公司按照確認所得稅負債的方法來覈算所得稅。根據這個方法，公司對在基本報表中報告的資產和負債的稅收基礎和報告金額之間的所有暫時性差異的未來稅收或可抵扣金額所產生的負債或資產予以確認。當這些資產和負債的報告金額在未來年份中得到收回或結算時，會導致可徵稅或可抵扣金額的變化。這些遞延所得稅資產或負債的計量基於預計會影響應納稅收入的差異發生時的已頒佈稅率。
當遞延所得稅資產的實現可能性大於實現的可能性時，提供減值準備。在評估減值準備的需求時，公司考慮了其歷史收益水平、未來應納稅收益的預期和持續的稅務籌劃策略。由於其遞延稅款資產的實現不確定性，公司對國內淨遞延稅款資產，包括淨營業虧損結轉和主要與研發有關的稅收抵免，設有全額減值準備。遞延稅款資產的實現主要取決於未來的美國應納稅收益。
在基本報表中，只有當稅務機關檢查後，能夠比可能性更大的維持該立場，稅務立場才被確認。公司對於所記錄的與所得稅有關的利息和罰款（包括不確定的稅務立場）的政策是將這些項目作爲所得稅準備的組成部分進行記錄。
信貸風險的集中度和重要客戶
潛在地使公司面臨信用風險的金融工具主要包括現金、等價物、受限現金和應收賬款。除美元以外的貨幣計價的現金佔截至2024年1月31日和2024年4月30日的總現金、等價物和受限現金的% 28 %和22 分別佔總現金、等價物和受限現金的%
公司將其現金帳戶保留在金融機構處，有時存款超過聯邦保險限額。公司可能將其超額的資金投資於貨幣市場基金、存款證書或由高評級債務證券組成的短期投資。
2023年4月30日和2024年4月30日的三個月期間，沒有任何單一客戶的營業收入超過總收入的10％，也沒有任何單一客戶的應收賬款超過2024年1月31日和2024年4月30日的賬款總額的10％。
公司主要依賴第三方來滿足客戶的正常運轉和性能要求。任何對公司使用這些第三方的干擾或中斷都會影響業務。
每股淨虧損
公司使用兩類方法來計算每股淨虧損，這是對多類普通股和參與證券的要求。除了投票權以外，A類普通股和B類普通股的權利，包括清算權和股利權，幾乎完全相同。因此，A類普通股和B類普通股在公司的淨損失中平均分擔。
每股基本淨虧損是指將淨虧損除以在期間內普通股的加權平均股份數。每股稀釋淨虧損是指將歸屬於普通股股東的淨虧損除以在期間內普通股的加權平均股份數，再加上可能發行的普通股，這些發行的普通股如被轉換成股份或行使其他未行使證券的話，將會對稀釋淨虧損產生影響。潛在稀釋證券的稀釋效應通過採用庫藏股方法來反映在每股稀釋淨虧損中。在公司處於淨虧損的週期內，每股基本淨虧損和每股稀釋淨虧損是相同的，因爲潛在稀釋證券的影響是反向稀釋的。
Domo公司。
簡明合併財務報表註解（續）
(未經審計)
2. 重要會計政策摘要（續）
最近的會計聲明
2023年11月，FASB發佈了ASU 2023-07，該更新通過增強重要板塊支出的披露，改進了可報告板塊的披露要求。這個更新中的修正應在合併財務報表中呈現的所有之前期間中進行追溯，適用於2023年12月31日後開始的財政年度和2024年12月31日後的財政年度內的中期期間。早期實施是允許的。公司目前正在評估該指引對其簡明合併財務報表的潛在影響。 《修訂和重新制定的2020年The Aaron's Company, Inc.股權和激勵計劃》，（參考到2024年5月16日提交給美國證券交易委員會的S-8表格附註4.3）。 (主題 280): 報告分部披露的改進 ，要求在年度和中期合併財務報表中提供額外的經營部門披露。對於上市公司，這項ASU將在2023年12月15日之後開始的財政年度和2024年12月15日之後開始的中期期間以追溯方式生效，允許提前採納。公司目前正在評估採用ASU 2023-07的影響。
2023年12月，FASB發佈了ASU No. 2023-09， 所得稅（主題740）：改進所得稅披露。該標準要求上市的業務實體在每年披露稅率調節表的特定類別，併爲滿足數量門限的調節項目提供其他信息（如果這些調節項目的影響相當於或大於將稅前收入（或損失）與適用的法定所得稅率相乘所得金額的5%）。它還要求所有實體每年披露按聯邦、州和外國稅種分解的所支付的所得稅（扣除退款），以及按所支付的所得稅（扣除退款）在個別司法管轄區分解的金額，當所支付的所得稅（扣除退款）相當於或大於所支付的總所得稅（扣除退款）的5%時。最後，該標準取消了要求所有實體披露未識別稅務負債餘額在未來12個月內合理可能變動範圍的性質和估計，或聲明無法估算範圍的要求。該標準對公司自2026年1月1日開始的年度適用。可以提前採納該標準。該標準應以前瞻性基礎應用。允許追溯適用。公司目前正在評估該標準可能對其財務報表產生的影響。 要求披露分解的所付所得稅和有效稅率調解。對於公開的業務實體，該ASU自2024年12月15日之後的財政年度生效，可選擇追溯或展望應用。公司目前正在評估採用ASU 2023-09的影響。
3. 現金、現金等價物和受限制的現金
截至2024年1月31日和2024年4月30日，公司的現金及現金等價物的攤銷成本和估計公允價值如下（以千爲單位）：
2024年1月31日 攤銷成本 未實現收益 未實現虧損 估計公允價值 現金 $ 45,297 $ — $ — $ 45,297 現金等價物： 貨幣市場基金 11,942 — — 11,942 受限制的現金 (1)
3,700 — — 3,700 現金、現金等價物和限制性現金總額 $ 60,939 $ — $ — $ 60,939
2024年4月30日 攤餘成本 未實現損失 估算公允價值 現金 $ 32,323 $ — $ — $ 32,323 現金等價物： 貨幣市場基金 25,135 — — 25,135 受限現金 (1)
3,700 — — 3,700 總現金、現金等價物和受限制現金 $ 61,158 $ — $ — $ 61,158
(1) 與一封未決的信用證有關。有關該信用證的進一步細節，請參閱腳註12「承諾和可能發生的事項」。
4. 公允價值衡量
以公允價值計量的定期持有的資產
在基本報表中以公允價值記錄的金融工具按如下分類：
• 一級：可觀察到的輸入，反映在活躍市場中相同資產或負債的報價價格。
• 二級：除了一級價格之外的可觀察輸入，例如類似資產或負債的標價，非活躍市場的標價或其他可觀察或可以通過觀察到的市場數據在資產或負債的完整期間得到證實的輸入。
Domo公司。
簡明合併財務報表註解（續）
(未經審計)
4. 公允價值測量（續）
• 3級別：無法觀察的輸入反映了管理的假設，這些假設已包含在用於判斷公允價值的估值技術中。這些假設必須與合理可得的市場參與者假設保持一致。
以下表格總結了2024年1月31日和2024年4月30日按照公允價值層次分類衡量的資產（以千爲單位）:
2024年1月31日 第 1 級 第 2 級 第 3 級 總計 現金等價物： 貨幣市場基金 $ 11,942 $ — $ — $ 11,942 現金等價物總額 $ 11,942 $ — $ — $ 11,942
2024年4月30日 一級 二級 三級 總費用 現金等價物： 貨幣市場基金 $ 25,135 $ — $ — $ 25,135 現金等價物總計 $ 25,135 $ — $ — $ 25,135
權證
$ — $ — $ 1,656 $ 1,656
3級工具包括與購買B類普通股票的權證有關的責任，該權證是與信貸設施有關聯發行的。請參閱有關此發行的詳細信息，請查看「債務」第11條註釋。權證責任在發行時按公允價值計入，並在每個後續季度結束日期重新計量，只要權證仍然有效。一般而言，基礎股票公允價值和估計期限的增加（減少）會對公允價值計量產生類似的影響，並在綜合其他收入（費用）中確認於壓縮合並業務報表中。
權證負債公認公允價值變動如下所示（單位：千美元）：
截至2024年1月31日的餘額 $ — 發行B類普通股認股權證 2,222 B類普通股認股權證公允價值下降 (566 ) 截至2024年4月30日的餘額 $ 1,656
擔保債務的價值是使用Black-Scholes期權定價模型估算的，其假設如下：
截至4月30日的三個月
2024 預期股價波動 73 % - 79 %
預期期限 3.8 - 4.0 年
無風險利率 4.36 % - 4.80 %
預期股息率 —
在截止於2024年4月30日的三個月內，公司在計量公允價值的資產和負債的公允價值層次之間沒有轉移。
Domo公司。
簡明合併財務報表註解（續）
(未經審計)
4. 公允價值測量（續）
其他金融工具的公允價值
某些金融工具的賬面價值，包括銀行存款、應收賬款、應付賬款、應計負債和其他負債，由於其短期到期性質，接近公允價值，並未包括在上文的公允價值表中。 .
5. 資產和設備
淨的物業和設備包括以下內容（以千爲單位）：
截至1月31日， 截至4月30日， 2024 2024 資本化的內部使用軟件開發成本
$ 55,018 $ 57,014 計算機設備和軟件
1,997 1,985 租賃權改進
3,949 4,273 傢俱、車輛和辦公設備
1,158 1,636 62,122 64,908 減去累計折舊和攤銷
(35,119 ) (37,668 ) $ 27,003 $ 27,240
與房地產和設備相關的折舊及攤銷費用分別爲$2023年7月31日和2022年同期的一個多米爾。1.5 萬美元和2.2 三個月截至2023年4月30日和2024年4月30日的廣告費用分別爲百萬美元。
公司在2023年6月30日和2022年6月30日的三個和六個月內將$百萬的授予股票-based報酬支出資本化爲軟件成本，分別相比$ 百萬2.6 萬美元和2.1 分別在2023年4月30日和2024年4月30日結束的三個月內，軟件開發費用爲百萬美元。對資本化軟件開發費用的攤銷金額爲$。1.3 萬美元和1.8 三個月截至2023年4月30日和2024年4月30日的廣告費用分別爲百萬美元。
6. 無形資產
無形資產包括以下內容（以千爲單位）： 截至2022年1月31日， 截至4月30日， 2024 2024 知識產權，不包括專利
$ 2,484 $ 2,437 專利
950 950 3,434 3,387 減少累計攤銷
(694 ) (837 ) $ 2,740 $ 2,550
和$百萬的無形資產攤銷費用，在2024年5月3日和2023年5月5日的三個月內分別爲20,000 和 $0.1 分別爲2023年4月30日和2024年4月30日結束的三個月中，我們資產的專利價值爲 million，並在剩餘的平均壽命內攤銷。 3.0 除專利外，知識產權的剩餘壽命爲 years，將在剩餘的壽命內進行攤銷。 4.8 年。
Domo公司。
簡明合併財務報表註解（續）
(未經審計)
7. 應計費用及其他流動負債包括以下方面：
應計費用和其他流動負債如下（以千爲單位）：
截至2022年1月31日， 截至4月30日， 2024 2024 應計費用
$ 16,284 $ 20,357 應計工資和福利
4,541 3,583 應計佣金
4,677 3,071 應計獎金
8,057 2,548 應計工資稅
2,475 2,240
1,826 1,782 4,999
1,339 610 其他應計負債
4,231 6,948 $ 43,430 $ 41,139
8. 租約
公司通過非可取消營運租賃方式租賃辦公空間，租約到2027年不等的各種到期日。這些租約要求每月支付租金，可能在租約期內受到年度上漲的影響。
租賃費用的組成如下（以千元爲單位）：
截至4月30日的三個月 2023 2024 營業租賃費用 $ 1,634 $ 1,492 短期租賃費用 265 288 租賃總費用 $ 1,899 $ 1,780
租期和折扣率信息彙總如下：
截至2024年4月30日 加權平均剩餘租賃期限（年） 2.9 加權平均折扣率 10.7 %
Domo公司。
簡明合併財務報表註解（續）
(未經審計)
8. 租賃 (續)
截至2024年4月30日，租賃負債到期償還情況如下（以千爲單位）：
截至1月31日年底： 2025 (1)
$ 4,984 2026 6,042 2027 5,417 2028 1,797 總租賃支付 18,240 減去隱含利息 (2,536 ) 租賃負債的現值 $ 15,704
(1) 扣除2024年4月30日三個月和九個月的分別爲淨額0.2 預計將在2025財年中使用的百萬租戶改善計劃。
1.7 萬美元和1.7 2023年和2024年度的三個月內，經營租賃所支付的現金爲**百萬美元**，已計入經營活動中使用的淨現金流量，詳見彙總現金流量表。
公司已經通過2027年簽訂了各種到期日不同的轉租協議。根據這些協議，公司預計將在2024年4月30日前收到大約$的轉租收入。6.0 到2024年4月30日，轉租收入爲$百萬。0.4 萬美元和0.2 截至2023年和2024年4月30日三個月止，轉租收入爲$百萬。
9. 遞延收入和履約義務
遞延收益
2024年4月30日結束的三個月內，公司的遞延營業收入餘額出現了顯著變化，變化情況如下（單位：千美元）：
截至2024年1月31日的餘額 $ 187,986 營業收入在期初未實現收入的遞延收入餘額包括的部分 (67,508 ) 期間除已確認爲收入的金額外，由賬單激增導致的增加 52,901 截至2024年4月30日的餘額 $ 173,379
分配給剩餘履行義務的交易價格
剩餘績效責任分配的交易價格表示公司預計從現有的不可取消合同中認可的剩餘收入金額，無論是已計費還是未計費。截至2024年4月30日，預計將從訂閱合同的剩餘績效責任中認可約$百萬的收入。公司預計將在此金額中的約$百萬在2024年4月30日之後進行認可。截至2024年4月30日，預計將從專業服務和其他合同的剩餘績效責任中認可約$百萬的收入，其中約$百萬預計將在之後進行認可。329.2 百萬的收入預計將從訂閱合同的剩餘績效責任中認可。公司預計將在之後的2024年4月30日認可此金額中的約$百萬，並在之後進行認可。215.7 後續的2024年4月30日，預計將從訂閱合同的剩餘績效責任中認可約$百萬的收入，其餘部分將在之後進行認可。 十二個月 百萬的收入預計將從專業服務和其他合同的剩餘績效責任中認可。17.1 百萬的收入預計將從專業服務和其他合同的剩餘績效責任中認可，其中百萬預計將在之後進行認可。14.8 百萬的收入預計將從專業服務和其他合同的剩餘績效責任中認可。 十二個月 在2024年4月30日後的接下來，餘額隨後認可。
Domo公司。
簡明合併財務報表註解（續）
(未經審計)
10. 地理信息
按客戶的賬單地址確定營業收入的地理區域。 以下表格列出了按地理區域劃分的營業收入（以千爲單位）： 截至4月30日的三個月 2023 2024 美國 $ 63,000 $ 63,981 國際 16,458 16,122 總費用 $ 79,458 $ 80,103 按地理區域劃分的營業收入百分比: 美國 79 % 80 % 國際 21 % 20 %
除美國外，沒有其他單個國家在2023年和2024年4月30日結束的三個月內收入超過10%。截至2024年4月30日，公司的幾乎所有財產和設備均位於美國。
11. 債務
信貸設施
公司擁有一項信貸額度，允許最多$的長期貸款借款。100.0 萬美元的長期貸款借款，截至2024年4月30日已全部提取。信貸額度由公司的幾乎所有資產擔保。
2024年2月，公司與信貸額度進行了修訂，將未償貸款的到期日從2025年4月1日延期至2026年4月1日，並對財務契約進行了一些修改。伴隨着這項修訂，公司發行了完全投合的權證，用於購買B類普通股。有關B類普通股權證的詳細信息，請參閱第13號註釋「股東赤字」。與信貸額度相關的權證被記錄爲其他應計負債增加，相應地使債務發行成本增加。相關利息費用根據有效利息法在簡明綜合利潤表中按其他費用淨額確認。
貸款設施要求在應計利息的一部分進行僅利息支付，直到到期日。該應付利息部分應計到貸款期限的未償本金上，並按月現金支付，截至2024年4月30日，應計利息以浮動利率計息，取兩者最大值（1） 7.0 ％和（2）調整後的Term SOFR加 5.5 ％。調整後的Term SOFR定義爲（a） 0.0 ％和（b）Term SOFR加 0.26161 ％。如果SOFR不可用，利息將按浮動利率計息，取兩者中的最大值（1） 7.0 ％和（2）備用基準利率加 2.75 ％。備用基準利率定義爲（a）最高限制的基準利率（b）聯邦基金有效利率加 0.5 ％和（c）調整後的Term SOFR。聯邦基金有效利率定義爲聯邦儲備系統公佈的隔夜利率，或如果未公佈該利率，則爲行政代理從三家聯邦基金經紀人處收到的當天報價的平均值。截至2024年4月30日，利率約爲 11.1 %. 除了基金利率外，所有基金類型按照每年%的固定利率計息。這部分已經計算的利息會按照每月的頻率加到未償還的本金上，並在到期時一次性支付。在截至2023年4月30日和2024年4月30日的三個月內，分別計入了$金額的利息。 11.1 在未償還的項目貸款本金上，每年按照%的固定利率計算的利息會累計計入。這部分利息會在每月份加到未償還的項目貸款本金額上，並在到期時一次性支付。在截至2023年4月30日和2024年4月30日的三個月內，分別計入了$金額的利息。 2.5 在匹配項目的剩餘本金上，每年按照%的固定利率計算的利息會計入。這部分利息會在每月從未償還的項目本金中增加，並在項目到期時一次性支付。在2023年4月30日和2024年4月30日結束的三個月內分別計入了$金額的利息。0.7 萬美元和0.7 在分別截至2023年4月30日和2024年4月30日的三個月內，總共計入了$金額的利息。
信貸設施要求支付$ 的封閉費用7.0 百萬美元，最早支付日期爲（1）貸款提前還清日期，（2）貸款到期日，即2026年4月1日，和（3）貸款到期支付日期。此外，公司在2020年8月簽訂的修訂案中還包括一筆$ 的修訂費用5.0 百萬美元，按年利率%計息，到期日支付。由於這些費用的長期性質，它們被記錄爲現值，增加了其他長期負債和債務發行成本 9.5 。這些負債將吧增加其他負債非流動資金和債務發行成本
Domo公司。
簡明合併財務報表註解（續）
(未經審計)
11. 債務（續）
在貸款期間，債務會按照全額增值計入貸款利息支出。這種增值會在按年經營報表中以其他費用的形式記錄。債務發行成本會在壓縮合並資產負債表上以抵銷期貸款的未償還本金的方式呈現，並且會按照有效利率法在按年經營報表中以其他費用的形式攤銷，直至貸款期滿。
長期債務的餘額如下（單位：千美元）：
截至2022年1月31日， 截至4月30日， 2024 2024 主要 $ 116,336 $ 117,064 減：未攤銷債務發行成本 (2,802 ) (2,941 ) 淨帶餘額 $ 113,534 $ 114,123
信貸額度包含借款、違約事件和契約的慣常條件，包括限制公司處置資產、對業務性質、控制權或地點進行實質性改變、與其他實體合併或收購、產生債務或抵押物、向公司股本持有人進行分配、進行某些投資或與關聯公司進行交易的契約。此外，公司必須遵守每季度測試的最低年化經常性收入財務契約。信貸額度將年化經常性收入定義爲 四 乘以公司前一季度的總收入（扣除定期折扣和期限大於 一年 ）減去公司在該季度被告知的任何客戶合同的年度合同價值，在本期限結束時將不予續訂，再加上該季度現有客戶合同的年度合同價值的增加。公司還必須遵守至少12個月的合併息稅折舊攤銷前利潤（由信貸額度定義）契約，該協議每季度進行一次測試，並遵守美元15.0 百萬每月最低流動性契約。不遵守這些契約，或發生信貸額度中規定的某些其他事件，可能會導致貸款協議下的違約事件。如果發生違約事件，而公司無法獲得豁免，則任何未償還的本金、利息和費用都可能立即到期並支付。 該公司在2024年1月31日和2024年4月30日遵守了信貸額度的契約條款。
公司發生了利息費用$4.5 萬美元和4.7 三個月截至2023年4月30日和2024年4月30日的廣告費用分別爲百萬美元。
12. 承諾和不確定事項
訴訟
應賠償、評估、訴訟、罰款和罰金以及其他來源而產生的損失或風險的負債，在可能已發生負債且金額可以合理估計時計入。與損失事項有關的法律費用按發生時支出。
公司在業務的正常進行中，不時會捲入法律訴訟。管理層認爲這些訴訟的結果不會對公司的財務狀況、經營業績或流動性產生重大影響。
公司的安排通常包括某些規定，以補償客戶，如果公司的產品或服務侵犯第三方的知識產權，則客戶可以免責。到目前爲止，公司尚未因此類義務而產生任何實質性成本，並且沒有在附帶的彙總財務報表中計提任何與此類義務相關的實質性負債。
公司的訂閱服務一般都按照適用客戶服務訂單的條款，在正常使用和情況下提供與之相符的性能保證。此外，公司的安排通常包括對客戶進行賠償，以便在其訂閱服務侵犯第三方知識產權的情況下提供保護。此外，如果公司違反其安全或保密義務，還可能產生責任。截至目前，由於這些義務，公司尚未產生重大費用並未在附表合併財務報表中確認責任。
Domo公司。
簡明合併財務報表註解（續）
(未經審計)
12. 承諾和事項（續）
公司與部分客戶簽訂了服務級別協議，定義了可用性可靠性和性能水平，並允許這些客戶在公司未能達到一定的服務水平時獲得與未使用的訂閱服務相關的退款額度。在非常有限的情況下，如果公司反覆或嚴重地未能達到這些水平，公司允許客戶提前終止協議。如果公司反覆或嚴重地未能達到合同約定的服務水平，合同可能要求退還預付未使用訂閱費用。到目前爲止，公司在其協議中並未出現任何重大未能達到規定的可用性可靠性和性能水平的情況，因此公司未計提與這些協議相關的負債。
信用證
根據2022年9月對現有租賃協議的修訂，公司提供了一份價值$的信用證，以確保公司支付房東超出房東貢獻的改善費用的義務。信用證尚未被使用。信用證在2023年9月續約，並於2024年12月到期。該信用證所代表的金額在2024年4月30日的公司簡明合併資產負債表中列爲受限現金。 根據2022年9月對現有租賃協議的修訂，公司提供了一份價值$的信用證，以確保公司支付房東超出房東貢獻的改善費用的義務。信用證尚未被使用。信用證在2023年9月續約，並於2024年12月到期。該信用證所代表的金額在2024年4月30日的公司簡明合併資產負債表中列爲受限現金。3.7 根據2022年9月對現有租賃協議的修訂，公司提供了一份價值$的信用證，以確保公司支付房東超出房東貢獻的改善費用的義務。信用證尚未被使用。信用證在2023年9月續約，並於2024年12月到期。該信用證所代表的金額在2024年4月30日的公司簡明合併資產負債表中列爲受限現金。
其他購買承諾
公司還與某些不可取消的合同承諾，涉及雲基礎建設服務，在正常經營業務過程中達成協議。在年度10-k表格披露的信息中，這些承諾沒有發生重大變化。
13. 股東赤字
優先股
公司董事會有權在不需要公司股東進一步行動的情況下，發行多達10,000,000 股份的優先股，可以分爲一種或多種系列，並確定其權利、優先權和特權，包括投票權。截至2024年1月31日和2024年4月30日， 否
普通股票
該公司有兩個可報告的業務板塊：（i）電子商務業務，主要涉及收購和租賃電子商務平台，與企業合作，優化其在國內外線上銷售商品的能力，使客戶和合作夥伴優化其電子商務業務的存在和營業收入，以及其他相關業務；(ii) 醫療保健業務，提供第三方行政服務機構，數據管理，COVID-相關診斷和疫苗接種，處方藥品，復配藥物，遠程藥房服務，抗逆轉錄病毒藥物，藥物治療管理，向長期護理設施供應處方藥物，藥物依從性包裝，根據《藥品折扣定價計劃》爲覆蓋實體提供合同藥劑服務，以及醫療風險管理。兩個 普通股分爲A類股和b類股。每股A類股股票有權利 40 2票權，並可隨時轉換爲一股A類普通股。在2023年9月30日和2022年9月30日期間，分別將之一 b類股股票的1股。每股A類股股票在任何轉讓時將自動轉換爲 之一 1股b類股股票。每股b類股股票有權利 之一 每股一票。A類普通股股東和B類普通股股東在所有事項（包括董事選舉）的股東投票中作爲單一類別一起投票，除非法律或公司章程另有規定。受到可能適用於任何尚未償付的優先股份的優先權的限制，A類普通股股東和B類普通股股東有權根據公司董事會的決定獲得可能存在的紅利。
在2024年1月31日和2024年4月30日，有 3,263,659
在2024年1月31日和2024年4月30日，有 500,000,000 33,655,756 34,910,757
B類普通股權證
根據2016年7月簽署的一項信貸額度，公司發行了購買B類普通股的權證。截至2024年4月30日，有[待填寫]股B類普通股待發放，這些權證可按[待填寫]美元行使。 3,333 B類普通股股票的發行可根據未行使的權證以[待填寫]美元行使。34.35 每股.
Domo公司。
簡明合併財務報表註解（續）
(未經審計)
13. 股東赤字（續）
與信貸機構的合作，公司發行了購買b類普通股的認股權證。截至2024年4月30日，尚有[shares of Class b common stock]股待發行的認股權證。 189,036 [shares of Class b common stock]股是在未行使的認股權證下可行使的，行使價爲$X。0.01 每股.
14. 其他板塊
2011年4月，公司設立了2011年股權激勵計劃（2011計劃），該計劃在2011年9月進行了修訂，以提供股票期權和其他以股票爲基礎的獎勵。2018年6月，公司採用了2018年股權激勵計劃（2018計劃）。2018計劃提供了對員工、顧問和公司董事會成員授予激勵和非法定股票期權、限制性股票、股票單元、股票增值權、績效單位和績效股的權限。
根據2018年計劃，可供發行的股票數量包括每個財政年度第一天的年度增幅，等於以下兩項中最小值：(1)3,500,000 股票；(2)5 截至上一財年最後一天A類和b類普通股已發行股份的百分比；以及（3）公司董事會可能不遲於前一年最後一天確定的其他金額。在截至2024年4月30日的三個月中，2018年計劃下可供授予的股票數量增加了 1,845,970 股份。截至 2024 年 4 月 30 日，有 4,613,392 根據2018年計劃可供授予的股份。
與首次公開募股有關，2011年計劃被終止。隨着2018年計劃的建立，公司不再根據2011年計劃授予以股權爲基礎的獎勵，並且任何在2011年計劃下到期、終止、被沒收或被公司回購，或者被公司用於支付稅款扣除義務的股票，將可供未來在2018年計劃下授予。 公司按照以下方式確認與其股權激勵計劃相關的股權補償費用（以千美元爲單位）：
截至4月30日的三個月， 2023 2024 收入成本：
訂閱
$ 618 $ 798 專業服務及其他
479 333 銷售和營銷
6,730 5,314 研究和開發
4,975 4,422 一般和行政
3,508 3,084 利息支出
162 191 總計
$ 16,472 $ 14,142
Domo公司。
簡明合併財務報表註解（續）
(未經審計)
14. 股權激勵計劃（續）
股票期權
股票期權通常在一段時間內解除限制，並且從授予日期開始計算期限。 四年期。 股票期權通常在一段時間內解除限制，並且從授予日期開始計算期限。 $244,200，將在歸屬期內按比例確認。 在2023年4月30日至2024年4月30日期間，已發放了期權。 否
以下表格詳細列出了截止2024年4月30日爲止的優先股期權及相關活動。 假設本說明書所涵蓋的所有普通股均已出售完成，在2023年11月29日發行和流通的普通股數量的基礎之上，假設所有股票均購買，假定銷售股東將擁有的所有已發行普通股的百分比 加權平均行使價格 加權平均剩餘合同期限（年） 綜合內在價值（以千元計） 截至2024年1月31日爲止，傑出的金額 793,314 $ 26.52 1.0 $ — 到期的 (28,867 ) 26.44 截至2024年4月30日爲止，傑出 764,447 $ 26.52 0.6 $ —
期權行權時的累計內在價值爲$。其他 2023年4月30日結束的三個月內，行權的期權數量爲。 否 2024年4月30日結束的三個月內，行權的期權數量爲。內在價值表示每個期權的行權日市場收盤價與行權價之間的差值。2024年4月30日的內在價值基於該日公司B類普通股的市場收盤價。
截至2024年4月30日，所有未償付的股票期權已經歸屬並可行使，與所有未償付的股票期權相關的股權補償費用已經確認。
受限股票單位
根據計劃授予的限制性股票單位（RSUs）主要在滿足基於服務的條件時獲得和結算。這些獎勵的服務條件通常在滿足 三 或。公司使用資產和負債的會計方法來計算所得稅。根據這種方法，根據資產和負債的金融報表及稅基之間的暫時區別，使用實施稅率來決定遞延稅資產和遞延稅負債，該稅率適用於預期差異將反轉的年份。稅法的任何修改對遞延稅資產和負債的影響將於生效日期在財務報告期內確認在彙總的綜合收益報表上。 以固定期限爲期限的 之一 或。發生 每季度之後開始解鎖。 RSU包括基於業績的限制性股票單位（PSU），其受市場控件影響並在完成基於服務的控件時解決。 與RSU活動相關的披露包括PSU的影響。
以下表格詳細列出了截至2024年4月30日結束的三個月內的未行權 RSU 及相關活動情況：
股數 加權平均授予日公允價值 截至2024年1月31日爲止，傑出的金額 4,726,290 $ 25.61 已行權 441,694 10.54 34,105 (1,111,795 ) 22.32 取消的 (64,061 ) 49.03 截至2024年4月30日的未結算金額 3,992,128 $ 25.25
截至2024年4月30日，尚未確認的與未行權的RSU相關的股權補償費用爲$87.1 百萬美元，預計將在加權平均期間內確認 2.1 年。
Domo公司。
簡明合併財務報表註解（續）
(未經審計)
14. 股權激勵計劃（續）
員工股票購買計劃
2018年6月，公司董事會通過了ESPP。每個財年的第一天，根據ESPP所規定的，發行的B類普通股份數目將增加到以下最小者：（1）B類普通股的數量，（2）公司上一財年最後一天流通的A類和B類普通股的比例，（3）ESPP管理員在上一財年最後一天前確定的其它數量。在2024年4月30日結束的三個月內，ESPP可用股份的數量增加了shares。截至2024年4月30日，ESPP還有shares股份可用。1,050,000 普通B類股股份的比例，公司上一財年最後一天的流通的A類和B類普通股的比例，ESPP的管理員可能在上一財年的最後一天前確定的任何其他金額。在截至2024年4月30日的三個月內，ESPP的可用股份增加了shares。截至2024年4月30日，ESPP的可用股份爲shares。1.5 在2024年4月30日結束的三個月內，ESPP的可用股份增加了shares。截至2024年4月30日，ESPP的可用股份爲shares。 553,791 在2024年4月30日結束的三個月內，ESPP的可用股份增加了shares。截至2024年4月30日，ESPP的可用股份爲shares。 601,136 在2024年4月30日結束的三個月內，ESPP的可用股份增加了shares。截至2024年4月30日，ESPP的可用股份爲shares。
ESPP通常提供連續重疊的購買期限。 12 個月爲一個購買期限。 兩個 六個月 購買期限通常安排在每年的4月1日或10月1日之後的第一個交易日開始。 25 ESPP旨在符合《國內稅收法典》第423條的稅收合格計劃，並允許參與者通過工資扣除購買B類普通股。 300 在ESPP下，參與者每個購買期限最多可購買股票。
參與者累積扣除的金額將用於在每個購買期結束時購買B類普通股。股票的購買價格爲85 每個認購期首個交易日B類普通股的市價或適用行權日期B類普通股的市價的0%。如果認購期行權日期B類普通股的市價低於該認購期首個交易日的市價，則參與者將在行權日期成功購買股票後被自動退出該認購期，並在新的認購期中重新註冊。參與者可以在任何認購期內隨時結束參與，將獲得尚未用於購買B類普通股的已累計的投入金額。僱傭終止會自動終止參與。
截至2024年4月30日，根據估計可用股份數量和根據ESPP所作的貢獻選擇，共發行了約萬股股票。估計可用股份數量是在假設計劃將增加約%的已發行股份數量的情況下進行估計的，截至2025年1月31日，與ESPP相關的未認可股權酬金總計爲美元。 328,820 根據估計可用股份數量和根據ESPP所作的貢獻選擇，截至2024年4月30日，共計可發行約萬股股票。估計可用股份數量是在假設計劃將增加約%的已發行股份數量的情況下進行估計的。截至2024年4月30日，與ESPP相關的尚未認可的股權酬金總計爲美元。 1.5 根據估計可用股份數量和根據ESPP所作的貢獻選擇，截至2024年4月30日，共計可發行約萬股股票。估計可用股份數量是在假設計劃將增加約%的已發行股份數量的情況下進行估計的。截至2024年4月30日，與ESPP相關的尚未認可的股權酬金總計爲美元。0.9 百萬美元，預計在加權平均期限內確認。 0.8 年。
15. 所得稅
公司通過將估計年度有效稅率應用於截至當日的稅前收入，針對各適用司法管轄區進行調整，考慮當期的離散稅務事項，計算了截至當日的所得稅費用。公司的稅費支出爲$0.2 百萬和$0.1 分別爲2023年和2024年4月30日結束的三個月，所得稅爲百萬美元。這些時期的所得稅主要歸因於外國和州稅。
對於所述期間，美國法定稅率與公司有效稅率之間的差異主要是由於其美國稅收資產的全部減值準備。有效稅率還受到在境外司法轄區實現的收益的影響。 .
16. 每股淨虧損
公司使用兩類方法來計算每股淨虧損，這是對多類普通股和參與證券的要求。除了投票權以外，A類普通股和B類普通股的權利，包括清算權和股利權，幾乎完全相同。因此，A類普通股和B類普通股在公司的淨損失中平均分擔。
Domo公司。
簡明合併財務報表註解（續）
(未經審計)
16. 每股淨虧損 (續)
以下表格列出了每股基本和稀釋淨虧損的計算（以千爲單位，除每股金額外）：
截至4月30日的三個月 2023 2024 A類 B類 A類 B類 分子： 淨虧損 $ (2,261 ) $ (22,142 ) $ (2,265 ) $ (23,742 ) 分母： 3,264 31,958 3,264 34,218 基本和稀釋每股淨虧損 $ (0.69 $ (0.69 $ (0.69 $ (0.69
由於公司所有期間都處於虧損狀態，基本每股淨虧損與稀釋每股淨虧損相等，因爲包括所有潛在的普通股份會對薄弱。 未計入稀釋每股盈虧計算的可能會對薄弱的潛在普通股的加權平均影響如下（以千爲單位）：
截至4月30日的三個月 2023 2024 期權購買普通股 4 — 限制性股票單位 68 205 員工股票購買計劃 — 37 普通股認股權證 — 155 72 397
項目2. 管理層對財務狀況和業績的討論與分析
本討論包含根據1933年證券法第27A條及其修正案和1934年證券交易法第21E條及其修正案的若干前瞻性陳述。包含諸如「可能」、「相信」、「可能」、「將會」、「尋求」、「依賴」、「預期」、「期望」、「打算」、「計劃」、「項目」、「預測」、「業務前景」、「估計」或類似表達的陳述構成前瞻性陳述。您應該仔細閱讀這些陳述，因爲它們討論了未來的期望，包含了對未來經營業績，財務狀況的預測，或者闡述了其他「前瞻性」信息。這些陳述涉及我們未來的計劃，目標，期望，意圖和財務績效，以及這些陳述背後的假設。它們包括但不限於以下內容：
• 我們吸引新客戶、保留和擴展與現有客戶的關係的能力;
• 我們未來的財務表現，包括我們對營業收入、營業成本、毛利潤、營業費用、關鍵指標、現金流生成能力以及實現和保持未來盈利能力的預期。
• 轉向以消費爲基礎的定價模型對我們業務的潛在影響;
• 我們業務和商業智能軟件市場中預期的趨勢、市場機會、增長率和挑戰；
• 我們銷售和營銷工作的效果；
• 我們在競爭激烈的市場中成功競爭的能力;
• 我們能夠對快速的技術變革做出反應並加以利用；
• 關於未來增長的預期和管理；
• 我們進入新市場和管理擴展努力的能力，特別是國際市場；
• 我們開發新產品功能的能力;
• 我們吸引和留住關鍵員工以及合格的技術和銷售人員的能力；
• 我們有效而高效地保護品牌的能力；
• 我們及時擴大和調整製造行業的能力；
• 一般經濟和市場狀況對我們業務的影響;
• 我們保護客戶數據和專有信息的能力；
• 我們要有能力維護、保護和增強我們的知識產權，不侵犯他人的知識產權；和
• 我們有能力遵守所有政府法律、法規和其他法律義務。
我們的實際結果可能與任何前瞻性聲明中包含或暗示的結果有實質差異。可能導致或有助於這些差異的因素包括下文以及本報告其他地方討論的因素，包括第二部分第1A項（風險因素）中討論的因素。
鑑於這些前瞻性聲明中存在重大的不確定性和風險，您不應將這些聲明視爲我們或任何其他人會在任何特定時間範圍內或根本實現我們的目標或計劃，或作爲對未來事件的預測的代表或保證。此外，我們和任何其他人都不承擔對前瞻性聲明的準確性和完整性的責任。除非法律要求，我們不承擔公開更新任何前瞻性聲明的義務，無論是基於新信息、未來事件或其他原因。
概述
我們在2010年創立了Domo，以數碼方式將企業內部所有人與實時的、豐富的、相關的數據進行連接，並讓所有員工能夠合作和利用這些數據。我們意識到很多組織無法訪問他們在獨立的雲應用和本地數據庫中收集的大量數據。而對於那些能夠訪問數據的組織來說，獲取數據的過程耗時、昂貴，並且常常導致數據在達到決策者手中時已經過時。交付的格式，包括警報功能和設備，對於連接和實時的移動勞動力來說是不夠的。基於這些觀察，顯而易見的是，無論組織的規模或行業如何，所有組織都未能釋放他們所有人、數據和系統的力量。爲了解決這些挑戰，我們提供一個現代化的基於雲的數據體驗平台，將組織中的每個人（從CEO到前線員工）與組織中的所有人、數據和系統進行數字連接，使他們能夠獲得實時數據和洞察，並讓他們能夠讓數據爲每個人工作，從而在業務上產生更大的影響。
歷史上，我們將我們的平台作爲一項訂閱服務提供給我們的客戶。訂閱費是基於選擇的Domo套餐，其中包括基於層次的平台功能或使用量。業務領導者、部門負責人和經理通常是我們平台的最初訂閱者，他們使用Domo來解決業務問題或實現部門訪問。隨着客戶認識到我們平台的價值，我們與CIO和其他高級執行人員合作，推動廣泛的企業採用。
我們的基於消費的服務提供持續擴展。我們的消費型服務客戶根據預計使用量享有年度採購承諾，採用分層定價結構。我們相信這種模式可以提高客戶採用率，並使我們能夠更好地吸引、擴大和保留客戶，從而對銷售和市場營銷的生產力產生積極影響。我們相信這有潛力消除許多采用障礙，並更好地使我們的定價與向客戶提供的價值相匹配。在我們當前的財季中，大約有30%的訂閱收入來自消費型協議，我們預計未來這個百分比將增加。然而，我們對消費型協議的經驗有限，我們的定價和訂閱模式的變化會給我們帶來許多不確定性。
截止2024年4月30日，按美元權重計算，我們客戶中的64%簽訂了多年合同，與2024年1月31日的66%相比。無論是新客戶還是現有客戶，來自多年合同的高營業收入提升了我們訂閱收入的可預測性。我們通常提前按年向客戶發票收取平台訂閱費用。
剩餘業績義務（RPO）表示我們預計從現有的不可取消合同中認可的剩餘收入額，無論是計費的還是未計費的。截至2023年4月30日和2024年4月30日，總剩餘業績義務分別爲35670萬美元和34630萬美元。預計在未來12個月內將作爲營業收入認可的剩餘業績義務金額分別爲23750萬美元和23050萬美元，截至2023年4月30日和2024年4月30日。
2023年4月30日至2024年4月30日的三個月內，我們的總營業收入分別爲7950萬美元和8010萬美元，同比增長1%。在2023年4月30日至2024年4月30日的三個月內，沒有任何單一客戶佔據我們總營業收入的10%以上，也沒有任何單一組織在統計多個子公司或部門時單獨開具發票。來自美國的賬單地址的客戶的營業收入分別佔我們2023年4月30日至2024年4月30日的三個月內總營業收入的79%和80%。
儘管我們正在轉向基於消費的定價模式，但我們預計我們的營業收入在短期內會受到負面影響，部分原因是宏觀經濟環境的影響，這已經延長了軟件銷售週期，增加了交易審查的難度，並使續訂討論變得更加具有挑戰性。這些因素對我們的企業客戶產生了更大的影響，正如企業收入的下降所證明的那樣，我們預計在短期內它將繼續下降。針對這些變化，我們已經採取了並打算繼續採取措施，以更好地調整我們的銷售團隊並專注於控制成本，我們預計這將導致利潤率的提高，持續的正現金流和長期的高效增長。
自成立以來，我們承擔了重大淨損失，包括2023年4月30日和2024年4月30日分別爲2440萬美元和2600萬美元的淨損失，截至2024年4月30日，累計虧損爲143160萬美元。我們預計在可預見的未來將繼續虧損，可能無法實現或維持盈利能力。
宏觀經濟狀況的影響
普遍的宏觀經濟環境已經對我們和我們的客戶的業務產生了影響，而且可能繼續產生影響，這種影響我們可能無法量化或與其他驅動因素分離。關於美國和全球經濟健康狀況的持續擔憂可能導致我們目前的和潛在的客戶減少或推遲科技支出，或者要求我們付款或其他讓步，所有這些都可能對我們的經營業績、財務狀況和前景產生重大和負面的影響。美國正在經歷歷史上極高的通貨膨脹率。最近的通貨膨脹環境可能導致我們承擔更高的經營成本，而我們可能無法通過定價平台來收回這些成本，並可能進一步導致我們的客戶減少或推遲科技支出，以減輕自己不斷上漲的成本。
影響業績的因素
繼續吸引新客戶
我們相信擴大客戶群體的能力是市場滲透、業務增長和未來業務機會的重要指標。我們定義每個季度末的客戶爲在該季度產生營業收入大於2500美元的實體。在組織擁有多個子公司或部門的情況下，每個在單獨賬單地址開具發票的實體被視爲單獨的客戶。在顧客通過經銷商購買的情況下，每個最終客戶被單獨計算。我們將企業客戶定義爲營業收入超過10億美元的公司，營業收入不足10億美元的公司屬於企業客戶。爲了保持可比性，營業收入低於10億美元的公司成爲顧客後，隨後超過該門檻的公司被視爲所有期間的企業客戶。
截至2024年4月30日，我們擁有超過2,600名客戶。截至2023年和2024年4月30日的三個月，我們的企業客戶分別佔我們營業收入的49%和47%。爲了促進企業和公司客戶的增長，我們打算進一步發展合作伙伴生態系統，與更多的軟件經銷商、系統集成商和其他合作伙伴建立協議，提供更廣泛的客戶和地理覆蓋。我們認爲我們在整體市場上的滲透率較低，有很大的機會隨着時間的推移擴大我們的客戶群。
客戶升級銷售和保留
我們採用買地、開發、保留的銷售模式，我們的業績取決於我們能否保住客戶並擴大在現有客戶中對我們平台的使用。目前，我們的客戶需要多年時間才能充分發揮我們平台的效能。我們相信，隨着客戶在多種用例中部署更大量和更多的數據來源，我們平台的獨特特性可以滿足他們組織內的每個人的需求。我們在很多客戶中的擴張仍處於早期階段。
我們已經投資於平台能力和在線支持資源，使我們的客戶能夠以自我引導的方式擴展我們的平台的使用。我們的專業服務、客戶支持和客戶成功功能也通過幫助客戶成功部署我們的平台和實施附加用例來支持我們的銷售團隊。此外，我們相信我們的合作伙伴生態系統將在未來變得越來越重要。我們與客戶密切合作，通過我們的客戶成功團隊以及平台上的自我引導體驗來發現新的用例，從而推動他們與我們的平台的日益緊密的合作。我們積極與客戶互動，評估他們是否滿意並充分實現我們平台的益處。儘管這些努力通常需要大量的承諾和前期成本，但我們相信我們在產品、客戶支持、客戶成功和專業服務方面的投資將創造機會，以擴展我們與客戶的關係。
我們推動增長和產生額外營業收入的能力在很大程度上取決於我們保住客戶並增加他們對我們平台的使用。出於這個目標，我們將客戶成功和客戶支持資源分配在最大化維持和擴展我們訂閱營業收入方面。
我們評估客戶保持情況的重要指標是總留存率。我們通過將給定期間內續訂的年合同價值（ACV）金額除以該期間續簽的ACV來計算總留存率。多年合同的ACV也會根據合同週年紀念日所在的期間進行計算。截至2023年4月30日和2024年，我們過去12個月的總留存率分別爲88%和84%。
繼續擴大我們的合作伙伴生態系統並開發方法來鼓勵更廣泛、更戰略的採用，我們預計客戶保留率將長期增加。我們成功升級銷售的能力以及取消的影響可能會在不同的時期有所變化。這種變化的程度取決於多種因素，包括升級銷售和取消與最初訂閱之間的規模和時間關係。
銷售和營銷效率
我們致力於通過改進帳戶定位、消息傳遞、現場銷售業務和銷售培訓來提高銷售團隊和營銷活動的效率，以加速我們平台的採用。我們的銷售策略取決於我們吸引並留住頂尖人才的能力，擴大業務渠道，提高銷售生產力。我們關注每位配額銷售代表的生產力以及銷售代表達到全面生產力所需的時間。
我們通過銷售代表來管理我們的業務流程，以確保足夠覆蓋銷售目標。我們管理銷售生產力和業務流程的能力是業務成功的重要因素。我們已經採取措施，以更好地調整銷售和市場支出以及員工編制，以有效地增長並吸引新客戶。
截至2023年4月30日的三個月，銷售和市場費用佔總營業收入的比例爲54%，而截至2024年4月30日的三個月，這一比例爲53%。
利用研發投資實現未來的增長
我們計劃繼續在業務領域進行投資，以擴展我們的平台功能。這可能包括投資於機器學習算法、預測分析和其他人工智能技術，以創建警報、檢測異常、優化查詢，並建議感興趣的領域，幫助人們專注於最重要的事情。這些投資還可能包括通過改進Domo應用商店和開發工具包來擴展我們平台的功能和效果，從而使客戶和合作夥伴能夠快速構建和部署定製應用程序。爲了實現我們的計劃，新投資額作爲營業收入的百分比預計在短期內會略微增加，然後在近期保持穩定。
截至2023年4月30日的三個月，研發費用佔總收入的比例爲29％，而截至2024年4月30日的三個月，研發費用佔總收入的比例爲28％。
關鍵業務指標
成交量
計費收入代表了我們在一段時間內的總營業收入加上遞延收入的變化。計費反映了向新客戶銷售以及向現有客戶續訂和增值銷售的情況，代表了爲訂閱、支持和專業服務開具的發票金額。我們通常提前一年向客戶開具平台訂閱的發票。由於我們從按年度開具發票的客戶中獲得大部分營業收入，並且年度合同金額範圍廣泛，因此我們可能會因典型的企業購買模式以及大型初始合同、續約和增值銷售的時間差異而經歷可變性。
下表顯示了我們在2023年和2024年4月30日結束的三個月的賬單：
截至4月30日的三個月 2023 2024 $ 70,299 $ 65,496
業績報告中的元件
營業收入
我們主要通過訂閱收入實現營業收入，其中包括基於訂閱的協議和在較小程度上考慮基於消費的協議，以獲取我們的雲平台。我們還提供專業服務。
基於訂閱協議的收入是由客戶、平台層級、用戶數、用戶單價、交易和數據量決定的。收入在相關合同期開始時按比例確認，自平台向客戶提供之日起。我們按比例確認收入，因爲客戶獲得並消耗了
合同期內，該平台的好處可持續享受。基於消費的協議採用分層定價結構，根據預計使用量的年度購買承諾，逐年計算這些購買承諾所帶來的營業收入，並在相關的合同期內按比例進行確認。年度購買承諾的金額在每個年度承諾期結束後不會繼續累積。
專業服務和其他營業收入主要包括與新的訂閱一起銷售的實施服務，以及單獨銷售的專業服務，包括培訓和教育。專業服務通常提前結算，這些安排的收入是在服務完成時確認的。我們的專業服務項目通常持續幾周到幾個月。
營收成本
訂閱收入的成本主要包括第三方託管服務和idc概念的容量; 與雲基礎建設和客戶支持人員直接相關的員工相關成本，包括工資、福利、獎金和股權補償; 與資本化軟件開發成本相關的攤銷費用; 與計算機設備和軟件相關的折舊費用; 向各種第三方支付的技術和服務使用費;及已分配的間接費用。已分配的間接費用包括信息技術基礎設施、租金以及某些員工福利成本等項目。
專業服務和其他收入的成本主要包括與這些服務直接相關的員工相關成本、第三方顧問費用和分配的間接費用。
研究和開發
銷售和市場營銷。 銷售和市場營銷費用主要包括與我們的銷售和市場營銷人員直接相關的員工相關成本和佣金。其他銷售和市場營銷費用包括數字營銷項目和促銷活動，以推廣我們的品牌，包括Domopalooza，我們的年度用戶大會，以及展會、廣告和間接開銷。合同獲取成本，包括銷售佣金，將按照受益期限逐年攤銷，我們確定初始合同的受益期限約爲四年。關於續期合同和專業服務的合同獲取成本將在發生時列爲費用，如果受益期限爲一年或更短。如果受益期限超過一年，成本將被推遲，然後根據受益期限逐年按直線攤銷，我們確定受益期限爲兩年。
研發。 研發支出主要包括員工相關成本、承包商成本、第三方網絡服務、諮詢服務和分攤的間接成本。我們頻繁更新的週期促進了快速創新，並在我們的歷史上推出了新的產品功能。我們將某些可歸因於開發新功能和爲平台增加增量功能的軟件開發成本資本化，並按照訂閱營業收入的成本在預計的新功能或增量功能壽命期間攤銷這些成本，通常爲三年。
普通和行政。 一般及行政費用包括高管、財務、法務、人力資源、招聘和行政人員的員工相關成本；外部法律、會計、招聘和其他諮詢服務的專業費用；以及分攤的間接成本。
其他支出，淨額。
其他費用，淨額主要包括與長期債務相關的利息費用。還包括匯率對外幣交易收益和損失以及對母公司結算餘額重新計量產生的外幣收益和損失，以及利息收入。外幣交易影響記錄爲外幣損失（收益）在簡式合併利潤表中。
基本報表
所得稅主要包括我們在開展業務的國外和州屬司法管轄區的所得稅。由於無法確定遞延稅資產的實現情況，我們對國內淨遞延稅資產設有全部評估負債，其中包括主要與研發相關的淨運營虧損結轉和稅收抵免。
經營結果
以下表格列出了所選的簡明合併利潤表數據及每個指定期間的數據佔總營業收入百分比： 截至4月30日的三個月 2023 2024 營業收入： (以千爲單位) 認購 $ 71,090 $ 72,110 專業服務和其他 8,368 7,993 總收入 79,458 80,103 營業成本： 認購 (1)
10,612 12,775 專業服務和其他 (1)
7,957 7,939 營業成本總額 18,569 20,714 毛利潤 60,889 59,389 營業費用： 銷售及營銷費用 (1)(3)
43,162 42,219 研發 (1)
23,435 22,719 普通和管理 (1)(2)(3)
14,001 15,901 營業費用總計 80,598 80,839 經營虧損 (19,709) (21,450) 其他費用，淨額 (1)(4)
(4,495) (4,431) 稅前虧損 (24,204) (25,881) 所得稅費用 199 126 淨虧損 $ (24,403) $ (26,007)
________________
(1) 包括以下股權補償費用： 截至4月30日的三個月 2023 2024 營業成本： (以千爲單位) 認購 $ 618 $ 798 專業服務和其他 479 333 銷售及營銷費用
6,730 5,314 研發
4,975 4,422 普通和管理
3,508 3,084 其他費用，淨額 162 191 總費用 $ 16,472 $ 14,142
(2) 包括截至2023年4月30日和2024年分別計入的某些無形資產攤銷支出，分別爲$20,000和$10萬。
(3) 包括高管離職補償如下：
截至4月30日的三個月 2023 2024 (以千爲單位) 銷售及營銷費用 $ 443 $ — 普通和管理 1,328 — 高級管理人員的總賠償金 $ 1,771 $ —
(4) 包括截至2024年4月30日的三個月內的60萬美元的重測定權證負債。
截至4月30日的三個月， 2023 2024 收入： 訂閱 89 % 90 % 專業服務及其他 11 10 總收入 100 100 收入成本： 訂閱 13 16 專業服務及其他 10 10 總收入成本 23 26 毛利率 77 74 運營費用： 銷售和營銷 54 53 研究和開發 29 28 一般和行政 19 20 運營費用總額 102 101 運營損失 (25) (27) 其他費用，淨額 (6) (6) 所得稅前虧損 (31) (33) 所得稅準備金 — — 淨虧損 (31) % (33) %
2023年4月30日至2024年4月30日期間的討論
營業收入
截至4月30日的三個月， 2023 2024 $ Change % 變化 （以千計） 收入： 訂閱 $ 71,090 $ 72,110 $ 1,020 1 % 專業服務及其他 8,368 7,993 (375) (4) 總收入 $ 79,458 $ 80,103 $ 645 1 收入百分比： 訂閱 89 % 90 % 專業服務及其他 11 10 總計 100 % 100 %
訂閱收入增加主要是由於新客戶的增加造成的增長500萬美元，而現有客戶的淨減少則導致了400萬美元。從2023年4月30日到2024年4月30日，我們的客戶數量增加了1％。爲了進行比較，新客戶被定義爲在上一年同期結束後新增的客戶。 專業服務和其他收入的下降是由於2023年4月30日結束的三個月內交付定製應用程序所認可的收入較多。由於整體保留率下降，我們預計在短期內收入會減少。
營業成本、毛利潤和毛利率
截至4月30日的三個月， 2023 2024 $ Change % 變化 （以千計） 收入成本： 訂閱 $ 10,612 $ 12,775 $ 2,163 20 % 專業服務及其他 7,957 7,939 (18) — 總收入成本 $ 18,569 $ 20,714 $ 2,145 12 毛利潤 $ 60,889 $ 59,389 $ (1,500) (2) 毛利率： 訂閱 85 % 82 % 專業服務及其他 5 1 總毛利率 77 74
訂閱收入成本增加主要是由於第三方網絡託管服務的增加130萬美元和資本化軟件開發成本的攤銷增加60萬美元。
專業服務和其他營業成本保持不變。
訂閱毛利率下降主要是由於營業收入增長下降以及第三方網絡託管服務成本增加導致客戶數據使用增加。我們預計訂閱毛利率在短期內將會下降，而從長期來看，我們預計它會增加並穩定下來。
專業服務的毛利率下降主要是因爲在2023年4月30日結束的三個月內，通過交付定製應用程序認可的營業收入增加。我們預計專業服務的毛利率會因第三方顧問提供的服務比例、季節性以及高利潤項目的時間安排的變化而波動。
研究和開發
截至4月30日的三個月， 2023 2024 $ Change % 變化 （以千計） 運營費用： 銷售和營銷 $ 43,162 $ 42,219 $ (943) (2) % 研究和開發 23,435 22,719 (716) (3) 一般和行政 14,001 15,901 1,900 14 運營費用總額 $ 80,598 $ 80,839 $ 241 — 收入百分比： 銷售和營銷 54 % 53 % 研究和開發 29 28 一般和行政 19 20
銷售和營銷費用主要因員工相關成本減少了310萬美元而下降。這在一定程度上被營銷費用增加了230萬美元部分抵消，主要是由於我們的年度用戶大會推動。銷售和營銷費用佔營業收入的比例從2023年4月30日結束的三個月內的54%下降到2024年4月30日結束的三個月內的53%。由於我們的年度用戶大會和其他季節性費用，銷售和營銷費用在第一財政季度通常較其他季度高。我們預計銷售和營銷費用佔營業收入的比例將在長期內減少。
研發費用減少主要是由於合同勞工費用減少60萬美元。研發費用佔營業收入的比例從2023年4月30日結束的三個月的29%降到2024年4月30日結束的三個月的28%。我們預計研發費用佔營業收入的比例在短期內會略有增加，並在長期內保持穩定。
總務和管理費用增加主要是由於專業費和法律費的增加，部分與信貸額度的修訂有關。這一增加部分抵消了與員工相關的成本的減少，其中行政解僱費用減少了130萬美元。總務和管理費用佔營業收入的比例從2023年4月30日結束的三個月的19%增加到2024年4月30日結束的三個月的20%。短期內，我們預計總務和管理費用佔營業收入的比例會在不同時期有所波動。
其他費用，淨額
截至4月30日的三個月 2023 2024 $ 變化 % 變化 (以千爲單位) 其他費用，淨額 $ (4,495) $ (4,431) $ 64 (1) %
其他費用淨額基本持平。我們預計利率期貨會因爲本金餘額增加和預計市場利率的上升而略微增加。我們預計由於當前市場波動，外幣的盈虧可能會更加顯著。
所得稅
截至4月30日的三個月 2023 2024 $ 變化 % 變化 (以千爲單位) 所得稅費用 $ 199 $ 126 $ (73) (37) %
所得稅減少主要是因爲與提交某些稅務申報有關的調整。長期來看，我們預計隨着國際子公司可徵稅收入增加，所得稅支出將增加。
流動性和資本資源
截至2024年4月30日，我們持有6120萬美元的現金、現金等價物和受限制的現金，用於營運資金目的，其中370萬美元爲受限制的現金。我們的現金及現金等價物主要包括現金、貨幣市場基金和存款證明。截至2024年4月30日，我們已經使用了1億美元的信用額度。
自成立以來，我們主要通過從客戶處收取的訂閱和服務費用、可轉換優先股的定期銷售、我們的首次公開募股以及在較小程度上的債務融資來籌集資金。我們的主要現金使用包括員工相關成本、市場營銷活動和活動費用、託管我們基於雲的平台的支付以及短期投資的購買。
我們相信我們現有的現金及現金等價物將足以滿足未來至少12個月的運營需求。長期而言，我們計劃繼續投資於增長機會、產品開發以及銷售和營銷等方面。如果可用資金不足以支持未來活動或執行我們的策略，我們可能通過股權、與股權掛鉤的融資和債務融資來籌集額外資金，只要這些資金來源可行。或者，我們可能需要減少開支以管理流動性；然而，任何此類削減可能對我們的業務和競爭地位產生不利影響。我們未來的資本需求將取決於許多因素，包括我們的增長速度；我們在產品開發、銷售和市場推廣等領域所做的投資水平以及其他爲支持業務增長所做的投資；我們平台持續市場接受度；客戶保留率，以及可能從當前計劃中顯著增長。如果我們通過負債的產生籌集額外資金，這樣的負債可能具有優先於我們股權證券持有人的權利，並且可能包含限制經營的約束，方式與我們的信貸額度相同或相似。任何額外的股權融資可能會對現有股東造成稀釋。我們無法保證您我們將能夠獲得符合接受的條款或所有的任何額外融資。
此外，由於影響我們與金融機構之間業務的控件，我們可能無法獲得部分現有的現金及現金等價物，包括有限的流動性、破產或接管。任何類似的控件可能會危及我們獲取現有現金及現金等價物的能力，並且可能對我們的業務和財務狀況產生重大不利影響。有關詳細信息，請參見本報告中標題爲「風險因素—與我們的財務狀況和資本需求有關的風險—影響金融服務行業的不利事件或觀念可能會對我們的業務運營結果、財務狀況和前景產生不利影響」的部分。
儘管我們目前並沒有與潛在投資、收購相關的任何協議或意向書，但我們將來可能會進入這類安排，這可能需要我們尋求額外的股權融資、負債，或使用現金資源。我們目前沒有任何了解、承諾或協議要進行任何這類收購。我們也沒有任何特殊目的實體，也不進行表外融資安排。
信貸設施
信貸額度允許我們承擔最多1億元的長期貸款借款，其中截至2024年4月30日，所有貸款款項已被動用。信貸額度以我們的幾乎所有資產作爲抵押物。
2024年2月，我們與貸款機構簽訂了一份修正協議，將未償還貸款的到期日從2025年4月1日延長至2026年4月1日，並對財務契約進行了一些修改。與此修正協議相配套，我們還發行了可完全行使的權證，用以購買B類普通股。
貸款到期日爲2026年4月1日，有700萬美元的結算費。此外，我們在2020年8月簽署了一份修訂協議，其中包括500萬美元的修訂費，按年利率9.5%計息，到期時支付。信貸方案要求在到期日之前的一部分應計利息上只支付利息。按月現金支付由貸款本金應計利息的這一支付部分，截至2024年4月30日，按浮動利率計提，浮動利率爲（1）7.0%與（2）調整後本期SOFR加上5.5%之間的較大值。調整後本期SOFR被定義爲（a）0.0%與（b）本期SOFR加上0.26161%之間的較大值。如果SOFR無法獲得，利息將以（1）7.0%與（2）可替代基準利率加上2.75%的浮動利率計提。可替代基準利率被定義爲（a）Prime Rate（b）聯邦基金的實際利率加上0.5%以及（c）調整後本期SOFR中的最大值。聯邦基金的實際利率被定義爲由聯邦儲備系統公佈的隔夜利率，或者如果該利率未如此公佈，則是行政代理從三家聯邦基金經紀人處收到的當天報價的平均值。截至2024年4月30日的利息
利率約爲11.1%。除11.1%的利率外，按年計付2.5%的固定利率將累積到貸款的未償本金上。這部分累積利息作爲貸款的本金於每月追加，並在到期時還清。
信貸設施包含一些常規的借貸條件、違約事件和契約，包括限制我們處置資產、對業務性質、控制權或地點進行重大變更、合併或收購其他實體、負債或負債擔保、向持有我們股票的股東進行分配、進行某些投資或與關聯方進行交易的契約。此外，我們還需要遵守一個最低年化經常性營業收入的財務契約，每季度進行測試。信貸設施將年化經常性營業收入定義爲前一季度（減去經常性折扣和超過一年的折扣）的總收入的四倍，再減去在該季度內被告知將不會在當前期限結束時續訂的客戶合同的年合同價值，再加上在該季度內現有客戶合同增加的年合同價值。我們還需要遵守一個最低連續12個月合併EBITDA（由信貸設施定義）的財務契約，每季度進行測試，並遵守1500萬美元的月度最低流動性契約。如果違反這些契約，或發生信貸設施中指定的某些其他事件，可能會導致貸款協議下的違約事件。如果發生違約事件且我們無法獲得豁免，所有未清償的本金、利息和費用可能會立即到期應付。截至2024年1月31日和2024年4月30日，我們符合信貸設施的契約條件。
歷史現金流趨勢 截至4月30日的三個月 2023 2024 (以千爲單位) 經營活動產生的現金流量淨額 $ 828 $ 1,901 投資活動產生的淨現金流出 (3,576) (2,526) 籌資活動產生的現金淨額 2,032 1,121
經營活動
我們的運營活動主要包括從客戶那裏收到的付款、我們投資於人員的現金、用於資助營銷計劃和活動以擴大我們的客戶群體的時間和金額，以及爲客戶提供雲平台和相關外包專業服務的成本。
2023年4月30日結束的三個月內，經營活動提供的淨現金流入由來自客戶的現金收入9360萬超過現金流出9280萬元。現金流出的重要組成部分包括5380萬元的人員成本和1800萬元的市場推廣活動費用，以及提供我們平台和外包專業服務的第三方成本。
2024年4月30日結束的三個月內，運營活動產生的淨現金流爲8780萬美元，超過了85.9萬美元的現金流出。現金流出的重要組成部分包括4960萬美元的人員成本和1660萬美元的市場推廣活動、第三方提供我們平台以及外包的專業服務成本。
投資活動
我們的投資活動主要包括購買房地產和設備，其中包括與內部使用軟件相關的資本化開發成本。
2023年4月30日結束的三個月中，投資活動所使用的淨現金主要包括210萬美元的內部使用軟件的資本化開發費用和150萬美元的購買的固定資產。
2024年4月30日結束的三個月內，投資活動使用的淨現金主要包括160萬的與內部使用軟件相關的資本化開發成本和90萬的購買的固定資產。
融資活動
我們的融資活動主要包括來自員工股票購買計劃和股票期權行權的收入。
2023年4月30日結束的三個月內，融資活動提供的淨現金包括200萬美元的收入，這是通過與我們的員工股票購買計劃發行股票所獲得的。
2024年4月30日結束的三個月，籌集的現金資金（Net cash provided by financing activities）主要來自於我們的員工股票購買計劃，共計110萬美元。
合同責任和承諾
我們的主要承諾包括長期債務、辦公空間租賃義務以及雲基礎建設的非可取消合同。根據我們的年度報告10-K所披露的信息，我們的合同義務和承諾沒有實質性變化。
關鍵會計政策和估計
我們按照美國通用會計準則（GAAP）編制我們的簡明合併財務報表。編制這些簡明合併財務報表需要我們進行本質上不確定的估計和假設，這些估計和假設會影響資產、負債、收入、成本和費用以及相關披露的金額。如果這些估計與實際結果存在重大差異，我們的財務狀況或經營業績將受到影響。我們基於過去的經驗和其他我們認爲在各種情況下合理的假設來進行估計，並持續評估這些估計。重要的會計政策和估計是我們認爲對於理解我們的歷史和未來業績至關重要的政策，因爲這些政策涉及到管理層的判斷和估計方面的更重要的領域。
我們的關鍵會計政策和估計沒有發生實質性變化，如前述於我們的年度報告（Form 10-k）中披露。有關我們重要會計政策的更多信息，請參閱我們基本報表中其他地方包含的《注2—重要會計政策摘要》。
最近的會計聲明
請參閱我們的基本報表中其他地方包含的這份季度報告10-Q中的「註釋2—重大會計政策摘要」，了解更多關於最近會計準則的信息。
項目 3.市場風險的定量和定性披露
在我們業務的正常運營過程中，我們也會面臨某些市場風險。這些風險主要包括利率風險、外匯匯率風險和通脹敏感性如下：
利率風險
截至2024年4月30日，我們的現金、現金等價物和受限制的現金總共爲6120萬美元，用於運營資金，其中370萬美元是受限制的現金。我們的現金和現金等價物主要包括現金、貨幣市場基金和定期存款。我們不從事交易或投機目的的投資活動。由於這些工具的短期性質，我們認爲我們沒有因利率變動而對投資組合的公允價值產生重大風險敞口。然而，利率下降將減少未來的利息收入。
我們有一項信貸額度，允許我們承擔高達1億美元的定期貸款借款，其中所有款項截至2024年4月30日均已提取。在截至2024年4月30日的三個月內，定期貸款到期日爲2025年4月1日。定期貸款未償還本金所產生的利息的一部分，以每月現金支付一部分，該部分以浮動利率計提，浮動利率爲較大的值（1）7.0%和（2）調整後的Term SOFR加5.5%年息。如果SOFR不可用，利息將以浮動利率計提，浮動利率爲較大的值（1）7.0%和（2）備用基準利率加2.75%年息。截至2024年4月30日，利率約爲11.1%。除11.1%的利率外，定期貸款未償還本金還應計提2.5%年息，按月添加到未償還定期貸款的本金金額中。
利率期貨風險還反映了我們對與借款相關的利率變動的敞口。2024年4月30日，我們的總債務餘額爲11410萬美元，接近公允價值。在2024年4月30日之後，利率變動100個點子，對我們未償債務的公允價值甚至在借款限額時，或現金收益率上也不會產生實質影響。
外匯兌換風險
由於我們的國際業務，我們面臨與營業收入和營業費用有關的外幣風險，這些外幣的計價單位不是美元，主要是日幣、英鎊和澳幣。我們的訂閱和服務合同主要以購買者的當地貨幣計價。此外，部分營業費用發生在美國以外，以外幣計價。美元相對於其他貨幣的價值變化可能會對以美元表示的營業收入和其他營業結果產生負面影響。我們認爲，美元相對其他貨幣即時升值或貶值10%不太可能對營業結果產生實質影響。
由於與實體記賬的貨幣不同，我們的淨損失將會因交易收益或損失的波動而產生。我們目前還沒有進行外幣交易的對沖。我們正在考慮啓動這樣一個項目的成本和收益，並在擴大國際業務時可能對以美元以外的貨幣計價的資產和交易進行對沖。
通貨膨脹風險
我們不相信通脹對我們的業務、財務狀況和運營結果產生了實質性影響。例如，我們的訂閱合同通常包含與消費者價格指數相關的定價條款，而我們對不與CPI相關的續約定價政策的設計是爲了接近CPI的變化情況。如果我們的成本受到顯著的通脹壓力，我們可能無法完全通過提價來抵消這些更高的成本。我們無力或未能這樣做可能會對我們的業務、財務狀況和運營結果產生不利影響。
第四項。控制與程序
披露控件和程序的評估
我們的管理層，在我們的首席執行官和信安金融官員的參與下，評估了我們的信息披露控制和程序的有效性（如《證券交易法》修正案第13a-15(e)條和第15d-15(e)條所定義），截至本季度10-Q表格覆蓋的期間結束時。根據這樣的評估，我們的首席執行官和信安金融官員得出結論，截至該日期，我們的信息披露控制和程序在合理保障水平上是有效的。
關於財務報告內控的變化
我們的財務報告內部控制未發生任何變化（根據《交易所法》13a-15(f)和15d-15(f)定義），這些變化在這份10-Q季度報告所涵蓋的期間內對我們的財務報告內部控制產生了實質性影響或有合理可能對其產生實質性影響。
披露控制程序的固有限制。
我們的管理層，包括我們的首席執行官和首席財務官，不認爲我們的披露控制和程序或我們的財務報告內部控制可以防止所有錯誤和所有欺詐。無論控制系統的設計和運作如何出色，都只能提供合理的而不是絕對的保證，即控制系統的目標得以實現。此外，控制系統的設計必須反映出存在資源限制，並且必須將控制的好處相對於其成本加以考慮。由於所有控制系統都存在固有的侷限性，因此不能通過控制的評估來絕對保證已檢測到所有控制問題和欺詐實例（如果有的話）。這些固有的限制包括決策制定中的判斷可能有誤，並且可能因爲簡單錯誤或失誤而出現故障。此外，控制可能會被某些人的個人行爲、兩個或兩個以上人的勾結或管理層對控制的覆蓋而規避。控制系統的任何設計也在一定程度上基於對未來事件可能性的某些假設，並且不能保證任何設計在所有潛在未來條件下都能成功實現其聲明的目標。隨着時間的推移，由於條件變化或遵守政策或程序的程度可能惡化，控制可能變得不充分。由於成本有效的控制系統固有的侷限性，可能會發生由於錯誤或欺詐而未被發現的錯誤報告。
第二部分.其他信息
項目1.法律訴訟
公司偶爾會涉及業務正常情況下產生的法律訴訟。管理層認爲這些訴訟的結果不會對公司的財務狀況、經營業績或流動性產生重大影響。有關我們法律訴訟的更多信息，請參閱本季度報告表格10-Q中其他地方包括的的基本報表"附註12—承諾和 contingencies"。
項目1A.風險因素
除了本報告中所列的其他信息，您還應仔細考慮以下風險因素，包括本報告中所述的「管理層對財務狀況和經營業績的討論與分析」部分以及我們的基本財務報表和相關附註。如果以下風險因素中所描述的任何事件或者本報告其他部分中描述的風險發生，可能會嚴重損害我們的業務、運營成果和財務狀況。本報告還包含涉及風險和不確定性的前瞻性陳述。由於本報告中所述因素以及其他因素，我們的實際結果可能與前瞻性陳述中預期的結果有實質性不同。
與我們的財務狀況和資本需求有關的風險
我們有一段虧損的歷史，也許將來無法產生足夠的營業收入以實現或維持盈利能力。
截至2023年4月30日和2024年4月30日止的三個月內，我們出現了2440萬美元和2600萬美元的淨虧損，並且在2024年4月30日的累積赤字爲143160萬美元。我們可能無法產生足夠的營業收入以實現或維持盈利能力。我們預計在可預見的未來將繼續發生虧損，並且我們預計成本在未來時期會增加，因爲我們在其他方面會花費大量財務和其他資源的：
• 銷售和市場營銷，包括我們直銷組織的擴大，這些投資需要時間才能產生銷售結果；
• 科技和idc概念基礎設施，提升雲架構，改進災難恢復保護，增強數據安全，合規和運營費用。
• 隨着客戶可用於我們平台上的數據量和對我們平台的使用量增加，idc概念的成本也會增加；
• 其他軟件開發，包括與我們平台相關的增強和修改。
• 爲了增加我們的客戶群和銷量，我們正在進行國際擴張。
• 一般管理部門，包括會計和法律方面的開支顯著增加，以應對公共公司合規工作的增加和公司發展成熟帶來的其他工作所需的複雜性和資源。
• 與其他公司競爭，以及當前或將來可能進入我們所競爭市場的定製開發工作和開源倡議。
• 保持高客戶滿意度，確保平台增強和應用的質量和及時發佈;
• 發展我們的間接銷售渠道和戰略合作伙伴網絡;
• 維護我們雲和idc概念基礎設施的質量，以減少在使用我們平台時的延遲；
• 增加對我們平台的市場認知，並提升我們的品牌；
• 遵守適用的政府法規和其他法律義務，包括知識產權和國際銷售相關的法規要求；並
• 在競爭激烈的市場中吸引和留住頂級人才。
這些支出可能不會產生額外的營業收入或業務增長。如果我們無法繼續增長營業收入或實現或維持盈利能力，我們的B類普通股的市場價格可能會受到不利影響。
我們一直在不斷增長，並預計將繼續投資於我們的增長，預見的未來。如果我們無法有效管理這種增長，我們的業務和運營結果將受到不利影響。
我們打算繼續發展我們的業務。如果我們無法對新員工進行充分培訓，包括我們的直銷團隊，或者新員工的生產力無法如我們所期望的那樣快速提升，銷售可能會減少，客戶可能會對我們員工的知識和能力失去信任。此外，我們可能會直接投資我們的國際業務，並增加美國以外地區的員工數量。我們必須成功地管理增長，以實現我們的目標。儘管我們的業務在過去經歷了顯著的增長，但我們無法保證我們的業務將以任何特定的速率繼續增長，或者根本不增長。
我們有效管理業務增長的能力將取決於許多因素，包括我們能否做到以下幾點：
• 有效地招聘、融合、培訓和激勵新員工，並使其成爲高效力量，包括我們的直銷團隊，同時保留現有員工，維持企業文化的有益方面，並有效執行我們的業務計劃；
• 吸引新客戶，並通過保留和增加現有客戶的使用來提高使用率；
• 招募併成功利用渠道合作伙伴和應用開發者;
• 成功增強我們的平台；
• 繼續改進我們的運營、財務和管理控制；
• 保護和進一步發展戰略資產，包括知識產權；和
• 管理市場預期和作爲公開公司運營所面臨的其他挑戰。
這些活動將需要大量財務資源和寶貴的管理和員工資源分配，增長將繼續對管理層以及我們的運營和財務製造行業產生重大需求。
我們未來的財務業績和業務計劃的執行能力部分依賴於我們有效管理未來的業務增長的能力。無法保證我們能夠做到這一點。特別是，任何未能成功實施系統的改進和提升將很可能對我們管理預期增長、確保關鍵業務系統不間斷運行以及遵守適用於公開報告公司的規定和法規造成負面影響。此外，如果我們不能有效地管理業務和運營增長，我們的平台的質量可能會受到影響，從而對我們的品牌、業績和業務產生負面影響。
我們將來可能受到募集資本的能力受限，如果我們在未來需要募集資本時未能成功募集，我們可能無法實現增長，或被迫延遲或取消產品開發努力或其他運營。
我們的業務和運營可能比我們預期的更快消耗資源。自成立以來，我們已經累計和經常性的運營虧損，並截至2024年4月30日，累積虧損達到了143160萬美元。我們的經營活動也經歷了負面或接近盈虧平衡的現金流，包括截至2023年和2024年4月30日的三個月的經營活動產生的現金分別爲80萬美元和190萬美元。截至2024年4月30日，我們有6120萬美元的現金、現金等價物和專款，這些款項用於營運資金，其中370萬美元是受限制的現金。此外，在我們的信貸設施下沒有可用的提取金額。
我們可能需要籌集額外資金用於投資增長機會，繼續產品開發和銷售以及市場推廣工作以及其他目的。額外融資可能無法以有利的條件獲得，如果有的話。如果無法以可接受的條件獲得足夠的資金，我們可能無法履行義務，投資未來的增長機會或按預期的水平繼續運營，這可能會損害我們的業務和運營結果。此外，當前和未來的債務工具可能會對我們處置財產、進行業務變更、進行合併或收購、承擔額外債務以及進行投資和分配的能力施加限制。此外，如果我們發行額外的股權證券，股東將會遭受稀釋，新的股權證券可能具有優先權。
對於我們普通股的情況。由於我們決定在未來的任何股票發行中的證券取決於市場條件和其他超出我們控制範圍的因素，我們無法預測或估計任何未來提供的金額、時間或性質。因此，股東承擔着未來證券發行所帶來的風險，降低我們B類普通股的市場價格並稀釋他們的利益。
未來的運營結果和關鍵指標可能因多種因素而大幅波動，這使得我們的未來結果難以預測。
我們的運營業績和關鍵指標可能會因各種因素而在季度之間出現顯著差異，其中一些因素超出我們的控制範圍，包括：
• 我們客戶基礎的擴大；
• 我們與現有和新客戶的合同規模、期限和條款;
• 競爭對手產品和產品升級的推出以及我們或我們競爭對手提供的產品定價的變化；
• 顧客因爲預期我們或我們的競爭對手推出新產品或產品改進而延遲購買決策，或者其他原因。
• 客戶預算的變化;
• 我們的銷售季節性變化較大，歷史上通常在我們的財政第四季度最高，第一財政季度最低；
• 滿足營業收入確認標準的時機，尤其是在涉及大手交易時；
• 支付支出的金額和時間，包括用於交付我們平台的製造行業成本，研發、銷售和營銷支出，僱員福利和以股票爲基礎的補償支出以及與Domopalooza（我們每年第一財季舉辦的用戶大會）相關的成本；
• 與僱傭、培訓和維護我們的直銷團隊相關的成本；
• 我們業務的時機和增長，特別是通過招聘新員工和國際擴張來實現；以及
• 一般的國內外經濟和政治狀況，包括大流行病或其他災難性事件的影響，軍事衝突（包括俄羅斯入侵烏克蘭和以色列與哈馬斯之間的敵對行動），通貨膨脹，以及對金融服務行業和客戶所在行業的其他不利影響。
本報告中討論的上述任何因素或其他因素可能導致我們的運營業績波動，這意味着季度對季度的比較可能並不一定能反映我們的未來業績。
因爲我們按照訂閱協議的期限平均識別收入，所以銷售的近期變化可能不會立即反映在我們的營業收入中。
我們主要通過訂閱協議提供平台服務，訂閱協議的有效期通常爲一到三年不等，並可能在很多情況下自動續訂或僅在客戶自由選擇時進行續訂。我們通常在每個訂閱期的年初以年度分期付款的形式向客戶開具發票。已開具發票的金額最初被記錄爲待認收營業收入，並在訂閱期內按比例確認。因此，我們每個期間報告的大部分收入是來自於對之前期間訂閱所產生的待認收營業收入的確認。任何季度新訂閱或續訂訂閱的下降不太可能對該季度的成果產生重大影響。然而，下降將對未來期間的收入和待認收營業收入餘額產生負面影響，銷售和市場對我們平台的接受度顯著下降的影響以及續訂率的潛在變化可能不會全面反映在我們的經營結果中，直到將來的幾個期間爲止。我們的訂閱模式還使我們難以通過任何期間的額外銷售來快速增加總收入，因爲來自新客戶的收入將根據適用訂閱期限確認。我們可能無法將成本結構調整以反映收入變化。此外，我們大部分成本都是按發生時計入費用，而收入是
通常在客戶協議的使用期內得到普遍認可。因此，我們客戶數量的增長可能導致我們在協議期早期階段承擔的成本超過收入。
企業客戶銷售週期的時長、成本和不確定性可能導致我們的營業結果波動，並未能達到投資者的期望。
我們對企業客戶的銷售業務面臨長銷售週期、複雜的客戶需求、大量的前期銷售成本，以及相對較低且難以預測的季度成交量。這使得在任何給定時期難以確定地預測我們的銷售和相關運營業績。我們對新企業客戶的銷售週期從大約六個月至多年不等。客戶通常會對我們的平台進行長時間評估，包括評估他們自身的準備情況、劃定涉及的專業服務範圍，並將我們的平台與競爭對手提供的產品進行比較，以及他們內部解決問題的能力。在這段時間內可能會發生影響購買的規模或時間的事件，甚至可能導致取消，這可能導致我們業務和運營結果更加不可預測。此外，客戶通常會開始有限地使用我們的平台，但無法保證他們會在自己組織中廣泛擴大對我們平台的使用，以證明我們的銷售努力的成本。我們也可能會面臨企業客戶的意外實施挑戰，或者更復雜的平台安裝。如果客戶遇到意外的數據庫、硬件或軟件技術問題，部署我們的平台可能會變得困難。
我們對財務計劃的遵循在很大程度上取決於客戶的組合管理，客戶在其組織內增加對我們平台的使用速度，他們採用的使用案例數量以及交叉銷售的時機和金額，這些都會影響年度合同價值。我們的財務表現以及季度財務結果的可預測性可能會受到無法及時或根本無法確保獲得更高價值的企業協議，或者與我們的預測相比，整體交易成交量的變化，這在很大程度上取決於我們直接銷售團隊的成功執行。計費的可預測性可能會受到非年度預付的合同比例波動的不利影響。
另外，我們的每季銷售週期通常更傾向於季度末，季度末的銷售量會增加。這會影響到營業收入和帳單、現金收取和專業服務的交付的時間。此外，合同談判在季度末的幾個星期和幾天可能要求我們支付更多的補償以僱傭額外的銷售、法律和財務員工和承包商。銷售活動壓縮到季度末還大大增加了銷售週期可能會延續到預計關閉的季度之外，這將損害預測準確度並對預計關閉的季度影響帳單和新客戶獲取和續約指標。
向美國以外的客戶銷售或以非美元支付的貨幣可能會使我們面臨潛在的貨幣兌換損失。
隨着我們的國際銷售和業務的增加，以及在美元以外的貨幣進行的交易數量和重要性也會增加，包括公司內部交易。此外，我們的國際子公司可能會積累以美元以外的貨幣計價的資產和負債，這是這些實體的功能性報告貨幣。因此，外幣相對於美元的價值變化可能會影響我們的營業收入和運營業績，因爲外幣收益和損失會反映在我們的收益中。目前，我們沒有爲外幣交易風險保值維持計劃。然而，在將來，我們可能會使用衍生工具，如外匯遠期和期權合約，對部分外匯匯率波動風險進行保值。使用這種保值活動可能無法完全抵消不利的匯率波動對我們的不良財務效果產生的影響，而且如果我們無法爲這些工具設計有效的保值，使用保值工具可能會引入額外風險。
我們的信貸方案包含了可能限制我們經營靈活性的限制性和財務契約。
我們的信貸計劃包含限制性契約，限制了我們在其他情況下，轉讓或處置資產，與其他公司合併或完成某些控制權變更，收購其他公司，開設包含大量資產的新辦事處，支付分紅派息，承擔額外負債和留置權，以及進入新的業務。因此，除非我們獲得借款人的同意或終止信貸計劃，我們可能無法進行上述任何交易，這可能限制我們的經營靈活性。此外，我們的信貸計劃由我們所有的資產，包括我們的知識產權做擔保，並要求我們滿足一定的財務契約。如果我們未能滿足
根據信貸設施中規定的財務約定，我們可能需要向貝萊德請求寬限或豁免我們的財務約定違規，或者需要安排其他融資。
無法保證我們能夠產生足夠的現金流或銷售額以滿足這些財務契約或償付任何此類債務的本金和利息。此外，無法保證未來的營運資金、借款或股權融資將可用於償還或再融資任何此類債務。違反這些契約的任何條款或在信貸機構和/或相關抵押文件中規定的某些其他事件（包括重大不良影響）的發生可能導致貸款協議下的違約事件。如果發生並持續發生違約事件，貝萊德有權宣佈信貸機構下所有未償還金額立即到期償還。如果我們無法償還這些金額，貝萊德有權處置用於擔保此類債務的抵押品。如果貝萊德加速償還借款（如果有的話），我們可能沒有足夠的資金償還我們現有的債務。
我們遵守財務契約的能力可能會受到我們無法控制的事件的影響。任何未能按計劃付款或滿足信貸機構的財務契約都將對我們的業務產生不利影響。
我們可能需要承擔額外的義務來收集和繳納銷售稅和其他稅費，並且我們可能對過去的交易承擔稅務責任，這可能會損害我們的業務。
我們在所有司法管轄區不收集銷售和使用稅、增值稅和類似稅款，因爲我們認爲這些稅款在某些司法管轄區不適用。州、地方和外國司法管轄區有不同的規則和法規，管理着銷售、使用、增值和其他稅款，而這些規則和法規會有不同的業績解讀，並且隨着時間推移可能會發生變化。特別是，在各司法管轄區，我們平台訂閱服務是否適用該類稅款仍不清楚。此外，關於稅收關係的規定複雜，並且在州、地方和外國司法管轄區之間存在顯著差異。因此，我們可能面臨可能進行稅務審計的可能性，這可能會導致稅收評估，包括相關利息和罰款。如果成功主張我們應在歷史上未收取的司法管轄區內增加收取銷售、使用、增值稅或其他稅款，可能會導致巨額的稅收責任和相關罰款，對過往交易造成嚴重影響，使客戶不願購買我們的應用程序，或以其他方式損害我們的業務和運營結果。此外，我們還需要代扣並及時匯繳與薪酬相關的稅款，對此我們也面臨可能進行稅務審計的可能性，這可能會導致稅收評估，包括相關利息和罰款。
對我們或我們的客戶不利的稅法或法規變化可能會增加我們平台的成本，對我們的業務產生不利影響。
新的收入、銷售、使用或其他稅法、法規、規章或條例可能隨時頒佈，這可能會影響我們（以及我們的子公司）在國內和國外的稅收處理。任何新的稅收可能會對我們的國內和國際業務運營，以及我們的業務和財務表現產生不利影響。此外，現有的稅法、法規、規章或條例可能會對我們產生不利的解釋、修改或適用。例如，2017年的《減稅和就業法案》取消了目前扣除研發支出的能力，而要求納稅人將這些支出資本化並分攤在五年或十五年內攤銷。然而，最近提出的稅收立法如獲通過，將恢復2025年前國內研發支出的扣除能力，並將爲2022年和2023年以及追溯地恢復這一福利。此外，2022年的通貨膨脹削減法案引入了一個對公開交易公司進行的特定股票回購價值的非可扣稅性的1%的消費稅，這可能會使我們進行任何股票回購的成本增加。 .
此外，雲軟件的稅收問題正在不斷髮展，許多州和地方司法管轄區在考慮遠程提供軟件服務的應稅性。這些事件可能要求我們或我們的客戶在前瞻性或追溯性基礎上支付額外的稅款，同時也可能要求我們或我們的客戶支付過去被認爲應付的款項的罰款、處罰和利息。如果我們提高價格以抵消這些變化的成本，現有和潛在的未來客戶可能會選擇不繼續使用或購買我們平台的訂閱。此外，新的、修改的或新解釋或應用的稅法可能會增加我們客戶和我們的合規、運營和其他成本，以及我們平台的成本。以上任何或所有事件都可能損害我們的業務和運營結果。
我們是一家跨國組織，面臨着日益複雜的多個司法管轄區稅務問題，我們可能會被迫在各個司法管轄區支付額外的稅款。
作爲一家跨國組織，我們在世界各地都需要遵守複雜的稅法，其應用是不確定的，並且在確定我們的所得稅準備金時需要進行重要的判斷和估計。如果我們的公司間交易（需要根據公平原則計算）受到稅務機關的質疑併成功爭議，我們的稅務費用可能會受到影響。我們的轉讓定價政策可能被認爲不夠完善，可能導致額外的稅務評估。
由於適用稅務原則的變化，包括稅率上漲、新的稅法或對現行稅法和先例進行修訂的解釋，我們在這些司法管轄區域所支付的稅費可能會大幅增加，這可能會對我們的流動性和運營業績造成損害。此外，這些司法管轄區域的主管機關可能會審查我們的稅務申報，並徵收額外的稅款、利息和罰款，主管機關可能會聲稱我們或我們的子公司適用各種代扣義務或其他稅收，或者斷言我們或我們的子公司無法享受稅收協定的利益，其中任何一種都可能對我們的運營業績產生不利影響。
此外，許多國家和經濟合作與發展組織已提議將大型跨國公司的部分利潤重新分配到銷售市場，被稱爲「Pillar One」，並實施全球最低稅率，至少爲具有超過一定門檻的全球營業收入的跨國公司，被稱爲「Pillar Two」，許多國家已採納或打算採納這些提案。關於國際稅收改革的其他領域的變化，包括外國政府未來採取的行動，可能會增加不確定性，並可能對我們未來年度的稅率和業績產生不利影響。
我們使用淨營業虧損抵消未來的應納稅所得額的能力可能會受到一定的限制。
截至2024年1月31日，我們在聯邦和州收入稅方面擁有淨營業虧損（NOL）的繼續變動，分別約爲117830萬美元和135280萬美元，這些虧損在未來可能用於抵消應稅收入。如果未被利用，聯邦虧損將從2032年開始逐年到期。州虧損將根據我們運營的州地區的各種規則來定期到期。如果缺乏未來的應稅收入，可能會對我們利用這些虧損的能力產生不利影響，導致虧損期滿前無法利用。
通常來說，根據1986年修訂版的《內部稅收法典第382節》（以下簡稱"該法典"），在"所有權變更"的情況下，公司將受到對其利用預所有權變更淨利潤損失（以下簡稱"NOLs"）抵消未來應稅收入能力的限制。根據法典第382節及適用的財政部法規所定義的"所有權變更"可能會影響我們利用NOLs抵銷收入的能力。此外，我們對於已收購或將來可能收購的公司所擁有的NOLs的利用能力可能會受到限制。過去，我們歷史上一直與第三方公司簽訂合同，進行第382節分析，以評估由於所有權變更而對我們的NOLs實施的限制，最新的分析截止到2023年1月31日。此外，由於監管變化（如對NOLs使用的暫停）或其他不可預見的原因，我們現有的NOLs可能會過期或無法用於減少聯邦和州稅務目的的未來所得稅負債。因此，即使我們實現盈利，我們可能無法利用NOLs的重要部分，這可能導致我們未來的稅務負債增加，並對我們的經營業績和財務狀況產生不利影響。
影響金融服務行業的不利事件或觀念可能對我們的經營業績、財務狀況和前景產生不利影響。
金融機構或者我們業務中的其他方面，出現了流動性有限、違約、不能履行合同或者其他不利發展，或者關於這些或類似風險的認知，在過去和將來都可能導致市場範圍內的流動性問題。這些發展及其對整個金融系統的影響可能對我們的業務運營和財務狀況產生多種重大不利影響，包括但不限於：
• 延遲存款或其他金融資產的訪問，或存款或其他金融資產的無保險損失；
• 失去對循環現有信貸設施或其他營運資金來源的使用權，或無法退款、延期或展期，或與新的信貸設施或其他營運資金資源簽訂協議
• 可能或實際違反義務，包括美國聯邦和州工資法律和可能要求我們維護信用證或其他信貸支持安排的合同；以及
• 解除現金管理安排或者無法訪問或實際損失現金管理安排的資金。
例如，2023年3月10日，硅谷銀行（SVB）被關閉並被接管，隨後其他金融機構也被接管。在SVB關閉之前，我們在SVB的存款帳戶大約有$1240萬，並且另外有$1830萬存入SVB清算帳戶安排中（金額存放在第三方金融機構的託管帳戶中）。由於美國政府的干預，我們隨後重新獲得了對SVB帳戶的訪問權限，並且硅谷橋銀行已經承擔了SVB的義務，以執行我們的備用信用證。然而，對於這些銀行關閉對更廣泛的金融體系的影響仍存在重大不確定性。此外，美國政府並不能保證將會干預提供
如果其他金融機構發生故障，我們未來可能無法使用未受保險基金，或者無法及時這樣做。在這種情況下，我們與之有商業協議的各方，包括客戶和供應商，可能無法滿足對我們的義務，或與我們建立新的商業安排。
對於美國或國際金融系統的擔憂可能會影響融資的可用性和成本，從而使我們更難以以可接受的條件或根本無法獲得融資。此外，金融服務行業的不穩定可能導致宏觀經濟環境惡化，削弱對我們產品的需求。
這些風險中的任何一個都可能對我們的經營業績、流動性、財務狀況和前景產生重大影響。
與我們與客戶和第三方的關係相關的風險
如果我們無法以成本有效的方式吸引新客戶，我們的營業收入增長可能會比預期慢，我們的業務可能會受到損害。
爲了增加我們的營業收入，我們必須吸引新客戶。我們平台的需求受到許多因素的影響，其中很多因素是我們無法控制的，例如現有和新的應用情況下對我們平台的市場接受度、新應用和功能的開發和發佈的時間、技術變革、我們可觸及市場的增長或萎縮、移動設備、操作系統和應用程序的可訪問性，以及宏觀經濟變化，包括公共衛生流行病對像我們這樣的技術解決方案的需求的影響。此外，如果競爭對手推出價格更低或有差異的產品或服務，被認爲與我們的功能競爭，我們基於定價、技術和功能等因素來銷售我們的功能的能力可能會受到損害。因此，我們可能無法以有利或與之前時期相當的速度或條件吸引新客戶，這可能對我們的營業收入增長產生負面影響。
即使我們吸引了客戶，新客戶獲取的成本可能過高，從而阻止我們實現或保持盈利能力。我們按照訂閱期限的持續時間來逐步認定訂閱收入。一般來說，與新客戶相關的客戶獲取成本和其他預付費用在第一年要比我們從這些新客戶在第一年認可的總收入高得多。因此，客戶對我們業務在任何特定期間的盈利能力部分取決於客戶成爲訂戶的時間以及其對我們平台的使用程度的擴大。此外，我們打算繼續僱傭額外的銷售人員以擴大我們的國內和國際業務。如果我們的銷售和營銷努力不能帶來實質性的收入增長，我們的業務、運營結果和財務狀況可能會受到不利影響。
如果客戶不與我們續訂合同或減少他們對我們平台的使用，我們的營業收入將會下降，我們的營運業績和財務狀況可能會受到不利影響。
我們客戶合同的初始條款通常在一到三年之間，我們的客戶在初始訂閱期滿後沒有義務續訂。在某些情況下，合同會自動續訂（雙方都有選擇不續訂的權利），但在不是這種情況下，我們的客戶可以單方面選擇不續訂，可以尋求以較低的訂閱金額或較短的合同期限進行續訂，或者可以選擇續訂相同或更少的應用程序。我們年度循環營業收入的大部分在2025年1月31日結束的財年內需要續訂。由於多種因素，包括我們客戶內領導層變動導致贊助喪失、客戶資源有限、我們或競爭對手的定價變動、客戶對我們平台和相關應用程序的滿意度、被其他公司收購客戶、採購或預算決策以及不斷惡化的總體經濟情況（包括因公共衛生流行病或大流行病導致的情況），我們的續訂率可能會下降或波動。如果我們的客戶基礎繼續增長，續訂和續約客戶的額外訂閱將成爲我們業務結果的越來越重要的一部分。如果我們的客戶不續訂訂閱，或減少在我們這裏的支出金額，收入將下降，我們的業務將受到損害。
如果客戶不擴大對我們平台的使用或採用其他使用情況，我們的增長前景、經營成果和財務狀況可能會受到不利影響。
我們未來的成功取決於我們在現有客戶和未來客戶中增加我們平台的部署能力。許多客戶最初將我們的平台部署到組織內的特定群組或部門，或者用於有限的用例數量。我們的增長前景取決於我們說服客戶擴大使用我們平台的範圍，將其應用於組織內的其他群組、部門和用例。
從歷史上看，我們在研發方面進行了大量投資，以構建我們的平台併爲企業客戶提供所需的功能和性能。
如果我們未來的經營業績顯著低於投資者的預期，可能會損害我們的B類普通股的市場價格。
我們一個或多個關鍵客戶的流失，或者未能與一個或多個關鍵客戶續訂訂閱協議，可能會對我們推廣平台的能力產生負面影響。
我們依靠我們的聲譽和重要客戶的推薦來推廣我們平台的訂閱。任何一個重要客戶的丟失或未能續訂都可能對我們的營業收入、聲譽和獲取新客戶的能力產生重大影響。此外，我們的客戶被收購可能導致這些客戶的合同被取消，從而減少我們現有和潛在客戶的數量。
如果我們無法與渠道合作伙伴建立和維持成功的關係，我們的業務、運營結果和財務狀況可能會受到不利影響。
迄今爲止，我們主要依賴我們的直銷團隊向我們的平台銷售訂閱。雖然我們與一些渠道合作伙伴（如推薦合作伙伴、經銷商和集成合作夥伴）建立了關係，但這些渠道在歷史上帶來了有限的營業收入。我們認爲，業務的持續增長取決於識別、開發和維護可帶來大量營業收入的額外渠道合作伙伴。如果我們未能及時、具有成本效益地或根本無法確定額外渠道合作伙伴，或未能協助我們當前和未來的渠道合作伙伴獨立銷售和部署我們的產品，我們的業務、運營和財務狀況可能會受到不利影響。通常，與渠道合作伙伴的協議是非排他性的，這意味着我們的渠道合作伙伴可能向客戶提供數家不同公司的產品，包括競爭我們平台的產品。他們也可能在很短時間內或幾乎沒有通知和幾乎沒有處罰的情況下停止推廣我們的平台。此外，通過我們的渠道合作伙伴獲得的客戶的保留和擴展可能與通過我們直接銷售努力獲得的客戶有顯著不同。如果我們的渠道合作伙伴未能有效推廣和銷售我們的產品，或未能滿足我們客戶的需求，我們的聲譽和發展業務的能力也可能會受到不利影響。
與直銷相比，渠道合作伙伴的銷售更可能涉及收款的問題。特別是渠道合作伙伴在發展中市場的銷售，以及因此引起的渠道合作伙伴銷售所佔收入和直銷所佔收入之間的變化，可能導致我們營業績的波動。
我們依賴第三方提供的數據中心、其他系統和技術，以及由第三方提供和管理的技術系統和電子網絡來運營我們的業務，這些系統、技術和網絡的中斷或性能問題可能會對我們的業務和運營結果造成不利影響。
爲了管理我們的基於雲的基礎設施和運營業務，我們依賴於數據中心和其他由第三方提供的技術和服務。如果其中任何一項服務由於長時間的中斷、停工、設施關閉或者因爲它不再滿足商業上合理的條款而無法滿足我們的需求，可能會增加費用，我們可能會中斷財務管理，並且我們的運營可能會受到中斷或者其他影響，直到適當的替代服務（如果有的話）被確認、獲得和實施。
我們無法控制，或在某些情況下對我們使用的idc概念下的操作控制有限，這些設施容易受到地震、洪水、火災、停電、電信故障等事件的損壞或中斷。它們也可能受到闖入、破壞、故意破壞和類似不當行爲的影響，受到運營商錯誤引發的不良事件的影響，以及受到各種因素，包括新功能的引入、技術錯誤、基礎架構變更、分佈式拒絕服務攻擊或其他安防-半導體相關事件導致的中斷、數據丟失或損壞以及其他性能問題的影響。例如，2017年12月，研究人員確定了被廣泛稱爲「幽靈」和「熔斷」之CPU架構漏洞，這些漏洞需要軟件更新和補丁，包括針對公共雲服務提供商，以減輕這些漏洞，並且這些更新和補丁需要服務器處於脫機狀態，並可能減慢性能。在任何不良事件發生時，我們可能無法快速切換到新的數據中心或將客戶從一個數據中心移動到另一個數據中心。儘管在這些設施上採取了預防措施，但自然災害的發生、恐怖主義行爲或其他不正當行爲、無充分通知關閉設施的決定或這些設施發生其他未預期的問題都可能導致我們服務中斷時間長，客戶數據的丟失、損壞或未經授權訪問或獲取。
此外，如果我們不能準確預測我們的基礎設施容量需求，客戶可能會遭受服務不足。提供額外的雲託管容量和數據中心基礎設施需要時間。隨着我們不斷增加數據中心、重組數據管理計劃和增加現有和未來數據中心的容量，我們可能需要遷移或轉移我們的數據和客戶的數據。儘管在此類過程和程序中採取了預防措施，但任何失敗的數據傳輸可能會影響客戶使用我們的平台，我們可能會經歷與將數據轉移到其他設施相關的成本或停機時間，這可能導致客戶的不滿和不續約。我們的數據中心設施的所有者沒有義務以商業上合理的條件或以任何方式與我們續簽協議。如果我們無法以商業上合理的條件續簽這些協議，我們可能需要將數據遷移到新的數據中心設施，並可能會在此過程中產生重大成本和可能的服務中斷。
我們能夠向客戶提供服務和解決方案的能力也取決於我們通過第三方擁有和運營的公共互聯網和電子網絡與客戶進行溝通的能力。此外，爲了能夠按需和及時地提供服務，我們的計算機設備和網絡服務器必須每天24小時正常運轉，這需要接入第三方運營的電信設施和電力的可用性，而這些我們無法控制。這些網絡或設施的嚴重中斷，包括由於公共事業或第三方系統中斷的結果，都可能影響我們處理信息和向客戶提供服務的能力。
第三方數據中心或其他第三方技術或服務的不可用性或未滿足我們的要求，以及我們所依賴的互聯網或第三方網絡或設施的中斷可能會影響我們向客戶提供服務的能力，損害我們的聲譽，導致客戶流失，需要向客戶發放退款或服務抵扣券，使我們面臨潛在責任，導致合同終止，並對我們的續約率產生不利影響。任何這些情況都可能對我們的業務和運營結果產生不利影響。
與客戶的合同糾紛可能會造成巨大的費用、耗費時間，並損害我們的聲譽。
我們的業務是合同密集型的，我們與全球客戶簽訂了合同。我們的合同可以包含各種條款，包括服務水平、安防-半導體義務、賠償和監管要求。合同條款可能並非總是在我們的客戶之間標準化，並且可能會導致不同的業績解讀，這可能會導致我們與客戶之間不時發生糾紛。如果客戶通知我們存在涉嫌合同違約或對我們合同下的任何規定提出異議，對此類糾紛不利於我們的解決可能會對我們的運營結果產生負面影響。
此外，如果客戶未按照協議條款支付我們的費用，我們可能會受到不利影響，因爲無法收回應付款項以及執行合同條款的成本，包括訴訟費用。此類負面影響的風險隨着客戶安排的期限延長而增加。此外，我們的一些客戶可能尋求破產保護或其他類似救濟，並未能支付應付款項，或者支付這些款項的速度較慢，任何一種情況都可能會對我們的營運業績、財務狀況和現金流產生不利影響。
與我們的產品和解決方案相關的風險
我們面臨激烈的競爭，可能無法有效競爭，這可能會減少對我們平台的需求，並對我們的業務、增長、營業收入和市場份額產生不利影響。
我們平台的市場競爭非常激烈，且面臨着快速變化的科技和不斷演進的標準。此外，我們目標市場中的許多公司正在提供，或可能很快提供與我們平台競爭的產品和服務。此外，許多潛在客戶已經在傳統軟件系統上進行了重大投資，可能不願意投資新的解決方案。
我們目前的主要競爭對手通常屬於以下類別：
• 大型軟件公司，包括傳統商業智能產品供應商，提供與我們產品具有競爭力的一個或多個功能，如微軟-t、甲骨文-c、SAP AG和IBM；
• 業務分析軟件公司，如Tableau軟件、Qlik Technologies、Looker Data Sciences、Sisense、以及Tibco軟件；和
• 基於SaaS的產品或雲分析提供商，如賽富時公司和Infor公司。
我們預計隨着其他已經建立和新興公司進入我們所競爭的市場、客戶需求的演變以及新產品和技術的推出，競爭將會加劇。例如，賽富時.com公司於2019年8月收購了Tableau 軟件公司，而alphabet inc於2020年2月收購了Looker Data Sciences 公司。
許多競爭對手，特別是上述提到的大型軟件公司，擁有更長的運營歷史、更多的財務、技術、研發、營銷、分銷、專業服務或其他資源以及更高的知名度。此外，許多競爭對手與現有和潛在的客戶、渠道合作伙伴和開發合作伙伴建立了牢固的關係，並對我們所競爭的市場有廣泛的了解。因此，他們可能能夠更迅速地對新的或新興的技術和客戶需求的變化作出響應，例如通過投入比我們更多的資源進行產品的開發、推廣和銷售。
此外，許多競爭對手可能會將他們的數據管理和分析產品捆綁到更大的交易或維護續簽中，通常以顯著折扣或免費提供。增加的競爭可能導致價格下降，替代性定價結構或免費或名義價格的產品的引入，減少客戶訂單，降低毛利率，延長銷售週期並喪失市場份額。如果我們未能滿足這些競爭壓力，我們可能無法成功與現有和未來的競爭對手競爭，我們的業務，運營結果和財務狀況將受到損害。即使我們成功地獲取和保留了客戶，這些客戶可能會繼續使用我們競爭對手的產品。
我們成功競爭的能力取決於很多因素，包括我們所能控制和不能控制的因素。其中一些因素包括平台部署和使用的便捷性和速度，移動設備、操作系統和應用程序的可訪問性，發現和可視化能力，分析和統計能力，性能和可伸縮性，我們數據安全基礎設施的質量，我們客戶服務和支持的質量和可靠性，總擁有成本，投資回報率和品牌認可度。如果我們在任何一個或其他領域競爭不成功，可能會減少對我們平台的需求，同時對我們的業務、運營結果和財務狀況產生不利影響。
此外，現有和未來的競爭對手也可能進行戰略性收購或建立合作關係，以滿足客戶需求。通過這樣做，這些競爭對手可能增加了滿足客戶需求的能力。這些關係可能會限制我們通過特定的分銷商、技術提供商、數據庫公司和分銷渠道銷售或認證我們的平台，並允許競爭對手迅速獲得重要的市場份額。這些發展可能會限制我們從現有客戶和新客戶獲取收入的能力。如果我們無法成功與競爭對手競爭，我們的業務、運營結果和財務狀況將受到損害。
我們持續發展我們的訂閱和定價模式，這些變化可能對我們的運營結果產生不利影響。
我們的定價和訂閱模式經過時間的演進，並將在未來繼續演進。我們已經開始引入基於消耗的定價，這是針對我們平台使用情況的定價，針對部分客戶。我們在確定基於消耗的合同的最佳定價方面經驗有限。因爲我們新的基於消耗的定價模式，可能會對某些客戶確認的營業收入產生負面影響。例如，某些客戶最終可能會使用比最初在初始基於消耗合同中考慮的數據量更少，導致未來年度的淨保留減少。我們的定價模型轉變的成功取決於多個變量，包括但不限於客戶需求、續訂和擴展率、我們進一步開發和擴展製造行業的能力、我們的銷售團隊成功執行新的銷售策略的能力、稅務和會計影響、定價以及成本。此外，我們的定價和訂閱模式的變化使我們面臨許多不確定性，包括我們規劃和模擬未來增長的能力以及對未來表現的準確預測。我們的定價和訂閱模式的變化也可能會暴露於意想不到的或意外的影響，包括用戶不滿、聲譽損害和難以獲取或留住客戶。此外，我們直接銷售努力的焦點大客戶可能會要求更大的價格折扣。在通貨膨脹環境中，我們的成本可能會增加，而我們可能無法相應調整我們的定價模式，這可能會對我們的財務表現產生不利影響。
隨着我們國際擴張，我們還必須確定適當的價格以使我們能夠在國際競爭中發揮效果。此外，如果我們銷售的功能組合發生變化，那麼我們可能需要或選擇修訂定價。因此，未來我們可能需要降低價格或提供更短的合同期限，這可能對我們的營業收入、毛利率、盈利能力、財務狀況和現金流產生不利影響。
另外，我們的競爭對手可能會提供不同的訂閱或定價模式，這可能對潛在客戶更具吸引力。我們可能需要根據這些變化調整我們的訂閱或定價模式，這可能會對我們的財務績效產生不利影響。
如果我們不能及時適應和有效應對快速變化的科技、不斷演進的行業板塊標準和變化的客戶需求或要求，我們的解決方案可能變得競爭力較弱。
我們的成功取決於客戶採用和使用我們的平台的意願，包括在他們的智能手機或移動設備上使用，以及我們適應和增強我們的平台的能力。爲了吸引新客戶並增加現有客戶的收入，我們需要繼續完善和改進我們的平台，以滿足客戶在他們願意支付的價格下的需求。這樣的努力將需要增加新功能，擴展相關應用程序，並響應技術進步，這將增加我們的研發成本。如果我們無法開發解決客戶需求的解決方案，或者不能及時改進和完善我們的平台，我們可能無法增加或維持市場對我們平台的接受度。
此外，我們可能對平台進行更改，但客戶可能並不認爲這些更改有用。我們還可能停止某些功能，開始收費某些目前免費的功能，或增加對平台的任何功能或使用費用。我們也可能在推出新應用程序或功能時面臨意外問題或挑戰。對於很多原因，包括但不限於增強功能和對平台的改變可能無法獲得足夠的市場接受度：
• 在平台功能和能力方面準確預測市場需求，並及時提供滿足需求的功能。
• 無法有效操作現有或潛在客戶的技術、系統或應用程序；
• 缺陷、錯誤或故障；
• 關於他們的表現或效益的負面宣發;
• 發佈新增功能和額外功能到市場上的平台時出現延遲;
• 競爭產品的引入或預計引入;
• 一支無效的銷售團隊；
• 我們的最終客戶面臨糟糕的業務條件，導致他們推遲購買；
• 在移動設備上使用我們平台時客戶採用和遇到的問題，或者在開發或支持我們移動應用程序的增強功能時遇到的問題；和
• 顧客購買包含開源軟件的軟件訂閱的不情願
因爲我們的平台設計用於在各種系統上運行，所以我們需要不斷修改和增強我們的平台，以跟上科技的變化，否則我們可能會失敗。
此外，我們平台中使用人工智能etf可能導致聲譽損害或責任。Domo的數據科學套件利用機器學習算法，預測分析和其他人工智能技術識別趨勢，異常和關聯性，提供警報和啓動業務流程。人工智能etf帶來的風險和挑戰可能影響其應用，並因此影響我們的業務。人工智能etf算法可能存在缺陷。數據集可能不足或包含偏見信息。我們所使用的人工智能etf技術可能會產生或創建看似正確但事實上不準確或有其他缺陷的輸出。 我們或他人的不當或有爭議的數據實踐可能會影響人工智能etf解決方案的接受程度。這些缺陷可能會損害人工智能etf應用所產生的決策，預測或分析，使我們面臨競爭壓力、法律責任以及品牌或聲譽損害的風險。此外，人工智能etf技術複雜且迅速發展，我們面臨來自其他公司以及不斷變化的法律和監管環境的重大競爭。 適用於人工智能etf的法律法規仍在不斷髮展，並且在不同的司法管轄區可能存在不一致性。 例如，歐盟提出了一項人工智能etf法案，如果最終確定，將禁止某些人工智能etf應用和系統，並對某些應用或系統的使用施加額外要求。在我們平台中使用人工智能etf技術可能導致新的或加強的政府或監管審查，新的或修改的法律法規，索賠，要求和訴訟，機密性，隱私，數據保護或安全風險，倫理關切或其他可能對我們的業務，財務狀況和運營業績產生不利影響的複雜情況。關於新興人工智能etf技術的不確定性可能需要進一步投資來開發和維護專有數據集和機器學習模型，開發提供給訓練的創作者歸屬或酬金的新方法和流程。
對於處理使用人工智能技術處理數據的數據的保護、安全措施和政策的開發，可能是昂貴的，也可能影響我們的支出。
我們的平台還提供了實時回寫能力，可連接到物聯網產品和服務。物聯網（IoT）的發展帶來了安全、隱私和執行風險。許多物聯網設備具有有限的界面和更新/修補能力。物聯網解決方案可能收集大量數據，我們對物聯網數據的處理可能無法滿足客戶或監管要求。物聯網場景可能越來越影響個人健康和安全。如果包含我們技術的物聯網解決方案無法按預期工作，違反法律，或對個人或企業造成傷害，我們可能會面臨法律索賠或執行行動。如果這些風險發生，可能會增加我們的成本，損害我們的聲譽或品牌，或對我們的業務和運營結果產生負面影響。
此外，在研發項目上，許多競爭對手花費了大量的資金，而那些沒有這樣做的競爭對手可能被更大的公司收購，從而爲競爭對手的研發項目提供更多資源。如果我們未能保持足夠的研發資源或與競爭對手的研發項目有效競爭，我們的業務可能會受到損害。我們的增長能力還面臨未來顛覆性技術的風險。如果出現能以更低的價格、更高效、更方便或更安全地提供業務智能解決方案的新技術，這些技術可能會對我們的競爭能力產生不利影響。
我們可能無法及時有效地擴展我們現有的技術，包括我們的計算架構，以滿足對我們系統的性能和其他要求，這可能會意外增加支出，爲我們的客戶造成故障和其他性能和服務質量問題的風險。
我們未來的增長和更新率取決於我們能否滿足客戶對平台速度、可靠性和其他性能屬性的期望，以及滿足客戶隨着平台使用量增長而擴大的需求。用戶數、我們攝入、創建、傳輸、處理和存儲的數據的數量和複雜性，我們平台被訪問的位置數量，我們代表這些客戶管理的流程和系統數量，以及其他因素獨立和綜合地對我們的平台性能產生影響。爲了確保我們滿足客戶的性能和其他要求，我們繼續大量投資開發和實施我們平台和基礎設施運營的新技術。這些技術包括數據庫、應用和服務器的改進，修訂的網絡和託管策略以及自動化，它們往往是先進的、複雜的，有時範圍廣泛，且在行業範圍內尚未經過測試。我們可能無法成功開發或實施這些技術。在我們未能以保持性能的方式開發產品並擴大業務時，我們的業務和運營結果可能會受到影響。
我們可能無法準確評估實現目標所需的資本和運營支出，這可能會對我們的財務表現造成損害。此外，我們在改善平台方面的技術執行中可能會犯錯誤，這可能會影響我們的客戶。可能出現的問題包括性能、數據丟失或損壞、服務中斷以及其他可能引發客戶滿意度問題、業務損失和對我們聲譽的損害的問題。如果其中任何一個問題發生，對我們的財務表現將產生負面且可能很大的影響。最後，如果不得不將資源分配給解決現有解決方案性能問題，我們產生新的應用程序並改善我們當前的解決方案的能力可能會受到限制。
如果我們未能達到服務水平承諾，我們的業務、經營結果和財務狀況可能會受到不利影響。
與我們的許多客戶，包括我們的大部分頂級客戶，簽訂的訂閱協議中，規定了一些服務水平承諾。如果我們無法達到規定的服務水平承諾，或者遭受超過訂閱協議允許期限的持續停機時間，我們可能需要向這些客戶提供服務信用，或者可能面臨訂閱終止，這可能會對我們的營業收入產生重大影響。任何長時間的服務中斷也可能對我們的聲譽產生負面影響，這也會影響我們未來的收入和運營業績。
我們的客戶依靠我們的客戶支持組織來解決與我們的平台相關的技術問題。我們可能無法足夠快地做出響應，無法滿足客戶對支持服務需求的短期增長。客戶對這些服務的需求增加，如果沒有相應的收入，可能會增加成本並對我們的經營業績產生不利影響。此外，我們的銷售流程在很大程度上取決於我們服務的易用性、我們的聲譽以及現有客戶的積極推薦。任何未能維持高質量客戶支持的行爲，或
市場普遍認爲我們不保持高質量的支持，可能會對我們的聲譽和銷售服務給現有和潛在客戶的能力產生不利影響。
如果我們或我們客戶的數據訪問受到限制，可能對我們的業務、經營業績和財務狀況產生不利影響。
我們平台的成功在很大程度上依賴於我們客戶訪問維護在第三方軟件和服務平台上的數據的能力。一般來說，我們沒有與這些第三方達成確保訪問其平台的協議，與這些第三方達成的協議通常可以由第三方根據方便原則隨時終止。如果這些第三方限制或阻止我們將我們的平台與其軟件或平台集成，包括但不限於限制我們數據連接器的功能、我們訪問其系統上維護的數據的能力或此類數據的傳送速度，客戶可能無法及時訪問其相關數據，這可能會對我們的業務和運營結果產生不利影響。
我們的業務依賴於持續和暢通的互聯網和移動網絡訪問。
我們的客戶通過移動設備（如智能手機、筆記本電腦和平板電腦）訪問我們的平台和服務，必須具備高速互聯網連接才能使用我們的服務。目前，這種接入是由在寬帶和互聯網接入市場具有重大和日益增長的市場力量的電信公司和互聯網接入服務提供商提供的。在政府監管的缺乏下，這些供應商可能採取措施，影響他們的客戶使用我們的產品和服務，例如降低我們傳輸過他們線路的數據包的質量，給我們的數據包設定低優先級，給其他數據包設定高於我們的優先級，完全屏蔽我們的數據包，或試圖向他們的客戶收取更多費用以使用我們的平台和服務。在互聯網服務提供商實施基於使用量的定價（包括意義深遠的帶寬限制）或以其他方式試圖將網絡接入商品化的情況下，我們可能會增加營業費用，並可能對客戶獲得和留住產生負面影響。此外，如果網絡運營商創建互聯網接入服務的不同層次，並要求我們爲此付費或禁止我們的服務通過這些層次向我們的客戶提供，我們的業務可能會受到負面影響。
2015年2月26日，美國聯邦通信委員會（FCC）將寬帶互聯網接入服務重新分類爲電信服務，受到一些普通運營者管制要素的約束，包括提供公平合理的服務義務，並採納了特定的網絡中立規則，禁止阻止、減緩或「付費優先」內容或服務。然而，在2017年12月，FCC再次將寬帶互聯網接入服務分類爲無監管信息服務，並廢除了針對阻止、減緩或「付費優先」內容或服務的具體規定。FCC保留了要求互聯網服務提供商向消費者、企業家和FCC披露他們的做法的規定。已經有一些當事方表示他們將上訴這一命令，國會有可能通過法案恢復一些網絡中立要求。網絡中立規則的廢除和規則的任何變化可能會影響寬帶互聯網接入服務市場，例如，如果互聯網接入提供商開始限制從獨立軟件供應商傳輸數據的帶寬和速度，這可能會影響我們的業務。
不正確或不恰當地使用我們的平台可能導致客戶不滿意，並對我們的業務、經營結果、財務狀況和增長前景產生負面影響。
我們的平台部署在各種不同的技術環境中。越來越多地，我們的平台已經部署在大規模、複雜的技術環境中，我們相信我們未來的成功將取決於我們增加銷售我們的平台以在這些部署中使用。我們必須經常幫助我們的客戶實現我們的平台的成功實施，我們通過我們的專業服務機構來做這件事。實施我們的平台所需的時間可能不同。對於複雜的部署，實施可能需要幾個月的時間。如果我們的客戶無法成功實施我們的平台，或者不能及時地這樣做，客戶對我們的平台的看法可能會受到損害，我們的聲譽和品牌可能會受到損害，客戶可能會選擇停止使用我們的平台或不擴大他們對我們的平台的使用。我們的客戶和第三方合作伙伴可能需要培訓以正確使用我們的平台及其所能帶來的各種福利。如果我們的平台沒有得到有效實施或正確或按預期使用，或者我們未能充分培訓客戶如何高效有效地使用我們的平台，我們的客戶可能無法取得滿意的結果。這可能導致負面宣傳和對我們的法律索賠，這可能導致我們向新客戶產生更少的銷售以及對現有客戶的續訂或擴大使用我們的平台的減少，任何一種情況都會損害我們的業務和經營業績。
我們使用「開源」軟件可能會對我們提供平台的能力產生負面影響，並使我們面臨可能的訴訟。
我們的平台使用了「開源」軟件，其中一些軟件是我們從第三方獲得的。開源軟件通常是免費獲取、可使用和修改的，在非可協商的許可證條款下以「原樣」提供給公衆使用。使用和分發開源軟件可能帶來比使用第三方商業軟件更大的風險。開源許可證人通常不提供侵權索賠或其他與侵犯知識產權或軟件質量有關的合同保護。此外，某些開源許可證，如GNU Affero通用公共許可證，可能要求我們無償提供包含開源軟件的平台元件，公開提供修改或衍生作品的源代碼，或者按照特定開源許可證的條款發放我們的修改或衍生作品的許可證。如果根據開源許可證的條款，我們被要求將專有源代碼發佈給公衆，競爭對手可以以較低的開發工作量和時間創建類似產品，最終可能導致我們的銷售損失。
我們也可能面臨聲稱違反開源許可條款或侵權、侵佔或其他違反開源技術的索賠。這些索賠可能會導致訴訟，或要求我們購買昂貴的許可，投入額外的研發資源對平台進行重構，如果無法及時或經濟有效地進行重構，可能需要停止銷售產品，或以源代碼形式普遍提供我們的專有代碼，任何這些情況都將對我們的業務和運營結果產生負面影響，包括被禁止提供包含開源軟件的我們平台的元件。我們也可能面臨訴訟，聲稱擁有我們認爲是開源軟件的一方。訴訟對我們來說可能產生高昂的辯護成本，對我們的運營結果和財務狀況產生負面影響，要求我們投入額外的研發資源對平台進行重構。
儘管我們監控我們對開源軟件的使用，並努力確保沒有以使我們的平台承受意外情況的方式使用，但只有少數法院對開源許可證進行了解釋，存在一種風險，即這些許可證可能被解釋爲可能對我們商業化平台的能力造成未預料的條件或限制。我們無法保證我們在平台中是否已合理地使用開源軟件，以避免承擔責任，或遵守我們當前的政策和程序。 我們無法保證我們在平台中是否已合理地使用開源軟件，以避免承擔責任，或遵守我們當前的政策和程序，這可能導致開源許可證被解釋爲對我們商業化平台的能力施加未預料的條件或限制。
人員和業務相關的風險
如果我們不能有效地與我們的新定價結構相協調、發展和擴大銷售和營銷能力，並提高銷售效率，我們增加客戶群和增加對我們平台的接受度的能力可能會受到損害。
爲了增加客戶數量和提高我們平台的市場接受度，我們需要調整和擴展業務和營銷業務，包括國內和國際銷售團隊，以及與我們的新定價結構相匹配並提高銷售效率。我們正在調整成本結構，以更好地反映顯著的產品和業務模式創新，預計我們的新基於消費的業務模式的出貨操作將更高效，需要更少的投資。我們將繼續投入大量資源用於銷售和營銷項目。我們相信，直銷人員市場存在對我們所需銷售技能和技術知識的直銷人員的激烈競爭。我們未來實現顯著營業收入增長的能力很大程度上取決於我們在招聘、培訓和留住足夠數量的直銷人員和銷售領導層方面的成功。新員工需要經過重要的培訓和時間才能達到全面的生產力，尤其是在新的銷售領域。最近的新聘員工和計劃中的新任職員工可能無法像我們希望的那樣快速提高生產力，銷售領導層的變更可能對我們現有的銷售人員產生負面影響，且在未來在我們經營的市場中無法招聘或留住足夠數量的合格人才。我們的銷售和市場營銷效果也隨時間變化，加上我們可能合作的任何合作伙伴或經銷商的效果，未來可能會有所不同。如果我們的努力沒有相對顯著的營收增長，我們的業務和營運成果可能會受到損害。如果我們無法招聘、培養和留住才華橫溢的銷售人員，或者如果我們的新銷售人員無法在合理的時間內達到預期的生產力水平，或者我們的銷售和營銷項目效果不佳，我們可能無法從擴大銷售團隊實現營收增長。尤其是，將來我們可能需要進一步調整我們的出貨成本結構和目標指標，尤其是在與我們如何組織、實施和對直銷人員進行薪酬的方式相關的方面，以提高在基於消費的業務模式下銷售的效率和效果。薪酬結構的任何調整可能會對我們的直銷人員的生產力產生負面影響，但無法保證"}
我們將能夠及時或具有成本效益地成功實施這些調整，或者我們將能夠實現所有或任何預期的益處。
我們可能在未來面臨訴訟，這將需要重要的管理關注，可能會導致大額的法律費用，並可能產生不利的結果，所有或任何一個都可能對我們的運營結果產生負面影響，損害我們的聲譽或其他方式對我們的業務產生負面影響。
我們將來可能會成爲業務常規內外涉及的訴訟或索賠的主體，這可能會對我們的業務運營和財務狀況產生負面影響，包括證券集體訴訟和股東衍生訴訟，這兩者通常都需要高昂的辯護費用。
無論訴訟的結果如何，都具有固有的不確定性。任何索賠和訴訟以及這些索賠和訴訟的處理都可能耗費時間和金錢來解決，分散管理注意力和資源，並導致其他方嘗試提出類似的索賠。與訴訟有關的任何不利裁定都可能對我們的營運業績產生不利影響，損害我們的聲譽或否定地影響我們的業務。此外，根據任何此類糾紛的性質和時間，法律事務的解決可能會對我們未來的營運業績、現金流或兩者都產生重大影響。
我們經歷了管理層和董事會的變動，這造成了不確定性，可能會損害我們的業務。
2023年3月，我們宣佈John Mellor辭職並重新任命Joshua G. James爲我們的首席執行官。2022年12月，我們宣佈Bruce Felt辭去我們的首席財務官職務，並於2023年3月任命David Jolley接替Felt先生的職位。2023年1月，我們宣佈Catherine Wong辭去我們的首席運營官和工程執行副總裁職務，並任命Daren Thayne成爲工程執行副總裁。Thayne先生承擔了Wong女士的職責，並繼續負責他之前的職責。此外，我們最近董事會成員的構成發生了重大變化，並且未來還可能發生更多變化。2023年2月，我們宣佈Laurence 「Jay」 Brown, Jr.、Dana Evan和Joy Driscoll Durling辭去我們的董事職務。2023年3月，我們宣佈任命Dan Strong和Renée Soto加入董事會填補空缺。戰略或運營目標的變化，常常伴隨着新高管和董事的任命而發生，可能會引發不確定性，對我們快速有效執行的能力產生負面影響，最終可能會失敗。此外，高管領導和董事過渡期通常會面臨困難，因爲新高管和董事逐漸了解我們的運營工作，並且由於戰略和管理風格的變化產生摩擦。管理層和董事的更迭本質上會導致一些機構知識的喪失，這可能會對戰略和執行產生負面影響。此外，如果我們經歷管理層的更多變動，面臨的競爭將非常激烈，可能需要數月時間才能找到符合我們要求的候選人。如果我們無法吸引和留住合格的管理人員，我們的業務可能會受到損害。
如果我們無法吸引、整合和留住更多的合格人員，包括頂級技術人才，我們的業務可能會受到不利影響。
未來的成功在一定程度上取決於我們識別、吸引、整合和留住技術、管理、銷售和其他高技能人才的能力。我們面臨着來自許多其他公司的合格人才的激烈競爭，包括其他軟件和技術公司，其中許多公司擁有比我們更豐富的財務和其他資源。這些公司也可能提供更多元化的機會和更好的職業晉升機會。這些特點對高質量候選人可能比我們提供的更具吸引力。此外，新員工通常需要大量的培訓，在許多情況下，他們在實現全面生產力之前需要較長時間。我們可能需要承擔吸引和留住合格人才的重大成本，包括與工資和福利有關的重大支出以及與股權獎勵相關的補償費用，我們可能會在他們實現招聘和培訓投資回報之前將新員工流失給競爭對手或其他公司。此外，新員工可能無法或無法成爲我們所期望的那樣高效，因爲我們可能面臨將他們充分或適當地整合到我們的工作隊伍和文化中的挑戰。隨着我們進入新的地理位置，我們將需要吸引和招聘這些地區的熟練人員，並可能面臨吸引、整合和留住國際員工的額外挑戰。如果我們無法及時或根本吸引、整合和留住能夠滿足我們增長的技術、運營和管理需求的合格個人，那麼我們的業務將受到不利影響。
股價的波動或缺乏正面表現也可能影響我們吸引和留住關鍵員工的能力。如果員工持有的股份或其已獲授的期權所代表的股份相對於股份的原始購買價格或期權的行使價格顯著升值，那麼員工更有可能離開我們；或者，相反，如果他們持有的期權的行使價格遠高於我們股票的市場價格，那麼員工也更有可能離開我們。
普通股。如果我們不能通過股權激勵適當地激勵和留住員工，或者如果我們需要增加薪酬支出以適當激勵和留住員工，我們的業務、運營結果、財務狀況和現金流將會受到不利影響，現有股東的所有權將被稀釋。
如果我們不能提供高質量的專業服務和壓力位支持，我們的業務和聲譽可能會受到損害。
高質量的專業服務和壓力位支持，包括培訓、實施和諮詢服務，對於我們平台的成功營銷、銷售和使用，以及現有客戶續訂訂閱非常重要。專業服務可以由我們或第三方合作伙伴提供。隨着我們拓展業務並吸引新客戶，高質量的專業服務和壓力位支持的重要性將會增加。如果我們或我們的第三方合作伙伴未能提供有效的持續支持，我們保留和擴大我們的平台及相關應用在現有客戶中的使用可能會受到影響，且我們在現有或潛在客戶中的聲譽可能會受損。
我們繼續追求減少客戶開始使用和從我們的平台獲得價值所需的專業服務的策略，降低客戶的專業服務費用總體成本，提高我們專業服務業務的毛利率。如果我們無法成功實現這些目標，我們的營運業績，包括利潤率，可能會受到損害。
災難事件可能會干擾我們的業務並損害我們向客戶提供平台的能力，導致補救成本、客戶不滿和其他業務或財務損失。
我們的業務在一定程度上取決於我們保護設施免受自然災害、電力或電信故障、犯罪行爲以及類似事件的能力。儘管在我們的設施採取了預防措施，但自然災害、流行病或大流行（如COVID-19大流行）、恐怖主義行爲、故意破壞或破壞行爲、使用量激增或其他設施出現意外問題的發生可能導致我們平台的可用性長時間中斷。即使有當前和計劃的災難恢復安排，我們的業務也可能會受到損害。此外，在發生損壞或中斷的情況下，我們的保險政策可能無法充分補償我們可能遭受的任何損失。這些因素反過來可能進一步降低收入，使我們面臨責任並導致我們發放信用額度或導致客戶未能續訂訂閱，任何這些都可能損害我們的業務。
我們的長期增長在一定程度上取決於能夠在盈利的基礎上進行國際擴張。
從歷史上看，我們的絕大部分營業收入來自美國境內的客戶。例如，截至2023年4月30日和2024年4月30日的三個月，我們大約79%和80%的總營業收入分別來自美國境內的銷售。我們已經開始國際擴張，並計劃繼續擴大我們的國際業務，作爲我們增長策略的一部分。擴大國際業務將使我們面臨各種風險和挑戰，包括：
• 有必要在營業收入產生之前，提前大量投資於人員、解決方案和製造行業。通常需要進行這些投資。
• 需要將我們的應用本地化和適應特定國家，包括翻譯成外國語言和相關的費用；
• 可能發生關於基於雲的服務或非本地企業提供充分數據保護能力的公衆或客戶情緒變化，特別是在歐洲聯盟或歐盟。
• 在交付我們的平台時出現技術或延遲問題；
• 依賴某些第三方，包括我們沒有豐富經驗的經銷商;
• 我們在新興或發展中的區域市場中缺乏參考客戶和其他營銷資產，在我們市場推廣努力中還可能存在其他適應性不足，我們可能較慢地識別和實施。
• 監管要求、稅務或貿易法律的意外變化；
• 勞動法規差異，特別是在歐盟，勞動法通常對僱員更有利，與美國相比，包括在這些地方對時薪和加班規定的認定；
• 在大範圍地理距離上高效管理增加的員工人數中存在的挑戰，包括需要實施適當的系統、政策、福利和合規計劃；
• 在分散和遠程勞動力情況下維護公司文化的困難;
• 在新市場中管理業務會遇到各種困難，包括多樣的文化、語言、習俗、法律體系、替代性糾紛解決體系和監管體系。
• 貨幣兌換率波動及其對我們的營業收入和費用的影響，以及如果我們選擇在未來進行對沖交易所面臨的成本和風險；
• 我們在一個國家無法將營運收益再投資用於滿足其他國家營運資金需求的限制；
• 知識產權保護有限或不足，我們的產品可能與外國知識產權產生衝突、侵犯或違反的風險。
• 政治不穩定、恐怖活動或軍工-半導體衝突（包括俄羅斯對烏克蘭的入侵以及以色列與哈馬斯之間的敵意）；
• 需符合外國隱私、信息安全和數據保護法律法規的要求，以及不符合規定的風險和成本；
• 有可能存在違反國內外反腐敗法律（如美國《反海外貪污法》（FCPA）和英國《賄賂法》）或違反美國和國際出口管制和制裁法規的潛在或實際違規行爲的可能性，該可能性可能隨着在外國司法管轄區的銷售或業務以及某些行業的業務增加而增加；
• 要求遵守美國出口管制、經濟制裁法律法規和其他對國際貿易的限制。
• 美國和其他國家及其政府和機構對某些國家、其政府和指定方實施制裁和禁運的可能性較高，這可能會禁止向這些人出口某些技術、產品和服務。
• 負面稅負和外匯管制可能會使我們難以將收益和現金匯回，如果我們有這樣的意願的話;
• 我們有能力招聘和吸引本地渠道和實施合作伙伴。
任何一種風險都可能對我們的國際業務造成不利影響，降低我們的國際營業收入或增加我們的運營成本，進而影響我們的業務、運營結果、財務狀況和增長前景。 我們在美國以外的某些地區運營我們的業務的經驗有限，增加了最近和任何潛在的未來擴張努力不成功的風險。如果投入大量時間和資源來擴展我們的國際業務，但最終未取得成功，我們的運營結果和業務將受到損害。
此外，遵守適用於我們國際業務的法律法規增加了在外國司法管轄區開展業務的成本。我們可能無法及時跟隨政府要求的變化。未能遵守這些法規可能對我們的業務產生不利影響。此外，在許多國外國家，他人常常從事我們的內部政策、程序或適用於我們的美國法律法規禁止的商業行爲。我們無法保證所有員工、承包商和代理人都能遵守我們將實施的正式政策或適用的法律法規。員工、承包商、渠道合作伙伴或代理人違反法律或關鍵控制政策可能導致收入確認延誤、財務報告錯誤、罰款、處罰，或禁止進口或出口我們的軟件和服務，並可能對我們的業務和運營結果產生重大不利影響。
我們的一些商業合作伙伴也在國際上開展業務，面臨上述風險。即使我們能夠成功管理國際業務的風險，如果我們的商業夥伴不能成功管理這些風險，則我們的業務可能受到不利影響。
美國或我們開展業務的國際市場的法規和法律的未來變化可能會對我們的業務造成損害。
我們受到美國以及我們業務所覆蓋的國際市場中的一般業務法規和法律的約束，以及專門管理互聯網和軟件的法規和法律的約束。這些法規和法律可能涵蓋就業、稅收、隱私、數據安全、數據保護、定價、內容、版權和其他知識產權、移動通信、電子合同和其他通信、消費者保護、對我們服務的無障礙互聯網訪問、網站的設計和運營以及軟件和服務的特性和質量。這些法規和法律可能會發生變化，並且與多個、互相沖突並隨時變化的適用法規和法律的複雜性相關的合規挑戰可能會影響我們的銷售、運營和未來增長。
未來的收購可能會擾亂我們的業務，對我們的運營結果、財務狀況和現金流產生不利影響。
我們可能進行對我們的業務、經營成果、財務狀況和現金流具有重大影響的收購。作爲一家組織，我們成功收購和整合技術或企業的能力尚未得到驗證。收購涉及許多風險，包括以下方面：
• 收購可能會對我們的營運業績、財務狀況或現金流產生負面影響，因爲它可能需要我們承擔費用或承擔重大債務或其他負債，可能會導致不利的稅務後果或不利的會計處理，可能會使我們面臨第三方的索賠和糾紛，包括知識產權的索賠和糾紛，或者可能無法產生足夠的財務回報以抵消與收購相關的額外費用和支出；
• 在整合我們收購的任何公司的業務、技術、產品、人員或運營中，我們可能會遇到困難或意外開支，特別是如果被收購公司的關鍵人員決定不爲我們工作；
• 收購可能會打亂我們正在進行的業務，分散資源，增加費用並分散我們的管理注意力；
• 收購可能導致我們和我們所收購公司的客戶購買延遲或減少，因爲客戶對服務的連續性和有效性存在不確定性。
• 我們可能會在成功出售任何已收購產品方面遇到困難，或者可能無法成功出售。
• 收購可能涉及我們沒有或很少有經驗的地理或業務市場的進入，或競爭對手在該市場具有更強的市場地位;
• 對我們的財務和管理控制以及報告系統和程序造成潛在的壓力；
• 與收購公司相關的潛在已知和未知負債；
• 如果我們爲基金籌措債務，這些債務可能會對我們開展業務以及財務維護契約施加重大限制;
• 與將來收購中可能會計提相關的資產或商譽減值風險有關。
• 如果我們在未來的收購中發行大量權益或可轉換債務證券，現有股東可能會被稀釋，每股收益可能會減少。
• 管理收購公司的不同知識產權保護策略和其他活動。
我們可能無法成功解決這些或其他風險，以及在整合任何已收購業務過程中遇到的任何其他問題。未能成功整合所收購業務的業務、技術、產品、人員或運營，或在實現整合方面出現重大延遲，可能會對我們的業務、運營成果、財務狀況和現金流產生重大不利影響。
政府的出口或進口管制可能會限制我們在國外市場競爭的能力，並使我們面臨責任，如果我們違反了這些規定。
我們的軟件受到美國出口管制的約束，我們將加密技術應用於我們的平台中。這些產品和底層技術只能在獲得必要的出口許可，包括許可證、許可證例外或其他適當的政府許可的情況下出口。美國出口管制可能要求提交產品分類和每年或每半年報告。加密技術的政府監管和加密產品的進出口監管，或者我們未能獲得適用情況下我們平台所需的進口或出口許可，可能會損害我們的國際銷售，並對我們的營業收入產生不利影響。遵守與我們平台出口相關的適用法規要求，包括對我們平台的新版本進行出口，可能會導致我們產品在國際市場的推廣延遲，阻止國際運營客戶部署我們的平台，或者在某些情況下，阻止我們將平台出口到某些國家。此外，美國出口管制法律和經濟制裁禁止向受美國製裁的國家、政府和個人發送某些產品和服務。如果我們未能遵守出口和進口規定以及此類經濟制裁，我們可能會被罰款或面臨其他處罰，包括被拒絕某些出口特權。此外，任何新的出口或進口限制、新的立法或現有法規實施或範圍的變化，或者在這些法規針對的國家、個人或技術方面的變化，可能會導致現有或潛在國際運營客戶對我們平台的使用減少，或者導致我們減少出口或銷售平台訂閱的能力。對我們平台的使用減少或對我們出口或銷售平台訂閱的能力受到限制，可能會對我們的業務、財務狀況和營運結果產生不利影響。
未能遵守反賄賂、反腐敗和反洗錢法律可能使我們面臨罰款和其他不利後果。
我們受《反腐法》、《英國賄賂法》和其他國內外各地的反腐敗、反賄賂和反洗錢法律約束。近年來，反腐敗、反賄賂和反洗錢法律得到了積極執行，並被廣泛解釋，一般禁止公司及其董事、高級職員、僱員和代理人向政府官員和私營部門中的其他人承諾、授權、進行或提供不當支付或其他利益。這些法律適用於我們的代理商/第三方，我們利用代理商/第三方（包括渠道合作伙伴）在國外銷售我們的產品訂閱和開展業務。我們和第三方中介可能直接或間接與政府機構或國有的或附屬實體的官員和僱員互動，並可能因這些第三方合作伙伴和中介、我們的僱員、代表、承包商、渠道合作伙伴和代理人的腐敗或其他非法活動而承擔責任，即使我們並未明確授權此類活動。儘管我們有政策和程序來應對這些法律的合規要求，但我們無法保證我們所有員工和代理人都不會採取違反我們政策和適用法律的行動，對此我們最終可能會承擔責任。違反《反腐法》或其他適用的反賄賂、反腐敗以及反洗錢法律可能導致舉報申訴、負面媒體報道、調查、失去出口特權、受到嚴重的刑事或民事制裁、管理資源和注意力嚴重分散，或者被暫停或取消美國政府合同，這些都可能對我們的聲譽、業務、經營結果和前景產生重大不利影響。
與隱私和網絡安全相關的風險
我們受政府法律、法規和其他法律義務的約束，特別是與隱私、數據保護和信息安全有關的法律義務，任何實際或被認爲不遵守這些義務可能損害我們維持和擴展客戶群的努力，導致我們的增長受限，損害我們的業務。
我們除了員工和服務提供商之外，還從客戶和其他個人那裏收集、存儲和處理個人信息和其他數據。我們處理數據的方式受到多種法律和法規的約束，包括美國聯邦貿易委員會（FTC）和各個州、地方和外國機構的監管。我們對數據的處理也受到合同義務的約束，並可能被指控或認爲受到行業標準的約束，其中包括我們承諾遵守的某些行業標準。
在美國，涉及特定類型數據的收集、披露和其他處理，包括用於保護此類數據的安全措施的各種法律和法規適用。此外，聯邦貿易委員會和許多州檢察長解釋了聯邦和州消費者保護法，要求在數據的收集、使用、傳播、安全和其他處理中遵守標準。與隱私和數據安全相關的法律和法規正在不斷髮展，可能會經歷重大變化，並可能導致日益增加的監管和公衆審查，以及日益嚴格的執法和制裁。例如，加利福尼亞州在2018年頒佈了《加州消費者隱私法》（CCPA），
《加州消費者隱私法》於2020年1月1日生效。CCPA要求覆蓋的公司在其他方面，向加利福尼亞消費者提供披露，併爲這些消費者提供選擇退出某些個人信息銷售的新功能。此外，《加州隱私權利法案》（CPRA）已於2020年11月3日選舉中獲得加州選民批准。CPRA在許多方面修正和擴展了CCPA，包括擴大CCPA的訴訟權。 CPRA自2022年1月1日開始對消費者數據產生額外的義務，並於2023年1月1日生效。在CCPA頒佈後，許多其他州已通過或考慮過隱私立法，其中許多是類似於CCPA和CPRA的全面法律。 例如，弗吉尼亞州、科羅拉多州、猶他州和康涅狄克州已通過了2023年生效的此類法律，德克薩斯州、蒙大拿州、俄勒岡州和佛羅里達州已通過了2024年生效的此類法律，特拉華州、愛荷華州、新澤西州、內布拉斯加州和田納西州已通過了2025年將生效的此類法律，印第安納州已通過了將於2026年生效的此類法律。 廣泛的聯邦隱私立法也已提出。此外，各州已通過了其他與隱私和信息安全有關的法律和法規，例如華盛頓州的《我的健康，我的數據法案》，其中包括私人訴訟權。美國這些新的和不斷髮展的有關隱私的法律和法規的各個方面，以及這些法律和法規的解釋和執行仍然存在不確定性。 我們無法完全預測這些或其他有關隱私和信息安全的新的和不斷髮展的法律和法規對我們業務或運營的影響，但它們可能要求我們修改我們的數據處理實踐和政策，併爲了遵守這些法律和法規而產生重大成本和費用。
此外，包括歐盟在內的多個外國國家和政府機構，以及英國、澳洲、巴西、中華人民共和國（中華人民共和國），印度和日本等我們設有辦事處或其他運營實體的地方，均有處理和處理他們居民獲得的個人數據的法律和法規，某些情況下這些法律和法規比美國更爲嚴格。這些司法管轄區的法律和法規廣泛適用於各種類型的數據的收集、使用、存儲、安全、披露和其他處理，包括能夠識別或用於識別個人的數據。這些法律和法規可能會修改或被賦予新的或不同的解釋，並且未來可能會頒佈新的法律和法規。在歐盟內，2018年5月，一項廣泛規範數據和隱私實踐的法規，稱爲《通用數據保護條例》（GDPR），開始生效。GDPR對個人數據的處理者和控制者規定了嚴格的運營要求，並對不遵守規定的公司處以高達全球年收入的4%或2億歐元中的較大者的重罰。遵守GDPR、CCPA和其他管理隱私、數據保護和信息安全的法律和法規，可能導致我們產生大量的運營成本，或要求我們修改數據處理實踐。實際或被指稱的違規行爲可能導致我們受到政府機構或其他人（包括在某些情況下受影響個人的私人訴訟權）的起訴，並面臨巨額罰款和其他責任，或者以其他方式對我們的業務、財務狀況和經營業績產生不利影響。
此外，英國已經頒佈了《數據保護法》和稱爲英國GDPR的GDPR版本，這兩者在很大程度上實施了GDPR，並規定了最高1750萬英鎊或總年收入的4%的罰款。然而，對於英國在中長期的數據保護方面仍存在不確定性，英國正考慮制定新的數據保護法。2021年6月28日，歐洲委員會宣佈做出「適當性」的決定，認定英國確保了與GDPR相當的數據保護水平，這在一定程度上緩解了歐洲經濟區向英國的個人數據流程的合法性問題。然而，這個適當性決定必須在四年後續簽，並且在此期間可能會被修改或撤銷。此外，英國數據保護法對向美國的個人數據傳輸施加了類似於GDPR所施加的限制，英國信息專員辦公室發佈了新的標準合同條款，自2022年3月21日起生效，需要實施。
我們以前在歐盟-美國隱私盾和瑞士-美國隱私盾下通過轉移某些個人數據從歐盟和瑞士到美國而被認證。歐盟-美國隱私盾框架和使用歐盟標準合同條款（SCC）來保護歐盟和美國之間的數據出口已經在歐盟遭到法律挑戰，並且在2020年7月16日，歐洲聯盟最高法院（CJEU）在"Schrems II"案例中裁定了歐盟-美國隱私盾無效，並在使用SCCs時施加了額外的義務。瑞士數據保護和信息專員在2020年9月出於類似的原因裁定了瑞士-美國隱私盾無效。歐洲委員會於2021年6月4日發佈了新的SCCs，處理了CJEU在"Schrems II"案件中的意見的一些方面，這些方面需要被實施。歐洲委員會和美國在2022年3月原則上同意了一項新的歐盟-美國數據隱私框架（DPF），該框架允許個體公司從歐盟向美國傳輸個人數據。歐洲委員會於2023年7月對DPF作出了適當性決定，允許DPF得以實施並供公司用於合法化從歐盟向美國的個人數據傳輸。我們已自我認證至DPF、瑞士-美國數據隱私框架和DPF的英國延伸。這些框架都可能面臨法律挑戰。此外，歐洲委員會對DPF的適當性決定提供了，
將受到歐洲委員會的未來審查，並可能面臨暫停、修改、廢除或限制其範圍的情況。我們和許多其他公司可能需要採取不同或額外的措施，以建立或維護從歐盟、瑞士和英國到美國的個人數據的合法傳輸和接收方式，除了其他影響之外，我們可能還需要進行額外的合同談判，並承擔與增加的合規負擔相關的額外成本，我們和我們的客戶面臨着監管機構對歐盟、瑞士和英國到美國的個人數據傳輸採用不同標準，並阻止或要求採取其他措施的潛在風險。我們和我們的客戶可能面臨歐盟和其他司法轄區的數據保護機構對個人數據轉移採取執法行動的風險。任何此類執法行動可能導致巨大的成本和資源消耗，分散管理和技術人員的注意力，並對我們的業務、營運結果和財務狀況產生負面影響。我們可能面臨歐洲或跨國客戶不願使用我們的解決方案，受到監管行動或面臨罰款的風險。這些任何一種發展可能對我們的業務產生不利影響。
其他司法管轄區已經頒佈了法律和法規，涉及隱私、數據保護和信息安全，其中許多與《GDPR》有相似之處。例如，巴西的法律號13.709/2018-《個人數據保護總****PD）於2020年生效，授權就違規行爲進行民事訴訟。處罰包括對前一年在巴西實現的組織營業收入的最高2%或5000萬巴西雷亞爾的罰款。《LGPD》適用於在巴西境內外對定居在巴西的用戶個人數據進行處理的企業。《LGPD》爲用戶提供了與《GDPR》類似的數據權利。此外，中華人民共和國的《個人信息保護法》（PIPL）於2021年通過並生效。《PIPL》與《GDPR》有類似之處，包括適用於境外、數據最小化、數據本地化和限制用途要求，以及向中華人民共和國公民提供某些通知和權利的義務。《PIPL》允許對違規企業罰款高達5000萬人民幣或前一年營業收入的5%。
此外，我們可能需要遵守數據本地化法律，要求在外國收集的數據只能在該國內處理。這些或其他與隱私或數據保護相關的法律可能要求我們在外國司法管轄區擴充數據存儲設施或在這些國家獲取新的本地數據存儲。這將需要我們支付費用，並可能損害我們的財務狀況。適用於歐盟、英國、瑞士、巴西、中國大陸以及其他外國司法管轄區內的個人數據的收集、使用和其他處理的監管環境，以及我們採取的應對措施，可能要求我們進行額外的合同談判、修改政策和流程，並承擔額外的責任或產生額外的成本，並可能導致我們的業務、運營業績和財務狀況受到損害。
我們與需要符合《健康保險可移植性和責任法案（HIPAA）》和《經濟和臨床健康信息技術法案》的客戶簽訂業務合作協議，因此我們直接受到適用於業務夥伴的HIPAA條款的約束。作爲我們指定服務的一部分，我們可能會收集和處理受保護的健康信息，這可能使我們受到許多數據保護、安全、隱私和其他政府和行業特定的要求的約束。此外，如果我們無法履行與受保護的健康信息保護和處理相關的義務，我們可能會被認定爲違反了與我們有業務夥伴關係的客戶的合同。違反與隱私和個人信息安全相關的法律法規，包括HIPAA，或違反合同義務，包括任何業務合作協議，可能會導致巨額罰款、民事和刑事處罰，以及其他責任。美國衛生與公衆服務部（HHS）對業務夥伴的合規性進行審計，並執行HIPAA的隱私和安全標準。HHS的執法活動近年來有所增加，並且HHS已表明了其意圖繼續這一趨勢。除了HHS之外，州檢察長有權提起民事訴訟，要求禁令或損害賠償，以糾正侵犯州居民隱私的行爲。
聯邦、州和外國的法律、法規和其他實際或聲稱的義務與我們的實踐可能存在或聲稱存在不一致的解釋和適用方式。我們如果未能或被認爲未能遵守聯邦、州或外國的法律、法規、政策、法律或合同義務、行業標準、監管指南或其他與隱私、數據保護、信息安全、營銷、消費者通信有關的實際或聲稱義務，可能導致政府調查和執法行動、私人實體的訴訟索賠、要求和訴訟、罰款、處罰和其他責任、損害我們的聲譽和負面宣發，並可能導致我們的客戶和合作夥伴失去信任，這可能對我們的業務、運營結果和財務狀況造成重大影響。我們預計在美國、歐盟和其他地方會繼續出臺新的隱私、數據保護、營銷、消費者通信和信息安全方面的法律、法規、行業標準和其他實際和聲稱的義務。
其他司法管轄區可能會頒佈未來的法律、法規、標準和義務，我們無法完全預測這些可能對我們業務產生的影響。未來的法律、法規、標準和其他實際或主張的義務，或對現行法律或法規的解讀的任何變化，可能會影響我們開發和推廣新功能、維護和擴大我們的客戶群體以及增加營業收入的能力。對數據採集、使用、共享、披露或其他處理的未來限制可能會要求我們承擔額外的成本或修改我們的平台，可能是在重大程度上的，我們可能無法以商業上合理的方式或完全實現，這可能會限制我們開發新功能的能力。 .
除了上述的隱私和數據保護規定外，我們的業務還受到合同義務的約束，要求與領先的安防-半導體框架和標準保持合規，如AICPA的SOC 1和SOC 2；國際標準化組織(ISO)和國際電工委員會（IEC）的ISO 27001和ISO 27018標準；HITRUSt聯盟的HITRUSt CSF；以及德克薩斯州信息資源部門的TX-RAMP認證。每年，我們還對澳大利亞網絡安全中心(ASCS)的IRAP框架和英國國家網絡安全中心的網絡基礎規範進行內部/自我分析，以確保符合其要求。如果我們未能遵守這些合同義務、行業標準、監管指導或其他實際或所斷言的與隱私、數據保護和信息安全相關的義務，可能會導致喪失認證、政府調查和執法行動、私人實體的索賠、要求和訴訟、罰款、處罰和其他責任、損害我們的聲譽和不利的宣發，以及使我們的客戶和夥伴失去信任，從而可能對我們的業務、運營結果和財務狀況產生重大影響。
如果我們的網絡、應用程序或計算機系統遭到破壞，或未經授權訪問客戶數據或其他敏感數據，我們的平台可能會被視爲不安全，我們可能會失去現有客戶或無法吸引新客戶，如果系統或數據變得不可用，我們的運營可能會受到干擾，我們的聲譽可能會受損，我們可能需要承擔重大的整改成本或責任，包括違反合規要求的監管罰款。
作爲雲服務提供商，我們的業務涉及存儲和傳輸客戶的敏感和專有信息，我們還收集、存儲、傳輸和處理大量關於我們業務和運營的敏感公司、個人和其他信息，包括知識產權、專有業務信息和其他機密信息。網絡攻擊和其他惡意的互聯網活動普遍增加，並且雲平台提供商的軟件和服務也成爲了目標。我們許多員工至少部分時間遠程工作，這可能帶來額外的數據安全風險。在雲服務交付組織內，針對性和非針對性活動的威脅也在增加。這些活動可能來自不同動機的威脅行爲者組，包括網絡間諜、金融或意識形態動機。我們還可能面臨多種類型的攻擊，包括勒索軟件/網絡勒索的金融攻擊、欺詐、資源盜用（例如，使用Domo資源進行加密貨幣挖礦操作）以及惡意攻擊，如分佈式拒絕服務的攻擊，旨在導致長時間的服務停機，這可能阻止客戶訪問我們的產品和服務。攻擊者除了其他動機外，還可能試圖使我們存儲或處理的各種數據不可用、銷燬、修改或未經授權訪問，包括我們自己的數據、我們客戶的數據一般或特定客戶的數據。 . 我們的員工和承包商具有公司數據以及客戶個人信息和/或客戶數據的訪問權限，可能成爲社會工程攻擊的受害者，例如網絡釣魚和商業電子郵件欺詐，這可能進一步導致惡意軟件和/或勒索軟件安裝在我們的公司資產上，並可能導致系統和信息的潛在妥協。此外，由於我們將我們的平台託管在領先的雲託管提供商提供的第三方雲託管服務上，如果由於我們自身的無意錯誤或理解不足而導致雲中的錯誤配置，或者對這些雲託管提供商的技術的漏洞進行利用，都可能導致未經授權的訪問、濫用、獲取、披露、遺失、更改、銷燬或我們和我們客戶的數據的其他處理，包括有關個人的機密、敏感和其他信息。
我們與第三方服務提供商合作，存儲和處理我們和我們客戶的一些數據，包括個人信息、機密信息、敏感信息和其他與個人有關的信息。我們的服務提供商也可能成爲網絡攻擊和其他惡意活動的目標。雖然我們已經建立了一個正式的第三方安全風險評估流程，以解決與我們關鍵第三方服務提供商相關的安全風險，但我們對監控我們的服務提供商的安全措施的能力有限，在任何情況下，第三方可能能夠規避這些安全措施或我們自己的安全措施，從而導致我們和我們客戶的數據，包括機密信息、敏感信息和其他關於個人的信息的不可用性或未經授權的訪問、濫用、獲取、披露、丟失、更改、破壞或其他處理。我們在開發產品時還使用和依賴多個開源庫和程序包，某些庫和程序包如果存在漏洞並被利用，我們及時應對這些漏洞的能力可能有限，可能導致我們的平台或運營中斷，並導致我們的數據無法使用或未經授權訪問、濫用、獲取、披露、丟失、更改、破壞或其他處理。
我們和客戶的數據，包括個人的機密、敏感和其他信息。偶爾，我們還會部署通過人工智能(AI)工具生成的代碼，如果對由人工智能生成的代碼進行不恰當或不足的審查，可能會導致利用此類漏洞對我們的基礎設施、我們的機密數據或我們客戶的數據進行未經授權的訪問和干擾。
另外，供應鏈網絡攻擊可能會繼續存在，並且我們的第三方服務提供商（以及業務合作伙伴）可能成爲攻擊的目標或受到影響。我們無法保證我們的系統和網絡，或者我們供應商或服務提供商的系統和網絡未受到侵害，或不包含可利用的缺陷或漏洞，可能導致我們的系統和網絡，以及支持我們和我們的服務的第三方系統和網絡的被攻擊、破壞或受到干擾。惡意行爲者可能會繞過這些安全措施，導致我們和我們客戶的數據，包括敏感信息和個人信息的不可用、未經授權的訪問、濫用、披露、丟失、不可用、銷燬或其他處理。我們和我們的服務提供商在識別、補救和應對網絡攻擊和其他安全漏洞和事件方面可能也面臨困難或延遲。由於用於獲得未經授權訪問或破壞系統的技術和漏洞變化頻繁，通常在針對目標發起之前不會被識別，我們可能無法預測這些技術或漏洞，或實施足夠的預防措施。我們還可能經歷未被發現的安全漏洞和事件。
企業使用生成式人工智能(GenAI)技術可能會訪問和處理敏感信息、知識產權、源代碼、商業祕密和其他數據，通過直接用戶輸入或API，包括客戶或私人信息以及機密信息。將機密和私人數據發送到我們自己的服務器之外可能會引發法律和合規風險，以及信息曝露的風險，包括未經授權的獲取、使用或其他處理。此類風險可能源自合同義務(例如與客戶的合同)或監管義務(如CCPA、GDPR、HIPAA)。此外，如果GenAI平台的系統和基礎設施不安全，可能會發生數據泄露或事故，導致敏感信息（如客戶數據、財務信息和專有業務信息）遭到曝光，或有人認爲或聲稱發生了其中之一或多個。威脅參與者還可能將GenAI用於惡意目的，增加攻擊頻率和某些攻擊的複雜性水平，例如網絡釣魚、欺詐、社會工程和其他可能的惡意用途，如編寫惡意軟件。由GenAI生成的代碼可能未經適當的安全審計或代碼審查而被使用和部署，以查找存在漏洞或惡意元件。這可能導致在組織系統中廣泛部署存在漏洞的代碼。
此外，內部威脅對我們的業務構成重大風險，可能會危及客戶數據的機密性、完整性和可用性，以及組織的整體聲譽。既然員工或受信任的個人已獲得敏感系統和客戶信息的授權訪問權限，惡意的內部人員可能有意濫用他們的特權，導致實際或被認爲是數據泄露或事故、知識產權盜竊或侵佔，或未經授權訪問或使用系統或數據。此外，內部人員可能因爲錯誤、疏忽、缺乏意識或其他原因，無意中訪問、使用、披露或以其他方式處理機密、個人或其他關鍵信息，或者未經授權訪問或使用公司設備、網絡、系統或其他資源。我們過去曾經歷過某些此類事件，並預計將來也會發生類似情況。
不時地，第三方發佈了，或者可能發佈未經授權的網站，給人一種虛假的官方Domo網站的印象。這些未經授權網站的銷售者可能欺騙求職者、潛在客戶和其他第三方，使他們誤以爲在與我們互動，並可能收集和濫用他們的個人信息或假稱在提交工作申請時向他們收取費用，或者執行與Domo應用相關的任務，如測試該應用以優化性能。這些活動可能會干擾我們的銷售、人力資源和其他職能，嚴重損害我們的品牌、聲譽和市場地位，並導致索賠、要求、詢問和潛在的責任。
任何安防漏洞、安防事件或類似事件對我們的平台、網絡或系統，或我們服務提供商的任何系統或網絡的影響，無論是第三方行爲、內部攻擊、員工或服務提供商的錯誤或不當行爲、網絡釣魚或短信釣魚攻擊、勒索軟件或其他惡意軟件、社交工程或其他方式，都可能導致對我們平台的未經授權訪問或使用，對我們平台或運營的其他方面造成中斷，對我們自己或我們客戶的數據或知識產權進行丟失、更改、不可用，或未經授權訪問、獲取或處理，此外，任何此類漏洞或事件，或未經授權使用公司資源的行爲，或者任何對發生了任何此類事件的感知，都可能導致業務損失，嚴重損害聲譽或品牌形象，而不利影響客戶、合作伙伴或投資者的信心，遭受監管機構的調查、要求和命令，面臨政府機構或私人方面的訴訟或其他索賠、要求或訴訟，承擔違約損害賠償責任，面臨違反適用法律、法規或合同義務的處罰，以及進行大量的修復工作所需的費用。
可能包括對被盜資產或信息的責任以及修復可能導致的系統損壞，爲了在遭受違規、事故或其他事件後維持與客戶或其他業務合作伙伴的業務關係而提供的激勵措施，以及其他責任，以及對我們的銷售努力和對現有和新興市場的拓展造成的傷害。
我們可能需要投入大量資金和其他資源來消除由實際或感知的安防-半導體漏洞、事故或其他事件導致的問題，並修復我們的系統，我們可能面臨損失、訴訟或監管行動的風險和可能的責任，我們的業務運營能力可能會受到影響。此外，實際的、潛在的或預期的攻擊、安防-半導體漏洞或事故或其他事件，可能導致我們產生不斷增加的成本，包括部署額外人員和保護技術、培訓員工和聘請第三方專家和顧問的成本。
由於政治和宏觀經濟的不確定性以及與地緣政治事件相關的軍事行動，例如俄羅斯入侵烏克蘭和以色列與哈馬斯之間的敵對行動，我們和第三方服務提供商可能面臨更高風險的網絡安全攻擊、釣魚攻擊、病毒、惡意軟件、勒索軟件、黑客攻擊、分佈式拒絕服務或類似的違規行爲和事件，這些攻擊可能會對我們的系統、業務和平台造成重大破壞。此外，即使沒有實際上對我們的平台、系統、我們的服務提供商的任何網絡或系統進行任何投入，如果我們的客戶的安全措施被破壞，我們可能會面臨負面宣發或聲譽損害，因爲客戶或其他人錯誤地歸因於我們、我們的平台、我們的系統或網絡，或我們的服務提供商的安全漏洞或其他事件。同樣，如果任何安全漏洞或事件由我們的員工、供應商或服務提供商造成，或以其他方式歸因於我們的員工、供應商或服務提供商，由於無意的差錯、不正當行爲、內部攻擊或其他原因，我們可能會面臨聲譽損害。如果客戶或合作伙伴認爲我們的平台在存儲個人或其他敏感信息方面沒有提供足夠的安全性，或者在互聯網上傳輸時沒有提供足夠的安全性，將會對我們的業務造成損害。客戶對安全或隱私的擔憂可能會阻止他們使用我們的平台進行涉及個人或其他敏感信息的活動。
我們的保險覆蓋某些安全和隱私損害以及索賠費用，可能不足以賠償所有責任。雖然我們爲與隱私和信息安全有關的某些事項產生的責任維護了保險，但我們不能確定我們的保險覆蓋是否足夠賠償實際發生的責任，保險是否將繼續以經濟合理的條件可用，或者任何保險公司將不否認任何未來索賠的保險責任。如果反對我們的一個或多個超過可用保險覆蓋範圍的大型索賠的成功主張，或者我們保險政策發生變化，包括保費增加或施加大額免賠額或共同保險要求，可能對我們的業務，包括我們的財務狀況，經營業績和聲譽產生重大不利影響。
此外，在我們行業中，數據安全是一個重要的競爭因素，我們在我們的隱私政策、網站和其他地方公開聲明瞭我們平台的安全性。如果這些聲明中的任何一個不實，變得不真實或被認爲是不真實的，即使是通過我們合理控制之外的情況，我們可能面臨FTC、州、地方或外國監管機構以及私人訴訟人帶來的索賠，包括不公平或欺詐性貿易行爲的索賠以及相關的調查、執法行動或其他訴訟程序，這可能導致罰款、處罰和其他責任，並可能對我們的業務，包括我們的財務狀況、經營結果和聲譽產生重大不利影響。
我們平台上的真實或被認爲存在的錯誤、故障或軟件缺陷可能會對我們的經營業績和增長前景產生不利影響。
我們經常更新我們的平台。儘管我們努力測試我們的更新，但在部署給我們的客戶之前，可能無法發現我們平台中的錯誤、故障或漏洞。我們已經發現並預計我們將繼續在我們的平台中發現錯誤、故障和漏洞，並預計其中一些錯誤、故障和漏洞將只在部署給客戶後才被發現和修復。我們的平台中實際或被認爲的錯誤、故障或漏洞可能會導致負面宣發、政府調查、我們平台市場接受度的損失或延遲、競爭地位的喪失，或客戶因利益損失而提出索賠。在這種情況下，出於客戶關係或其他原因，我們可能需要或選擇投入額外資源以幫助解決問題。
我們在定期的系統維護中實施錯誤修復和升級，可能會導致系統停機。即使我們能夠及時實施錯誤修復和升級，我們在爲客戶收集數據方面的任何歷史不準確性，或者數據的丟失、損壞、未經授權的訪問、獲取、意外的泄露或暴露，都可能損害我們的聲譽，並導致對我們的索賠和客戶的索賠。
可能選擇不購買或續訂我們的協議，或者我們可能承擔更高的保險費用。與我們的軟件或其他性能問題相關的任何重大缺陷或錯誤的成本可能相當大，可能會對我們的運營結果造成損害。
我們的科技和製造行業存在中斷或性能問題可能會對我們的業務和運營結果產生不利影響。
我們的持續增長在某種程度上取決於現有和潛在客戶隨時訪問我們的平台的能力。由於一系列因素，包括基礎設施變更、引入新能力、人爲或技術錯誤、分佈式拒絕服務攻擊或其他安全相關事件，我們已經遇到，並且將來可能會遇到干擾、停機和其他性能問題。在某些情況下，我們可能無法在合理的時間內確定這些性能問題的原因或原因。在高峰使用時段和隨着我們的平台變得越來越複雜、用戶流量增加的情況下，維護和改進我們的性能可能變得越來越困難。如果我們的平台無法使用，或者用戶無法在合理的時間內訪問我們的平台，或者完全無法訪問，我們的業務將受到損害。
我們還依賴SaaS和其他第三方技術來運營我們業務的關鍵功能。只要我們的第三方服務提供商遇到中斷、故障或其他性能問題，或者我們無法有效解決容量限制、升級系統以滿足需求，並持續發展我們的技術和網絡架構以適應技術的實際和預期變化，我們的業務和運營結果可能會受到不利影響。此外，如果我們與第三方軟件或服務供應商的協議沒有被續簽，或者第三方軟件或服務變得過時，無法正常運行，與我們產品或服務的未來版本不兼容，有缺陷或未能滿足我們的需求，就不能保證我們能夠用替代供應商的軟件或服務替代第三方軟件或服務提供的功能。
我們已經採取措施增加平台和製造行業的冗餘度，並制定了計劃來減輕可能會干擾我們平台服務的事件。然而，不能保證這些努力能夠防止中斷或性能問題。
與我們的知識產權有關的風險
我們的業務高度依賴於我們的品牌知名度和聲譽，未能維持或提升我們的品牌知名度或聲譽可能會對我們的業務和運營結果產生不利影響。
我們認爲保持和增強Domo品牌形象和聲譽對我們與客戶和渠道合作伙伴的關係以及吸引新客戶和渠道合作伙伴的能力至關重要。我們也相信隨着我們市場競爭的持續發展，品牌認知和聲譽的重要性將繼續增加。我們在該領域的成功將取決於一系列因素，其中一些超出我們的控制範圍，包括以下：
• 我們市場營銷的效果。
• 我們能夠保持高質量、創新且無錯誤和缺陷的平台的能力；
• 我們獲取新客戶並保留和增加現有客戶的使用率的能力；
• 我們有能力保持高顧客滿意度；
• 我們平台的質量和感知價值；
• 我們獲取、保持和執行對我們品牌有價值的商標和其他原產地指示的能力；
• 我們成功區分我們的平台與競爭對手的產品的能力;
• 競爭對手和其他第三方的行爲；
• 我們提供客戶支持和專業服務的能力;
• 任何實際或被認爲的安全漏洞或數據丟失，或對我們平台的誤用或被認爲的誤用；
• 正面或負面宣發;
• 我們平台可能會遇到中斷、延遲或攻擊；
• 在移動設備上使用我們平台時客戶採用和遇到的問題，或者在開發或支持我們移動應用程序的增強功能時遇到的問題；和
• 訴訟或監管相關的發展。
如果我們的品牌推廣活動不成功，我們的經營業績和增長可能會受到影響。
獨立行業分析師經常對我們的平台以及競爭對手的產品進行評價，市場對我們平台的觀感可能會受這些評價的顯著影響。如果這些評價是負面的，或者與競爭對手的產品和服務相比較而言不那麼積極，我們的品牌可能會受到不利影響。
此外，無論正當與否，與我們、我們現任或前任員工、合作伙伴或與任何這些方面有關的事件或活動相關的負面宣發可能會損害我們的聲譽並降低我們品牌的價值。聲譽受損和品牌資產減少可能會減少我們的平台需求，使我們難以吸引和留住員工，並對我們的業務、運營結果和財務狀況產生不利影響。此外，任何修復聲譽和恢復品牌價值的努力可能會耗資巨大且耗時，並且此類努力可能不會最終取得成功。
第三方聲稱我們正在侵犯或以其他方式違反他人的知識產權，無論是否成功，這都可能使我們承擔高昂而耗時的訴訟費用，或者要求我們獲得昂貴的許可證，這將對我們的業務造成損害。
科技行業的特點是存在大量的專利權、版權、商標、商業祕密和其他知識產權。科技行業的公司經常需要面對基於侵權或其他知識產權違規指控的訴訟。第三方，包括我們的競爭對手，可能擁有涵蓋我們技術或商業方法的專利或其他知識產權，並對我們和其他行業進行專利或其他知識產權的主張。此外，近年來，被稱爲「專利無良商」的非實施實體（常被稱爲「專利流氓」）爲了有效索賠而購買專利和其他知識產權資產。我們不時收到威脅信、通知或「許可邀請」，或者可能是他人聲稱我們的技術和業務運營侵犯或違反知識產權的主張。無論這些主張是否有理，都會耗費時間、花費巨額費用進行訴訟辯護，轉移管理層的注意力和資源，損害我們的聲譽和品牌，並導致我們承擔重大費用。知識產權侵權或其他知識產權違規的主張可能要求我們停止使用被發現侵權或違反第三方權利的技術，重新設計我們的平台，這可能需要巨大的努力和費用，導致發佈延遲，進入昂貴的和解或許可協議，支付昂貴的損害賠償，或面臨暫時或永久性的禁令，禁止我們銷售或推廣我們的平台。如果我們不能或不願意按商業合理條款或根本不接受侵權或違規技術的許可，或從其他來源替換類似的技術，我們可能會被迫限制或停止銷售我們的平台，無法滿足我們在客戶合同下的義務，營業收入和業務運營結果可能會受到不利影響，我們可能無法有效競爭。即使我們在辯護知識產權侵權指控方面獲得成功，訴訟可能會耗費巨大，並轉移我們管理層的時間和其他資源。此外，如果客戶擔心他們可能侵犯或其他違反第三方知識產權，他們可能不會購買我們的平台。這些事件的發生可能會損害我們的業務。
各種協議中的賠償條款可能會使我們面臨知識產權侵權和其他損失的巨大責任。
我們與客戶和其他第三方的協議中可能包含賠償條款，根據這些條款，我們同意對他們因知識產權侵權或其他知識產權違法行爲、我們對財產或人身造成的損失或其他與我們的軟件、服務或其他合同義務有關的責任造成的損失或損害進行賠償。大量的賠償款項可能對我們的業務、運營結果和財務狀況造成損害。與客戶對此類義務發生爭議可能對我們與該客戶以及其他現有客戶和新客戶的關係產生不利影響，並對我們的業務和運營結果造成損害。
我們業務成功的一部分取決於我們保護和執行知識產權的能力。
我們的成功在一定程度上取決於保護我們的專有技術。截至2024年4月30日，我們擁有100項美國授予的專利，涵蓋我們的技術，並有4項專利申請正在美國進行審查。我們的已授權專利，以及未來可能授權的專利，可能無法爲我們提供任何競爭優勢，或者可能會受到第三方的挑戰，而我們的專利申請也可能永遠不會獲得授權。此外，獲得專利保護的過程既昂貴又耗時，我們可能無法以合理的成本或及時的方式進行訴訟所需或理想的專利申請。即使獲得授權，也不能保證這些專利能充分保護我們的知識產權，因爲與專利和其他知識產權的有效性、可執行性和保護範圍相關的法律標準是不確定的。
發放的任何專利可能隨後被無效化或受到其他限制，從而使其他公司能夠開發與我們競爭的產品，這可能對我們的競爭業務地位、業務前景和財務狀況產生不利影響。此外，專利的授予並不保證我們有權實踐該專利發明。在美國，專利申請通常在提交後18個月後才被公開，或者在某些情況下根本不被公開，行業相關文獻中關於發現的出版物滯後於實際發現。我們無法確定我們是否是首先使用我們已發放專利或待定專利申請中聲稱的發明，或者我們是否是首先爲我們的專利申請提供保護的，或者第三方是否擁有可能用於阻止我們營銷或實踐我們的專利技術的屏蔽性專利。有效的專利、商標、版權和商業祕密保護可能在我們的平台可用的每個國家都無法獲得。一些國外國家的法律對知識產權的保護可能沒有美國那麼有力（尤其是某些國外司法管轄區不允許對軟件進行專利保護），並且執法知識產權的機制可能不充分。由於美國製定的知識產權立法變化，包括美國發明法案，以及其他國際政府以及適用法庭和機構對美國和其他國家的知識產權法的解釋，另外的不確定性可能會產生。因此，儘管我們努力了，可能無法阻止第三方侵犯或侵佔我們的知識產權。
儘管我們通常與有權訪問重要機密信息的員工和顧問簽訂保密和發明授權協議，並與我們的客戶、以及戰略合作伙伴和業務聯盟的相關方簽訂保密協議，但不能確保這些協議能夠有效控制對我們的平台和專有信息的訪問和分發，或防止逆向工程。此外，這些協議可能無法阻止競爭對手獨立開發與我們平台相當或更優越的技術，並且我們可能無法阻止這種競爭。
未經授權使用我們的知識產權可能已經發生或者將來可能發生。我們可能需要投入大量資源來監控和保護我們的知識產權。未來可能需要通過訴訟來執行我們的知識產權。這樣的訴訟可能會耗費大量資金、時間和管理層的注意力，可能導致我們的部分知識產權受損或喪失。此外，努力保護我們的知識產權可能會遭遇反駁、反訴和反訴，質疑我們的知識產權的有效性和可執行性。我們可能在任何我們發起的訴訟中都無法勝訴。任何訴訟，無論是否以我們的勝利而告終，都可能使我們承擔巨大的成本，分散資源和管理層和技術人員的注意力，從而對我們的業務產生不利影響。我們無法保護專有技術免受未經授權的複製或使用，以及任何昂貴的訴訟，都可能延遲銷售或我們平台的實施，降低我們平台的功能，延遲推出新功能或增強功能，導致我們在平台中使用劣質或更昂貴的技術，或損害我們的聲譽。
我們可能對第三方侵權或其他侵犯我們專有權的行爲提起索賠或訴訟，以確定我們專有權的有效性。訴訟還會使我們的專利面臨被無效或被狹義解釋的風險，我們的專利申請面臨未予受理的風險。此外，我們可能引發第三方對我們提出反訴。我們可能無法在我們發起的任何訴訟中獲勝，並且如有的話，獲得的損害賠償或其他補救措施可能不具有商業可行性。不論訴訟是否以我們的利益解決，都可能給我們帶來巨大的費用，並分散我們的技術和管理人員的努力，可能對我們的業務、運營結果、財務狀況和現金流產生不利影響。
與我們企業治理相關的風險
我們普通股的雙重類別結構使得創始人兼首席執行官Joshua G. James集中了投票控制權，這將限制您對重要交易（包括控制權變更）結果的影響能力。
我們的A類普通股每股擁有40張選票，我們的B類普通股每股擁有一張選票。我們的創始人兼首席執行官Joshua G. James通過Cocolalla, LLC擁有所有我們的A類普通股。截至2024年4月30日，他控制了我們全部已發行普通股股權的大約80%的投票權，因此能夠控制所有提交給我們股東審批的事項。James先生的利益可能與您的不同，並可能投票方式與您不同，並可能對您的利益不利。這種集中控制可能會延遲、阻止或阻礙我們公司的控制權變更，可能會剝奪我們股東作爲公司出售的一部分而獲得股本溢價的機會，可能最終影響我們B類普通股的市場價格。
持有A類普通股的股東未來轉讓其股份通常會導致這些股份轉換爲B類普通股，受限於某些例外情況，例如出於遺產規劃或慈善目的而實施的某些轉讓。詹姆斯先生已告知我們，他和Cocolalla，LLC已就此類股份作出安排，用以擔保向金融機構貸款。如果在基礎貸款違約情況下這些股份被出售或以其他方式轉讓，我們的B類普通股市價可能會下跌或波動。有關更多信息，請參見本報告所述「—其他相關於持有我們的B類普通股的風險—我們的B類普通股在公開市場上的未來銷售可能導致我們的股價下跌。」
根據納斯達克規定，我們是一家「受控公司」，因此可以選擇依賴於某些公司治理要求的豁免。
我們由於創始人和首席執行官以及由他擁有的實體控制超過百分之五十的表決權而符合納斯達克證券市場公司治理規則下的「受控公司」資格。儘管截至本報告日期，我們的董事會及其委員會的成員組成目前符合納斯達克證券市場適用的公司治理規則，我們之前可能，並且將來可能依賴前述在納斯達克證券市場公司治理規則下針對受控公司提供的豁免。如果未來我們依賴這些「受控公司」豁免，我們的董事會可能沒有大多數獨立董事，完全獨立提名和公司治理委員會，完全獨立的薪酬委員會，或者在法定要求前，不進行提名和公司治理、薪酬委員會的年度績效評估。因此，您可能無法享受到所有這些公司治理要求的股東的同等保護。如果我們不再是「受控公司」，而我們的股票繼續在納斯達克全球市場上市，我們將被要求在適用的過渡期內遵守這些規定。
我們無法預測我們的雙重股權結構對我們的股價或業務可能產生的影響。
我們無法預測我們的雙重股權結構，以及在我們首次公開發行完成之前持有我們普通股的股東，包括我們的高級管理人員、員工和董事以及他們的關聯方，是否會導致我們的B類普通股的市場價格降低或更加波動，或者導致不利宣發或其他不利後果。例如，某些指數提供商已宣佈在其部分指數中限制包括具有多類別股權結構的公司。2017年7月，富時拉塞爾宣佈計劃要求其指數的新構成成分在公衆股東手中佔有超過5%的公司投票權，標普道瓊斯宣佈將不再將具有多類別股權結構的公司納入其部分指數。由於我們的雙重股權結構，我們很可能會被這些指數排除在外，我們無法保證其他股票指數不會採取類似的行動。考慮到持續向被動策略投資流入的投資資金，這些策略旨在追蹤特定的指數，被排除在股票指數之外可能會阻止許多這些基金進行投資，並可能使我們的B類普通股對其他投資者更不具有吸引力。因此，我們的B類普通股的市場價格可能會受到不利影響。
與我們的財務報告和披露相關的風險
我們報告的財務結果可能會受到美國通用會計原則變化的影響。
美國通常會計準則受美國財務會計準則委員會（FASB）、證券交易委員會（SEC）和其他形成和解釋適當會計準則的機構的解讀限制。這些準則或解讀的變動可能對我們的財務報表產生重大影響，甚至可能影響到變動公告或生效前已完成的交易的報告。我們行業中的其他公司可能會以與我們不同的方式應用這些會計準則，從而不利地影響了我們財務報表的可比性。
作爲一家上市公司，我們已經並將繼續承擔增加的成本，包括保持適當的財務和管理系統內部控制的成本。
作爲一家上市公司，我們已經發生並將繼續發生重大的法律、會計和其他費用，這些費用是我們作爲一傢俬人公司沒有發生的，包括與上市公司報告要求相關的成本。
我們還發生了並將繼續發生與公司治理要求有關的成本，包括美國證券交易委員會和納斯達克證券交易所的要求。我們預計這些規定和法規將增加我們的法律和財務合規成本，並使一些活動變得更加耗時和昂貴。我們還預計這些規定和法規可能使我們更難以獲得董事和高級管理人員責任保險，並且我們可能需要接受限額和保險範圍減少或者承擔更高成本來獲得相同或類似的保險範圍。因此，我們可能更難吸引和留住合格的人員擔任我們的董事會成員或高級管理人員。我們目前正在評估和監測相關規定的發展情況，我們無法預測或估計我們可能產生的額外成本或成本發生的時間。
《薩班斯-奧斯利法案》要求我們每年評估我們的內部財務報告控制的有效性，並每季度評估我們的信息披露控制和程序的有效性。《薩班斯-奧斯利法案》的特別是404條要求我們對我們的內部財務報告控制進行系統和過程評估和測試，使管理層能夠報告我們的內部財務報告控制的有效性，並且我們的獨立註冊會計師事務所可能進行驗證。遵守《薩班斯-奧斯利法案》第404條的適用條款將要求我們承擔大量會計費用，並在實施附加公司治理實踐和遵守報告要求方面投入大量管理時間。此外，如果我們不能及時遵守適用於我們的《薩班斯-奧斯利法案》第404條的要求，或者我們或我們的獨立註冊會計師事務所確定我們的內部財務報告控制存在被視爲重大弱點的缺陷，我們的股票市場價格可能下跌，我們可能會受到SEC或其他監管機構的制裁或調查，這將需要額外的財務和管理資源。
持有我們的B類普通股所涉及的其他風險
我們的B類普通股市場價格可能會波動，您的投資價值可能會大幅下跌。
我們b類普通股的交易價格可能會高度波動，並且可能會因各種因素而出現大幅波動，其中一些因素超出我們的控制。除了本報告中描述的其他風險之外，以下因素可能對我們的b類普通股價格產生重大影響：
• 實際或預期營業收入和其他營運結果的波動，包括由於客戶數量的增加或減少導致的。
• 我們或競爭對手的重大技術創新、收購、戰略合作、合資企業或資本承諾的公告;
• 我們可能向公衆提供的財務預測、這些預測的任何變化或我們未能實現這些預測；
• 由於證券分析師未能啓動或維持對我們的覆蓋，評級、關鍵指標和財務預測的變化，以及任何跟隨我們公司的證券分析師發佈的其他資訊，或者我們未能滿足這些分析師的預測或投資者的預期。
• 雲軟件或其他科技公司的運營表現和股市估值的變化，尤其是我們行業板塊的變化；
• 我們的公共流通股份規模；
• 在我們的B類普通股交易以及整個股票市場中，價格和成交量的波動，包括由整體經濟趨勢或科技行業引起的波動；
• 適用於我們業務或行業板塊的新法律、法規或現有法律、法規的新解讀，包括與數據隱私和數據安全相關的法律和法規。
• 針對知識產權、就業問題或其他方面的索賠，威脅對我們提起訴訟或已提起訴訟。
• 實際或被認爲的數據泄露或數據丟失，或對我們平台的濫用或被認爲的濫用；
• 董事會或管理層變動;
• 賣空榜、套期保值和涉及我們B類普通股的其他衍生交易；
• 我們的普通股的大宗銷售，包括我們的高管、董事和重要股東的銷售；以及
• 其他事件或因素，包括戰爭、恐怖事件、公共衛生流行病或大流行病、銀行倒閉、總體經濟、行業和市場狀況和趨勢的變化、自然災害或對這些事件或因素的任何響應，可能會影響我們的運營。
此外，股票市場總體上，特別是科技公司市場，經歷了極端的價格和成交量波動，這些波動往往與這些公司的經營業績無關或不成比例。無論我們的實際經營業績如何，廣泛的市場和行業因素都可能嚴重影響我們的股價。此外，在過去，針對股價下跌的公司經常出現證券集體訴訟，尤其是在整體市場出現波動的時期。如果針對我們發起證券集體訴訟，可能會導致巨額費用，並分散我們管理層的注意力和資源。
如果證券或行業分析師不發佈關於我們業務的研報，或者他們對我們的業務發表負面意見，我們的股價和成交量可能會下跌。
我們的B類普通股交易市場和客戶對我們平台的需求受到證券和行業分析師關於我們或我們業務的研究報告的影響。如果覆蓋我們的分析師中有一個或多個不發佈關於我們公司、平台和價值主張的積極報告，不認爲我們是市場領導者，或停止或未能定期發佈關於我們的報告，我們的股價或交易量可能會下降。此外，行業分析師可能會影響現有和潛在客戶；如果發生這些情況中的任何一種，我們平台的客戶需求、運營業績和前景可能會受到不利影響。此外，我們正在過渡到基於消費的業務模式，如果分析師未能意識到這種模式的好處，誤解與此類模型相關的關鍵績效指標，或繼續專注於過度與訂閱模式相關的指標，我們的股價和交易量可能會下降，或者我們的業務可能會受到影響。
未來在公開市場上銷售我們的B類普通股可能導致股價下跌。
由於大量股票的銷售或可能發生此類銷售的觀念，我們的股價可能會下降。這些銷售或可能發生的銷售也可能使我們將來在我們認爲合適的時間和價格出售股權證券更加困難。
我們在權益激勵計劃下注冊併發行的所有普通股份都可以在公開市場上自由銷售，但須遵守適用的證券法規。此外，我們在限制性股票單位認購和結算中使用的「賣出以支付費用」的交易方式是爲了代表我們的員工進行足夠數量的我司普通股出售以支付費用。
與這些獎勵相關的稅收代扣義務。由於這些交易的結果，在重大歸屬事件發生時，我們的股票可能在有限的時間內大量拋售。
此外，我們得知James先生已經將他所擁有的A類普通股和B類普通股質押給金融機構，以此來獲得貸款，貸款在發生各種事件時將有各種要求償還全部或部分貸款，其中包括B類普通股價格低於特定水平時。James先生表示他有除了我們普通股以外的大量資產，並且在貸款還款觸發時有一段時間來出售資產或重組貸款。雖然James先生表示如有必要可以出售其他資產，但爲滿足這些還款要求可能需要出售我們的普通股。在發生此類貸款違約後，債權人可以在不限制成交量或方式的情況下將質押的股票在市場上出售。出售這些股票以減少貸款餘額或債權人進行抵押權執行很可能對我們的股價產生不利影響。James先生還向我們表示，他可能將來會不時地對此類負債進行再融資，進行以B類普通股價值爲基礎的衍生品交易，處置普通股，變現普通股，以及進行與我們的普通股和/或公司其他證券有關的其他交易。這些活動中的任何一項都可能對我們的普通股價格產生不利影響。James先生還表示他打算繼續持有他當前持有的A類普通股中的大部分，並繼續控制我們公司至少佔優勢的表決權。
另外，在未來，我們可能會在融資、收購、訴訟解決、員工安排或其他方面發行額外的B類普通股或其他可轉換爲普通股的股權或債務證券。這樣的發行可能會對我們現有股東造成嚴重稀釋，並可能導致我們的股價下跌。
我們公司章程文件中及特拉華州法律下的防收購條款可能使得對我們的收購變得困難，限制股東試圖替換或解僱我們現任管理層，以及限制我們的股價。
我們公司的公司章程和組織法的規定可能會延遲或阻止涉及實際或潛在的控制權變更或管理層變更的交易，包括那些股東可能本應得到股份溢價的交易，或者那些我們的股東可能認爲符合他們最佳利益的交易。這些規定包括以下內容：
• 我們的雙重類別普通股結構使持有我們的A類普通股的持有人能夠顯著影響需要股東批准的事項的結果，即使他們擁有的A類普通股和B類普通股的優先股比例明顯少於我方已發行的A類普通股的全部股份數量。
• 當A類普通股的流通股份不超過A類和B類普通股總投票權的多數時，或達到投票門檻日期時，我們的董事會將被分爲三個類別的董事，他們的任期爲三年，並且只能因爲原因而被免職。
• 我們的修正和重申的公司章程規定，在投票門檻日期之後，股東以單一類別投票的佔持有我們全部傑出的投票權的三分之二的股東批准將需要批准修改或採納我們公司章程的任何條款。
• 在投票門檻日期之前，我們的股東可以通過書面同意採取任何行動。
• 在投票門檻日期之後，我們的董事會將有權填補董事會的空缺，股東將無法填補。
• 只有我們董事會主席、首席執行官、董事會的大多數成員或者在投票門檻日期之前，持有我們A類和B類普通股合計50%以上表決權的股東（或股東集團）有權召開股東特別會議。
• 針對我們的某些訴訟只能在特拉華州提起；
• 我們修訂和重新規定的公司章程授權發行未指定的優先股，其條款可能確定併發行股份，無需得到普通股股東的批准；
• 股東提名董事候選人或在股東大會上提出議案需要遵循預先通知程序。
此外，由於我們是在特拉華州註冊的，因此受限於特拉華州公司法第203條的規定，該法通常禁止特拉華州公司與「有興趣」的股東進行任何廣泛的業務組合，爲期三年，自股東成爲「有興趣」的股東之日起計算。
我們修訂和重新制定的公司章程將位於特拉華州境內的州或聯邦法院作爲我們與股東之間幾乎所有爭議的專屬管轄地，這可能限制了股東選擇與我們、董事、高級管理人員或員工之間發生爭議時的司法管轄地。
我們修訂和重新制定的公司章程規定，除非我們書面同意選擇另一個論壇，否則（1）代理訴訟或程序將在我們的利益上進行，（2）主張我方董事、高級職員或其他僱員對我們或我們的股東應負的受託責任違約的訴訟，（3）根據特拉華州公司法的任何規定或公司章程或修訂後的公司章程的訴訟，（4）解釋、適用、強制執行或判斷我方公司章程或公司章程的有效性的訴訟，或（5）其他受內部事務學說管轄的主張訴訟的論壇將是特拉華州特區法院（如果特拉華州特區法院沒有管轄權，則爲特拉華州其他州法院或特拉華州地方法院），在所有情況下均須符合對不可或缺的被告方有管轄權。
任何購買、持有或以其他方式取得我們任何證券利益的個人或實體應被視爲已知並同意了本條款。這一獨家討論區規定可能限制股東在其選擇的司法討論區就與我們或我們的董事、高管或其他員工的糾紛提起索賠的能力，這可能會減少針對我們和我們的董事、高管和其他員工的訴訟案件的數量。如果法院認爲我們修訂和重新制定的公司章程中的獨家討論區規定在某個案件中不適用或不可執行，我們可能會因在其他司法管轄區解決糾紛而產生額外成本，這可能會損害我們的運營業績。
一般風險因素
經濟不確定性或衰退可能會對我們的業務產生重大不利影響。
當前或未來的經濟不確定性或低迷可能對我們的業務和運營結果產生不利影響。不僅美國，國外的整體宏觀經濟環境也可能受到負面影響，包括國內生產總值增長變化帶來的影響、金融和信貸市場波動、通貨膨脹上升、經濟衰退、政治僵局、自然災害、全球的流行病、軍事衝突（包括俄羅斯入侵烏克蘭和以色列與哈馬斯之間的敵對行動）、恐怖襲擊等，這些因素可能導致企業投資減少，包括對商業智能軟件的支出，從而對我們的業務增長率產生負面影響。
全球經濟形勢可能會出現重大下滑並且可能不穩定。這些條件使得我們的客戶和我們難以準確預測和規劃未來的業務活動，他們可能會重新評估對我們平台的訂閱決定，這可能會延遲和延長我們的銷售週期或者導致計劃購買的取消。此外，在經濟困難時期，客戶可以緊縮預算並面臨獲得及時足夠信貸的問題，這可能會影響他們及時向我們付款的能力。反過來，我們可能需要增加壞賬準備金，這將對我們的財務結果產生不利影響。
例如，在2021年，根據美國勞工部的數據，美國經歷了超過7%的通貨膨脹率，遠高於最近的正常水平。如果通貨膨脹率持續上升或進一步增加，我們的支出和運營成本可能會上升。通貨膨脹也可能導致利率期貨上升，或者對宏觀經濟環境產生負面影響，從而可能對我們的客戶及其在我們平台上消費的能力或意願產生負面影響。此外，近期美國出現了勞動力短缺的情況，這加劇了工資水平不斷提高的環境，這也可能對我們的支出和運營成本產生負面影響。
在客戶和潛在客戶認爲我們平台的訂閱是可選擇的情況下，我們的營業收入可能會受到整體信息技術支出的延遲或減少的不成比例的影響。此外，客戶可能選擇開發內部軟件作爲使用我們平台的替代方案。此外，競爭對手可能會通過降低價格和試圖吸引我們的客戶來應對市場狀況。另外，某些行業整合速度加快可能會導致對我們平台的總體支出減少。
我們無法預測任何經濟放緩、不穩定或復甦的時間、強度或持續時間，無論是整體經濟還是特定的行業板塊。如果我們所在的整體經濟或行業板塊的經濟狀況不改善，或從目前水平惡化，我們的業務、運營結果、財務狀況和現金流可能會受到不利影響。
項目5.其他信息
董事和高級職員的證券交易計劃。
上一財季中，不存在被定義爲Rule 16a-1(f)中的董事或高管計劃實施「Rule 10b5-1交易安排」或「非Rule 10b5-1交易安排」，各自定義於Regulation S-k項目408。 採納 終止
項目6.附件 借鑑 展示文件 描述 形式 文件編號 展示文件 日期 Deloitte&Touche獨立註冊的公共會計事務所同意。 3.1 8-K 001-38553 3.1 2023年7月3日 3.2 8-K 001-38553 3.1 2023年5月8日 4.1 X 10.1#
X 31.1 X 31.2 X 32.1* X 101.INS 內聯XBRL實例文檔 X 101.SCH 行內XBRL分類擴展模式文檔 X 101.CAL Inline XBRL稅務分類擴展計算鏈接庫文檔 X 101.DEF 行內XBRL分類擴展定義鏈接庫文檔 X 101.LAB 行內XBRL分類擴展標籤鏈接庫文檔 X 101.PRE 行內XBRL分類擴展演示鏈接庫文檔 X 104 封面頁面交互式數據文件（格式爲行內XBRL，包含在展覽101中） X
________________
# 根據《S-k規則》第601(b)(10)條的規定，本展示文件的部分內容（標有「[***]」）已被省略，因爲省略信息並非重要，而公司通常且實際上將此類省略信息視爲私密或保密。
* 附錄32.1中附帶的證書並未隨本季度10-Q表格一起提交給證券交易委員會，並不被視爲與Domo公司根據1933年修訂版證券法或1934年修訂版證券交易法提交的任何申報文件中引用，無論是在本10-Q表格日期之前還是之後製作的，即使這些申報文件中包含一般的引用條款。
簽名
innate pharma
DOMO，公司。 日期：2024年6月6日 通過： /s/ 大衛喬利 大衛喬利 致富金融(臨時代碼) （信安金融及會計主管）