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即時発表

24-11

 

投資家-キップ・ラップCFA IRC

クアンタサービス、 株式会社。

(713) 341-7260

  

メディア担当:リズ・ジェームズ

FGS Global

(281) 881-5170

QUANTASERVICESACQUIRESCUPERTINO ELECTRICINC.

A PREMIERおよびLECTRICALIインフラ関連 Sソリューションズ参加プロバイダー TO THE

Tテクノロジー およびに関する再生可能およびNERGYI産業

 

   

組み合わせにより、グローバルな総合的な エンドツーエンド エレクトロン発生から変速機までのエネルギーインフラ関連ソリューションを提供します

 

   

高いシナジー効果を持ちます 低電圧 エネルギーワークフォースと 補完的な顧客基盤は、多くの戦略的な分野で成長のプラットフォームを提供します。これらの分野は、負荷の成長を推進しています

 

   

テクノロジー業界へのクオンタの露出を増やし、緊急のインフラ関連市場の成長市場に取り組み、包括的な電力ソリューションを求めます

 

   

クオンタの成長、キャッシュフローの変換および希薄化後epsに即座に貢献することが期待されています。期待されるシナジーを除いて

 

   

推定の2025年の調整後のEBITDAと希薄化後のEPSの貢献額は約$175Mmから$195Mm、そして$0.40から$0.50です それぞれ(1)

ヒューストン - 7月 18, 2024 – 鉄江現貨サービスは本日、テクノロジー、再生可能エネルギー、インフラ、商業業種における一流の電気インフラソリューションプロバイダであるCupertino Electric、Inc.(CEI)の買収を完了したことを発表しました。 1954年に設立され、カリフォルニア州サンノゼに本社を置くCEIは、アメリカ全土の多様なお客様に、エンジニアリング、調達、プロジェクト管理、建設、モジュラリゼーションサービスを含む統合ターンキーソリューションを提供しています。 コロケーションも含めたサービスで、幅広い地理的な領域、顧客、エンドマーケット、サービスラインを持つCEIは、およそ4,300人の従業員を擁する国内第6位の電気ソリューションプロバイダに成長しました。


CEIの当期純利益は$2.1~$2.2億と、調整後EBITDAは約$1.55~$1.75億と推定されています。(1) この70年間の歴史には、グローバルなテクノロジーおよびidc関連の世界的リーダーとの25年以上にわたる経験が含まれています。CEIは、大規模データセンター向けのモジュラー電気システムの設計と取り付けを行い、データセンターの面積は2,000万平方フィート以上に及びます。さらに、CEIは中規模の太陽光およびバッテリー貯蔵市場向けの再生可能エネルギーインフラソリューションの主要なプロバイダーであり、エンジニアリング、調達、建設、および試運転のトータルソリューションを提供しています。CEIは、インフラおよび商業市場向けの電気システムの包括的なソリューションベースのエンジニアリング、調達、および建設サービスの長い歴史を持っています。 中規模 電力消費者間で革新的なソリューションを実現できると信じられている包括的な電気インフラソリューションの提供を作成します そして、そのような消極的なコメント-投資家たちのネガティブな反応を考慮すると、今日シャッターストックを売却するべきかどうかの問題が生じます。そして答えは:売却することはおすすめしません。 商取引

Duke Austin, Quantaの社長兼最高経営責任者は、「CEIの買収を発表できることをうれしく思います。CEIは10年以上にわたり私たちが尊敬してきた企業であり、CEIの社員をQuantaファミリーへ歓迎します。CEIには優れた経営陣と優れた技術スキルを持つ労働力がおり、これはQuantaの企業文化を補完し、電力消費者との革新的なソリューションを促進できる包括的な電気インフラソリューション提供を作成します。 低電圧 電気プラットフォームをさらに多様化し、顧客層とサービス提供を拡大させるためのものです。CEIは活気に満ちた エンドマーケット、 強固で見通しのあるプロジェクトバックログとQuantaの成長、キャッシュフロー変換、リターン、および1株当たりの利益に付加価値をもたらしました。

CEIの会長兼最高経営責任者であるトム・ショットは、「CEIの成長軌道の次の段階でクアンタと戦略的にパートナーシップを結ぶ機会は、従業員と長年の顧客にとって非常に興奮しました。クアンタとCEIが共有する人を最優先にする文化と顧客中心の考え方は真にユニークであり、単独で行うよりも共により多くのことを成し遂げることができるはずです。この取引により、CEIの70年の歴史は偉大な人々とプロジェクトがそのままであり、また、今後はCEIがクアンタとそのグループ企業からのサポートを受けて成長していくことを保証します。」と述べました。 70年 の歴史の伝統は優れた人々とプロジェクトがそのままであり、今後CEIはQuantaとそのグループ企業からのサポートを受けながら活動していくことになります。

CEIの現在の経営陣はそのままであり、トム・ショットが会長兼最高経営責任者としての指導的な役割を続けます。CEIには約4,300人の熟練し、献身的で高品質な労働者がおり、CEIはQuantaのプラットフォーム運営会社として機能します。


CEIの買収は、持続的な成功と強力な文化的適合性を提供し、クアンタの主要な戦略と一貫しています。

 

   

高度なシナジー効果 低電圧 電気系統の労働力 クアンタは、CEIの高度な技術を持つ低電圧電気専門職の労働力を拡大するために独自の立場にあります。 電力需要とエネルギー転換を推進しているいくつかの戦略的な分野において、成長を加速する機会を提供するプラットフォームをクアンタに提供します。 CEIは、電力と専門職労働力に制約がある運営環境で複雑な多年度のインフラストラクチャプログラムを加速させたいテクノロジーや産業の顧客との関係を強化することもできます。

 

   

データセンターソリューションの主要なプラットフォーム CEIは、業界の専門家が次の4年間で二桁の年間成長率で成長すると推定している超大規模データセンター市場へのQuantaの露出を大幅に増やす主要な電気プラットフォームを提供しています。CEIは、米国の最大および最も複雑なデータセンターの一部のために電気システムの設計と構築の実績を持つ経験豊富で深い管理チームを持ち、技術業界の世界的リーダーに完全な電気ソリューションを提供する確立されたリーダーです。CEIは、Quantaにとってはその他の分散化された市場における稀な規模の機会を表しています。

 

   

Quantaの再生可能エネルギーソリューションプラットフォームを強化します。 CEIの太陽光およびバッテリー貯蔵能力は、Quantaに確立されたユーティリティスケールの再生可能エネルギープラットフォームを提供し、技術的専門知識は、Quantaの既存の大規模なユーティリティスケールの再生可能エネルギープラットフォームと補完的なスコープです。 「ミドル・マーケット」とは、資産価格の買い手と売り手の均衡に即して決定された市場価格です。 意味のある財務への貢献を期待し、シナジーの前提なしで

 

   

Quantaは、CEIが収益、調整後のEBITDA、フリーキャッシュフローの変換、リターンおよび一株当たりの利益を含む近い将来および長期的に財務へ意義深い貢献をすると予想しています。(1)2024年の残りの期間について、Quantaは、CEIが10億ドルから11億ドルの売上高と8000万ドルから9000万ドルの調整後EBITDAを貢献すると見積もっています。2025年の通年については、Quantaは、CEIが23億2500万ドルから24億2500万ドルの売上高、1億7500万ドルから1億9500万ドルの調整後EBITDA、調整後の希薄化後EPSの貢献を見積もっています。 投稿いたします。 そして、そのような消極的なコメント-投資家たちのネガティブな反応を考慮すると、今日シャッターストックを売却するべきかどうかの問題が生じます。そして答えは:売却することはおすすめしません。 調整後のepsは$0.40から$0.50になる見込みです。管理陣はこれらの財務予測を暫定的なものとし、慎重な予測手法を取っています。

 

   

売上高と顧客の多様性の向上 Quantaと同様に、CEIは深い歴史を持ち、協力的な顧客関係を築いています。CEIは主要なテクノロジー企業、再生可能エネルギーの開発者、インフラストラクチャおよび商業顧客との強い関係が、Quantaの既存の高品質な顧客基盤を補完し、継続的で繰り返しのビジネスを推進し、Quantaの顧客基盤を多様化させ、クロスセルの機会を提供することが期待されています。

 

   

強い文化的適合性と卓越した歴史 Quantaの他の運営会社と同様に、CEIも経営陣および家族経営の企業であり、起業家精神の歴史を持ち、数十年にわたる成功と利益の成長およびリーダーシップの安定性を誇っています。また、Quantaと同様に、CEIは従業員への継続的な研修と安全プログラムの提供、繁栄と成長を促す労働環境への取り組みを示しています。

取引条件と資金調達

事前の取引対価は約$15.4億であり、現金で約$13億、一部の決済調整を経たQuantaの普通株式883,000株(評価額約$2.25億)からなります。さらに、投資後の期間に一定の財務パフォーマンス目標が達成されれば、最大$2億の追加支払いがあります。Quantaは取引の現金部分を手元の現金、既存のクレジット施設からの引き出し、短期の融資施設の組み合わせで賄いました。取引は2024年7月17日に完了しました。


クアンタサービシーズの法的アドバイザーとして、キング&スポールディングLLPがサービスを提供しています。フィナンシャルアドバイザーとして、ラザードがクパチーノエレクトリック社に専属的にサービスを提供しており、ローのアドバイザーとして、フェンウィック&ウェストLLPがサービスを提供しています。

会議の情報

この発表に伴い、クアンタは2024年7月18日の午前9時00分(米国東部時間)に、電話会議を予定しています。この電話会議はインターネットを通じてライブ配信されます。クアンタの経営陣は簡単な開会の挨拶を行い、その後機関投資家コミュニティにCEIの買収に関する質問の機会を提供します。クアンタはCEIの買収に関するスライドプレゼンテーションを投資家向けのウェブサイトに掲載しています。ウェブサイトは次のURLで見ることができます。 http://investors.quantaservices.com電話会議に参加するには、電話番号まで10分前にダイヤルして、クアンタサービシーズコールと伝えるか、クアンタサービスの投資家向けウェブサイトのIRセクションを訪れてください。 1-201-689-8345Call of Duty1-877-407-8291 http://investors.quantaservices.com インターネット放送を受信するために、少なくとも15分以上の時間を確保してください。必要なオーディオソフトウェアを登録し、ダウンロード、インストールしてください。ライブで参加できない方は、コールの直後にデジタル録音が会社のウェブサイトで入手可能になります。また、電話を使ったリプレイも2024年7月25日まで利用可能で、電話番号は、XXXXとなります。詳細については、Quanta Servicesの投資家向け担当副社長であるKip Ruppまでお問い合わせください。連絡先はXXXXまたはinvestors@quantaservices.comです。 1-877-660-6853 Quanta Servicesの投資家向け担当副社長であるKip Ruppまでお問い合わせください。連絡先はXXXXまたはinvestors@quantaservices.comです。 713-341-7260 またはinvestors@quantaservices.comまでお問い合わせください。

Quanta Servicesについて

Quanta Servicesは、ユーティリティ、再生可能エネルギー、通信、パイプライン、エネルギー産業向けの包括的なインフラ関連ソリューションを提供する、一流の専門請負サービス企業です。Quantaの包括的なサービスには、エネルギーや通信インフラの設計、インストール、修理、保守が含まれています。Quantaはアメリカ、カナダ、オーストラリア、および一部の他の国際市場で事業を展開し、地域、地域別、国内、または国際的な規模のプロジェクトを安全に完成させるための人員、リソース、専門知識を有しています。詳細については、XXXXをご覧ください。 www.quantaservices.com.

Cupertino Electricについて

Cupertino Electric(CEI)は、サンノゼ、カリフォルニアに本社を置く電気工学および建設会社であり、多様な顧客基盤に電力と可能性を提供してきました。 CEIは、データセンター、再生可能エネルギー、インフラおよび商業プロジェクトの専門請負業者の一つであり、その顧客は決して失敗を許すことのできない革新的なプロジェクトです。 CEIは、複雑なプロジェクトを迅速かつ妥協せずに設計、調達、施工、設置、稼働させ、維持します。詳細については、XXXXをご覧ください。 www.cei.com.


(1) 非GAAP 財務対策

このプレスリリースで使用されている米国一般会計原則(GAAP)に準拠していない財務指標は、投資家、アナリスト、および経営陣が、一定の要因の影響を除外して業績を評価できるように提供されています。また、経営陣は、これらの指標が競合他社との業績の比較に役立つと考えています。これらの指標はGAAPに準拠した結果に加えて使用すべきであり、代替ではありません。

2024年および2025年のCEIの見積もり調整後EBITDA、QuantaのEBITDAへのCEIの見積もり貢献、またはこのリリースに含まれる調整後希薄化後利益については、最も直接比較可能なGAAP財務指標、またはそれに対する数量的和解は提供されていません。これはRegulationのItem 10(e)(1)(i)(B)に規定された「合理的な努力」の例外に依存しています。 規制S-kの第408項で定義される「ルール取引契約」または「非ルール取引契約」として、 最も直接比較可能なGAAP財務指標、またはそれに対する数量的和解を提供することは、無理な努力が必要であり、ある要因の時期と金額を予測することの不確実性と困難により行われません。これには無形資産の償却や減価償却などの一定の要因の時期や金額を予測することが困難であり、合理的な精度を持って予測することが難しいため、購入価格の無形資産や有形固定資産への配分がまだ行われていません。これらの調整は変数であり不確実性があり、Quantaのコントロールを超えたさまざまな要因に依存しているため、その重要性を予測することもできません。これらの要因の変動が、将来のGAAP財務結果に予測不可能かつ潜在的に重要な影響を与える可能性があります。

将来の見通しに関する注意すべき声明と情報

このプレスリリース(およびこのプレスリリースの主題に関する口頭での発言)には、1995年の私的証券訴訟改革法によって設定された「安全な港」からの免責を受ける意図のある前向きな声明が含まれています。前向きな声明には、QuantaまたはCEIの将来の財務および業績に関する期待、CEIがQuantaの運営または財務結果に及ぼす予測される影響と利益、推定収益、EBITDA、調整後EBITDA、マージン、キャッシュフローの生成と変換、および1株当たり利益などの見積もり、QuantaまたはCEIのビジネスまたは財務の展望、QuantaおよびCEIの計画、戦略、機会、および顧客関係に関する期待、特定の市場や業界でのトレンド、将来の経済および規制状況などを含む機会、技術的な開発、競争上の位置付け、資本市場の営業の将来、CEIによる事前のプロジェクトの実績から示唆される可能性のある機会、関連する市場のトレンドと成長機会、QuantaおよびCEIの将来のプロジェクトに関連する開発と機会、再生可能エネルギーとデータセンタープロジェクトを含む低炭素経済への移行を支援するためのプロジェクト、QuantaがCEIの労働力を効果的に拡大する能力、顧客のためにCEIが実施した以前のプロジェクトに示される可能性のある機会、関連する市場でのトレンドと成長機会。割り当て合計額とバックログにおける残務パフォーマンスとの予測される達成、データセンタープロジェクトおよび再生可能エネルギーリソースの将来の開発、市場。CEIの買収による戦略的な利益とシナジーの期待、買収に関連する推定取引および統合費用、CEIの業務を効果的に統合して利益を上げる能力の予想、CEIの取得に関する不確実性に起因する潜在的な有害影響、取得済みビジネスのパフォーマンスの悪化または価値の低下、Quantaの事業の拡大と複雑化の困難、CEIの買収に起因する予期せぬコストや予期せぬ負債、予想される、実施中および既存の契約の交渉、執行、パフォーマンス、および完了の成功、QuantaまたはCEIが長期間または重要な関係を持つ顧客の喪失、QuantaおよびCEIの新規プロジェクトと市場シェアを効果的に競争する能力。大規模データセンタープロジェクトおよび再生可能エネルギー資源の開発と市場に関する将来。既存または潜在の立法措置がQuantaおよびCEIのサービスへの需要増加に結び付かず、Quantaの財務結果を決定するための見積もりと仮定。商標、債権、固定資産、無形資産、投資の減損の潜在的な負の影響。所望の成長と業務運営に十分な資金を調達することができないこと、資本市場へのアクセスの価格と取引高の変動ならびに、配当契約件の遵守、金利の変動、Quantaの信用格付けの引き下げおよびその他の融資および投資活動に影響を与える要因。Quanta年次報告書に詳細に説明されているその他のリスクと不確実性。 10-K 2023年12月31日までの年報に関するQuantaの四半期報告書 10-Q 2024年3月31日までの四半期報告書、およびQuantaが証券取引委員会に提出するその他の書類


(SEC)。これらのリスク、不確実性、および仮定の議論については、投資家はQuantaの文書を参照するように求められます。これらの文書は、会社のウェブサイトwww.quantaservices.comまたはSECの電子データ収集および分析検索システム(EDGAR)www.sec.govを通じて入手可能です。これらのリスクのうち1つ以上が具体化したり、基になる仮定が正しくなかったりする場合、実際の結果は将来の楽観的な声明で示されるものとは異なる可能性があります。投資家は、これらの楽観的な声明に過度に依存しないよう注意を促されます。それらはこの日付からしか存在しないものです。Quantaは、明示的に、新しい情報、将来のイベント、またはその他の理由により、楽観的な声明を更新または修正する義務を負わないことを明示的に否定します。さらに、Quantaは、このプレスリリースの主題に関するいかなる第三者による書面または口頭の陳述も明示的に否定します。

この通信中の財務情報または予測は、QuantaとCEIのコントロールを超えた多くの不確実性と偶発性に自然に依存している前向きな声明です。そのような情報や予測は必然的に憶測的であり、QuantaとCEIは、予測の作成が準備日から進展するにつれてますます高いレベルの不確実性を伴うと考えています。予測結果の基になる仮定と見積もりは本質的に不確かであり、実際の結果とは異なる可能性がある多様な重要な事業、経済、競争のリスクや不確実性にさらされています。この通信中の財務情報または予測の含まれていることは、QuantaまたはCEI、およびそれぞれの代表者および顧問が、情報または予測を将来のイベントの信頼性のある予測と考えたり考慮したりしたということを示すものとは見なされるべきではありません。