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第99.1展示文本
即时发布
江森自控报告稳健的Q3业绩；调整FY24指引
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▪Q3报告的销售额增长了1％，有机增长率为3％。*
▪第三季度GAAP每股收益为1.45美元；第三季度调整后每股收益为1.14美元。* 1.14美元。
▪机构内Q3订单同比有机增长5%
▪Building Solutions的待处理订单达129亿美元，同比有机增长10%。
▪启动财季四并更新2024全年财政指引*
* 此新闻稿含有非美国通用会计准则财务指标。非美国通用会计准则财务指标的定义和调整可以在附注中找到。非美国通用会计准则应视为最相似的美国通用会计准则指标的补充，而不是替代品。
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爱尔兰科克—— 2024年7月31日 — 全球智能、健康和可持续建筑领导者江森自控（NYSE：JCI）今天公布了2024财年第三季度的每股收益（EPS）为1.45美元的GAAP盈利。不包括特别项目，调整后的EPS为1.14美元。
按报告基础计算，该季度销售额达到了72亿美元，同比增长了1％，有机增长了3％。GAAP净利润为9750万美元，调整净利润为7690万美元。
“我们的第三季度业绩超出预期，利润率扩张强劲，自由现金流增长强劲，服务需求持续增长。”乔治·奥利弗（George Oliver）主席兼首席执行官表示，“我们已经将积压订单提高到创纪录水平，进一步增强了推动盈利增长的强劲势头。我们还调整了全年调整后的每股收益指南，以反映我们对江森自控继续增长和价值创造前景的进展和信恳智能。我们宣布出售R&LC HVAC和空气分配技术业务，这些业务约占销售额的20％，标志着我们转型为提供商业建筑综合解决方案的纯粹提供商的重要里程碑，并是释放价值给我们的股东的重要一步。”
第三财季业绩报告
下表中呈现的财务要点遵循美国通用会计准则（GAAP），除非另有说明。所有比较均基于2023财年第三季度。
可在江森自控网站的投资者关系部分找到幻灯片展示，网址为 http://investors.johnsoncontrols.com。
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建筑解决方案北美
| 财务季度3 | ||||||||||||||||||||
| （单位百万） | 2024 | 2023 | 变更 | |||||||||||||||||
| 销售 | $ | 2,899 | $ | 2,665 | 9 | % | ||||||||||||||
| 分段EBITA | ||||||||||||||||||||
| 通用会计原则(GAAP) | 521 | 385 | 35 | % | ||||||||||||||||
| 调整后（非GAAP） | 460 | 385 | 19 | % | ||||||||||||||||
分段EBITA利润率% | ||||||||||||||||||||
| 通用会计原则(GAAP) | 18.0 | % | 14.4 | % | 360 | 点子 | ||||||||||||||
| 调整后（非GAAP） | 15.9 | % | 14.4 | % | 150 | 点子 | ||||||||||||||
季度销售额为29亿美元，同比增长9%。有机销售同比增长8%，其中应用暖通空调和控制增长超过20%。
本季度订单（不包括并购及汇率调整）同比增长5%。季末未完成订单为90亿美元，同比增长14%（不包括并购及汇率调整）。
由于回款率较高、生产效率提升和利润支付责任调整等因素的影响，2024财年第三季度的业务利润率达到了18.0%，较上一财年提高了360个点子。调整后，2024财年第三季度的业务利润率不包括有利可图的利润支付责任调整。
建筑解决方案欧洲、中东、非洲/拉丁美洲 （欧洲、中东、非洲/拉丁美洲）
| 财务季度3 | ||||||||||||||||||||
（单位百万） | 2024 | 2023 | 变更 | |||||||||||||||||
| 销售 | $ | 1,081 | $ | 1,045 | 3 | % | ||||||||||||||
| 分段EBITA | ||||||||||||||||||||
| 通用会计原则(GAAP) | 111 | 90 | 23 | % | ||||||||||||||||
| 调整后（非GAAP） | 111 | 90 | 23 | % | ||||||||||||||||
分段EBITA利润率% | ||||||||||||||||||||
| 通用会计原则(GAAP) | 10.3 | % | 8.6 | % | 170 | bp | ||||||||||||||
| 调整后（非GAAP） | 10.3 | % | 8.6 | % | 170 | bp | ||||||||||||||
季度销售额达11亿美元，比去年同期增长3％。有机销售额比去年同期增长了8％，其中服务业增长强劲，增长率达到中等双位数。
本季度订单，不包括并购和按照外汇调整，同比增长11％。季末待处理订单总额为25亿美元，不包括并购和按照外汇调整，同比增长12％。
由于服务增长和较高比例的系统积压的转化，10.3%的业务 EBITA 边际扩大了170个点子，与上一年相比。
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亚太地区建筑解决方案
| 第三财季 | ||||||||||||||||||||
| （单位：百万） | 2024 | 2023 | 改变 | |||||||||||||||||
| 销售 | $ | 575 | $ | 736 | (22) | %) | ||||||||||||||
| 分部息税折旧摊销前 | ||||||||||||||||||||
| GAAP | 67 | 102 | (34) | %) | ||||||||||||||||
| 调整后（非公认会计准则） | 67 | 102 | (34) | %) | ||||||||||||||||
分部息税折旧摊销前利润率% | ||||||||||||||||||||
| GAAP | 11.7 | % | 13.9 | % | (220) | bp) | ||||||||||||||
| 调整后（非公认会计准则） | 11.7 | % | 13.9 | % | (220) | bp) | ||||||||||||||
与去年同期相比，本季度销售额为57500万元，下降了22%。有机销售额较去年同期下降了19%，由于中国业务系统的持续疲软，高位数位服务增长被完全抵消。
季度订单（除M&A和外汇调整）同比下降2％。季度末备货量14亿美元，除去M&A和外汇调整后，同比下降12％。
由于业务上的积极组合被服务业务的弱势局面所抵消，11.7％的业务税前利润率较去年下降了220个点子。
全球货币产品
| 第三财季 | ||||||||||||||||||||
| （单位：百万） | 2024 | 2023 | 改变 | |||||||||||||||||
| 销售 | $ | 2,676 | $ | 2,687 | — | % | ||||||||||||||
| 分部息税折旧摊销前 | ||||||||||||||||||||
| GAAP | 655 | 593 | 10 | % | ||||||||||||||||
| 调整后（非公认会计准则） | 655 | 593 | 10 | % | ||||||||||||||||
分部息税折旧摊销前利润率% | ||||||||||||||||||||
| GAAP | 24.5 | % | 22.1 | % | 240 | bp | ||||||||||||||
| 调整后（非公认会计准则） | 24.5 | % | 22.1 | % | 240 | bp | ||||||||||||||
当季销售额为27亿美元，与去年同期持平。组织内销售同比增长3%，商业和住宅暖通空调增长被消防和安防半导体下降所抵消。
由于正向的价格/成本以及提高的生产力超过了中国经济持续疲弱所带来的销售混合预期下滑压力，利润率高达24.5%，比去年同期提高了240个点子。
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公司
| 财务季度3 | ||||||||||||||||||||
| （单位百万） | 2024 | 2023 | 变更 | |||||||||||||||||
| 公司开支 | ||||||||||||||||||||
| 通用会计原则(GAAP) | $ | 135 | $ | 122 | 11 | % | ||||||||||||||
| 调整后（非GAAP） | 119 | 78 | 53 | % | ||||||||||||||||
2024年第三季度和2023年第三季度调整后的企业费用不包括某些交易/分离成本。
其他Q3项目
▪经营活动产生的现金流量为10亿美元。. 自由现金流为9220万美元，调整后自由现金流为13亿美元。
▪公司派发了约24900万美元的分红。
▪该公司以约4.02亿美元回购了600万股普通股.
▪公司记录了1.06亿美元的税前重组和减值成本，其中包括主要与资产被归类为待售状态有关的减值（6600万美元）和与正在进行的重组行动相关的离职和其他费用（4000万美元）。
▪公司记录了与第二季度2024年披露的有关水提供商Aqueous Film Forming Foam ("AFFF")和解有关的保险赔偿的税前收益35100万美元。
指导方针
关于有机销售增长率、调整后部门EBITA利润率、调整后部门EBITA利润率改善以及调整后的每股收益的前瞻性声明是非GAAP财务指标。这些非GAAP财务指标是通过从按照GAAP确定的相应财务指标中排除某些金额而得出的。所排除的金额的确定是管理层判断的一项工作，取决于其它因素之外，还要考虑一定时期内承认的基础费用或收入金额的性质以及一些金额的高度变异性，如市价调整。有机收入增长排除了收购、剥离和外汇的影响。公司无法将上述前瞻性非GAAP财务指标与其最直接可比的前瞻性GAAP财务指标进行定量调节，因为此类信息不可用，管理层无法在不付出不合理的努力或费用的情况下可靠地预测此类GAAP指标的必要组成部分。不可获得的信息可能会对公司2024财年第四季度和全年GAAP财务结果产生重大影响。
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公司发布了2024财年第四季度的指引：
▪有机销售额同比增长约7%
▪调整后的分段EBITA利润率约为19.0％
▪每股收益特别项目调整前为约1.23至1.26美元。
公司紧缩了2024全年每股收益指引:
▪有机销售增长同比增长约3％（之前为同比增长约MSD）
▪调整后的区段EBITA利润率改善约110个点子，同比（以前为上涨约50至75个点子）
▪特殊项目前调整后的每股收益约为3.66至3.69美元（之前约为3.60至3.75美元）
电话会议和网络研讨会信息
江森自控将在今天早上8:30 ET举行电话会议，讨论本季度业绩，可以通过拨打844-763-8274（美国境内）或+1-412-717-9224（美国境外）或通过网络播放来参加。一份幻灯片演示将随着准备好的讲话一起出现，并已发布在江森自控网站的投资者关系部分。 https://investors.johnsoncontrols.com/news-and-events/events-and-presentations电话会议结束约两小时后将有一份重播可用。
关于江森自控
在江森自控（NYSE：纽交所JCI），我们改变人们生活、工作、学习和娱乐的环境。作为智能、健康和可持续建筑的全球领导者，我们的使命是重新想象建筑的性能，服务于人们、地方和地球。
借助近140年的创新历史，我们通过OpenBlue这个全面的数字提供，为医疗保健、学校、数据中心、机场、体育场馆、制造等行业提供未来的蓝图。
如今，拥有遍布全球的团队，由100000名专业人士在150多个国家提供建筑技术和软件领域最大的产品组合以及一些行业中最值得信赖的服务解决方案的江森自控公司。
公司名称： www.江森自控.com 欲了解更多信息请关注江森自控社交媒体账号 @Johnson Controls。
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江森自控联系方式：
| 投资者联系方式： | 媒体联系人： | ||||
Jim Lucas | Jim Lucas | ||||
| 直拨电话：+1 414.340.1752 | 直拨电话：+1 203.499.8297 | ||||
电子邮件: jim.lucas@jci.com | 电子邮件: danielle.canzanella@jci.com | ||||
Michael Gates | |||||
| 直拨电话：+1 414.524.5785 | |||||
电子邮件: michael.j.gates@jci.com | |||||
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江森自控国际有限公司关于前瞻性声明的警示声明
Johnson Controls International plc在本通信中所做的陈述是前瞻性的，因此受到风险和不确定性的影响。本文件中除历史事实陈述外的所有陈述都是或可能是《1995年私人证券诉讼改革法案》规定的“前瞻性陈述”。在本通信中，关于Johnson Controls未来财务状况、销售、成本、收益、现金流、其他经营结果衡量指标、协同效应和整合机会、资本支出、债务水平和市场景观的陈述都是前瞻性的陈述。诸如“可能”、“将”、“期望”、“意图”、“估计”、“预计”、“相信”、“应该”、“预测”、“计划”之类的具有类似含义的词语也通常意味着前瞻性陈述。但是，缺乏这些词语不意味着陈述不是前瞻性的。Johnson Controls警告说，这些陈述受许多重要风险、不确定性、假设和其他因素的影响，一些风险、不确定性、假设和其他因素超出了它的控制范围，这些因素可能导致其实际结果与此类前瞻性陈述所表达或暗示的结果有所不同，其中包括但不限于以下风险相关因素：Johnson Controls能否开发或收购能够实现市场接受和符合适用质量和监管要求的新产品和技术；管理一般经济、商业和资本市场状况的能力，包括经济衰退、经济下行和全球物价膨胀的影响；公共和私人融资成本和可用性的波动；在市场上创新和适应新兴技术、思想和趋势的能力，包括整合人工智能等技术；管理宏观经济和地缘政治风险，包括影响原材料和组件产品可用性的短缺，以及俄罗斯和乌克兰之间以及以色列和哈马斯之间的冲突；管理可能及实际确保违规、网络攻击、隐私违规或数据违规的风险和冲击，包括业务、服务或操作中断、未经授权的数据接入或披露、财务损失、声誉损失、响应成本增加、法律和监管程序或其他不利后果；Johnson Controls能否纠正其重大缺陷；维护和改进Johnson Controls企业信息技术基础设施的能力、可靠性和安全性；在开发、部署和操作Johnson Controls数字平台和服务过程中管理生命周期网络安全风险的能力；Johnson Controls能否成功执行和完成组合简化，包括预期收益可能不会实现或未在预期时间范围内实现的可能性。; 外国贸易方面的法律或政策变化，包括经济制裁、关税、汇率和资本控制、进出口管制或其他贸易限制；汇率波动；影响Johnson Controls业务运营或税务地位的法律、法规、费率、政策或解释变化或不确定性；适应全球气候变化、气候变化监管和
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成功实现江森自控的公共可持续性承诺；与全国公共自来水系统就使用AFFF达成和解的风险和不确定性；诉讼和政府程序的结果；侵犯或知识产权权利到期的风险；江森自控管理因灾难性或地缘政治性事件（例如自然灾害、武装冲突、政治变化、气候变化、大流行和传染病暴发以及其他有害的公共卫生发展）而受到的干扰的能力；江森自控推动组织改进的能力；江森自控无法实现最近组合交易预期收益和协同效应的任何延迟或不能；雇佣和留住高级管理人员和其他关键人员的能力；最近组合交易的税务处理；与此类交易相关的重大交易成本和/或未知负债；劳动力短缺、停工、工会谈判、劳资纠纷等劳动力问题以及商业安排的取消或变更。有关江森自控业务的风险的详细讨论包括在江森自控提交给SEC的年度报告10-k的“风险因素”部分中，在www.sec.gov和www.johnsoncontrols.com网站下的“投资者”选项卡下可获得。这些风险的某些描述在江森自控随后提交的季度报告10-Q第二部分条目1A中有补充。股东、潜在投资者和其他人应考虑这些因素来评估前瞻性陈述，并不应过分依赖这些陈述。本文所包含的前瞻性陈述仅适用于本文的发布日期（除非另有规定），除法律规定外，江森自控不承担任何义务，并否认任何义务，更新此类陈述以反映此文后发生的事件或情况。
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基本报表
江森自控国际有限公司
综合收益表
(单位：百万美元（除每股数据外）；未经审计)
| 截至三个月结束 2020年6月30日 | 截至九个月的结束日期 2020年6月30日 | ||||||||||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | ||||||||||||||||||||
| 净销售额 | |||||||||||||||||||||||
| 产品和系统 | $ | 5,422 | $ | 5,431 | $ | 14,896 | $ | 15,070 | |||||||||||||||
| 服务业 | 1,809 | 1,702 | 5,128 | 4,817 | |||||||||||||||||||
| 7,231 | 7,133 | 20,024 | 19,887 | ||||||||||||||||||||
| 销售成本 | |||||||||||||||||||||||
| 产品和系统 | 3,652 | 3,708 | 10,273 | 10,337 | |||||||||||||||||||
| 服务业 | 1,091 | 994 | 3,090 | 2,787 | |||||||||||||||||||
| 4,743 | 4,702 | 13,363 | 13,124 | ||||||||||||||||||||
| 毛利润 | 2,488 | 2,431 | 6,661 | 6,763 | |||||||||||||||||||
| 销售，总务及管理费用 | 1,090 | 1,555 | 4,854 | 4,705 | |||||||||||||||||||
| 重组和减值成本 | 106 | 81 | 399 | 844 | |||||||||||||||||||
| 净融资费用 | 71 | 80 | 263 | 218 | |||||||||||||||||||
| 股权收益 | 58 | 78 | 176 | 190 | |||||||||||||||||||
| 税前收入 | 1,279 | 793 | 1,321 | 1,186 | |||||||||||||||||||
| 所得税计提（收益）（60.2） | 227 | （329） | 99 | （266） | |||||||||||||||||||
| 净收入 | 1,052 | 1,122 | 1,222 | 1,452 | |||||||||||||||||||
| 非控制股利润 | 77 | 73 | 150 | 152 | |||||||||||||||||||
| 江森自控归属于母公司的净收益 | $ | 975 | $ | 1,049 | $ | 1,072 | $ | 1,300 | |||||||||||||||
| 江森自控归属于母公司每股收益 | |||||||||||||||||||||||
| 基本 | $ | 1.45 | $ | 1.54 | $ | 1.58 | $ | 1.90 | |||||||||||||||
| 摊薄 | 1.45 | 1.53 | 1.58 | 1.89 | |||||||||||||||||||
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江森自控国际有限公司
经简化的合并资产负债表
（以百万计；未经审计）
| 2024年6月30日 | 2023年9月30日 | ||||||||||
| 资产 | |||||||||||
| 现金及现金等价物 | $ | 862 | $ | 835 | |||||||
| 应收账款- 净额 | 6,667 | 6,006 | |||||||||
| 存货 | 2,863 | 2,776 | |||||||||
| 待售的流动资产 | 205 | — | |||||||||
| 其他资产 | 1,556 | 1,120 | |||||||||
| 流动资产 | 12,153 | 10,737 | |||||||||
| 净固定资产 | 3,011 | 3,136 | |||||||||
| 商誉 | 17,676 | 17,936 | |||||||||
| 其他无形资产-净额 | 4,315 | 4,888 | |||||||||
| 投资于部分拥有的联营企业 | 1,054 | 1,056 | |||||||||
| 待售的非流动资产 | 487 | — | |||||||||
| 其他非流动资产 | 4,629 | 4,489 | |||||||||
| 总资产 | $ | 43,325 | $ | 42,242 | |||||||
| 负债和股东权益 | |||||||||||
| 短期债务 | $ | 1,523 | $ | 385 | |||||||
| 开多次数 | 998 | 645 | |||||||||
| 应付账款 | 4,128 | 4,268 | |||||||||
| 应计的薪酬和福利 | 1,012 | 958 | |||||||||
| 递延收入 | 2,143 | 1,996 | |||||||||
| 待售的流动负债 | 149 | — | |||||||||
| 其他流动负债 | 2,771 | 2,832 | |||||||||
| 流动负债 | 12,724 | 11,084 | |||||||||
| 长期债务 | 7,867 | 7,818 | |||||||||
| 养老金和离退休福利 | 225 | 278 | |||||||||
| 持有待售的非流动负债 | 203 | — | |||||||||
| 其他非流动负债 | 5,163 | 5,368 | |||||||||
| 长期负债 | 13,458 | 13,464 | |||||||||
| 归属于江森自控股东的股东权益 | 15,968 | 16,545 | |||||||||
| 非控制权益 | 1,175 | 1,149 | |||||||||
| 股东权益总计 | 17,143 | 17,694 | |||||||||
| 负债和股东权益总额 | $ | 43,325 | $ | 42,242 | |||||||
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江森自控国际有限公司
合并现金流量表
（以百万计；未经审计）
| 截至6月30日的三个月 | 截至九个月的结束日期 6月30日 | ||||||||||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | ||||||||||||||||||||
| 经营活动 | |||||||||||||||||||||||
| 江森自控归属于母公司的净收益 | $ | 975 | $ | 1,049 | $ | 1,072 | $ | 1,300 | |||||||||||||||
| 归属于非控股权益的收入 | 77 | 73 | 150 | 152 | |||||||||||||||||||
| 净收入 | 1,052 | 1,122 | 1,222 | 1,452 | |||||||||||||||||||
| 调整净收益以使其与经营活动提供的现金流量相一致： | |||||||||||||||||||||||
| 折旧和摊销 | 220 | 212 | 687 | 621 | |||||||||||||||||||
| 养老金和退休福利收入 | （10） | （20） | （30） | （23） | |||||||||||||||||||
| 养老金和退休福利缴费 | (8) | -12 | (21) | (38) | |||||||||||||||||||
| 部分股权关联公司的(收益)损失权益，扣除分红派息后的净额 | 104 | 28 | 2 | (27) | |||||||||||||||||||
| 延迟所得税 | 11 | (102) | (389) | (270) | |||||||||||||||||||
| 非现金重组和减值费用 | 80 | 10 | 333 | 701 | |||||||||||||||||||
| 以股票为基础的补偿 | 28 | — | 84 | 92 | |||||||||||||||||||
| 其他-净额 | (87) | 14 | (125) | (104) | |||||||||||||||||||
| 资产负债表日的变动，不包括收购和出售： | |||||||||||||||||||||||
| 应收账款 | (104) | (307) | (763) | (667) | |||||||||||||||||||
| 存货 | 13 | 110 | （215） | 基本每股收益 | |||||||||||||||||||
| 其他 | (349) | （45） | (553) | (214) | |||||||||||||||||||
| 重组准备金 | (19) | 50 | (79) | 33 | |||||||||||||||||||
| 应付账款及应计费用 | 47 | 28 | 405 | (127) | |||||||||||||||||||
| 应计所得税$39,614 | 43 | (275) | 14 | （215） | |||||||||||||||||||
| 经营活动产生的现金流量 | 1,021 | 813 | 572 | 831 | |||||||||||||||||||
| 投资活动 | |||||||||||||||||||||||
| 资本支出 | （99） | （111） | (324) | （366） | |||||||||||||||||||
| 收购企业，扣除现金净额 | — | (171) | 1 | (260) | |||||||||||||||||||
| 其他-净额 | — | 20 | 13 | 50 | |||||||||||||||||||
| 投资活动现金流出 | （99） | 非流动性投资实现损益 | (310) 826-5648 | （576） | |||||||||||||||||||
| 筹资活动 | |||||||||||||||||||||||
| 3个月以内到期的借款净额 | (840) | (1,536) | 679 | (248) | |||||||||||||||||||
| 债务收益 | 859 | 855 | 1,281 | 1,171 | |||||||||||||||||||
| 还款债务 | (275) | — | (438) | (536) | |||||||||||||||||||
| 股票回购和注销 | A类普通股 | （366） | (876) | (613) | |||||||||||||||||||
| 现金股利支付 | (249) | (248) | (753) | (729) | |||||||||||||||||||
| 员工以股票为基础的薪酬代扣税费 | (2) | (2) | (26) | (34) | |||||||||||||||||||
| 向持有非控制权益者支付的股息 | (70) | (77) | （121） | (149) | |||||||||||||||||||
| 其他-净额 | （20） | 1 | (68) | 27 | |||||||||||||||||||
| 筹资活动使用的现金 | （999） | (1,373) | （322） | (1,111) | |||||||||||||||||||
| 汇率变动对现金、现金等价物及受限制资金的影响 | 10 | （75） | 29 | (67) | |||||||||||||||||||
| 现金、现金等价物及受限制资金减少额 | (67) | (897) | (31) | （923） | |||||||||||||||||||
| 期初现金、现金等价物及受限制的现金余额 | 960 | 2,040 | 924 | 2,066 | |||||||||||||||||||
| 期末现金、现金等价物及受限制的现金余额 | 893 | 1,143 | 893 | 1,143 | |||||||||||||||||||
| 减：受限制的现金 | 31 | 86 | 31 | 86 | |||||||||||||||||||
| 期末现金及现金等价物 | $ | 862 | $ | 1,057 | $ | 862 | $ | 1,057 | |||||||||||||||
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脚注
1.选举作为董事的四位被提名人，其名称在附加的代理声明中列出，其任期将在2025年的股东年会上到期且在其继任者被选举和被确认前担任董事。非GAAP措施
公司在本季度业绩及相关业绩展示中报告了各种非GAAP措施。应该将非GAAP措施视为补充而不是替代最相似的GAAP措施。有关非GAAP措施计算和将非GAAP措施与最相似的GAAP措施协调的更多信息，请参见脚注二至七。
有机销售额
有机销售增长不包括收购、出售和外汇的影响。管理层认为，有机销售增长对投资者理解期间销售成果和趋势有用。
现金流
调整后的自由现金流和调整后的自由现金流转换率均为非企业会计准则（Non-GAAP）的财务指标，不包含以下影响：
•JC Capital的现金流量主要包括与金融/应收票据和库存相关的活动以及与租赁安排相关的资本支出。JC Capital的净利润主要与金融/应收票据的利息收入和带有销售类型租赁组成的安排上认可的利润有关。
•从2024年1月1日起，公司已将停止应收账款保理计划对调整后的自由现金流和调整后的自由现金流转换的影响排除在外。公司还重新定基准线，以呈现一个更具可比性的调整后自由现金流量度，不受保理影响。
•水系统AFFF和相关保险业赔偿的现金影响及其追回。
管理层认为自由现金流和调整后的自由现金流指标对投资者了解公司的实力和其现金产生能力很有用。这些非GAAP财务指标还可以用于评估公司从经营活动中产生现金流的能力以及此现金流对其流动性的影响。管理层还认为调整后的自由现金流对投资者了解公司的账期现金流量、现金趋势和持续现金流很有用。
调整后的财务指标
调整后的财务指标包括调整后的分段EBITA，调整后的净利润，调整后的每股收益，调整后的EBIT，调整后的EBITDA和调整后的企业费用。这些非GAAP财务指标是通过从按照GAAP确定的相应财务指标中排除某些金额而导出的。排除金额的确定是管理层判断的问题，取决于基础支出或收入金额的性质和可变性等因素。
如脚注四至七所述的表格所示，以下项目已从某些财务指标中排除：
•净市值调整 是将有限制的石棉投资、养老金和退休后福利计划资产调整为其当前市场价值所得出的调整。这些调整可能对结果产生有利或不利的影响。
•重组和减值成本 重组成本包括与退出计划或其他重组计划相关的成本，这将对组织的基础成本结构产生更显著的影响。减值成本主要涉及对商誉、无形资产和待售资产的减记至公允价值。
•新华保险重组和减值成本的影响 代表归属于非控制权益的重组和减值成本的部分。
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•水系统AFFF和保险赔款的解决方案 包括与公司子公司生产和销售的AFFF有关的全国公共供水系统的和解金额。
•交易/分离成本 包括与重大合并和收购相关的成本。
•收购款调整 与某些重要收购有关的收购款责任，可能会对结果产生有利或不利的影响。
•仓库火灾造成损失 与密歇根州梅诺米仓库发生的无保险损失有关。
•网络安全事件成本 主要是指与2023年9月发生的网络安全事件的响应和纠正相关的支出，扣除保险理赔后的净额。
•全球货币产品存在产品质量问题 涉及全球货币产品领域的与产品质量问题相关的费用是不寻常的，这是因为预计纠正此类问题的费用与公司通常遇到的产品质量问题相比规模更大。
•相关税收影响 包括各个排除项目的税收影响。
管理层认为排除这些项目对于投资者有用，因为其金额或性质具有飞凡特点。当与未经调整的数额一起考虑时，调整后的财务指标对于投资者理解公司的期间内经营结果、业务趋势和持续经营情况有用。管理层还可以使用这些指标作为预测、预算和开发长期计划的指引，以及用于薪酬目的。
债务比率
管理层认为净债务/调整后息税折旧及摊销前利润（非GAAP财务指标）有助于理解公司的财务状况，因为这个比率提供了公司依赖外部债务融资程度的概述，也是对股东的风险测量。
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2. 销售
下表详细列出了销售额变化的归因于有机增长、外汇、收购、剥离和其他因素（未经审计）：
| 截至6月30日的三个月 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 净销售额 | 建筑解决方案 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
| （单位百万） | 北美洲 | 欧洲、中东、非洲/拉美 | 亚洲太平洋 | 总费用 | 全球货币产品 | 约翰逊控股公司总计 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 净销售额-2023年 | $ | 2,665 | $ | 1,045 | $ | 736 | $ | 4,446 | $ | 2,687 | $ | 7,133 | |||||||||||||||||||||||
| 基期调整 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 出售和其他 | — | (1) | (17) | (18) | (7) | （25） | |||||||||||||||||||||||||||||
| 外币 | 2 | （46） | （25） | (69) | (80) | (149) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 调整后基期净销售额 | 2,667 | 998 | 694 | 4,359 | 2,600 | 6,959 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 收购 | 16 | 1 | 15 | 32 | — | 32 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 有机增长 | 216 | 82 | (134) | 164 | 76 | 240 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 净销售额-2024年 | $ | 2,899 | $ | 1,081 | $ | 575 | $ | 4,555 | $ | 2,676 | $ | 7,231 | |||||||||||||||||||||||
| 增长率: | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 净销售额 | 9 | % | 3 | % | (22 | %) | 2 | % | — | % | 1 | % | |||||||||||||||||||||||
| 有机增长 | 8 | % | 8 | % | (19 | %) | 4 | % | 3 | % | 3 | % | |||||||||||||||||||||||
| 截至6月30日的九个月 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 净销售额 | 建筑解决方案 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
| （单位百万） | 北美洲 | 欧洲、中东、非洲/拉美 | 亚洲太平洋 | 总费用 | 全球货币产品 | 约翰逊控股有限公司总计 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 2023年净销售额 | $ | 7,552 | $ | 3,051 | $ | 2,049 | $ | 12,652 | $ | 7,235 | $ | 19,887 | |||||||||||||||||||||||
| 基准年调整 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 出售和其他 | — | (3) | (51) | (54) | -12 | (66) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 外币 | 15 | (8) | (68) | (61) | （144） | (205) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 调整后的基准净销售额 | 7,567 | 3,040 | 1930 | 12,537 | 7,079 | 19,616 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 收购 | 48 | 7 | 51 | 106 | 29 | 135 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 有机增长 | 510 | 136 | (408) | 238 | 35 | 273 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 2024年净销售额 | $ | 8,125 | $ | 3,183 | $ | 1,573 | $ | 12,881 | $ | 7,143 | $ | 20,024 | |||||||||||||||||||||||
| 增长％： | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 净销售额 | 8 | % | 4 | % | （23 | %) | 2 | % | (1 | %) | 1 | % | |||||||||||||||||||||||
| 有机增长 | 7 | % | 4 | % | (21 | %) | 2 | % | — | % | 1 | % | |||||||||||||||||||||||
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| 截至6月30日的三个月 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 产品和系统收入 | 建筑解决方案 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
| （单位百万） | 北美洲 | 欧洲、中东、非洲/拉美 | 亚洲太平洋 | 总费用 | 全球货币产品 | 约翰逊控股公司总计 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 产品和系统收入 - 2023 | $ | 1,636 | $ | 571 | $ | 537 | $ | 2,744 | $ | 2,687 | $ | 5,431 | |||||||||||||||||||||||
| 基期调整 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 出售和其他 | — | — | — | — | (7) | (7) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 外币 | 2 | -12 | (18) | (28) | (80) | (108) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 调整后的产品和系统收入 | 1,638 | 559 | 519 | 2716 | 2,600 | 5,316 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 收购 | 2 | 1 | 10 | 13 | — | 13 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 有机增长 | 150 | 15 | (148) | 17 | 76 | 93 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 产品和系统收入 - 2024 | $ | 1,790 | $ | 575 | $ | 381 | $ | 2,746 | $ | 2,676 | $ | 5,422 | |||||||||||||||||||||||
| 增长率: | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 产品和系统收入 | 9 | % | 1 | % | (29 | %) | — | % | — | % | — | % | |||||||||||||||||||||||
| 有机增长 | 9 | % | 3 | % | (29 | %) | 1 | % | 3 | % | 2 | % | |||||||||||||||||||||||
| 截至6月30日的九个月 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 产品和系统营业收入 | 建筑解决方案 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
| （单位百万） | 北美洲 | 欧洲、中东、非洲/拉美 | 亚洲太平洋 | 总费用 | 全球货币产品 | 约翰逊控股公司总计 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 2023年的产品和系统营业收入 | $ | 4,641 | $ | 1,705 | $ | 1,489 | $ | 7,835 | $ | 7,235 | 营业收入为$15,070 | ||||||||||||||||||||||||
| 基期调整 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 出售和其他 | — | (1) | — | (1) | -12 | （13） | |||||||||||||||||||||||||||||
| 外币 | 14 | 35 | (51) | (2) | （144） | (146) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 调整后的产品和系统营业收入 | 4,655 | 1,739 | 1438 | 7,832 | 7,079 | 14,911 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 收购 | 5 | 4 | 30 | 39 | 29 | 68 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 有机增长 | 349 | （25） | (442) | (118) | 35 | (83) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 2024年的产品和系统营业收入 | $ | 5,009 | $ | 1,718 | $ | 1,026 | $ | 7,753 | $ | 7,143 | $ | 14,896 | |||||||||||||||||||||||
| 增长率: | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 产品和系统营业收入 | 8 | % | 1 | % | （31 | %) | (1 | %) | (1 | %) | (1 | %) | |||||||||||||||||||||||
| 有机增长 | 7 | % | (1 | %) | （31 | %) | (2 | %) | — | % | (1 | %) | |||||||||||||||||||||||
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| 截至6月30日的三个月 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 服务收入 | 建筑解决方案 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
| （单位百万） | 北美洲 | 欧洲、中东、非洲/拉美 | 亚洲太平洋 | 总费用 | 全球货币产品 | 约翰逊控股有限公司总计 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 营业收入-2023年 | $ | 1,029 | $ | 474 | $ | 199 | $ | 1,702 | $ | — | $ | 1,702 | |||||||||||||||||||||||
| 基准年调整 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 出售和其他 | — | (1) | (17) | (18) | — | (18) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 外币 | — | (34) | (7) | (41) | — | (41) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 调整基础服务收入 | 1,029 | 439 | 175 | 1,643 | — | 1,643 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 收购 | 14 | — | 5 | 19 | — | 19 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 有机增长 | 66 | 67 | 14 | 147 | — | 147 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 营业收入-2024年 | $ | 1,109 | $ | 506 | $ | 194 | $ | 1,809 | $ | — | $ | 1,809 | |||||||||||||||||||||||
| 增长％： | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 服务收入 | 8 | % | 7 | % | (3 | %) | 6 | % | — | % | 6 | % | |||||||||||||||||||||||
| 有机增长 | 6 | % | 15 | % | 8 | % | 9 | % | — | % | 9 | % | |||||||||||||||||||||||
| 截至6月30日的九个月 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 服务收入 | 建筑解决方案 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
| （单位百万） | 北美洲 | 欧洲、中东、非洲/拉美 | 亚洲太平洋 | 总费用 | 全球货币产品 | 约翰逊控股有限公司总计 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 2023年服务营收 | $ | 2,911 | $ | 1,346 | $ | 560 | $ | 4,817 | $ | — | $ | 4,817 | |||||||||||||||||||||||
| 基准年调整 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 出售和其他 | — | (2) | (51) | （53） | — | （53） | |||||||||||||||||||||||||||||
| 外币 | 1 | (43) | (17) | 其他 | — | 其他 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 调整后基础服务营收 | 2,912 | 1,301 | 492 | 4,705 | — | 4,705 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 收购 | 43 | 3 | 21 | 67 | — | 67 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 有机增长 | 161 | 161 | 34 | 356 | — | 356 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 2024年服务营收 | $ | 3,116 | $ | 1,465.0 | $ | 547 | $ | 5,128 | $ | — | $ | 5,128 | |||||||||||||||||||||||
| 增长％： | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 服务收入 | 7 | % | 9 | % | (2 | %) | 6 | % | — | % | 6 | % | |||||||||||||||||||||||
| 有机增长 | 6 | % | 12 | % | 7 | % | 8 | % | — | % | 8 | % | |||||||||||||||||||||||
15
3.现金流量、自由现金流和自由现金流转换率
以下表格包含自由现金流和自由现金流转换（未经审计）：
| 截至6月30日的三个月 | 截至6月30日的前九个月 | |||||||||||||||||||||||||
| （单位百万） | 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | ||||||||||||||||||||||
| 经营活动产生的现金流量 | $ | 1,021 | $ | 813 | $ | 572 | $ | 831 | ||||||||||||||||||
| 资本支出 | （99） | （111） | (324) | （366） | ||||||||||||||||||||||
| 自由现金流（非GAAP） | $ | 922 | $ | 702 | $ | 248 | $ | 465 | ||||||||||||||||||
| 属于JCI的净利润 | $ | 975 | $ | 1,049 | $ | 1,072 | $ | 1,300 | ||||||||||||||||||
| 自由现金流转化自净利润（非普通会计原则） | 95% | 67% | 23 | % | 36 | % | ||||||||||||||||||||
以下表格展示调整后的自由现金流及自由现金流转换率（未经审计）：
| 截至三个月结束 2020年6月30日 | 九个月的时间结束了 2020年6月30日 | ||||||||||||||||||||||
| （单位百万） | 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |||||||||||||||||||
| 自由现金流（非GAAP） | $ | 922 | $ | 702 | $ | 248 | $ | 465 | |||||||||||||||
| 调整： | |||||||||||||||||||||||
| JC Capital 用于经营活动的现金流量净额 | 49 | 39 | 170 | 81 | |||||||||||||||||||
| 水系统 AFFF 解决方案现金支付和保险赔偿 | 243 | — | 243 | — | |||||||||||||||||||
| 因终止保理计划而产生的影响 | 49 | — | 648 | — | |||||||||||||||||||
| 调整后的自由现金流（非GAAP） | 1,263 | 741 | 1,309 | 546 | |||||||||||||||||||
| 由保理计划产生的去年影响 | — | 5 | — | 79 | |||||||||||||||||||
| 重新设定的调整后的自由现金流 (非美国通用会计准则) | $ | 1,263 | $ | 746 | $ | 1,309 | $ | 625 | |||||||||||||||
| 归属于强生控股调整后的净利润 (非美国通用会计准则) | $ | 769 | $ | 706 | $ | 1,652 | $ | 1,686 | |||||||||||||||
| JC Capital 净利润 | (3) | (4) | (8) | -12 | |||||||||||||||||||
| 调整后的归属于强生控股的净利润，不包括 JC Capital (非美国通用会计准则) JC Capital (非美国通用会计准则) 调整后的净利润 | $ | 766 | $ | 702 | $ | 1,644 | $ | 1,674 | |||||||||||||||
| 调整后的自由现金流转换率（非GAAP） | 165% | 106% | 80% | 37 | % | ||||||||||||||||||
16
4. EBITA、EBIt和企业费用
公司主要在业务部门EBITA方面对绩效进行评估。
| 截至6月30日的三个月 | 截至6月30日的前九个月 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 实际 | 调整后 (非美国通用会计准则) | 实际 | 调整后 (非美国通用会计准则) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| （以百万计；未经审计） | 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 区间息税折旧及摊销前利润 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 北美建筑解决方案 | $ | 521 | $ | 385 | $ | 460 | $ | 385 | $ | 1,179 | $ | 967 | $ | 1,118 | $ | 967 | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 建筑解决方案欧洲、中东、非洲/拉丁美洲 | 111 | 90 | 111 | 90 | 280 | 234 | 280 | 234 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 亚太地区建筑解决方案 | 67 | 102 | 67 | 102 | 167 | 249 | 167 | 249 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 全球货币产品 | 655 | 593 | 655 | 593 | 1,453 | 1,463 | 1,479 | 1,473 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
EBIT（非GAAP） | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 约翰逊控股的净利润 | $ | 975 | $ | 1,049 | $ | 769 | $ | 706 | $ | 1,072 | $ | 1,300 | $ | 1,652 | $ | 1,686 | |||||||||||||||||||||||||||||||
归属于的收入 非控制股权益 (1) | 77 | 73 | 79 | 73 | 150 | 152 | 156 | 152 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 净收入 | 1,052 | 1,122 | 848 | 779 | 1,222 | 1,452 | 1,808 | 1,838 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
减：所得税收益 （拨备） (2) | 227 | （329） | 136 | 122 | 99 | （266） | 289 | 287 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 税前收入 | 1,279 | 793 | 984 | 901 | 1,321 | 1,186 | 2,097 | 2,125 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 净融资费用 | 71 | 80 | 71 | 80 | 263 | 218 | 263 | 218 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 净息税前收益（非GAAP） | $ | 1,350 | $ | 873 | $ | 1,055 | $ | 981 | $ | 1,584 | $ | 1,404 | $ | 2,360 | $ | 2,343 | |||||||||||||||||||||||||||||||
(1)调整后归属于非控股权益的收益不包括重组及减值费用的影响。
(2) 调整后所得税益（负担）不包括税前调整项目的相关税收影响。
下表是分段计算的调整后EBITA（未经审计）和分段EBITA之间的调整信息：
| 截至6月30日的三个月 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| （单位百万） | 建筑解决方案 北美洲 | 建筑解决方案 欧洲、中东、非洲/拉美 | 建筑解决方案 亚洲太平洋 | 全球货币产品 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 分段EBITA | $ | 521 | $ | 385 | $ | 111 | $ | 90 | $ | 67 | $ | 102 | $ | 655 | $ | 593 | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 调整项目： | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 收购款调整 | (61) | — | — | — | — | — | — | — | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 调整后的分段EBITA （非GAAP） | $ | 460 | $ | 385 | $ | 111 | $ | 90 | $ | 67 | $ | 102 | $ | 655 | $ | 593 | |||||||||||||||||||||||||||||||
17
| 截至6月30日的前九个月 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| （单位百万） | 建筑解决方案 北美洲 | 建筑解决方案 欧洲、中东、非洲/拉美 | 建筑解决方案 亚洲太平洋 | 全球货币产品 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 分段EBITA | $ | 1,179 | $ | 967 | $ | 280 | $ | 234 | $ | 167 | $ | 249 | $ | 1,453 | $ | 1,463 | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 调整项目： | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 收购款调整 | (61) | — | — | — | — | — | (7) | （30） | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 未投保的仓库火灾损失 | — | — | — | — | — | — | — | 40 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 全球货币产品质量问题 | — | — | — | — | — | — | 33 | — | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 调整后的分段EBITA （非GAAP） | $ | 1,118 | $ | 967 | $ | 280 | $ | 234 | $ | 167 | $ | 249 | $ | 1,479 | $ | 1,473 | |||||||||||||||||||||||||||||||
下表对公司报告的开支与可比调整金额进行了调节（未经审计）：
| 截至6月30日的三个月 | 截至6月30日的前九个月 | ||||||||||||||||||||||
| （单位百万） | 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |||||||||||||||||||
| 公司费用（GAAP） | $ | 135 | $ | 122 | $ | 373 | $ | 362 | |||||||||||||||
| . | |||||||||||||||||||||||
| 调整项目： | |||||||||||||||||||||||
| 交易/分离成本 | (16) | (44) | (28) | （101） | |||||||||||||||||||
| 网络安全事件费用 | — | — | (27) | — | |||||||||||||||||||
| 调整后企业支出（非GAAP） | $ | 119 | $ | 78 | $ | 318。 | $ | 261 | |||||||||||||||
18
5. 净利润和摊薄每股收益
以下表格显示净利润和每股摊薄收益的对应调整金额（未经审计）：
| 截至6月30日的三个月 | |||||||||||||||||||||||
| 属于JCI的净利润 | 稀释每股收益 每股 | ||||||||||||||||||||||
| （以百万为单位，每股数据以美元计） | 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |||||||||||||||||||
| 按照报告 (GAAP) | $ | 975 | $ | 1,049 | $ | 1.45 | $ | 1.53 | |||||||||||||||
| 调整项目： | |||||||||||||||||||||||
| 净按市值调整 | (5) | (17) | （0.01） | (0.02) | |||||||||||||||||||
| 重组和减值成本 | 106 | 81 | 0.16 | 0.12 | |||||||||||||||||||
| 新华保险重组和减值成本的影响 | (2) | — | — | — | |||||||||||||||||||
| 水系统AFFF保险业赔偿金 | (351) | — | (0.52) | — | |||||||||||||||||||
| 交易/分离成本 | 16 | 44 | 0.02 | 0.06 | |||||||||||||||||||
| 收购款调整 | (61) | — | (0.09) | — | |||||||||||||||||||
| 税务离散项 | — | (438) | — | (0.64) | |||||||||||||||||||
| 相关税收影响 | 91 | （13） | 0.14 | (0.02) | |||||||||||||||||||
| 调整后（非GAAP）* | $ | 769 | $ | 706 | $ | 1.14 | $ | 1.03 | |||||||||||||||
*可能因四舍五入而不相符
| 截至6月30日的前九个月 | |||||||||||||||||||||||
| 属于JCI的净利润 | 稀释每股收益 每股收益 | ||||||||||||||||||||||
| （以百万为单位，每股价格除外） | 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |||||||||||||||||||
| 按照报告 (GAAP) | $ | 1,072 | $ | 1,300 | $ | 1.58 | $ | 1.89 | |||||||||||||||
| 调整项目： | |||||||||||||||||||||||
| 净市场价值调整 | -42 | (16) | （0.06） | (0.02) | |||||||||||||||||||
| 重组和减值成本 | 399 | 844 | 0.59 | 1.23 | |||||||||||||||||||
| 重组和减值成本的NCI影响 | (6) | — | （0.01） | — | |||||||||||||||||||
| 水系统AFFF结算 | 750 | — | 1.11 | — | |||||||||||||||||||
| 水系统AFFF保险赔偿 | (351) | — | (0.52) | — | |||||||||||||||||||
| 交易/分离成本 | 28 | 101 | 0.04 | 0.15 | |||||||||||||||||||
| 收益调整 | (68) | （30） | （0.10） | (0.04) | |||||||||||||||||||
| 仓库失火损失 | — | 40 | — | 0.06 | |||||||||||||||||||
| 网络安全事故成本 | 27 | — | 0.04 | — | |||||||||||||||||||
| 全球产品质量问题 | 33 | — | 0.05 | — | |||||||||||||||||||
| 税务离散项 | — | (438) | — | (0.64) | |||||||||||||||||||
| 相关税收影响 | (190) | (115) | （-0.28） | （0.17） | |||||||||||||||||||
| 调整后（非GAAP）* | $ | 1,652 | $ | 1,686 | $ | 2.43 | $ | 2.45 | |||||||||||||||
*可能因四舍五入而不相符
19
下表是基本和摊薄每股收益计算所采用的分母（单位：百万；未经审计）:
| 截至6月30日的三个月 | 截至6月30日的前九个月 | ||||||||||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | ||||||||||||||||||||
| 加权平均股数 | |||||||||||||||||||||||
| 加权平均每股基本收益 | 670.3 | 683.3 | 676.7 | 685.7 | |||||||||||||||||||
| 摊薄效应: | |||||||||||||||||||||||
| 期权、未解除限制股票和未解除绩效股份授予 | 2.5 | 2.9 | 1.9 | 3.1 | |||||||||||||||||||
| 摊薄加权平均股份数 | 672.8 | 686.2 | 678.6 | 688.8 | |||||||||||||||||||
6. 债务比率
下表列出了未经审计的税前净债务收入比和调整后的EBITDA净债务比。
| （单位百万） | 2024年6月30日 | 酒精饮料销售 $ 32,907 45.5％ $ 30,136 42.1％ $ 66,223 | 2023年6月30日 | ||||||||||||||
| 短期债务 | $ | 1,523 | $ | 2,210 | $ | 186 | |||||||||||
| 开多次数 | 998 | 1,165 | 1,081 | ||||||||||||||
| 长期债务 | 7,867 | 7,348 | 8,497 | ||||||||||||||
| 总债务 | 10,388 | 10,723 | 9,764 | ||||||||||||||
| 减：现金及现金等价物 | 862 | 843 | 1,057 | ||||||||||||||
| 净债务 | $ | 9,526 | $ | 9,880 | $ | 8,707 | |||||||||||
| 税前收入过去12个月 | $ | 1,845 | $ | 1,359 | $ | 1,792 | |||||||||||
| 净债务与税前收入过去12个月 | 5.2 | x | 作为可报告段营业收入总额的百分比56 | x | 4.9 | x | |||||||||||
| 过去12个月调整后的EBITDA (非GAAP) | $ | 4,210 | $ | 4,128 | $ | 4,078 | |||||||||||
| 净债务与调整后的EBITDA (非GAAP) | 2.3倍 | 2.4倍 | 2.1倍 | ||||||||||||||
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下表列出了净利润与调整后的EBIt和调整后的EBITDA之间的调节(unaudited):
| 12个月结束。 | |||||||||||||||||
| （单位百万） | 2024年6月30日 | 酒精饮料销售 $ 32,907 45.5％ $ 30,136 42.1％ $ 66,223 | 2023年6月30日 | ||||||||||||||
| 净收入 | $ | 1,803 | $ | 1,873 | $ | 2,261 | |||||||||||
| 所得税负担（利益） | 42 | （514） | (469) | ||||||||||||||
| 净融资费用 | 326 | 335 | 278 | ||||||||||||||
| EBIT | 2,171 | 1694 | 2,070 | ||||||||||||||
| 调整项目： | |||||||||||||||||
| 净按市值调整 | 66 | 54 | (208) | ||||||||||||||
| 重组和减值成本 | 619 | 594 | 1011 | ||||||||||||||
| 环保治理及相关事项 盈余公积金调整 | — | — | 成交量255 | ||||||||||||||
| 水系统AFFF解决 | 750 | 750 | — | ||||||||||||||
| 水系统AFFF保险业赔偿金 | (351) | — | — | ||||||||||||||
| 收购款调整 | (68) | (7) | （30） | ||||||||||||||
| 全球货币产品质量问题 | 33 | 33 | — | ||||||||||||||
| 仓库火灾造成损失 | — | — | 40 | ||||||||||||||
| 网络安全事件费用 | 27 | 27 | — | ||||||||||||||
| 交易/分离成本 | 49 | 77 | 122 | ||||||||||||||
| 调整后的EBIt（非GAAP） | 3,296 | 3,222 | 3,260 | ||||||||||||||
| 折旧和摊销 | 914 | 906 | 818 | ||||||||||||||
| 调整后的EBITDA（非GAAP） | $ | 4,210 | $ | 4,128 | $ | 4,078 | |||||||||||
7.个人所得税
在考虑某些排除项目之前，公司在2024年6月30日结束的三个和九个月的有效税率约为13.75％，在2023年6月30日结束的三个和九个月的有效税率约为13.5％。
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