紐約抵押信託報告
2024年第二季度成果報告
紐約，7月31日, 2024 （環球新聞社）- 紐約抵押信託公司（納斯達克：NYMT）（“NYMT”，“公司”，“我們”，“我們的”或“我們”）今天發佈了截至2024年6月30日的三個月和六個月的業績報告。
2024年第二季度摘要：
(以千元計算，除每股資料外的全部金額)
歸屬於公司普通股股東的淨虧損 | $ | (26,028) | |||
每股可歸屬於公司普通股股東的淨損失（基本） | $ | (0.29) | |||
未攤銷損失 (1) | $ | (22,330) | |||
每普通股未攤銷損失 (1) | $ | (0.25) | |||
每股綜合損失可歸屬於公司普通股股東 | $ | (26,028) | |||
每股綜合損失可歸屬於公司普通股股東（基本） | $ | (0.29) | |||
平均利息收入資產的利潤率 (1) (2) | 6.46 | % | |||
| 利息收入 | $ | 90,775 | |||
| 利息支出 | $ | 71,731 | |||
| 淨利息收入 | $ | 19,044 | |||
息差凈收益 (1) (3) | 1.33 | % | |||
| 期末每股普通股的帳面價值 | $ | 9.69 | |||
期末每股普通股的調整帳面價值 (1) | $ | 11.02 | |||
帳面價值的經濟回報 (4) | (3.13) | % | |||
調整帳面價值的經濟回報 (5) | (2.52) | % | |||
| 每股普通股的分紅派息 | $ | 0.20 | |||
(1)代表一項非依照通用會計原則（GAAP）的財務指標。該公司的非GAAP財務指標與其最直接可比較的GAAP措施的調解已包含在下方的「財務信息調解」中。
(2)根據我們調整後的利息收入和平均利息收益資產的商數計算，並排除所有合併SLSt資產，除了公司所擁有的證券。
(3)我們對淨利差的計算可能與其他公司使用不同計算方法的同類指標不可比較。
(4)以GAAP淨資產價值每股期間變動加上每股分紅派息（如有）計算淨資產價值經濟回報。
(5)根據調整後股東權益的週期變化及每股普通股的分紅派息（如果有的話）來計算調整後帳面值的經濟回報，該指標為一個非通用會計原則的財務指標。
重要發展：
投資活動
•購買了約467.5億美元的平均票面利率爲6.00%的Agency RMBS。
•購買了約420.7億美元的平均毛票面利率爲10.42%的住宅貸款。
融資活動
•完成了一筆業務用途貸款的證券化交易，導致我們約23580萬美元的淨收益，扣除與交易相關的費用後。 交易相關費用扣除後，我們獲得了24160萬美元的淨收益。我們利用部分淨收益償還了大約16360萬美元的與房屋貸款相關的回購協議。.
•已回購 587,347 普通股的股份約爲 350萬美元 以每股的盈利平均回購價格爲 $5.95 美元。
•在按面值進行承銷的公開發行中，發行了截止至2029年到期的9.125%高級票據，總額爲$6000萬，在扣除承銷商折扣、佣金和預估發行費用後，給我們帶來了約$5750萬的淨收益。
管理概觀
首席執行官Jason Serrano評論說："最近的利率市場活動與溫和通脹及經濟放緩預期保持一致，2年期國債收益率與第二季度峯值相比下降了29個點子。 針對這些事件，我們繼續執行資本輪換計劃，卸掉低現金收益組合資產的同時，利用多餘流動性提高公司可持續收入。這導致2023年同期的第二季度調整後利息收入爲$8400萬，同比增長63%。在第二季度末，我們可能有$42400萬的多餘流動性，佔NYMT市值的42%，我們致力於在隨後的季度顯著提高當前收入。
我們對2024年下半年繼續擴大投資組合的機會感到興奮，同時也優化支出。 我們通過保持信用資產的短期準備和在機構RMBS上的流動性，尋求保持靈活性，以便在出現困境的市場環境中抓住投資機會。 我們相信，多餘流動性和投資組合構成爲公司在不斷變化的市場條件下取得超越的優勢至關重要。
資本配置
以下表格顯示了我們在2024年6月30日各類投資中的資本分配情況（金額以千美元爲單位）：
獨立住宅 (1) | 多元資產 / 其他 家庭 | 公司/其他 | 總計 | ||||||||||||||||||||
| 住宅貸款 | $ | 3,503,191 | $ | — | $ | — | $ | 3,503,191 | |||||||||||||||
| 綜合SLSt CDO | (844,032) | — | — | (844,032) | |||||||||||||||||||
| 可供出售的投資證券 | 2,672,079 | — | — | 2,672,079 | |||||||||||||||||||
| 多家庭貸款 | — | 92,997 | — | 92,997 | |||||||||||||||||||
| 股權投資 | — | 104,071 | 38,844 | 142,915 | |||||||||||||||||||
合併式多家庭房產的股權投資 (2) | — | 171,406 | — | 171,406 | |||||||||||||||||||
處分群組持有待售的股權投資 (3) | — | 30,434 | — | 30,434 | |||||||||||||||||||
| 單一家庭租賃房產 | 147,494 | — | — | 147,494 | |||||||||||||||||||
| 投資組合總帳面價值 | 5,478,732 | 398,908 | 38,844 | 5,916,484 | |||||||||||||||||||
| 負債： | |||||||||||||||||||||||
回購協議 | (2,952,289) | — | — | (2,952,289) | |||||||||||||||||||
| 住宅貸款證券化CDO | (1,705,468) | — | — | (1,705,468) | |||||||||||||||||||
| 優先無抵押票據 | — | — | (158,492) | (158,492) | |||||||||||||||||||
| 次順位債券 | — | — | (45,000) | (45,000) | |||||||||||||||||||
現金、貨幣及受限制現金 (4) | 127,343 | — | 232,439 | 359,782 | |||||||||||||||||||
| 贖回式非控制權益的累計調整至預估贖回價值 | — | (44,053) | — | (44,053) | |||||||||||||||||||
| 其他 | 98,617 | (2,753) | (34,918) | 60,946 | |||||||||||||||||||
| 公司資本分配 | $ | 1,046,935 | $ | 352,102 | $ | 32,873 | $ | 1,431,910 | |||||||||||||||
公司負債槓桿比 (5) | 2.1 | x | |||||||||||||||||||||
投資組合負債槓桿比 (6) | 2.0 | x | |||||||||||||||||||||
(1)公司通過持有某些證券的所有權，確定其是綜合SLSt的主要受益人，並在公司的簡明綜合資產負債表中合併了綜合SLSt的資產和負債。綜合SLSt主要出現在我們簡明綜合資產負債表上，作爲按公允價值計量的住房貸款和按公允價值計量的抵押債務證券。截至2024年6月30日，我們對綜合SLSt的投資僅限於由各自證券化發行的頭期損失次級證券和特定IO組成的RMBS，淨額賬面價值合計爲 15600萬美元。
(2)代表公司對非處於待售處分群組的合併多家庭房地產的股權投資。請參閱下面的「財務資訊調整」部分，以了解合併多家庭房地產和待售處分群組的股權投資與公司的簡明綜合財務報表的調節。
(3)代表公司持有待售處置群組中的合併多家庭物業股權。請參閱下面「基本報表資訊調節」部分，以了解合併多家庭物業股權和待售處置群組股權調節至公司簡明合併基本報表的調節情況。
(4)在公司對聯營多戶家庭物業的股權投資中持有的1350萬美元現金和對待售聯營多戶家庭物業的股權投資中持有的現金不包括在內。公司附表中所含的公司簡明合併資產負債表中的受限現金13260萬美元包括在其他資產中。
(5)代表公司的總回購協議融資、次級債券和高級無抵押債券除以公司的總股東權益。不包括非回購協議融資7820萬美元、合併SLSt CDOs 84400萬美元、1.7億美元的住宅貸款證券化CDOs以及涉及房地產的按揭負債，包括待售處置團體持有的房地產按揭負債923.3億美元，因爲它們屬於無追索債務。
(6)代表公司傑出的追索回購協議融資，以公司總股東權益為分母。
下表列出我們按類別分類的利息賺取資產相關的調整後利息收入、調整後利息支出、調整後淨利息收入（損失）、平均利息賺取資產收益率、平均融資成本和淨利息差額為 three months ended 2024年6月30日和2023年6月30日之比較： （金額以千為單位）：
2024年6月30日為止的三個月
單一家庭 (8) | 多元資產 / 其他 家庭 | 公司/其他 | 總計 | ||||||||||||||||||||
調整後利息收入 (1) (2) | $ | 81,315 | $ | 2,708 | $ | — | $ | 84,023 | |||||||||||||||
調整後利息支出 (1) | (53,051) | — | (3,638) | (56,689) | |||||||||||||||||||
調整後淨利息收入（損失） (1) | $ | 28,264 | $ | 2,708 | $ | (3,638) | $ | 27,334 | |||||||||||||||
平均利息收入資產 (3) | $ | 5,103,593 | $ | 96,373 | $ | 1,000 | $ | 5,200,966 | |||||||||||||||
平均利息軸承負債 (4) | $ | 4,226,917 | $ | — | $ | 220,697 | $ | 4,447,614 | |||||||||||||||
平均利息收入資產收益率 (1) (5) | 6.37 | % | 11.30 | % | — | 6.46 | % | ||||||||||||||||
平均融資成本 (1) (6) | (5.05) | % | — | (6.63) | % | (5.13) | % | ||||||||||||||||
淨利差 (1) (7) | 1.32 | % | 11.30 | % | (6.63) | % | 1.33 | % | |||||||||||||||
(1)代表非依照通用會計原則計算之財務指標。 下方包括公司非依照通用會計原則計算之財務指標與其相對應之最接近通用會計原則計算之指標之對帳單。
(2)包括公司持有的現金帳戶所賺取的利息收入。
(3)該時期的平均利息賺取資產包括住宅貸款、多家庭住宅貸款和投資證券，並且不包括所有合併SLSt資產，除了公司擁有的證券。平均利息賺取資產是基於該時期的每日攤銷成本計算的。
(4)期間內的平均利息負債包括回購協議、住房貸款證券化CDO、高級無抵押票據和次級債券，不包括聯合SLSt CDO和房地產抵押貸款，因爲公司對於這些按照GAAP規定合併的負債並不直接承擔利息支出。平均利息負債是基於期間內每日平均未償還餘額計算的。
(5)平均利息賺取資產收益率是通過將我們與利息賺取資產相關的年化調整利息收入除以我們該期間的平均利息賺取資產來計算的。
(6)平均融資成本是通過將我們的年化調整利息費用除以我們的平均利息負債來計算。
(7)淨利息差是我們平均利息收入資產的收益與我們平均融資成本之間的差異。
(8)本公司已確定其為綜合SLSt的主要受益人，並將綜合SLSt納入本公司的簡明綜合基本報表中。我們的GAAP利息收入包括在綜合SLSt持有的基礎季節性再執行和非執行住宅貸款上認可的利息收入。我們的GAAP利息支出包括在永久理財綜合SLSt住宅貸款的SLSt CDOs上認可的利息支出，這些CDOs不是本公司擁有的。我們通過將我們的GAAP利息收入減少綜合SLSt CDOs上認可的利息支出來計算調整後的利息收入，並通過在調整前淨利息收入中排除在綜合SLSt CDOs上認可的利息支出等其他事項，因此僅將本公司實際擁有的SLSt證券所賺取的利息收入納入調整後的淨利息支出。
看漲會議通話
2024年6月30日結束的三個月和六個月的時間裏，紐約抵押信託公司的高管計劃於2024年8月1日星期四上午9點（美國東部時間）舉行電話會議和網絡音頻廣播，討論公司的財務業績。 若要參加電話會議，請在https://register.vevent.com/register/BI780b4ce9b0da43789a505242d156dd79進行預註冊。 註冊人將收到撥入詳細信息的確認。 會議的現場音頻網絡廣播可以通過互聯網的普通方式在公司網站的投資者關係部分http://www.nymtrust.com 或者在https://edge.media-server.com/mmc/p/chhjmhi9/上進行訪問。 請在電話會議開始前留出額外時間訪問網站並下載必要的軟件以收聽互聯網廣播。 電話會議的網絡重播鏈接將在電話後大約兩個小時後在公司網站的投資者關係部分提供，並且將保持12個月。
關於這些財務業績的發佈，公司還將在其網站http://www.nymtrust.com的“投資者事件和演示”部分發布附加財務報告，並參與電話會議。 — 2024年第二季度財務和運營數據可在公司截至2024年6月30日的10-Q表格中查看，預計該報表將在2024年8月2日前後提交給證券交易委員會。10-Q表格的副本將在提交給證券交易委員會後儘快發佈在公司的網站上。
關於紐約抵押信託
New York Mortgage Trust，Inc.是一家馬里蘭州公司，已選爲房地產投資信託（“REIT”）以便在聯邦所得稅方面計稅。NYMt是一家業務主要涉及單戶和多戶住宅房地產的購置、投資、融資和管理的內部管理REIt。參見本新聞稿中不時使用的固定術語清單，請參見下文“固定術語”。
定義術語
以下定義了可能出現在本新聞稿中的某些常用術語：“RMBS”指的是由調整利率、混合調整利率或固定利率住宅貸款支持的住宅抵押支持證券；“機構RMBS”指的是代表或由政府倡導機構（例如聯邦國家抵押協會（“房利美”）或聯邦住房貸款公司（“房地美”））或美國政府機構（例如美國政府國家抵押協會（“金仕來”））擔保的住宅貸款池的利益或債務的RMBS；“ABS”指的是由包括但不限於汽車、飛機、信用卡、設備、專營權、休閒車和學生貸款在內的各類資產支持的債務和/或資產階段的證券化；“非機構RMBS”指的是未受美國政府機構或任何GSE擔保的RMBS；“IO”集體指的是僅限利息和反向利息的抵押支持證券，代表來自一組抵押貸款的現金流的利息組成部分的權利；“PO”指的是代表來自一組抵押貸款的現金流的本金組成部分的抵押支持證券；“CMBS”指的是由GSE發行的商業抵押貸款證券化組成的商業抵押支持證券，以及代表來自商業抵押貸款池的特定現金流組成部分的PO、IO或中間債券，其中“多戶CMBS”指由多戶物業支持的商業抵押支持證券；“CDO”指的是抵押資產支持債權的抵押債務，包括永久性融資所持有的住宅貸款在Consolidated SLSt中以及根據GAAP在我們的財務報表中所持有或已合併的公司住宅貸款，在“Consolidated VIE”中以根據GAAP在我們的財務報表中合併的變量利益實體（“VIE”）指的是公司是主要受益者，因爲它具有指導最重要影響VIE經濟績效的活動的權力以及接收潛在重要性的收益或吸收該實體的損失，這可能對VIE有潛在重要性，並以GAAP合併在我們的財務報表中；“合併房地產VIE”指擁有多戶房地產的合併實體，“業務性貸款”指的是（i）以居民物業爲抵押併產生利潤出售居民物業的投資者傾向於翻新和賣出的短期貸款或（ii）爲一個或多個租戶租住的非業主佔用居民物業融資（或再融資）的貸款；“中間貸款”包括優先權股權和中間貸款投資的集合；“多戶”組合包括多戶CMBS、中間貸款和多戶資產的某些權益投資，包括合資權益投資；“單戶”組合包括住宅貸款、機構RMBS、非機構RMBS和單戶租賃物業；“其他”組合包括ABS和一個起源住宅貸款的實體的股權投資。
有關前瞻性陳述的警語性聲明
本新聞稿中所使用的、以及未來向美國證券交易委員會（“SEC”）提交的文件中或其他書面或口頭通信中出現的、非歷史性質的聲明，包括那些含有“將會”、“相信”、“期待”、“預期”、“估計”、“計劃”、“持續”、“打算”、“可能”或類似表達的詞語，旨在識別《1933年證券法》第27A條和《1934年證券交易法》第21E條的修改條款中所指的“前瞻性聲明”，因此可能涉及已知和未知的風險、不確定性和假設。
前瞻性聲明基於公司管理層在發表此類聲明時的估計、投影、信念和假設，不是對未來績效的保證。前瞻性聲明在預測未來結果和狀況時涉及風險和不確定性。由於多種因素，實際結果和成果可能與這些前瞻性聲明中預測的有實質性差異，包括但不限於：公司業務和投資策略的變化；通貨膨脹、利率變化和公司資產的公允市場價值的變化，包括負面變化導致與公司資產融資相關的追加按金調用；信用利差的變化；美國、房利美、房地美和吉尼梅長期信用評級的變化；公司投資市場的普遍波動性；公司持有貸款或作爲公司投資證券基礎的貸款的提前償還率的變化；違約、拖欠或空置率增加和/或公司資產上的恢復率降低；公司能否識別和收購目標資產，包括其投資管道中的資產；公司有利條件地不時處置資產的能力，包括長期處置其合資企業股權投資；與公司融資交易對手的關係變化以及公司融資資產並進行融資及相應條款的能力；公司與融資合作方的關係變化和/或其經營合作伙伴的表現；公司預測和控制成本的能力；法律、法規或影響公司業務的政策的變更；公司將來向股東分配的能力；公司保持其作爲聯邦稅收地產投資信託的資格的能力；公司維持其根據1940年修訂投資公司法的豁免資格的能力；公司投資所持抵押品價值出現減值；公司管理或對沖信用風險、利率風險和其他財務和運營風險的能力；公司暴露於流動性風險、使用槓桿的風險和市場風險；以及投資於房地產資產所帶來的風險，包括經營狀況和整體經濟狀況的變化、投資機會的可用性和代理機構RMBS、非代理機構RMBS、ABS和CMBS證券市場、住房貸款、結構化多戶住宅投資以及其他與按揭、住宅房屋和信用相關資產市場狀況的變化。
這些和其他風險、不確定性和因素，包括根據證券交易所法提交給美國證券交易委員會的公司報告中描述的風險因素和其他信息，可能導致公司的實際結果與公司所作任何前瞻性聲明中所預測的結果大不相同。所有前瞻性聲明僅代表其作出的日期。隨着時間的推移會出現新的風險和不確定性，無法預測這些事件或它們可能如何影響公司。除非法律規定，公司無義務也無意更新或修訂任何前瞻性聲明，無論是因爲新信息、未來事件或其他原因。
更多資訊請洽
聯繫人：在該公司
電話：212-792-0107
電子郵件：InvestorRelations@nymtrust.com
財務報表如下
紐約MORTGAGE TRUST, INC. AND SUBSIDIARIES
簡明綜合資產負債表
(金額以千美元計算，除分享數據外)
| 2024年6月30日 | 2023年12月31日 | ||||||||||
| （未經審核） | |||||||||||
| 資產 | |||||||||||
| 按公允價值衡量的住宅貸款 | $ | 3,503,191 | $ | 3,084,303 | |||||||
| 可供出售的投資證券，按公允價值衡量 | 2,672,079 | 2,013,817 | |||||||||
| 按公允價值衡量的多戶貸款 | 92,997 | 95,792 | |||||||||
| 股權投資，按公允價值計量 | 142,915 | 147,116 | |||||||||
| 現金及現金等價物 | 235,514 | 187,107 | |||||||||
| 房地產業，淨收益 | 879,931 | 1,131,819 | |||||||||
| 處分群組資產待售 | 373,538 | 426,017 | |||||||||
| 其他資產 | 328,718 | 315,357 | |||||||||
總資產 (1) | $ | 8,228,883 | $ | 7,401,328 | |||||||
| 負債和權益 | |||||||||||
| 負債： | |||||||||||
| 回購協議 | $ | 2,952,289 | $ | 2,471,113 | |||||||
抵押債務證券（$1,577,111按公允價值計量和$972,389按攤銷成本計量，截至2024年6月30日淨值爲$593,737按公允價值計量和$1,276,780按攤銷成本計量，截至2023年12月31日淨值爲） | 2,549,500 | 1,870,517 | |||||||||
高級無抵押票據（$60,000按公允價值計量和$98,492按攤銷成本計量，截至2024年6月30日淨值爲$98,111按攤銷成本計量，截至2023年12月31日淨值爲） | 158,492 | 98,111 | |||||||||
| 次順位債券 | 45,000 | 45,000 | |||||||||
| 房地產抵押貸款應付款項，淨額 | 592,919 | 784,421 | |||||||||
| 待售處置群組之負債 | 340,138 | 386,024 | |||||||||
| 其他負債 | 125,794 | 118,016 | |||||||||
總負債 (1) | 6,764,132 | 5,773,202 | |||||||||
| 承諾事項和或有事項 | |||||||||||
| 可贖回的合併利益在共同經營的可變利益實體中 | 23,088 | 28,061 | |||||||||
| 股東權益: | |||||||||||
優先股，面值每股 $0.01，授權 31,500,000 股，發行並流通 22,164,414 股（$554,110 的總清算優先權） | 535,445 | 535,445 | |||||||||
普通股，面值每股 $0.01，授權 200,000,000 股，截至 2024年6月30日和2023年12月31日，發行並流通股數分別爲 90,592,065 股和 90,675,403 股 | 906 | 907 | |||||||||
| 資本公積額額外增資 | 2,280,664 | 2,297,081 | |||||||||
| 累積其他全面損失 | — | (4) | |||||||||
| 累積虧損 | (1,385,105) | (1,253,817) | |||||||||
| 公司的股東權益 | 1,431,910 | 1,579,612 | |||||||||
| 非控制權益 | 9,753 | 20,453 | |||||||||
| 總股東權益 | 1,441,663 | 1,600,065 | |||||||||
| 負債及股東權益總計 | $ | 8,228,883 | $ | 7,401,328 | |||||||
(1)我們的簡明合併資產負債表包括關聯可變利益實體("VIEs")的資產和負債，因爲公司是這些VIEs的主要受益人。截至2024年6月30日和2023年12月31日，合併VIEs的資產分別總計$4,131,681和$3,816,777，合併VIEs的負債分別總計$3,518,769和$3,076,818。
紐約抵押信託公司及其子公司
綜合綜合綜合損益表
(金額以千元為單位，每股數據除外)
（未經審核）
| 截至三個月結束 六月三十日， | 截至六個月 六月三十日， | ||||||||||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | ||||||||||||||||||||
| 淨利息收入: | |||||||||||||||||||||||
| 利息收入 | $ | 90,775 | $ | 57,540 | $ | 174,666 | $ | 114,676 | |||||||||||||||
| 利息支出 | 71,731 | 42,404 | 137,759 | 81,739 | |||||||||||||||||||
| 總凈利息收益 | 19,044 | 15,136 | 36,907 | 32,937 | |||||||||||||||||||
| 房地產業淨損失: | |||||||||||||||||||||||
| 租金收入 | 30,817 | 36,970 | 63,971 | 73,251 | |||||||||||||||||||
| 其他房地產收入 | 5,649 | 7,806 | 10,572 | 13,270 | |||||||||||||||||||
| 房地產總收入 | 36,466 | 44,776 | 74,543 | 86,521 | |||||||||||||||||||
| 房地產抵押貸款利息支出 | 16,551 | 24,075 | 37,320 | 46,554 | |||||||||||||||||||
| 折舊及攤銷 | 12,235 | 6,128 | 24,811 | 12,167 | |||||||||||||||||||
| 其他房地產支出 | 20,786 | 22,328 | 41,885 | 44,508 | |||||||||||||||||||
| 與房地產相關的全部費用 | 49,572 | 52,531 | 104,016 | 103,229 | |||||||||||||||||||
| 房地產的淨損失總額 | (13,106) | (7,755) | (29,473) | (16,708) | |||||||||||||||||||
其他（虧損）收入： | |||||||||||||||||||||||
已實現的（虧損）收益，淨額 | (7,491) | 378 | (18,024) | 1,459 | |||||||||||||||||||
未實現的（虧損）收益，淨額 | (16,512) | (27,294) | (55,902) | 5,557 | |||||||||||||||||||
衍生工具的收益，淨額 | 15,471 | 21,573 | 64,682 | 17,211 | |||||||||||||||||||
股權投資收益 | 6,108 | 2,656 | 3,973 | 7,168 | |||||||||||||||||||
房地產的減值 | (4,071) | (16,864) | (40,319) | (27,139) | |||||||||||||||||||
處置團隊重分類損失 | — | — | (14,636) | — | |||||||||||||||||||
其他收入（損失） | 415 | 297 | (3,175) | 1,574 | |||||||||||||||||||
其他總損益 | (6,080) | (19,254) | (63,401) | 5,830 | |||||||||||||||||||
| 總務、行政和營業費用： | |||||||||||||||||||||||
一般及行政費用 | 11,648 | 13,316 | 24,703 | 25,999 | |||||||||||||||||||
| 組合操作費用 | 7,399 | 5,649 | 15,141 | 12,721 | |||||||||||||||||||
債務發行成本 | 4,552 | — | 8,098 | — | |||||||||||||||||||
總的總務、行政和營業費用 | 23,599 | 18,965 | 47,942 | 38,720 | |||||||||||||||||||
營運稅前虧損 | (23,741) | (30,838) | (103,909) | (16,661) | |||||||||||||||||||
所得稅費用（利益） | 342 | (18) | 232 | (3) | |||||||||||||||||||
淨虧損 | (24,083) | (30,820) | (104,141) | (16,658) | |||||||||||||||||||
| 歸屬於非控制權益的淨虧損 | 8,494 | 3,892 | 30,652 | 10,593 | |||||||||||||||||||
歸屬公司的淨虧損 | (15,589) | (26,928) | (73,489) | (6,065) | |||||||||||||||||||
| 優先股股息 | (10,439) | (10,474) | (20,878) | (20,958) | |||||||||||||||||||
| 回購優先股所得盈利 | — | 200 | — | 342 | |||||||||||||||||||
歸屬公司普通股股東的淨虧損 | $ | (26,028) | $ | (37,202) | $ | (94,367) | $ | (26,681) | |||||||||||||||
基本每股普通股淨損失 | $ | (0.29) | $ | (0.41) | $ | (1.04) | $ | (0.29) | |||||||||||||||
每股攤薄虧損 | $ | (0.29) | $ | (0.41) | $ | (1.04) | $ | (0.29) | |||||||||||||||
| 加權平均股份優先-基本 | 90,989 | 91,193 | 91,053 | 91,254 | |||||||||||||||||||
| 加權平均股份優先-稀釋 | 90,989 | 91,193 | 91,053 | 91,254 | |||||||||||||||||||
紐約抵押信託公司及其子公司
季度(虧損)損益摘要
(以千元計算的金額，每股數據除外)
（未經審核）
| 截至三個月結束 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 2024年6月30日 | 2024年3月31日 | 2023年12月31日 | 2023年9月30日 | 2023年6月30日 | |||||||||||||||||||||||||
| 利息收入 | $ | 90,775 | $ | 83,892 | $ | 78,789 | $ | 65,195 | $ | 57,540 | |||||||||||||||||||
| 利息支出 | 71,731 | 66,029 | 61,989 | 48,406 | 42,404 | ||||||||||||||||||||||||
| 總凈利息收益 | 19,044 | 17,863 | 16,800 | 16,789 | 15,136 | ||||||||||||||||||||||||
| 房地產業的總淨損失 | (13,106) | (16,369) | (6,807) | (7,788) | (7,755) | ||||||||||||||||||||||||
其他總損益 | (6,080) | (57,323) | 40,685 | (85,943) | (19,254) | ||||||||||||||||||||||||
| 總的一般、行政和營業費用 | 23,599 | 24,341 | 17,813 | 16,987 | 18,965 | ||||||||||||||||||||||||
(損失) 來自營運的稅前收益 | (23,741) | (80,170) | 32,865 | (93,929) | (30,838) | ||||||||||||||||||||||||
所得稅費用（利益） | 342 | (111) | 134 | (56) | (18) | ||||||||||||||||||||||||
淨（損失）收入 | (24,083) | (80,059) | 32,731 | (93,873) | (30,820) | ||||||||||||||||||||||||
| 歸屬於非控制權益的淨虧損 | 8,494 | 22,158 | 9,177 | 9,364 | 3,892 | ||||||||||||||||||||||||
公司歸屬於母公司的淨（虧損）收益 | (15,589) | (57,901) | 41,908 | (84,509) | (26,928) | ||||||||||||||||||||||||
| 優先股股息 | (10,439) | (10,439) | (10,443) | (10,435) | (10,474) | ||||||||||||||||||||||||
| 回購優先股取得的收益 | — | — | — | 125 | 200 | ||||||||||||||||||||||||
公司普通股東的淨（虧損）收益 | (26,028) | (68,340) | 31,465 | (94,819) | (37,202) | ||||||||||||||||||||||||
每普通股的基本（虧損）盈利 | $ | (0.29) | $ | (0.75) | $ | 0.35 | $ | (1.04) | $ | (0.41) | |||||||||||||||||||
普通股每股稀釋（虧損）收益 | $ | (0.29) | $ | (0.75) | $ | 0.35 | $ | (1.04) | $ | (0.41) | |||||||||||||||||||
加權平均股份數—基本 | 90,989 | 91,117 | 90,683 | 90,984 | 91,193 | ||||||||||||||||||||||||
攤薄後的加權平均股數 | 90,989 | 91,117 | 91,189 | 90,984 | 91,193 | ||||||||||||||||||||||||
平均利息收入資產的利潤率 (1) | 6.46 | % | 6.38 | % | 6.21 | % | 6.03 | % | 6.07 | % | |||||||||||||||||||
息差凈收益 (1) | 1.33 | % | 1.31 | % | 1.02 | % | 0.90 | % | 0.48 | % | |||||||||||||||||||
未攤銷(損失)收益 (1) | $ | (22,330) | $ | (62,014) | $ | 33,697 | $ | (92,637) | $ | (35,022) | |||||||||||||||||||
每普通股未攤銷(損失)收益 (1) | $ | (0.25) | $ | (0.68) | $ | 0.37 | $ | (1.02) | $ | (0.38) | |||||||||||||||||||
每股普通股的帳面價值 | $ | 9.69 | $ | 10.21 | $ | 11.31 | $ | 11.26 | $ | 12.44 | |||||||||||||||||||
每普通股調整後賬麪價值 (1) | $ | 11.02 | $ | 11.51 | $ | 12.66 | $ | 12.93 | $ | 14.32 | |||||||||||||||||||
| 每股普通股宣佈的分紅派息 | $ | 0.20 | $ | 0.20 | $ | 0.20 | $ | 0.30 | $ | 0.30 | |||||||||||||||||||
| D系列優先股每股已宣佈股息 | $ | 0.50 | $ | 0.50 | $ | 0.50 | $ | 0.50 | $ | 0.50 | |||||||||||||||||||
| 每股優先股E系列股息宣告 | $ | 0.49 | $ | 0.49 | $ | 0.49 | $ | 0.49 | $ | 0.49 | |||||||||||||||||||
| 每股優先股F系列股息宣告 | $ | 0.43 | $ | 0.43 | $ | 0.43 | $ | 0.43 | $ | 0.43 | |||||||||||||||||||
| 每股優先股G系列股息宣告 | $ | 0.44 | $ | 0.44 | $ | 0.44 | $ | 0.44 | $ | 0.44 | |||||||||||||||||||
(1)代表一項非依照通用會計原則（GAAP）的財務指標。該公司的非GAAP財務指標與其最直接可比較的GAAP措施的調解已包含在下方的「財務信息調解」中。
財務信息調節
非依據通用會計準則的財務指標
除了根據GAAP制定的結果，本新聞稿還包括某些非GAAP財務指標，包括調整後的利息收入、調整後的利息支出、調整後的淨利息收入（損失）、平均利息收入資產收益率、平均融資成本、淨利息利差、未攤銷（虧損）收益及每股普通股調整賬面價值。我們的管理團隊認爲，這些非GAAP財務指標，當與我們的GAAP財務報表一起考慮時，爲投資者提供了有用的補充信息，因爲它使他們能夠使用管理團隊用於經營業務的指標來評估我們當前的表現和趨勢。我們對非GAAP財務指標的呈現可能與其他公司的同名指標不具可比性，他們可能使用不同的計算方法。由於這些指標未按照GAAP計算，因此不應將其視爲GAAP計算的財務指標的替代品或優於其替代品。我們的GAAP財務結果以及本新聞稿中包括的非GAAP財務指標與按照GAAP準備的最直接可比財務指標的調節應得到仔細評估。
調整後的淨利息收入（損失）和淨利息利差
Financial 在給定時期內，公司的業績包括我們在住宅貸款、RMBS、CMBS、ABS和優先權股權投資組合上獲得的淨利息收入，以及中間貸款，這些貸款的風險和支付特徵與貸款等同且作爲貸款進行會計覈算(統稱爲我們的“利息收入資產”)。調整後的淨利息收入（虧損）和淨利息利差（均爲財務報表附表的非GAAP財務指標）受到影響，原因是我們的融資成本，包括對沖成本，以及我們的投資所帶來的利率。此外，購買投資時支付的溢價或折價金額以及投資的預付率將影響調整後的淨利息收入（虧損），因爲這些因素將在投資的預期期限內攤銷。
我們 按照投資分類，爲相應時期提供以下總體和非GAAP財務指標:
•調整後利息收入——計算爲我們的GAAP利息收入減去已識別的關聯於Consolidated SLSt CDOs的利息費用,
•調整後利息支出——計算爲我們的GAAP利息支出減去關聯於Consolidated SLSt CDOs的利息費用，並經調整以包括利率互換的淨利息分量,
•調整後的淨利息收入（虧損）——通過將調整後的利息支出減去調整後的利息收入計算得出,
•平均利息收入資產收益率——計算爲我們的調整後利息收入與我們的平均利息收入資產之商，不包括所有Consolidated SLSt資產，除了公司持有的證券，
•平均融資成本-計算方法爲我們調整後的利息費用與我們利息負債的平均未償餘額之商，不包括一體化SLSt CDOs和房地產上應付按揭，以及
•淨利息差-計算方法爲我們平均利息收入資產的收益與我們平均融資成本的差額。
這些指標排除了我們根據GAAP合併的綜合SLSt的影響，幷包括用於對沖我們變動現金流的可變利率借款的利率互換的淨利息成分，該成分包含在公司損益表中的衍生工具淨收益中。 關於綜合SLSt，我們僅包括由公司實際擁有的綜合SLSt證券所賺取的利息收入，因爲公司僅收到與公司實際擁有的綜合SLSt證券相關的收入或承擔與之相關的損失。我們在這些指標中包括利率互換的淨利息成分，以更全面地代表我們融資策略的成本。
我們 提供上述非GAAP財務指標，因爲我們認爲這些非GAAP財務指標爲投資者和管理層提供了額外細節，並增強了他們對我們利息收入資產收益的理解，全面了解以及按投資類別相對於我們融資成本以及我們利息收入資產組合內的潛在趨勢。除了前述之外，我們的管理團隊使用這些指標來評估我們利息收入資產的總體表現以及按資產區分，我們利息收入資產的可能現金流，我們融資或針對資產借款的能力以及此類融資的條款以及我們利息收入資產組合的構成，包括收購和處置評估。nations.
以下是截至所示日期止三個月的GAAP利息收入與調整後利息收入，GAAP利息費用與調整後利息費用以及GAAP總淨利息收入（損失）與調整後淨利息收入（損失）的調節（金額以千計）：
2024年6月30日 | |||||||||||||||||||||||
| 獨立住宅 | 多家庭 | 公司/其他 | 總計 | ||||||||||||||||||||
通用會計準則利息收入 | $ | 88,067 | $ | 2,708 | $ | — | $ | 90,775 | |||||||||||||||
| 通用會計準則利息支出 | (67,434) | — | (4,297) | (71,731) | |||||||||||||||||||
通用會計準則總淨利息收益（損失） | $ | 20,633 | $ | 2,708 | $ | (4,297) | $ | 19,044 | |||||||||||||||
| 根據通用會計準則計息收入 | $ | 88,067 | $ | 2,708 | $ | — | $ | 90,775 | |||||||||||||||
| 調整後: | |||||||||||||||||||||||
| 合併SLSt CDO利息支出 | (6,752) | — | — | (6,752) | |||||||||||||||||||
| 調整後的利息收入 | $ | 81,315 | $ | 2,708 | $ | — | $ | 84,023 | |||||||||||||||
| 根據通用會計準則計息支出 | $ | (67,434) | $ | — | $ | (4,297) | $ | (71,731) | |||||||||||||||
| 調整後: | |||||||||||||||||||||||
| 合併SLSt CDO利息支出 | 6,752 | — | — | 6,752 | |||||||||||||||||||
| 利率掉期的淨利息效益 | 7,631 | — | 659 | 8,290 | |||||||||||||||||||
| 調整後利息費用 | $ | (53,051) | $ | — | $ | (3,638) | $ | (56,689) | |||||||||||||||
調整後的淨利息收入(虧損) (1) | $ | 28,264 | $ | 2,708 | $ | (3,638) | $ | 27,334 | |||||||||||||||
2024年3月31日 | |||||||||||||||||||||||
| 獨立住宅 | 多家庭 | 公司/其他 | 總計 | ||||||||||||||||||||
GAAP利息收入 | $ | 81,227 | $ | 2,665 | $ | — | $ | 83,892 | |||||||||||||||
| GAAP利息支出 | (61,740) | — | (4,289) | (66,029) | |||||||||||||||||||
GAAP總淨利息收入（損失） | $ | 19,487 | $ | 2,665 | $ | (4,289) | $ | 17,863 | |||||||||||||||
| GAAP利息收入 | $ | 81,227 | $ | 2,665 | $ | — | $ | 83,892 | |||||||||||||||
| 調整後: | |||||||||||||||||||||||
| 綜合SLSt CDO利息支出 | (5,801) | — | — | (5,801) | |||||||||||||||||||
| 調整後的利息收入 | $ | 75,426 | $ | 2,665 | $ | — | $ | 78,091 | |||||||||||||||
| GAAP利息支出 | $ | (61,740) | $ | — | $ | (4,289) | $ | (66,029) | |||||||||||||||
| 調整後: | |||||||||||||||||||||||
| 合併SLSt CDO利息支出 | 5,801 | — | — | 5,801 | |||||||||||||||||||
| 利率掉期的淨利息收益 | 7,177 | — | 1,155 | 8,332 | |||||||||||||||||||
| 調整後利息費用 | $ | (48,762) | $ | — | $ | (3,134) | $ | (51,896) | |||||||||||||||
調整後的淨利息收入（虧損） (1) | $ | 26,664 | $ | 2,665 | $ | (3,134) | $ | 26,195 | |||||||||||||||
| 2023年12月31日 | |||||||||||||||||||||||
| 獨立住宅 | 多家庭 | 公司/其他 | 總計 | ||||||||||||||||||||
GAAP利息收入 | $ | 76,119 | $ | 2,670 | $ | — | $ | 78,789 | |||||||||||||||
| GAAP利息支出 | (57,489) | — | (4,500) | (61,989) | |||||||||||||||||||
GAAP總淨利息收入（虧損） | $ | 18,630 | $ | 2,670 | $ | (4,500) | $ | 16,800 | |||||||||||||||
| GAAP利息收入 | $ | 76,119 | $ | 2,670 | $ | — | $ | 78,789 | |||||||||||||||
| 調整後: | |||||||||||||||||||||||
| 合併SLSt CDO利息支出 | (6,268) | — | — | (6,268) | |||||||||||||||||||
| 調整後的利息收入 | $ | 69,851 | $ | 2,670 | $ | — | $ | 72,521 | |||||||||||||||
| 美國通用會計準則利息費用 | $ | (57,489) | $ | — | $ | (4,500) | $ | (61,989) | |||||||||||||||
| 調整後: | |||||||||||||||||||||||
| SLSt加速收回債務組合利息費用 | 6,268 | — | — | 6,268 | |||||||||||||||||||
| 利率掉期淨利息收益 | 5,703 | — | 988 | 6,691 | |||||||||||||||||||
| 調整後利息費用 | $ | (45,518) | $ | — | $ | (3,512) | $ | (49,030) | |||||||||||||||
調整後淨利息收入（損失） (1) | $ | 24,333 | $ | 2,670 | $ | (3,512) | $ | 23,491 | |||||||||||||||
| 2023年9月30日 | |||||||||||||||||||||||
| 獨立住宅 | 多家庭 | 公司/其他 | 總計 | ||||||||||||||||||||
GAAP利息收入 | $ | 61,346 | $ | 3,849 | $ | — | $ | 65,195 | |||||||||||||||
| GAAP利息支出 | (44,101) | — | (4,305) | (48,406) | |||||||||||||||||||
GAAP總淨利息收入（損失） | $ | 17,245 | $ | 3,849 | $ | (4,305) | $ | 16,789 | |||||||||||||||
| GAAP利息收入 | $ | 61,346 | $ | 3,849 | $ | — | $ | 65,195 | |||||||||||||||
| 調整後: | |||||||||||||||||||||||
| 合併SLSt CDO利息支出 | (5,957) | — | — | (5,957) | |||||||||||||||||||
| 調整後的利息收入 | $ | 55,389 | $ | 3,849 | $ | — | $ | 59,238 | |||||||||||||||
| GAAP利息支出 | $ | (44,101) | $ | — | $ | (4,305) | $ | (48,406) | |||||||||||||||
| 調整後: | |||||||||||||||||||||||
| 合併SLSt CDO利息支出 | 5,957 | — | — | 5,957 | |||||||||||||||||||
| 利率互換的淨利息收益 | 2,994 | — | 872 | 3,866 | |||||||||||||||||||
| 調整後利息費用 | $ | (35,150) | $ | — | $ | (3,433) | $ | (38,583) | |||||||||||||||
調整後的淨利息收入（損失） (1) | $ | 20,239 | $ | 3,849 | $ | (3,433) | $ | 20,655 | |||||||||||||||
| 2023年6月30日 | |||||||||||||||||||||||
| 獨立住宅 | 多家庭 | 公司/其他 | 總計 | ||||||||||||||||||||
GAAP利息收入 | $ | 53,907 | $ | 3,618 | $ | 15 | $ | 57,540 | |||||||||||||||
| GAAP利息支出 | (38,542) | — | (3,862) | (42,404) | |||||||||||||||||||
GAAP總淨利息收入（損失） | $ | 15,365 | $ | 3,618 | $ | (3,847) | $ | 15,136 | |||||||||||||||
| GAAP利息收入 | $ | 53,907 | $ | 3,618 | $ | 15 | $ | 57,540 | |||||||||||||||
| 調整後: | |||||||||||||||||||||||
| 合併SLSt CDO利息支出 | (5,966) | — | — | (5,966) | |||||||||||||||||||
| 調整後的利息收入 | $ | 47,941 | $ | 3,618 | $ | 15 | $ | 51,574 | |||||||||||||||
| GAAP利息支出 | $ | (38,542) | $ | — | $ | (3,862) | $ | (42,404) | |||||||||||||||
| 調整後: | |||||||||||||||||||||||
| 合併SLSt CDO利息支出 | 5,966 | — | — | 5,966 | |||||||||||||||||||
| 利率掉期的淨利息利益 | 909 | — | 555 | 1,464 | |||||||||||||||||||
| 調整後利息費用 | $ | (31,667) | $ | — | $ | (3,307) | $ | (34,974) | |||||||||||||||
調整後淨利息收入（損失） (1) | $ | 16,274 | $ | 3,618 | $ | (3,292) | $ | 16,600 | |||||||||||||||
(1)調整後淨利息收入（損失）是通過從調整後的利息支出中減去調整後的利息收入計算的。
未折舊（損失）盈利
未折舊（損失）盈利是一種補充性非GAAP財務指標，定義爲歸屬於公司普通股股東的GAAP淨（損失）利潤，除去公司在未認可減值的經營房地產相關的折舊費用和租賃無形資產攤銷費用中的份額（如有）。通過從我們的經營結果中排除這些非現金調整，我們相信未折舊（損失）盈利的呈現提供了我們經營績效的一致衡量，併爲投資者提供評估我們投資組合有效淨回報的有用信息。此外，我們認爲呈現未折舊（損失）盈利使我們的投資者能夠衡量、評估和比較我們的經營績效與同行的水平。
下文爲歸屬於公司普通股股東的淨（損失）收益與各期間內未折舊（損失）盈利的調節（金額以千爲單位，每股數據除外）的調和表：
| 截至三個月結束 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 2024年6月30日 | 2024年3月31日 | 2023年12月31日 | 2023年9月30日 | 2023年6月30日 | |||||||||||||||||||||||||
公司普通股股東應占淨(損失)收入 | $ | (26,028) | $ | (68,340) | $ | 31,465 | $ | (94,819) | $ | (37,202) | |||||||||||||||||||
| 加: | |||||||||||||||||||||||||||||
| 營業房地產折舊費用 | 3,698 | 6,326 | 2,232 | 2,182 | 2,180 | ||||||||||||||||||||||||
未計提(損失)收益 | $ | (22,330) | $ | (62,014) | $ | 33,697 | $ | (92,637) | $ | (35,022) | |||||||||||||||||||
| 加權平均股份數—基本 | 90,989 | 91,117 | 90,683 | 90,984 | 91,193 | ||||||||||||||||||||||||
每股未折舊（虧損）收益 | $ | (0.25) | $ | (0.68) | $ | 0.37 | $ | (1.02) | $ | (0.38) | |||||||||||||||||||
每股調整後賬麪價值
調整後賬麪價值是一個補充性的非GAAP財務指標，通過對GAAP賬面價值進行以下調整計算：（i）排除公司在期末持有尚未確認減值的房地產的累計折舊和租賃無形攤銷費用的份額，（ii）排除可贖回非控股權益的累計調整至估計贖回價值和（iii）將資產組合融資的攤銷成本負債調整至公平價值。
我們的租賃物業投資組合包括對獨立家庭租賃房屋擁有的絕對產權以及由合併房地產VIEs擁有的多家庭物業的合資權益。通過排除我們在期末持有的與尚未確認減值相關的房地產的累計非現金折舊和攤銷費用的份額，調整後賬麪價值反映了公司認爲在期末可收回的獨立家庭租賃物業和合資權益投資的價值，按其未折舊基礎計算。
此外，關於第三方擁有權益的某些合併房地產VIEs中的可贖回非控股權益，我們在簡明合併資產負債表上將其列爲夾層權益。這些可贖回非控股權益的持有人每年可以選擇按公允價值將其所有權益出售給我們，受年度最低和最高金額限制，導致將可贖回非控股權益調整至公平價值的調整，我們按照GAAP計入這一調整爲股權交易。估計可贖回非控股權益的公允價值的一個關鍵組成部分是適用的合併房地產VIEs持有的多家庭公寓物業的公允價值。然而，由於相應的房地產資產未以公允價值報告，因此未調整以反映在我們的簡明合併財務報表中未實現的利潤或損失，將可贖回非控股權益的累積調整至公平價值直接影響我們的GAAP賬面價值。通過排除可贖回非控股權益的累積調整至估計贖回價值，調整後賬麪價值更接近於應用於這些房地產資產的會計處理，並反映了我們合資權益投資按其未折舊基礎計算的價值。
我們剩餘資產的絕大多數是財務或類似工具，在我們的簡明合併財務報表中按照公允價值選擇進行計價。但是，與我們在投資組合中的資產使用公允價值選擇的情況不同，我們企業債務擔保證券發行的某些CDO、某些優先無擔保票據以及用於融資我們的投資組合資產的次級債券，在我們的簡明合併財務報表中以攤銷成本計量。通過調整這些融資工具至公允價值，調整後的賬面價值反映了公司在可比公允價值基礎上的淨投資股權。
我們認爲調整後的每股普通股調整賬面價值的展示爲投資者和我們提供了有用的衡量標準，因爲它提供了我們價值的一致衡量，使管理層能夠有效地考慮我們的財務狀況，並便於比較我們的財務表現與同行的財務表現。
如下所示，按照指示日期，GAAP賬面價值與調整後的賬面價值的調整和每股普通股調整賬面價值的計算結果如下（數額以千爲單位，每股數據除外）：
| 2024年6月30日 | 2024年3月31日 | 2023年12月31日 | 2023年9月30日 | 2023年6月30日 | |||||||||||||||||||||||||
| 公司股東權益 | $ | 1,431,910 | $ | 1,485,256 | $ | 1,579,612 | $ | 1,575,228 | $ | 1,690,712 | |||||||||||||||||||
| 優先股清算優先權 | (554,110) | (554,110) | (554,110) | (554,110) | (555,699) | ||||||||||||||||||||||||
| GAAP賬面價值 | 877,800 | 931,146 | 1,025,502 | 1,021,118 | 1,135,013 | ||||||||||||||||||||||||
| 加: | |||||||||||||||||||||||||||||
房地產累計折舊支出 (1) | 21,692 | 24,451 | 21,801 | 21,817 | 23,157 | ||||||||||||||||||||||||
與房地產相關的租賃無形資產的累計攤銷 (1) | 11,078 | 13,000 | 14,897 | 21,356 | 30,843 | ||||||||||||||||||||||||
| 贖回式非控制權益的累計調整至預估贖回價值 | 44,053 | 36,489 | 30,062 | 17,043 | 27,640 | ||||||||||||||||||||||||
| 將攤銷成本負債調整爲公允價值 | 43,475 | 44,590 | 55,271 | 90,929 | 90,129 | ||||||||||||||||||||||||
| 調整後賬麪價值 | $ | 998,098 | $ | 1,049,676 | $ | 1,147,533 | $ | 1,172,263 | $ | 1,306,782 | |||||||||||||||||||
| 普通股份已發行 | 90,592 | 91,231 | 90,675 | 90,684 | 91,250 | ||||||||||||||||||||||||
普通股每股GAAP賬面價值 (2) | $ | 9.69 | $ | 10.21 | $ | 11.31 | $ | 11.26 | $ | 12.44 | |||||||||||||||||||
普通股每股調整後賬麪價值 (3) | $ | 11.02 | $ | 11.51 | $ | 12.66 | $ | 12.93 | $ | 14.32 | |||||||||||||||||||
(1)表示累計調整，用於公司對於在所示期間末持有的尚未確認減值的房地產的折舊費用和租賃無形資產攤銷的份額。
(2)普通股每股GAAP賬面價值是使用GAAP賬面價值以及所示期間的普通股未流通數來計算的。
(3)普通股每股調整後賬麪價值是使用調整後賬麪價值以及所示期間的普通股未流通數來計算的。
多戶家庭公司的股權投資
我們在擁有多家物業的實體中擁有合資股權投資。我們認定這些合資實體爲可變利益實體(VIEs)，並且我們是除兩家VIEs以外所有VIEs的主要受益人，導致了我們在主要爲受益人的VIEs的合併，包括它們的資產、負債、收入和支出等，出現在我們的簡明綜合財務報表中，對於合作伙伴擁有的合資方成員權益的其中不受控制權益。就我們認定爲我們不是主要受益人的另外兩項合資股權投資而言，我們以公允價值記錄我們的股權投資。
2022年9月，公司宣佈通過隨時間機會性地處置公司在多家物業的合資股權投資來重新定位業務，並將資金從這些資產重新配置到其目標資產。因此，截至2024年6月30日，公司確定某些合資股權投資符合劃分類爲持有待售的標準，相應的合併VIEs的資產和負債報告在持有待售處置團體的資產和負債中。
我們還在一家擁有多家物業的VIE中擁有一項優先股權投資，截至2024年6月30日，公司是主要受益人，導致VIE的資產、負債、收入和支出在我們的簡明綜合財務報表中合併，對於VIE的第三方持有的權益我們持有非控股權益。
我們截至2024年6月30日在多家物業中的淨股本投資和持有待售處置團體的簡明綜合財務報表的調節如下(金額以千計美元顯示)：
| 現金及現金等價物 | $ | 8,368 | ||||||
房地產業，淨收益 (1) | 732,437 | |||||||
| 處分群組資產待售 | 373,538 | |||||||
| 其他資產 | 24,947 | |||||||
| 總資產 | $ | 1,139,290 | ||||||
| 房地產可減債務淨額 | $ | 592,919 | ||||||
| 待售處置群組之負債 | 340,138 | |||||||
| 其他負債 | 15,730 | |||||||
| 總負債 | $ | 948,787 | ||||||
| 可贖回的被聯合體特殊實體（VIEs）的非控股權 | $ | 23,088 | ||||||
| 減：可贖回的被聯合體特殊實體非控股權的累積調整至預計贖回價值 | (44,053) | |||||||
| 被聯合體特殊實體的非控股權 | 6,662 | |||||||
| 持有待售處置集團的非控制權益 | 2,966 | |||||||
淨股權投資 (2) | $ | 201,840 | ||||||
(1)包括待售房地產金額 5990萬美元。
(2)截至2024年6月30日，公司的淨股權投資包括17140萬美元的多戶聯合家庭物業淨股權投資和3040萬美元的待售處置集團淨股權投資。