NOTE 1. 組織と報告の基盤組織、ビジネスの運営、および存続性に関する説明

エンブレイス・チェンジ・アクイジション社（「本社」）は、2021年3月3日にケイマン諸島に設立されたブランク・チェック会社です。 本社は、株式交換、株式再構築および合併、すべてまたは実質的にすべての資産の購入、契約関係の締結、その他の類似したビジネスの組み合わせを行うことを目的として設立されました。 本社は、1つまたは複数のビジネスまたは企業との事業組み合わせ（「ビジネス組み合わせ」）を実施することができます。 本社は、どのビジネス業種においてもビジネス組み合わせの対象を追求することがあります。

2024年3月31日現在、会社はまだ営業を開始していません。2024年3月31日までのすべての活動は、会社の設立、初期公開（以下で定義される）、初期公開後のビジネスの結合ターゲットの検索に関連しています。会社は、ビジネスの結合完了後には最短でも営業収入を生成しません。会社はIPO（以下で定義される）の受益からの現金及び現金同等物による利息収入として非営業収入を生成します。会社は12月31日を会計年度末として選択しています。会社は早期の段階にあり、成長途上の企業であり、そのため、早期の段階および成長途上の企業に関連するすべてのリスクに晒されています。

企業のスポンサーは、ケイマン諸島の免税企業であるWuren Fubao Inc.（以下、「スポンサー」という）です。企業の初期公開株式に関する登録声明は、2022年8月9日に有効となりました。2022年8月12日、企業は初期公開株式を取り引きしました。 7,392,855 ユニット（以下、「ユニット」とする。また、ユニットに含まれる普通株式に関しては、「公共株式」という）を含むユニットの初期公開株式（以下、「初期公開」とする）の発行、および「オーバーアロットメントオプション」の部分行使により、合計ユニットが$に価格で発行され、発行コストは$でした。 892,855 EF Hutton, Benchmark Investmentsの部門である代表者（以下「代表者」とする）が、「オーバーアロットメントオプション」の部分行使により、ユニットが発行されました。価格は$です。10.00785,45673,928,550 初期公開株式取引またはIPOの際に、発行コストとして$が発生しました（注6を参照）。3,898,0308,182,5002,587,499 $は延期されたアンダーライティング手数料用です（注6を参照）。 20,536 代表者のオーバーアロットメントオプションの部分行使の結果、合計で株式創設者の株式が取り消され、そのうちが会社の貸借対照表に反映されました。

IPOの終了と同時に、企業はスポンサーとの非公募発行（「非公募発行」と呼ぶ）を完了しました。 373,750 ユニット（「非公募ユニット」と呼ぶ）を発行し、総額において$を調達しました（注4参照）。3,737,500 unit of measurement

2022年8月12日に初めての公開募集が終了した後、売り出しの収益から$の額が口座に入金され、すべて投信に投資されます。75,776,764 ($10.25 また、プライベートユニットの売り出しからの一部の収益も、信託口座（以下「信託口座」という）に入金され、米国政府の債務で成熟期間がX日未満のもの、または投資会社法の規則2a-7によって決定された条件を満たす金融商品にのみ投資されます。これらの金融商品は直接の米国政府の債務にのみ投資することが条件です。このような投資は、以下のいずれかが起こるまで行われます：（i）事業の統合が完了すること、または（ii）信託口座の資金が会社の株主に配当されること。 185 なお、営業の合併が成立するまで、または以下に記載するように、信託口座の資金が会社の株主に配当されるまで、信託口座の資金は会社によって決定された条件のもとでのみ投資されます。信託口座の資金は、米国政府の債務の心的成熟期間がX日以下のものまたは投資会社法の規則2a-7に準拠した金融商品にのみ投資されます。これらの金融商品は直接の米国政府の債務にのみ投資することが条件です。

ビジネスコンビネーションの完了後、ビジネスコンビネーションを承認するために株主総会が開催されるか、または入札による方法で、株主は全株式または一部の公開株式を償還する機会を提供します。提案されるビジネスコンビネーションに関連して、株主はビジネスコンビネーションの承認を株主総会で求めることができます。株主はビジネスコンビネーションに賛成または反対するかに関係なく、株主は自分の株式を償還することができます。当社は、ビジネスコンビネーションを承認するための投票が行われた場合にのみ、当社の正味実質資産が少なくとも$の場合、ビジネスコンビネーションを進めることがあります。5,000,001 ビジネスコンビネーションの承認が行われる前またはビジネスコンビネーションの完了時に、株主総会で議決権を行使するために、ケイマン諸島法に基づく通常の決議が必要です。この決議は、会社の総会に参加し投票する株主の過半数の積極的な投票が必要です。

株主は、公開株式を、信託口座（当初は$）にある金額の比例配分と引き換える権利があります。10.25 1株当たり、信託口座に保管されている資金から得た比例利息（納税義務の支払いのために以前に会社に支払われていないもの）を加えたもの。公開株式を償還する株主に分配される1株当たりの金額は、会社が引受人に支払う繰延引受手数料によって減額されることはありません。企業結合が完了しても、会社のワラントに関する償還権はありません。これらの普通株式は、会計基準体系化（「ASC」）トピック480「負債と資本の区別」に従って、IPOの完了時に償還価額で記録され、一時株式として分類されました。

株主の投票が不要であり、ビジネスやその他の法的な理由により、会社が株主投票を実施しない場合、会社は、会社の定款および組織規程に基づき、証券取引委員会（SEC）の公開買付規則に従って、株式交換を行い、ビジネス結合を完了する前に、株式交換に関する書類を提出します。これらの書類には、プロキシ声明書に含まれる情報と実質的に同様の情報が含まれます。

スポンサーは、(a)設立者株、プライベートユニットに含まれる普通株（「非公開株」）、およびIPO後またはその後に購入された公開株（以下「公開株」という）に関して、ビジネスの組み合わせを支持するために投票すること、(b) ビジネスの組み合わせの成立前の企業活動に関する定款および社約の修正を提案しないこと、ただしビジネスの組み合わせが成立した場合は、反対する公開株株主に修正に関連して公開株を償還する機会を提供すること、(c) 株主の承認のための株主投票に関連して信託口座から現金を受け取る権利に変換される株式（普通株を含む）およびプライベートユニット（関連する有価証券を含む）を償還することはせず、または（そうした手続きを求めない場合）ビジネスの組み合わせに関連して公開株を売却することはせず、またはビジネスの組み合わせの事前の定款および社約の規定を修正するための株主投票に関連して任意の流通供給に参加しないこと、および(d) ビジネスの組み合わせが成立しない場合には、決済に参加することはない。ただし、スポンサーは、ビジネスの組み合わせを完了しなかった場合、IPO後またはその後に購入された公開株に関して信託口座からの決済に権利を有することができる。

2023年8月9日、当社は臨時株主総会（「臨時総会」）を開催し、会社の株主は以下の提案を承認しました。（a）特別決議として、会社に期限を延長する権利を与えました。 2023年8月12日（つまり、新規株式公開の完了から12か月の終わり、「終了日」）から2024年8月12日（「延長日」）まで、毎回さらに1か月間、企業結合（「合併期間」）を12回完了する必要があります、$のうち少ない方を信託口座に入金して100,000 または $0.045 1か月の延長（「延長支払い」）（「延長修正提案」）の発行済み公開株式1株につき、修正および改訂された覚書および定款（「定款」）を完全に削除し、それを2回目の修正および改訂された会社の覚書および定款（「修正定款」）に置き換えます。（b）通常の決議として、2022年8月9日付けの当社とコンチネンタル・ストック・トランスファー＆トラストとの間の投資運用信託契約の改正会社（「信託契約」）は、信託契約に延長支払い（「信託契約修正提案」）を預けることにより、統合期間を終了日から延長日に延長すること。また、（c）特別決議として、会社が採用できる方法を拡大するために定款の修正を定款から正味有形資産の要件を削除すること定款を削除することによる証券取引委員会の「ペニーストック」規則全体を、修正および改訂された会社の2番目の覚書と定款（「NTA要件修正提案」）に置き換えてください。臨時株主総会での株主投票に関連して、 1,550,710 普通株式は償還のために入札されました。2023年8月14日、当社は以下の取り消し要求を受け入れました 109,819 株式。その結果、合計で 1,440,891 普通株式は約$の償還価格で償還されました10.68 1株あたり、償還総額は$です15,385,924、去る 5,951,964 償還可能な普通株式は、2023年8月の償還後もまだ発行されています。

2023年10月20日に会社によって開催された株主総会（「定時株主総会」）の株主の投票に関連して、 824,682 普通株式が償還用に提示され、残り 5,127,282 引き続き償還の可能性がある普通株式が未解消のままとなっています。

2023年8月から2023年12月まで、会社は5回の$100,000の分割払いを信託口座に入金し、総額$500,000を拠出し、終了日を2024年1月12日まで延長しました。2024年1月から2024年3月まで、会社は追加の3回の$100,000の分割払いを信託口座に入金し、総額$300,000を拠出し、終了日を2024年4月12日まで延長しました。会社は組み合わせ期間をさらに4回延長する権利を持っており、延長期間はそれぞれ1ヶ月ずつで、2024年4月12日から2024年8月12日まで延長できます。2024年8月6日、会社は$400,000の必要な延長貢献金を信託口座に入金し、終了日を2024年8月12日まで延長しました。

もし会社が組み合わせ期間内にビジネスコンビネーションを完了できない場合、会社は(i)清算目的以外のすべての業務を停止し、(ii)合理的な範囲で可能な限り速やかに、しかし、その後5営業日以内に、トラスト口座に預金されている合計金額に等しい、公開株式の100%を現金で償還し、その際の償還価格は、トラスト口座で預金されている金額（税金と清算費用を支払うための利息を差し引いたもの）を、当時の公開株式の数で除算したものです。この償還により、公開株主の権利は完全に消滅し、清算分配（存在する場合）を受け取る権利を含め、株主としての権利は適用法に準拠して消滅します。そして(iii)そのような償還後、残りの株主と会社の取締役会の承認を得ることで、速やかに自主的な清算および会社の正式な解散を進めますが、それは債権者の債権の提供義務と適用法の要件に従います。アンダーライターは、会社が組み合わせ期間内にビジネスコンビネーションを完了しない場合に、トラスト口座に保持されている遅滞手数料の権利を放棄することに同意しており、その場合、その金額は公開株式の償還に利用可能なトラスト口座に保持されている資金に含まれます。そのような分配の場合、配分可能な資産の一株あたりの価値が、IPO価格（$10.00）未満となる可能性があります。50,000もし会社が組み合わせ期間内にビジネスコンビネーションを完了できない場合、会社は(i)清算目的以外のすべての業務を停止し、(ii)合理的な範囲で可能な限り速やかに、しかし、その後5営業日以内に、トラスト口座に預金されている合計金額に等しい、公開株式の100%を現金で償還し、その際の償還価格は、トラスト口座で預金されている金額（税金と清算費用を支払うための利息を差し引いたもの）を、当時の公開株式の数で除算したものです。この償還により、公開株主の権利は完全に消滅し、清算分配（存在する場合）を受け取る権利を含め、株主としての権利は適用法に準拠して消滅します。そして(iii)そのような償還後、残りの株主と会社の取締役会の承認を得ることで、速やかに自主的な清算および会社の正式な解散を進めますが、それは債権者の債権の提供義務と適用法の要件に従います。アンダーライターは、会社が組み合わせ期間内にビジネスコンビネーションを完了しない場合に、トラスト口座に保持されている遅滞手数料の権利を放棄することに同意しており、その場合、その金額は公開株式の償還に利用可能なトラスト口座に保持されている資金に含まれます。そのような分配の場合、配分可能な資産の一株あたりの価値が、IPO価格（$10.00）未満となる可能性があります。

スポンサーは、会社に対して責任を負うことに同意しており、売り上げ済みサービスまたは商品に対するベンダーの請求、または会社が取引契約を締結することに関して議論した見込み対象ビジネスの請求が、トラスト口座の金額を1株あたり10.25ドル未満に減額する場合、責任を負います。ただし、トラスト口座へのアクセス権を放棄した第三者による請求及びIPOのアンダーライターへの借入債務を含む特定の負債に関する請求については、この限りではありません。第三者に対して強制執行不能とされる放棄権がある場合、スポンサーはその第三者請求に対する責任を負いません。会社は債権者の請求によるスポンサーのトラスト口座の補償に対処するために、ベンダーやサービスプロバイダー（ただし独立登録会計士を除く）、見込みターゲットビジネスまたは会社と取引する他のエンティティーが、トラスト口座に保持される資金に対するあらゆる権利、権益、利益、または請求権を放棄する契約を締結することを努めます。

流動性と資本リソース 2024年2月29日までの3か月間の運営活動において、アメリカおよびカナダ証券委員会に関連するプロフェッショナル料金と、年次規制申請書、トロント証券取引所およびNYSE American取引所への年会費、および企業の人件費に対して、合計60万ドルを支出しました。

2024年3月31日現在、会社は口座に$を保有していました。5,308 営業銀行口座に現金$を保有しています。

それ以前の会社の流動性ニーズ 新規株式公開の完了は、ドルの支払いによって成立しました25,000 創立者株式の発行と引き換えに、会社に代わって特定の募集費用を負担するためにスポンサーから（ 注5）で定義されています、そして$のスポンサーからの融資159,478 注記の下に（注記5で定義されているとおり）。新規株式公開の完了後、会社の流動性 新規株式公開、つまり社外での私募の完了による純収入を通じて満足しています 信託口座、および転換約束手形（注記5で定義および説明されているとおり）の。2024年3月31日現在、 は $770,112 転換約束手形の下で、延長および運転資金目的で未払いです。

存続可能性の考慮

会社は資金調達と買収計画に関連してかなりの費用をかけることを予想しています。会社のGoing Concernの考慮に従い、会計基準の更新(ASU 2014-15)「開始見込みのある事業の継続に関する不確実性の開示」に基づき管理陣は、2024年8月12日までに初期事業の結合を達成できない場合、会社はすべての業務を停止し、公開株を償還し、その後清算および解散することが要件となるため、会社のGoing Concernとしての継続能力に疑念が生じると判断しました。貸借対照表には、この不確実性の結果により生じる可能性のある調整は含まれていません。添付された財務諸表は、合衆国一般受理会計原則（GAAP）に従って会社がGoing Concernとして継続されることを前提として準備されています。

注記2見積もりの使用

注記3。GEヘルスケアの事業は、イメージング、超音波、患者ケアソリューション（「PCS」）、および医薬品診断（「PDx」）の4つの報告可能セグメントで組織化および管理されています。これらのセグメントは、販売される製品の性質と、企業がその事業を管理する方法に基づいて識別されました。私たちは、レポーティングセグメントを形成するために、事業セグメントをまとめることはありませんでした。報告可能セグメントの説明は、2023年12月31日の財務諸表10-Kフォームの「ビジネス」セクションで提供されています。新規株式公開（IPO）

2022年8月12日、会社は初の公開株式 offering を完了しました 7,392,855 ユニット（そのうち株式引受業者のオーバーアロットメントオプションの一部の行使により 892,855 発行されたユニット）を $10.00785,45673,928,550.

各ユニットは1株の普通株、1つの株券および1つの権利で構成されています。各全株券は、保有者にそれに対して1株の普通株を$の価格で購入する権利を与え、IPOの目論見書に記載されているように調整の対象となります。各権利は、保有者にそれに対して1/8株の普通株を取得する権利を与えます（注7を参照）。11.50 株券ごとに1株購入する権利があり、IPOの目論見書に記載の調整に従います。権利ごとに1/8株の普通株を取得する権利があります（注7参照）。

2022年8月12日時点で、会社は約＄の募集費用を負担しました3,898,0308,182,5002,587,499 は、繰延承認手数料用でした。2023年12月31日の年度末に、会社は＄を募集費用として計上し、累積赤字に計上しました。210,873 募集費用は$であり、これを累積赤字に計上しました。

注記4.非公募発行

IPOの終了と同時に、企業はスポンサーとの非公募発行（「非公募発行」と呼ぶ）を完了しました。 373,750 ユニット（「非公募ユニット」と呼ぶ）を発行し、総額において$を調達しました（注4参照）。3,737,500.

個別のユニットの売却からの収益は、トラスト口座で開催されたオファリングの純収益に追加されます。プライベートユニットは、上場公開初期のユニットと同じですが、企業の信託口座に関して償還権や清算配当はありません。企業がビジネスの結合を完了しない場合、私のシェアは無価値になります。プライベートワラントに関しては、ノート7で説明されているように、ワラント代理人は、初期のビジネス結合が完了した後にのみ、プライベートワラントの譲渡を登録することができます。結合期間内に法人のビジネス結合を完了しない場合、プライベートユニットの売却の収益は、パブリックシェアの償還（適用法の要件に従う）を賄うために使用され、プライベートワラントは無価値になります。

注記5.関係者間取引

創設者株式

2021年12月31日に終了した期間に、当社は 2,156,250 スポンサーへの普通株式の購入総額は$です25,000 現金で。2022年7月1日、スポンサーは総額を引き渡しました 287,500 創設者の株式は対価なしで、その引き渡しは遡及的に有効になり、その結果 1,868,750 発行済株式です。2022年8月12日、代表者のオーバーアロットメントオプションの一部を行使した結果、合計は 20,536 創設者の株式はさらに会社に没収され、その解約は遡及的に有効になり、その結果 1,848,214 発行済株式なので、スポンサーがまとめて所有することになります 20IPO後の当社の発行済み株式および発行済み株式の割合（初期株主がIPOで公開株式を購入しないと仮定し、プライベートユニットと原証券を除く）。

初期株主は、ビジネスの組み合わせの完了日から6か月後、またはその後、会社が後続の清算、合併、株式交換またはその他同様の取引を完了し、株式全体に現金、証券またはその他の財産を交換する権利を有する場合を除き、創業者株式を譲渡、譲渡または売却することに同意しました。

関係会社に対する負債

2024年3月31日および2023年12月31日現在の、関係者に支払うべき金額は$です62,260と $54,535CFOが会社の代わりに支払った経費について、それぞれ未保証で利子の発生しない、請求に応じて支払われる金額です

転換社債

2023年9月8日、会社は無担保の約束手形（“2023年9月転換可の約束手形”）を発行しました。この手形は2023年9月8日から有効で、金額は$でした。10,000 スポンサーに対して、無利子の転換可約束手形1号を全額償還します。この手形は会社の事業組み合わせが成立した際に完全に償還されます。スポンサーの任意により、会社の事業組み合わせが成立した際に転換ができます。選択した場合、手形は1ユニットあたり$で転換され、会社のIPOに関連する非公募発行ユニットと同じユニットに換算されます。10.00 会社のIPOに関連して非公募発行ユニットと同じユニットに換算され、1ユニットあたり$で転換することができます。

2023年10月10日、2023年11月8日、2024年12月14日に、会社は無担保の約束手形を発行しました（それぞれ「2023年10月転換社債」、「2023年11月転換社債」、「2023年12月転換社債」と呼ばれます）。 取引締結時にはフルリペイメント可能で、スポンサーまたは最高財務責任者の選択により転換可能です。 この選択により、ノートは1単位あたり10.00ドルの価格で転換され、会社のIPOに関連して発行された非公募発行ユニットと同一のユニットに換金されます。9月2023年転換社債と合わせて、「転換約束手形」が呼ばれます。100,000, $190,112記録すべき未解決のオプションは、2024年3月31日と2023年12月31日の時点でありません。2024年3月31日と2023年の3ヶ月間では、株式オプションの証明書付与に関連する報酬費用は記録されていません。100,000それぞれ、合計で$、会社の最高財務責任者に対して発行されました。転換約束手形は利子を生じず、会社のビジネス結合が完了すると全額返済されます。 スポンサーまたは最高財務責任者の選択により転換可能で、この選択により、ノートは1単位あたり10.00ドルの価格で転換され、会社のIPOに関連して発行された非公募発行ユニットと同一のユニットに換金されます。390,112会社のビジネス結合が完了すると、これらのノートは全額返済可能で、 スポンサーまたは最高財務責任者の選択により転換可能です。 この選択により、ノートは1単位あたり10.00ドルの価格で転換され、会社のIPOに関連して発行された非公募発行ユニットと同一のユニットに換金されます。

2024年1月から2024年3月31日まで、会社は無担保の約束手形を4枚発行しました（上記の転換可能約束手形とともに「転換可能約束手形」と呼ばれます）。それぞれ100,000ドル、100,000ドル、100,000ドル、70,000ドルで、合計370,000ドルを会社のCFOに対して発行しました。転換可能約束手形には利子が付かず、会社のビジネス結合の完了時に全額返済されます。CFOの選択により、会社のビジネス結合の完了時に転換することができます。そのような選択があった場合、ユニットあたり10.00ドルの価格で、ノートは会社のIPOに関連して発行された非公募発行ユニットと同一のユニットに転換されます。

2024年3月31日現在、会社は$を借り入れています770,112 転換可能な約束手形に基づく下に、会社は$を借り入れています760,112 そのうち、会社のCFOに$が発行され、 10,000 スポンサーに$が発行されています

2024年12月31日現在、会社は$を借り入れています。400,112マルチ可転換社債の下で、借入中の金額は$です。その中で、$は会社のCFOに発行され、390,112$はスポンサーに発行されました。 $10,000

営業活動資金ローン

ビジネスの結合に関連する取引費用を資金調達するために、会社のスポンサーまたはスポンサーの関連会社、または会社の役員および取締役は、必要に応じて会社に資金を貸し出すことができます（「運転資金貸付」）。このような運転資金貸付は約束手形によって証明されます。手形はビジネスの結合が完了すると利息なしで返済されるか、貸し手の裁量により最大で$-となります500,000結合ビジネスの実現時にノートの-％はPrivate Unitsに追加で変換されることがあり、その価格は$-です10.00ビジネスの結合が成立しない場合、会社はTrust Account外の一部の受益を使って運転資金貸付を返済することができますが、Trust Accountに保管されている受益は運転資金貸付の返済には使用されません。2024年3月31日および2023年12月31日現在、会社は関連者関連の転換型約束手形で$-を借りています240,112と $90,112 関連者関係の転換型約束手形に含まれる$-を借り入れた

スポンサーによって提供されるオフィススペース

会社は現在、サンディエゴの5186 Carroll Canyon Rd, CA 92121に執行役員事務所を設置しています。このスペースはスポンサーから無料で提供されました。

注記6。コミットメント及びコンティンジェンシー

登録権限

初期株主およびその許可された譲受人は、2022年8月9日に署名された登録権限契約に基づき、創業者株式、私設ユニットおよびそれに基づく私設株式と私設ワラント、そして運転資本ローンの換金時のユニットおよびそれに基づく普通株式、ワラントおよび権利を、会社に登録することを要求することができます。このような証券の保有者は、ビジネス・コンビネーションが完了した後にいつでも、会社にこれらの証券の登録を要求する権利を有します。何らかの相反する事項にかかわらず、当該IPOのアンダーライターに関連する保有者は、登録声明の有効日から5年間の期間に限り、1回だけ請求を行うことができます。さらに、保有者は、ビジネス・コンビネーションの完了後に提出された登録声明において特定の「ピギーバック」登録権を有します。ただし、当該IPOのアンダーライターに関連する保有者は、登録声明の有効日から7年間の期間に限り、「ピギーバック」登録に参加することができます。

アンダーライターは追加ユニットの購入を行い、オーバーアロットメントをカバーしました。 892,855 追加ユニットの購入分はアンダーライティング割引および手数料を差し引くという条件でカバーされました。

アンダーライターは、公開の総収益の1%のキャッシュ引受ディスカウントを受ける権利があった（1.00%）公開の総収益の出所、または$739,286 アンダーライターのオーバーアロットメントの一部が行使された場合、公開の総収益の3.5%の延期手数料、または$3.50公開の総収益、または$2,587,499 アンダーライターのオーバーアロットメントが一部行使された場合、ビジネスコンビネーションのクロージング時に実施されるパーセンテージ保留手数料支払い。2,587,4992024年3月4日、会社とアンダーライターは、2022年8月9日付けの引受契約に基づく債務の充当および放棄（以下「充当および放棄契約」といいます。）に入りました。この契約により、アンダーライターは、延期手数料$750,000 と現金で最初のビジネスコンビネーション（以下「クロージング」といいます）の日に対して現金で、および（2）公開登録株式の 200,000 のシェアがアンダーライターにクロージング時に発行・引き渡されます。延期手数料は、口座に保持されている金額からビジネスコンビネーションのクロージング時に現金で支払われますが、引受契約の条件に従います。会社は、充当および放棄契約を評価し、充当および放棄契約のシェア決済部分が会社の業務に使用されるサービスの取得および決済に関する株式ベースの支払い取引を代表していると結論づけました。この場合、充当および放棄契約のシェア決済部分は、FASB ASCトピック718、「報酬 - 株式報酬」（「ASC 718」）の対象です。ASC 718に基づいて、株式分類の報酬に関連する株式ベースの報酬は、充当および放棄契約の実行日（「付与日」）に公開クラスAの普通株式の公開取引価格を使用して公正価値で測定されます。 200,000 授与された株は$でした2,216,000 合計で$、株ごとに$でした。11.08 満足・解放契約書は2024年3月4日に実行され、アンダーライターはIPOのクロージング前に会社へのサービスを提供し、会社はIPOのクロージング時に満足・解放契約書の株の受け渡し部分に対する$の償還義務を計上しました。1,837,499 満足・解放契約書による満足のための株に対する負債の解消額を超える授与された株の公正価値は、未監査の損益計算書における未払い手数料の変更に伴う損失として計上されました。378,501満足・解放契約書の結果、満足のための株に対する負債の解消額を超える授与された株の公正価値は、$として未監査の損益計算書に計上されました。

さらに、当該会社は初回の公開株式売出しのクロージング時にアンダーライターの代表に支払いました。 1.00％のIPO株式を当該会社の普通株式または 73,929 アンダーライターのオーバーアロットメントが部分的に行使されたため、普通株式を

優先的購入権

会社のIPOの終了からビジネス合併の終了までの期間、Benchmark Investments, LLCのEF Hutton部門には、その期間中の将来の私募または公募の株式、株式連動証券、換金性証券、債務証券の独占的な投資銀行業務、独占的な共同幹事・管理人、および独占的な株式配置エージェントの優先的な権利が付与されています。FINRAルール5110(g)(6)(A)に基づき、この優先的な権利は、会社のIPOの販売開始から最大3年間継続されることはありません。

注記7。株主資本の赤字

普通株式 — 会社は1株当たり$の普通株式を発行する権限を有しています。 500,000,000 1株当たり$の額面を持つ普通株式を発行する権限を持っています。0.0001 会社の普通株式の保有者は1株につき1票の権利を有します。

公開前に、会社は初期株主に対して普通株式を発行しました。 1,437,500 2021年10月24日、会社は普通株に対するシェア配当を宣言しました。 0.50 1株につき株式の割合で、合計で発行された創業者株式の数は 2,156,250 創業者株式の合計購入価格は$25,000.

2022年7月1日、スポンサーは合計で株を返却しました 287,500 株式の創設者が報酬なしで株式を返却し、それにより 1,868,750 2022年8月12日、代表者のオーバーアロットメントオプションが一部行使された結果、合計で株を追加で返却しました 20,536 返却は効力があるようになり、 1,848,214 株が保有されることにより、株が発行済みで保有されています

2024年3月31日および2023年12月31日時点で、発行済みの普通株式はありました 2,295,893 それぞれ、可能な償還対象となる普通株式を除く 5,127,282 償還可能な普通株式がありました

warrantsパブリックワラントは、単位未満株の場合は行使できません。ワラントの行使により単位未満株は発行されません。ワラントは、ビジネス組み合わせの完了後、日数経過後に行使可能となります。 30 ビジネス組み合わせの完了後、日数経過後にワラントを現金で行使することはできません。ただし、ワラントの行使により発行される普通株式について有効で現行の登録声明書と現行の目論見書が会社にある場合、ワラントを現金で行使することができます。 90 ビジネス組み合わせの完了後、日数経過後またはワラントの行使可能な効力を有する有効な登録声明書が「」日以内に成立しない場合、ホルダーは有効な登録声明書があるまでまたは会社が有効な登録声明書を維持できなかった場合、証券法の登録の例外に基づいてワラントを現金なしで行使することができます。登録の例外が利用できない場合、ホルダーはワラントを現金なしで行使することはできません。ワラントは、ビジネス組み合わせの成立後5年以内、または償還または清算により期限切れになります。

会社は、ワラントを全額で利用不可として、価格＄でコールすることができます。0.01 ワラントごとに価格＄で利用不可に戻します。

私募ワラント（私募ワラントの行使により発行される普通株式を含む）は、当社の事業結合完了後30日間は譲渡、譲渡を禁止され、また売却できません。また、初期株主または許可された譲渡先が保有している限り、当社はこれらの私募ワラントを償還することはありません。初期株主または許可された譲渡先は、私募ワラントを無現金で行使する権利があります。

会社がワラントを償還する場合、株式会社はワラントの行使を希望する全ての保有者に対し「無現金基準」による行使を要求するオプションを持ちます。行使価格とワラントの行使に伴って発行される普通株式の数は、株式会社が株式配当、非常配当、再編、再編、合併、または合併の場合など、特定の事情に応じて調整される場合があります。ただし、ワラントは行使価格を下回る価格での普通株式発行に対して調整されません。加えて、いかなる場合においても、会社はワラントを正味現金決済することはありません。会社がコンビネーション期間内にビジネスコンビネーションを完了できない場合、かつ会社がトラストアカウントに保有する資金を清算し、ワラントの保有者はそのような資金について何の利益も受け取りませんし、ワラントに関連する会社のトラストアカウントの外の資産からのいかなる配当も受け取ることがありません。したがって、ワラントは無価値となる可能性があります。

会社は、初回公開株式（Initial Public Offering）に関連して発行されたワラント（Private Warrantsを含む）を、ASC 815-40 Derivatives and Hedging - Contracts in Entity's Own Equity（以下、「ASC 815」）に記載されているガイダンスに従って処理し、ワラントが資本の取り扱いの基準を満たしており、発行時に追加資本金の一部として記録されました。 7,766,605 会社は、初回公開株式（Initial Public Offering）に関連して発行されたワラント（Private Warrantsを含む）を、ASC 815-40 Derivatives and Hedging - Contracts in Entity's Own Equity（以下、「ASC 815」）に記載されているガイダンスに従って処理し、ワラントが資本の取り扱いの基準を満たしており、発行時に追加資本金の一部として記録されました。 7,392,855非公募発行ワラント11,326,667株373,750 会社は、初回公開株式（Initial Public Offering）に関連して発行されたワラント（Private Warrantsを含む）を、ASC 815-40 Derivatives and Hedging - Contracts in Entity's Own Equity（以下、「ASC 815」）に記載されているガイダンスに従って処理し、ワラントが資本の取り扱いの基準を満たしており、発行時に追加資本金の一部として記録されました。

権利— ビジネス結合完了時には、各権利保持者は1/8の通常株式を受け取ります。ビジネス結合に関連して権利保持者が保有する株式を全て償還した場合でも、単位未満株は発行されません。ビジネス結合完了後に追加の株式を受け取るためには、権利保持者が追加の対価を支払う必要はありません。対価はIPOで設定された単位購入価格に含まれています。会社がサバイバルエンティティではないビジネス結合の確定契約を締結した場合、確定契約では権利保持者が普通株主と同じアスコンバート株ベースで株式毎の対価を受け取ることになります。各権利保持者は1/8の権利に基づく株式を受け取るために権利を積極的に換金する必要があります（追加の対価は必要ありません）。権利の換金により発行される株式は自由に売買可能です（会社の関係者が保有する範囲を除く）。

また、会社はいかなる場合でも現金決済の権利を清算する必要はありません。会社が組み合わせ期間内にビジネス組み合わせを完了できず、会社が信託口座に保持している資金を清算した場合、権利保有者はその権利に関してそのような資金のいずれも受け取ることはありませんし、信託口座の外で会社の資産からの配当も受け取ることはありません。したがって、その権利は無価値になる可能性があります。

注8。今後の事象

稼働資本および拡張のための債務ファイナンス

2024年4月1日から申請日まで、会社はビジネスの運転資金目的で、会社のCFOからドルを借りました。81,000 これらのローンには利子が付かず、会社のビジネス統合が完了した時点で全額返済されます。CFOが選択した場合、これらのローンは価格が1単位あたりドルに変換され、会社のビジネス統合が完了した時点で変換されます。10.00 これらのローンは、会社の初めての公開株式募集に関連して発行された非公募発行ユニットと同一のユニットに、1単位あたりドルで変換されます。

2024年4月1日から報告期間まで、最高財務責任者（CFO）が三者供給業者に対して支払った金額は$です81,800会社の代わりに、第三者供給業者に対して$を支払い、関係者に帰属するとして記録されます。これらの金額は担保を設定せず、利子を生じず、要求に応じて支払われます。未監査の財務諸表が発行された日までに、関係者に対して支払うべき総額は$です144,060.

2024年3月31日以降、およびこれらの未監査の財務諸表の発行日までに、会社は第三者から$を借り入れました300,000関係のない第三者からの借入金額は未保証で、非利子となっており、要求に応じて支払われます。

2024年8月5日、会社はドルを借りました300,000 別の無関係な第三者から、約束手形を発行して。この紙幣の未払いの元本残高には年利がかかります 9ポイント1、2、7パーセント（9.127%) 年間。メモの提出期限は、実行後2か月です。2024年8月6日、当社は $を受け取りました300,000 そのメモの下に全文。

2024年8月6日、第三者から集めた金額を使用して、会社は$を信託口座に預け入れ、終了日を2024年8月12日まで延長しました。400,000 信託口座に、終了日を2024年8月12日まで延長するために、$を預け入れました。